Poslovni Plan Za Kupina d.o.o.

POSLOVNI PLAN

SVEUČILIŠTE U ZAGREBU FAKULTET ORGANIZACIJE I INFORMATIKE

VARAŽIN

Smjer: Primjena informacijske tehnologije u poslovanju

Stručni stuij Varažin

INVESTICIJSKA STUDIJA

PROJEKTNI ZADATAK IZ KOLEGIJA POSLOVNO PLANIRANJE

 Nositelji: prof. dr. sc. Milivoj Ređep doc. dr. sc. Ksenija Vuković Izvoditelji: Kristina Detelj, dipl. oec. Irena Kedmenec, dipl. oec. Studenti: Mario Kefelja Igor Furjan Mato Lukić

Varažin, 2013.

INVESTICIJSKA STUDIJA

Za pokretanje proizvodnje kupina bez bodlji

Investitor:

„Kupina“ .o.o., Vinkovačka ulica 22, 31000 Osijek

Varažin, 2013

I.

OSNOVNI PODACI

Investitor:

„Kupina“ .o.o., Vinkovačka ulica 22, 31000 Osijek

Vrijednost ulaganja:

753.446 kn Kredit: 592.182 kn

Izvori financiranja:

Izrada studije:

Vlastita sredstva: 161.264 kn Mario Kefelja Igor Furjan

Mato Lukid

Sadržaj 1.

SAŽETAK PROJEKTA ............................................................ ......................................................................................................................... ............................................................. 1

2.

SVRHA I SARŽAJ INVESTICIJE ................................................................... ......................................................................................................... ...................................... 2

3.

PODACI O INVESTITORU ................................................................. .................................................................................................................. ................................................. 3

4.

5.

6.

7.

3.1.

Osnovni podaci ........................................................... ........................................................................................................................ ............................................................. 3

3.2.

Razvrstavanje po djelatnosti ............................................................. ................................................................................................... ...................................... 3

3.3.

Poslovna uspješnost .............................................................. ................................................................................................................ .................................................. 3

OPIS INVESTICIJE I BUUDEG POSLOVANJA ......................................................... .................................................................................... ........................... 4 4.1.

...................................................................................................... ....................................... 4 Struktura uložene opreme ...............................................................

4.2.

Pregled kompleksa koji se financira kreditom ...................................................................... ........................................................................ .. 5

4.3.

......................................................................................................... ...................................... 6 Opis buudeg poslovanja...................................................................

OCJENA TRŽIŠNIH MOGUDNOSTI .............................................................. .................................................................................................... ...................................... 7 5.1.

................................................................................................ ...................................... 7 Proajno tržište i konkurencija ..........................................................

5.2.

Nabavno tržište ...................................................................... ....................................................................................................................... ................................................. 8

TEHNIČKO – TEHNOLOŠKI ELEMENTI INVESTICIJE .......................................................... .......................................................................... ................ 9 6.1.

Lokacija ............................................................ ............................................................................................................................... ........................................................................ ..... 9

6.2.

Opis planiranih ulaganja ........................................................ .......................................................................................................... .................................................. 9

6.3.

Ekološki aspekti ...................................................................... ....................................................................................................................... ................................................. 9

6.4.

Organizacije i kadrovi ............................................................ .............................................................................................................. .................................................. 9

FINANCIJSKI ELEMENTI INVESTICIJE .......................................................... .............................................................................................. .................................... 10 7.1.

Obračun trajnih obrtnih srestava ............................................................... ........................................................................................ ......................... 1 0

7.2.

Iznos i struktura ulaganja .................................................................. ...................................................................................................... .................................... 11

7.3.

Obveze prema izvorima financiranja ............................................................ ..................................................................................... ......................... 12

7.4. Procjena P rocjena prihoda .......................................................................................................... ........................................................................................................................ .............. 13

8.

7.4.

Procjena troškova ................................................................... .................................................................................................................. ............................................... 1 4

7.5.

Procjena dobiti i gubitka ........................................................ ........................................................................................................ ................................................ 14

FINANCIJSKO – TRŽIŠNA OCJENA PROJEKTA ...................................................................... ................................................................................. ........... 15 15 8.1.

Statička ocjena projekta ........................................................ ........................................................................................................ ................................................ 1 5

8.2.

inamička ocjena projekta .................................................................................................... .................................................................................................... 1 7

8.2.1.

Obračun amortizacije ............................................................... .................................................................................................... ..................................... 17 17

8.2.2.

Rentabilnost projekta ............................................................... .................................................................................................... ..................................... 18

8.2.3.

Ocjena likvidnosti projekta ................................................................... ............................................................................................ ......................... 19

9.

8.2.4.

Metoa neto saašnje vrijenosti ...................................................................... ................................................................................. ........... 20 20

8.2.5.

Metoda interne stope rentabilnosti ................................................................... .............................................................................. ........... 20

ZAKLJUČAK............................................................... ..................................................................................................................................... ...................................................................... 2 1

10.

LITERATURA ..................................................................... ............................................................................................................................... .......................................................... 22

11.

OPIS ZAUŽENOSTI .................................................................... ................................................................................................................... ............................................... 2 3

1. SAŽETAK PROJEKTA

1.1. INVESTITOR

Naziv: Kupina d.o.o., Mato Lukid, irektor Adresa investitora: Vinkovačka 22, 31000 Osijek

1.2. PROJEKT

1. 2. 3. 4.

