DETERMINACION DE RATIOS DE LA EMPRESA DISTMAFERQUI SAC ANÁLISIS DE LIQUIDEZ *
Ratio de liquidez general o razón corriente
Esto quiere decir que el activo corriente es 2.72 veces más grande que el pasivo corriente; o que por cada UM de deuda, la empresa cuenta con UM 2.72 para pagarla.
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Ratio prueba ácida La prueba ácida para el 2004, en DISTMAFERQUI SAC es:
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Ratio prueba defensiva En DISTMAFERQUI SAC para el 2004, tenemos:
Es decir, contamos con el 21.56% de liquidez para operar sin recurrir a los flujos de venta.
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Ratio capital de trabajo El valor del capital de trabajo en DISTMAFERQUI SAC en el 2004 es:
En nuestro caso, nos está indicando que contamos con capacidad económica para responder obligaciones con terceros.
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Ratios de liquidez de las cuentas por cobrar
Para DISTMAFERQUI SAC., este ratio es:
El índice nos está señalando, que las cuentas por cobrar están circulando 61 días, es decir, nos indica el tiempo promedio que tardan en convertirse en efectivo VENTAS ANUALES A CREDITO ROTACION DE LAS CTAS. POR COBRAR=
veces CUENTAS POR COBRAR
Para DISTMAFERQUI SAC., este ratio es:
Las razones anteriores son recíprocas entre sí. Si dividimos el período promedio de cobranzas entre 360 días que tiene el año comercial o bancario, obtendremos la rotación de las cuentas por cobrar 5.89 veces al año. Asimismo, el número de días del año dividido entre el índice de rotación de las cuentas por cobrar nos da el período promedio de cobranza. Podemos usar indistintamente estos ratios.
ANÁLISIS DE LA GESTIÓN O ACTIVIDAD *
Ratio rotación de cartera (cuentas por cobrar)
Para DISTMAFERQUI SAC en el 2004 tenemos:
Esto quiere decir que la empresa convierte en efectivo sus cuentas por cobrar en 63.97 veces. *
Rotación de los Inventarios
Esto quiere decir que los inventarios van al mercado cada 172 días, lo que demuestra una baja rotación de esta inversión,
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Período promedio de pago a proveedores
Rotación de caja y bancos
Interpretando el ratio, diremos que contamos con liquidez para cubrir 16 días de venta
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Rotación de Activos Totales Para DISTMAFERQUI SAC en el 2004, te nemos: 4'363,670 ROTACION DE ACTIVOS TOTALES= 3'551,344
1.23 veces
Es decir que nuestra empresa está colocando entre sus clientes 1.23 veces el valor de la inversión efectuada.
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Rotación del Activo Fijo ROTACION DE ACTIVO FIJO=
4'363,670
= 5.40 veces
808,805
Es decir, estamos colocando en el mercado 5.40 veces el valor de lo invertido en activo fijo.
ANÁLISIS DE SOLVENCIA, ENDEUDAMIENTO O APALANCAMIENTO *
Estructura del capital (deuda patrimonio) Para DISTMAFERQUI SAC en el 2004, tenemos: ESTRUCTURA DEL CAPITAL=
1'590,010 1'961,334
= 0.81
Esto quiere decir, que por cada UM aportada por el dueño(s), hay UM 0.81 centavos o el 81% aportado por los acreedores.
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Endeudamiento RAZON DE ENDEUDAMIENTO=
1'590,010
= 0.4474
3'551,344
ó
44.74%
Es decir que en nuestra empresa analizada para el 2004, el 44.77% de los activos totales es financiado por los acreedores y de liquidarse estos activos totales al precio en libros quedaría un saldo de 55.23% de su valor, después del pago de las obligaciones vigentes.
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Cobertura de gastos financieros Para DISTMAFERQUI SAC en el 2004, t enemos: COBERTURA DE GG.FF.=
436,673 93,196
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= 4.69 veces
Cobertura para gastos fijos COBERTURA DE GASTOS FIJOS =
1'434,383 997,710 1
=
1.44 veces
ANÁLISIS DE RATIOS FINANCIEROS 2004
2003
A) RATIOS DE LIQUIDEZ 1.- Liquidez General 2.- Prueba Ácida 3.- Prueba Defensiva 4.- Capital de Trabajo 5.- Período Promedio de Cobranza 6.- Rotación de las Cuentas por Cobrar
2.72 1.11 0.22 1,548,431.00 61.16 5.89
2.80 1.23 0.22 1,540,936.00 71.66 5.02
64 2.09 21.34 16.02 1.23 5.40
69 1.95 22.92 16.93 1.18 4.98
0.8107 0.4477 4.69 1.44
0.8129 0.4484 5.45 1.45
0.12 0.07 12.30% 0.10
0.13 0.07 12.08% 0.10
32.87% 0.06
32.82% 0.06
B) RATIOS DE GESTIÓN 7.- Rotación de Cartera 8.- Rotación de Inventarios 9.- Período de Pago a Proveedores 10.- Rotación de Caja Bancos 11.- Rotación de Activos Totales 12.- Rotación de Activo Fijo
C) RATIOS DE SOLVENCIA 13.- Estructura de Capital 14.- Razón de Endeudamiento 15.- Cobertura de Gastos Financieros 16.- Cobertura de Gastos Fijos
D) RATIOS DE RENTABILIDAD 17.- Rendimiento sobre el Patrimonio 18.- Rendimiento sobre la Inversión 19.- Utilidad sobre el Activo 20.- Utilidad sobre las Ventas 21.- Utilidad por Acción 22.- Márgen de Utilidad Bruta 23.- Márgen de Utilidad Neta
UNIVERSIDAD NACIONAL PEDRO RUIZ GALLO ESCUELA PROFESIONAL DE ADMINISTRACIÓN. A L U M N A : ANGELES
LLUMPO LUCÍA MERCEDES