Naziv projekta: Proizvodnja kupina bez bodlji Lokacija: Iločka 13, Antunovac Karakter i cilj investicije: Proizvodnja kupina Terminski plan: - Početak investiranja: srpanj 2013. - Završetak: prosinac 2018. - Ekonomski vijek: 5 godina

5. Valuta u kojoj je rađena stuija: stuija: kn 1.3. VRIJEDNOST INVESTICIJE

1.4. IZVORI FINANCIRANJA 1.5. PLANIRANI POSLOVNI REZULTATI (za 2014. god.)

1.6 EFIKASNOST INVESTICIJE (financijsko-tržišna cijena) *dio za 2014. godinu

1. Osnovna sredstva: 2. Obrtna sredstva: Sveukupno: Kredit: Vlastita sredstva: 1. Ukupni bruto prihod 2. Ukupni rashodi (bez amortizacije) 2.1 Amortizacija 3. Dobit prije oporezivanja 4. Porez iz dobiti 5. Akumulacija (2.1+3-4)

674.687 +78.760 753.446 592.182 161.264 1.249.000 679.649 33.859 535.490 107.098 462.251

1.6.1. Statička ocjena (za reprezentativnu godinu) -rentabilnost ukupno uloženih sredstava -reprodukcijska sposobnost -investicija ukupno/broj zaposlenih

0,56 0,61 9.430

1.6.2. inamička ocjena -razdoblje povrata investicije: -neto saašnja vrijenost projekta (diskont 6,99%) -interna stopa rentabilnosti:

1 godina 1.915.060 72,12 %

1

2. SVRHA I SARŽAJ INVESTICIJE Kao što je viljivo iz naslova poslovnog plana, cilj ove velike investicije je pokrenuti veliki pogon proizvonje kupina bez bolji. Investitor ovog pogona je tvrtka „Kupina“ .o.o. koja se ved bavila ovakvim poslom, no nizom loših okolnosti i lošeg vođenj a, direktor je promijenjen

i

tvrtka

je

opet

krenula

sa

poslom

i

to

sa

boljim

idejama.

Kao što smo ranije spomenuli, investicija bi bila usmjerena ka proizvonji kupina, onosno na plantažu koja bi se prostirala na 5ha zemlje gje bi bilo posađeno oko 3000 sadnica kupina bez bodlji.

Kako kupina obiva sve vedi i vedi značaj u svijetu, a tako i u Hrvatskoj, mišljenja smo a de se ova investicija itekako isplatiti, ako ne puno, barem onoliko a se pokriju troškovi, te i sama otplata kreita. kreita. Što se tiče konkurencije, konkurencije, u Baranji Baranji je najveda najveda plantaža ekoloških kupina, u mjestu Topolje, no naša p roizvodnja se usmjerava na kupine bez bolji koje postaju sve više značajnije i sve više tražene u svijetu. Kupinu bi prodavali na omadem tržištu, onosno tvrtkama koje se bave proizvonjom vina o kupine i raznih drugih proizvoda koje mogu nastati od kupine, a isto tako, ukoliko bi proizvodnja dobro

tekla i nailazili na više prosječne prirode, proširili bi se i na inozemno tržište. Pošto u periou berbe berbe kupina namjeravamo to raiti bez strojeva, strojeva,

tako de broj

zaposlenih ljudi biti veoma visok. Naime, namjera je zaposliti ukupno 80 ljudi, 50 ljudi bavilo bi se sadnjom i kasnije berbom kupina, 5- ro ljui bavilo bi se stalnim oržavanjem, 10-ro ljui bilo bi zauzeto špricanjem nasaa, a 15 -ro ljudi bavilo bi se pakiranjem kupina. Prema pravilniku o poticaji ma za vodarske vrste, kupina se nalazi u prvoj skupini i za nju poticaj

iznosi

24.000kn/ha

(http://www.agroklub.com/vocarstvo/malina-i-kupina-u-

sustavu-poticaja/1025/ ). Time smo veoma zaovoljni jer upravo taj iznos pokriva naš

broj sanica previđen za sanju na jenom hektaru.

2

3. PODACI O INVESTITORU 3.1.

Osnovni podaci

Investitor po ovom programu je tvrtka „Kupina“ .o.o. sa sjeištem u ulici Vinkovačka 22, u Osijeku. Tvrtka je upisana u Glavnu knjigu suskog registra na Opdinskom suu u Osijeku ana 5. veljače 2006. goine. Tvrtku je osnovao Mato Lukid iz Vinkovaca. Te meljni kapital iznosio je 85.000 kn.

3.2.

Razvrstavanje po djelatnosti

Temeljem Nacionalne klasifikacije jelatnosti, naša tvrtka „Kupina“ .o.o. koja se namjerava baviti proizvonjom kupina, smještena je po šifrom te nazivom: „01.12.1 Uzgoj povrda, cvijeda, ukrasnoga bilja i sanoga materijala, osim skupljanja šumskih gljiva“ Za pouzimanje svih pravnih ranji i poslova u ime i za račun ruštva opunomoden je Mato Lukid iz Vinkovaca (JMBG: 0911992234332)

3.3.

Poslovna uspješnost

Kao što smo ranije spomenuli, tvrtka je osnovana u veljači 2006. goine, i ved je bila u pogonu prije ove investicije. Nažalost zbog lošeg vođenja posla, ra je prekinut na tri goine i sa ovom investicijom de opet započeti raiti, ali puno opreznije. Kreitnih zauženja nema, prijašnji kreit je ureno otpladen, a početni uloženi kapital je 85.000kn(troškovi osnivanja 9.000 kn + oprema 76.000 kn). Što se tiče kontakata, prijašnji irektor je ostvario veoma obre veze na omadem tržištu, no nisu bili aktivni na inozemnom tržištu. Naš cilj je poboljšati to i ako bue sve u reu, probiti se i na inozemno tržište. tržište. Pretpostavljamo a demo zaobiti još više omadeg tržišta, a o inozemstvu demo postepeno kako se bue razvijala naša proizvonja te kakvi buu prihoi i ostala važna financi jska  jska sredstva.

3

B UUDEG POSLOVANJA 4. OPIS INVESTICIJE I BUUDEG 4.1.

Struktura uložene opreme

Investitor je s danom 20.veljače 2013.godine procijenio vrijednosti stalnih sredstava u

svrhu kreiranja založnog prava za kreitna srestva. Ko procjene su uzeti u obzir svi relevantni čimbenici metoologije za procjenu stalnih srestava kao i trenutačne cijene s aekvatnim tehničkim karakteristikama. karakteristikama. Investitor posjeuje samo stroj za špricanje protiv bolesti koji je još u valjanom stanju otkada je tvrtka po prvi puta prestala djelovati. Nakon osnivanja tvrtke, putem vlastitih

srestava nabavljeni su ijelom betonski stupovi te žice i mreža.

Tablica 1.: Pregled postojede opreme o prijašnjeg irektora Imovina Traktor sa opremom

Tanjurača Ukupno

Vrijednost 60.000 16.000 76.000 kn

Tablica 2.: Pregle opreme koju de d e unijeti novi investitor Imovina 500 Betonskih stupova

Stroj za špricanje protiv bolesti 400m Žice 300m² Prozirne mreže Sadnice Ukupno

Vrijednost 118.833 130.00 15.000 70.300 106.050 440.183 kn

Kao što je viljivo iz tablica, stara oprema koju je tvrtka sa prijašnjim irektorom imala je zaržana, ok de investitor unijeti novu opremu u vrijenosti o 440.183 kn jer stara oprema više nije bila valjana, a i ovo je kvalitetnija oprema.

4

4.2.

Pregled kompleksa koji se financira kreditom

U sljeedoj tablici biti de prikazane vrijenosti srestava koje de investitor si priuštiti dijelom kredita: Tablica 3.: Prikaz kompleksa koji se financira kreditom Opis Oprema Ukupno:

Ukupna vrijednost 592.182 592.182

Učešde kreita 100% 100%

Krajnji iznos 592.182 592.182

Tablica 4.: Prikaz ukupne vrijednosti opreme Oprema Stara

76.000

Kapital

76.000

Nova

440.183

Ukupno

592.183

Zemljište se nalazi nalazi u blizini graa Osijeka, Osijeka, selo Antunovac. Prostire se na površini o 5 hektara zemlje, jako plodne zemlje. Izabrali smo ga iz nekoliko razloga koji idu nama u

prilog, to je o same klime koja „pokriva“ gra Osijek, gje goišnje u prosjeku pane oko 700mm oborina što nama ie izuzetno u korist je r to je veoma pogodno za kupine. Jako je pogono jer ima osta sunčanih ana, a i vlage. Olučili smo se a demo samo opremu koristiti za kredit pa smo i iz tog razloga podigli kredit u HPB- i koja ima baš specifičan kredit za takvu namjenu. Oprema koju bi kupili pomodu kreita naveena je u tablici br. 2… Imovina 500 Betonskih stupova

Stroj za špricanje protiv bolesti 400m Žice 300m² Prozirne mreže Gnojivo/goišnje Bakreni preparat Sadnice Ukupno

Vrijednost 118.833 130.00 15.000 20.000 50.000 300 106.050 440.183 kn

Sanice koje kupujemo su višegoišnje sanice, kao i prozirne mreže, žica i betonski stupovi koji su sve potrebni radi podizanja kupina.

5

4.3.

Opis buudeg poslovanja

Želimo ostvariti svoje primarne ciljeve prije svega, a to su uspješno poslovanje, onosno provođenja onoga što smo i zamisli, onosno za ono što je tvrtka registrirana. Poslije toga možemo se postepeno okretati sekunarnim ciljevima. Tvrtka je u potpunom vlasništvu Mato Lukid koji de uz pomod vojice kolege investirati

pomodu vlastitih srestava u iznosu o otprilike 160.000 kn, ok de preostali , vedi io, obuhvatiti kreit. Pomodu tog kreita namjera nam nam im je kupiti novu opremu (prikazano je u tablici b r. 2) koja im neostaje za pokretanje ove jelatnosti, onosno proizvonje, ok de o svog vlastitog izvora kupiti zemljište i još toga. Knjigovostvene usluge obavljat de se izvan tvrtke, onosno u knjigovostvenom servisu „König“ u Vinkovcima.

6

5. OCJENA TRŽIŠNIH MOGUDNOSTI 5.1.

Proajno tržište i konkurencija

Kupine postaje sve omiljenije među ljuima kako u Hrvatskoj, tako i u ostalom svijetu. Osim

što se kupine mogu same jesti, o kupine se puno toga može raiti. Najpopularnije je kupinovo vino koje je izrazito zravo, ali i razni žemovi, sokovi, sirupi. Kupine bez bolji su postale naglo popularnije zbog jenostavnosti pripreme. Svjesni smo toga a može krenuti na loše, no uz olične analitičare vremena, te tla, vjerujemo a nede biti poteškoda. Olučili smo se ne moernizirati svoj posao zbog stanja u Republici Hrvatskoj, a i svjesni smo a je bolje kaa to ljuske ruke rae, nego strojevi i mišljenja smo a de nam to ati nekakav plus na tržištu. Konkurencija naravno postoji, proizvođača kupina je sve više, no malo je onih koji se bave sortom koju mi namjeravamo proizvoditi. Sorta ku pina bez bolji je nešto novije na tržištu što de zainteresirati mnoge, što zbog svoje jenostavnosti što zbog toga što je izrazito zrava. Naša namjera je zaržati se na omadem tržištu sve ok ne buemo spremni, spremni, odnosno dok nam financijsko stanje ne dop usti a se proširimo na inozemstvo, no gleajudi analize tržišta, i omade tržište bi nas u veliko zaovoljilo. Konkurencije u ovom ijelu Republike Hrvatske u ovoj sorti uopde ne postoji, u Baranji je velika plantaža ekološke kupine, no to je nešto rugo o naše sorte. Zbog jenostavnosti pripreme, sigurno demo zainteresirati i proizvođače kupinovog vina koje  je kao što smo ranije naveli pogono pogono za zravlje. Zbog prevelike konkurencije u proizvođačima vina i nismo se olučili a proširimo svoju djelatnost, ostali smo na proizvodnji kupina i njihovoj veleprodaji. Na maloprodaju se nismo

olučili jer smatramo a je više pogonija po gonija proaja na veliko.

7

5.2.

Nabavno tržište

Što se tiče nabavnog tržišta, nekoliko mjeseci prije početka raa, ved smo se ogovorili oko nabave sirovina za sanju kupina. ogovorili smo se sa službenom osobom koju nam je preložila tvrtka „XY“. Radi se o sadnicama koje iznose 7kn po komadu, a za jedan hektar potrebno nam je 3030

sanica koje de se saiti u razmaku reova 120 cm i među razmak 275 cm. Pošto demo raiti na zemljištu veličine 5 hektara tako de nama trebati oko 15.000 komaa sanica.

8

6. TEHNIČKO – TEHNOLOŠKI ELEMENTI INVESTICIJE 6.1.

Lokacija

Lokacija zemljišta kao i građevinskog objekta koji se nalazi tik o zemljišta je na aresi Iločka 12, Antunovac u blizini Osijeka, a ure koji je preuzet o bivšeg irektora je u Vinkovačkoj ulici broj 22 u Osijeku. jelatnost de se ovijati na tom zemljištu i pomodnom sklaištu, ok de se u ureu sklapati poslovi, onosno ugovori i obavljati razgovori. Tehnički je sve savršeno, ekološki prihvatljivo i oko toga nede biti problema.

6.2.

Opis planiranih ulaganja

Tvrtka „Kupina“ .o.o. na čelu sa vlasnikom Mato Lukid i još vojicom kolega, Mario Kefelja i Igor Furjan namjerava pokrenuti proizvonju kupina bez bolji na poručju zemljišta u blizini Osijeka, onosno u selu Antunovac. Namjera nam je sanju započeti u rugom ijelu stuenog, ok de se berbe ovijati tamo negje oko ožujka pa o početka, onosno sreine travnja. Kvaliteta sirovina, a i rugog materijala materijala željnog za pokretanje proizvonje proizvonje je visoka i time smo jako sretni jer uz kvalitetan pristup i ulaganje, rezultati bi trebali biti isto kvalitetni.

6.3.

Ekološki aspekti

Proizvonja kupina bez bolji de se ovijati prema ekološkim propisima koje je postavila Republika Hrvatska, a isto tako važno nam je bilo nadi zemljište blizu kojeg nema niti jena tvornica kako ne bi bilo zagađenja, a otrovi čime demo špricati kupine kako bi ih spriječili o bolesti su zakonom propisani i nikome nede šteti jer brzo ih kupine upijaju, a ranici koji de to obavljati biti de strogo propisano obučeni kako im ne bi naškoili jer se nalaze u samoj blizini toga.

6.4.

Organizacije i kadrovi

Tvrtka koja je investitor pri ovoj proizvodnji je srednje- maleno pouzede. Naime, prilikom

sanje cilj je zaposliti 50 ljui na sezonski ra koji de kasnije biti usmjereni na berbu samog proizvoda. Osim toga, 10 ljudi bi obavljalo posao špricanja protiv bolesti k oji je zahtijevan posao jer traži veliku pažnju pri rau. Petero ljui bavit de se stalnim oržavanje i provjeravanjem tijeka proizvonje, ok de 15 -ro ljudi poslije perioda branja se baviti pakiranjem kupine koje de kasnije biti usmjerene na veleproaju. Važno je znati a se

9

prodaja kupina mora odvijati brzo jer to je proizvod koji ne smije dugo stajati poslije berbe i

zato je izuzetno važno pronadi prije kupca što ko nas nede biti problem.

7. FINANCIJSKI ELEMENTI INVESTICIJE 7.1.

Obračun trajnih obrtnih srestava

Ulaganje u trajna obrtna srestva čine io ukupnih ulaganja. Kako bi se utvrila visina trajnih obrtnih srestava, izrađen je proračun koji se temelji na cijeni proizvoa, onosno ostvarenim prihodima iz redovitog poslovanja. Prikupljeni su svi podaci bitni za ovaj izračun te je temeljem njih napravljen obračun trajnih obrtnih srestava. Obračun trajnih obrtnih srestava napravili smo za 2014. goinu iako se pravi ro kupina očekuje u 3.-oj goini, no ovu goinu smo oabrali iz razloga što započinjemo u njoj sadnju, a i krenuti de se izrazito jako. Tablica 5.: Proračun ulaganja trajnih obrtnih srestava za 2014. goinu Potrebna TOBS-a u 2014. godini TRAJNA OBRTNA SREDSTVA

78.760

Izračun potrebnih obrtnih srestava Procijenjena vrijenost potraživanja Ukupna prodaja Dani naplate

102.657 1.249.000 30

Procijenjena vrijednost zaliha

Troškovi zaliha Dani vezivanje zaliha

2.465 180.000 5

Procijenjena vrijednost obveza prema obavljačima

Ukupni troškovi (o obavljača) ani pladanja

26.363 641.500 15

Prema prikupljenim poatcima, vezivanja zaliha previđeno je na razini 5 ana, ok naplatu o kupca u ogovoru sa njima iznosi 30 ana ok smo se za pladanje olučili rok o 15 ana zbog činjenice a vjerujemo svojim kupcima kao de i oni prije platiti nama iznose, a i činjenica a sanice ne trebaju često, jeino zbog nekih bolesti, ali potrebna su gnojiva i 10

hrane koji ipak ne koštaju previše pa smo se olučili na ovaj pothvat kako bi o kupaca pridobili povjerenje, a isto tako i od njih od 30 dana da vide kako im vjerujemo, a i to de nam pomodi pri proširenju tržišta. O ovoga proizlazi činjenica a de za proizvonju 2014. goine morati osigurati 78.760,27 kn trajnih obrtnih srestava što smo ranije ved spomenuli u izvorima financiranja.

7.2.

Iznos i struktura ulaganja

Sljeedom tablicom prikazati demo način investiranja: Tablica 6.: Prikaz investiranja i strukture ulaganja:

Opis A) Ulaganje u osnovna sredstva Zemljište 1. 2. Oprema 3.

Građevinski objekt(sklaište) Osnivačka ulaganja

4. B) Ulaganje u trajna obrtna sredstva C) Ukupan iznos ulaganja

Iznos

Vlastita sredstva

Kredit

674.686 63.504 592.182

82.504 63.504 0

592.182

10.000

10.000

0

9.000

9.000

0

78.760

78.760

0

753.446

161.264 21,40%

592.182 78,6%

592.182

Ukupan iznos ulaganja je 753.446,77 kn o čega de 78% biti iz kreita koji de pokriti potrebnu opremu, dok je preostalih 21,40%, odnosno 161.264,27 kn iz vlastitih sredstava. U cifri

osnivačkih ulaganja pokrijepljena su suski poslovi oko preuzimanja tvrtke o bivšeg direktora te obrada samog kredita kod banke. b anke.

11

Tablica 7.: Prikaz obračuna amortizacije

Opis

Iznos

Postotak amortizacije

Amortizacija

Ulaganje u osnovna sredstva 1. 2. 3. 4.

Zemljište Oprema

Građevinski objekt Osnivačka ulaganja Ukupni iznos amortizacije

63.504 592.183 10.000 9.000 674.687

0,00% 5,00% 20,00% 25,00%

0 29.609 2.000 2.250 33.859

Kao što je viljivo u tablici, konačni troško vi amortizacije iznose 33.859 kn.

7.3.

Obveze prema izvorima financiranja

Kredit smo podigli u HPB- i gje smo našli najpovoljniji kreit za ono što je nama potrebno. Kredit smo podigli na 5 godina uz nominalnu kamatnu stopu u iznosu od 6,99%. Otplatu

demo vršiti mjesečnim anuitetima, a oni iznose oko 11 i pol tisuda kuna, ok sami kreit je visine 592.182 kn.

Planiranu otplatu prikazat demo u sljeedoj tablici, nedemo cijelu  jer ima 60 mjesečnih anuiteta pa demo početak i kraj… Tablica 8.: Prikaz otplate kredita

Anuitet 1.12.2013 1.1.2014 1.2.2014 1.3.2014 1.4.2014 1.5.2014

0 1 2 3 4 5

11723,12 11723,12 11723,12 11723,12 11723,12

Otplatna kvota 3.449,46 8.273,66 8.321,85 8.370,33 8.419,09 8.468,13

Kamate 3.449,46 3.401,27 3.352,79 3.304,03 3.254,99

Ostatak duga 592.182,00 583.908,34 575.586,49 567.216,16 558.797,07 550.328,94

……………………………………………………………………………………………………………………………………………….. 1.10.2018

58

11723,12

11.520,62

202,50

23.242,93

1.11.2018

59

11723,12

11.587,73

135,39

11.655,20

1.12.2018

60

11723,12

11.655,23

67,89

-0,03

703387,2

592.182,03

111.205,17

UKUPNO:

*-0.03 je iz razloga što smo zaokruživali na vije ecimale…

*nismo prikazali cijelu tablicu jer je preugačka…

12

Tablica 9.: Prikaz goišnjih kreitnih obaveza Godina: otplata: kamate: Ukupno:

2013 0 3.449,46 3449,46015

2014 102.527,30 38.150,14 140.677,44

2015 109.928,08 30.749,36 140.677,44

2016 117.863,07 22.814,37 140.677,44

2017 126.370,84 14.306,60 140.677,44

2018 135.492,73 5.184,71 140.677,44

7.4. Procjena prihoda

Procjena prihoa napravljena je temeljem iskustva prošlog irektora koji je imao ved susreta sa ovime, samo što je naša proizvonja aleko vedeg pogona. Pošto je naša proizvonja specijalna, što znači a iste goine mala je vjerojatnost a bue isti izro, ista količina proizvoa, tako su i rezultati znatno različiti o goine o goine. Količinu smo bazirali na goišnjoj mjeri jer vrijeme proaje kupina je mjesec ana u goini, tamo negje o početka tredeg o kraja travnja. Tablica 10.: Prikaz procjene prihoda

Proračun prihoa Izlazne količine proizvoa za prodaju Kupine bez bodlji

2014. 2015. 2016. 2017. 2018. -

Ukupno

Q (kg) 70.000 72.000 95.000 70.000 60.000 -

PC (kn/kg) 14,2743 14,2743 14,2743 14,2743 14,2743 -

Goišnji priho 1.249.001 kn 1.284.687 kn 1.695.073 kn 1.249.001 kn 1.070.572 kn 6.548.335 kn

Ovdje je navedena cijena bez PDV-a koji iznosi 25%. Cijenu sa PDV- om demo prikazati u

sljeedoj tablici: Tablica 11.: Prikaz iznosa cijene sa PDV-om PDV

Iznos

Cijena + PDV

25%

3,568575

17,842875

13

7.4.

Proc jena troškova

Kao prethono što smo napisali za prihoe, tako se i troškovi baziraju na prijašnjem iskustvu prošlog irektora tvrtke „Kupina“ .o.o. Ovako to izglea u tablici: Tablica 12.: Prikaz procjena troškova

Proizvodnja - materijali

Ulazne količine

Q(kg)

NC(kn)

Goišnji trošak

Gnojivo

400

30

12.000

Hrana

400

20

8.000

80.000

2

160.000

-

-

180.000

Broj zaposlenih

Iznos plada (kn)

Goišni trošak

Ambalaža Ukupno

Tablica 13.: Prikaz ostalih troškova Proračun ostalih troškova Proizvodna aktivnost

Špricanje nasaa

10

7.500

75.000

Sadnja i kasnije berba nasade

50

6.000

300.000

Oržavanje

5

5.300

26.500

Pakiranje kupina

15

4.000

60.000

Ukupno

80

461.500

Procijenili smo a demo svake goine na gnojivo, hranu i ambalažu za pakiranje kupina poslije berbe utrošiti 180.000 kn. Vedina toga otidi se na samu ambalažu, ok malo toga ie na hranu i gnojivo zbog same kvalitete rasanice. Naravno može odi o neki iznenanih bolesti, na što mi ne možemo utjecati niti možemo znati hode li se to ogoiti. Na plade de ukupni goišnji trošak biti 461.500 46 1.500 kn. 7.5.

Procjena dobiti i gubitka

Svi gore naveeni izračuni prestavljaju osnovicu za proračun obiti u investicijskom vijeku.

14

Tablica 14.: Prikaz procjene procjene dobiti i gubitka

Račun obiti i gubitka

2014 1.249.001 24.000 713.509 435.000 180.000

2015 1.284.687 24.000 706.108 435.000 180.000

2016 1.695.073 24.000 698.173 435.000 180.000

2017 1.249.001 24.000 689.666 435.000 180.000

2018 1.070.572 24.000 678.294 435.000 180.000

26.500

26.500

26.500

26.500

26.500

EBITDA

607.501

643.187

1.053.573

607.501

429.072

Amortizacija

33.859

33.859

33.859

33.859

31.609

Kamate

38.150

30.749

22.814

14.306

5.184

Dobit prije poreza

535.491

578.578

996.899

559.335

392.278

Porez (20%)

107.098

115.715

199.379

111.867

78.455

Neto dobit

428.393

462.862

797.519

447.468

313.822

Ukupni prihod Izvanredni prihodi Ukupni rashodi

Troškovi osoblja Materijalni troškovi Oržavanje

Po izvanrene prihoe naveli smo ržavni poticaj koji za ovakav tip jelatnosti iznosi 24.000 kn.

8. FINANCIJSKO  – TRŽIŠNA OCJENA PROJEKTA 8.1.

Statička ocjena projekta

Poaci koji se koriste u statičkoj ocjeni, ocjeni, najvedim ijelom se nalaze u okviru procjene obiti i gubitka, a prema potrebi koriste se i poaci iz ostalih analitičkih prikaza iznesenih u prethonim točkama ove stuije. Cjelokupni proračun obavljen je na temelju poataka za 2014. goinu, koja je uzeta iz razloga što de upravo u toj goini biti ostvarena jelatnost investitora.

Za potrebe statičke ocjene ovog projekta izveen je proračun sljeedih temeljnih pokazatelja u kn:

15

Rentabilnost 1. ukupno

ulož. sre.

Obrtaj 2. ukupno

ulož. sre.

3. Reprodukc.

sposobnost

Neto dobit

428.392,59

=    = -------------------------- = 0,56

Visina investicije

754.446,77

Ukupni prihod

1.249.000,00 =    = ----------------------- = 1,65 Visina investicije 754.446,77

Neto dobit + amort. =    =

462.251,72 ------------------------------------- ----------------- = 0,61

Visina investicije

754.446,77

Ostali pokazatelji statičke ocjene su sljeedi : Investicijsko

Visina investicije

754.446,77

4. opteredenje po =   = --------------------= 9.430,58

zaposlenom

Broj zaposlenih

80

Investicije u Visina inv. u osn.sred. 674.686,50 5. osnovna sred. =   = --------------------- = 8.433,58 po zaposlenom Broj zaposlenih 80

16

8.2.

inamička ocjena projekta

U inamičkoj ocjeni utvrđuju se RENTABILNOST I LIKVIDNOST projekta, a polazne informacije za tu ocjenu saržane su u izrađenom FINANCIJSKOM I EKONOMSKOM TIJEKU PROJEKTA, čija izraa se temelji na sljeedim postavkama:

o

ekonomski vijek projekta utvrđen je u trajanju o 5 goina, a osnovica je period otplate kredita u isto tolikom trajanju

o o o

svi poaci sveeni su na goišnju razinu (osnovna jeinica = 1 goina) u utvrđenom vijeku projekta nema reinvestiranja nove obiti u izrai imenovanih tijekova koriste se i poaci iz izrađenih ostalih analitičkih pologa, a koje su iznesene u prethodnim poglavljima ovog projekta.

8.2.1.

Obračun amortizacije

Za goišnji obračun amortizacije građevinskog objekta korištena je amortizacijska stopa o 5%, ok se zemljište u sklau s hrvatskim propisima ne amortizira. Oprema se amortizira po stopi o 20% ok je za otpis osnivačkih ulaganja korištena je stopa o 25% koja se uzima kao realna stopa pri takvom otpisu, a kao početna goina uzeta je 2014. goina, koja se smatra goinom u kojoj započinje realizacij a investicijskog projekta.

Ukupan ostatak vrijednosti vrijednosti novo nabavljenih osnovnih sredstava iznosi iznosi 507. 640,88 kn.

Tablica 15.: Prikaz obračuna amortizacije

Redni broj A 1 2

NAZIV

GODINE RADA PROJEKTA 1 2 3 4

Nabavna vrij. Investicije

Stopa otpisa

2013

2014

2015

2016

2017

2018

63.504 592.183

0,00% 5,00%

0 0

0,00 29.609

0,00 0 ,00 29.609

0,00 29.609

0,00 29.609

0,00 29.609

63.504 444.136

10.000

20,00%

0

2.000

2.000

2.000

2.000

2.000

0

9.000 674.686

25,00%

0 0

2.250 33.859

2.250 33.859

2.250 33.859

2.250 33.859

31.609

0 507.640

0

5

OVP

INVESTICIJA

Zemljište Oprema

Građevinski 3

objekt

Osnivačka 4 B C 1

ulaganja SVEUKUPNO OST. VRIJ. PROJEKTA Osnovna sredstva

674.686

507.640 17

2

TOBS UKUPNO

78.760 753.446

78.760 586.401

*tablica je velika i nismo uspjeli namjestiti ju kao ostale tablice (ispričavamo se rai toga)

8.2.2. Rentabilnost projekta

Kao temelj za utvrđivanje rentabilnosti izrađen je EKONOMSKI TIJEK PROJEKTA, a u kojem su izveeni (za svaku goinu) ogovarajudi NETO PRIMICI, i to nakon evientiranja, po tom iznosu, svih primanja (PRIMICI) i davanja (IZDACI) u toku vijeka.

Tablica 16.: Prikaz ekonomskog tijeka Ekonomski tijek OPIS I PRIMICI 1. Ukupni prihod 2. Ostatak vrijednosti projekta

2013

2014

2015

2016

2017

2018

0 0

1 1.249.001

2 1.284.687

3 1.695.073,13

4 1.249.001

5 1.656.973

0

1.249.001

1.284.687

1.695.073,13

1.249.001

1.070.572 586.401

2.1. Osnovnih sredstava

507.640

2.2. Obrtnih sredstava

78.760

II IZDACI

753.446

748.598

757.215

840.879,93

753.367

719.955

3. Angažirana OS 4. Angažirana TOBS 5. Troškovi materijala i

674.686

206.500

206.500

206.500

206.500

206.500

6. Troškovi osoblja

435.000

435.000

435.000

435.000,00

435.000

7. Porezi

107.098

115.715

199.379

111.867,10

78.455

78.760

usluga

III NETO PRIMICI

-753.446

500.402

527.471

854.193

495.634,15

937.018

IV KUMULATIV

-753.446

-253.043

274.427

1.128.620

1.624.254,72

2.561.272

*problem sa veličinom tablice

Investitor de ved u 2014. goini počet ostvariti pozitivne neto primitke. Osim nulte goine projekta, svi su ostali goišnji ekonomski tijekovi pozitivni pa je očigleno a se ulaganja u planiranu investiciju mogu vradati. Projekt je visoko prihvatljiv.

18

8.2.3.

Ocjena likvidnosti projekta

Polazedi o toga a je likvinost projekta njegova sposobnost a u svakom vremenu utvrđenog ekonomskog vijeka pomiruje sve svoje financijske obveze, izrađen je FINANCIJSKI TIJEK, kako bi se na osnovi izvedenih NETO PRIMITAKA mogla analizirati

likvinost u premetnom slučaju. Tablica 17.: Prikaz financijskog tijeka

Financijski tijek OPIS

2013

2014

2015

2016

2017

2018

0

1

2

3

4

5

753.446

1.249.001

1.284.687

1.695.073

1.249.001

1.656.973

0

1.249.001

1.284.687

1.695.073

1.249.001

1.070.572

2. Izvori financiranja

753.446

0

0

0

0

0

2.1. Vlastito ulaganje

161.264

2.2. Kredit 3. Ostatak vrijednosti projekta 3.1. Osnovnih sredstava

592.182

I PRIMICI 1. Ukupni prihod

586.401 507.640

3.2. Obrtnih sredstava

78.760

II IZDACI

753.446

889.275

897.893

981.557

894.044

860.633

4. Investicije u OS

674.686

5. Investicije u TOBS

78.760

usluga

206.500

206.500

206.500

206.500

206.500

7. Izdaci za osoblje

435.000

435.000

435.000

435.000

435.000

8. Porezi 9. Otplata (glavnice + kamate)

107.098

115.715

199.379

111.867

78.455

140.677

140.677

140.677

140.677

140.677

6. Troškovi materijala i

III NETO PRIMICI

0

359.725

386.793

713.515

354.956

796.340

IV KUMULATIV

0

359.725

746.519

1.460.035

1.814.991

2.611.332

19

8.2.4. Metoda neto sadašnje vrijednosti 

Metoa neto saašnje vrijenosti projekta obuhvada ukupne učinke kroz čitav ekonomski vijek. Ko toga se uvažavaju vremenske postavke, a tehnikom iskontiranja se buudi efekti ulaganja svode na saašnju vrijenost, tj. na vrijenost iz perioa ulaganja. Unesli smo stopu o 6,99% što ogovara kamatnoj stopi u banci, te kontrolno stopu o 73%. Viljivo je a uz 6,99% može izržati te ostati pozitivan sve o stope o 73% kaa je KN negativa n. Tablica 18.: Prikaz neto saašnje vrijenosti projekta

diskotna stopa 6,99

NSV

saašnja

saašnja

vrijednost

diskotna stopa

diskotni faktor

vrijednost

1

-753.446,77

73

1

-753.446,77

0,934667

467.709,93

0,578035

289.250,20

0,873602

460.799,99

0,334124

176.240,87

0,816527

697.471,63

0,193135

164.974,87

0,76318

378.258,30

0,111639

55.332,06

0,713319

668.393,17

0,064531

60.466,86

diskotni faktor

1.919.186,25

NSV

-7.181,91

8.2.5. Metoda interne stope rentabilnosti 

Interna stopa rentabilnosti je ona iskontna stopa ko koje je neto saašnja vrijenost projekta jenaka nuli. Polazne informacije za njeno izračunavanje su iskontirani neto primici EKONOMSKOG TIJEKA i to uz diskont od 73% i 72%. Interna stopa rentabilnosti

izračunata je prema sljeedem:

2.252,65 x (73-72)

2.252,65

Isr = 72 + ──────────── = 72 +    = 72,24 % (2.252,65 - (-7.181,91))

9.434,56

20

9. ZAKLJUČAK Investicijsko ulaganje u kupnju zemljišta iz vlastitih srestava, kao i kupnja opreme pomodu kreita te ra bez strojeva, potpuno de prema ovim poacima opravati naša očekivanja jer osim u nultoj goini kaa započinju pripreme za ra, očekuju se veliki neto obici. Cijena za koju smo naumili prodavati svoj proizvod je itekako u rangu ostalih konkurenata koji nude

različite sorte o naših i nedemo morati ništa oko toga pouzimati jer kao što viite u financijski pokazate ljima, srestva su vradena u prvoj goini poslovanja. Iako je kreit bio malo vede visine, goišnji prihoi de biti, prema najavama, ovoljni kako bi otplata kredita tekla bez ikakvih problema.

Sve u svemu, svi proračuni pokazuju a je investicija financi jski opravdana i da su sami financijski rezultati jako zaovoljavajudi.

21

10. LITERATURA

http://www.agroklub.com/poljoprivredni-oglasnik/oglas/sadnice-kupina/5957/ http://kupinko.com/uzgoj_kupina.htm http://www.agroklub.com/vocarstvo/proizvodnja-kupine-u-ekoloskom-sustavu-proizvodnje/6010/ http://klima.hr/klima.php?id=klima_elementi¶m=ko http://www.ekopoduzetnik.com/tekstovi/proizvodnja-kupine-u-ekoloskom-sustavu-proizvodnje6010/ http://www.agroklub.com/vocarstvo/strojna-berba-kupina-u-tijeku/5445 http://www.agroklub.com/vocarstvo/malina-i-kupina-u-sustavu-poticaja/1025/

22

11.OPIS ZAUŽENOSTI Mario Kefelja  – u M-Wordu se na početku sa kolegama posavjetovao oko svrhe i saržaja

investicije, zatim je opisao tehničko -tehnološke elemente investicije, a potom sa kolegom Mato Lukid je obraio inamičku ocjenu projekta. U M -Excelu je izračunao podatke o investiciji te amortizaciji te same pretpostavke prihoa, onosno troškova.

Igor Furjan  – u M- Woru je raio sa prve četiri točke, oko točke svrhe i saržaja se zajeno sa kolegama posavjetovao, poslije je opisivao podatke o investitoru, zatim je opisao

investiciju i buude poslovanje, potom i samu ocjenu tržišnih mogudnosti. Na kraju je obraio statičku ocjenu projekta. U M -Excelu je izračunao ekonomski i financijski tijek sa kolegom Mato Lukid.

Mato Lukid  – u M-Woru se na početku posavjetovao sa kolegama oko svrhe i saržaja investicije, zatim je obradio financijske elemente investicije te na kraju sa kolegom Mario

Kefelja obraio inamičku ocjenu projekta. U M -Excelu je izračunao račun obiti i gubitka, potom trajna obrtna sredstva te financijski tijek i ekonomski tijek sa kolegom Igor Furjan.

23

24

25