En comunidades cercanas y que actualmente no se atienden por nuestra empresa se encuentra el kilogramo de tortilla de harina de maíz de a $12.50 ¿Cómo se compara el producto o servicio que ofrecería el negocio, en calidad, cantidad, oportunidad, presentación y precio, con lo que existe actualmente en el mercado?
1.4
La tortilla que compite con nuestro producto es tortillas elaborada con 100% harina de maíz de las marcas Maseca. Nosotros laboramos tortilla con masa de maíz nixtmalizado y harina de maíz. Beneficiando a productores de maíz de la región, y nuestros clientes muestran una destacada preferencia por la tortilla que vendemos. Una característica que presenta nuestro producto es que se le da el tiempo de cocción adecuado, sin perjuicio de gastar más gas L.P. lo que le da una vida de anaquel mayor a comparación de la tortilla de la competencia. 1.5
¿Quiénes son los consumidores del producto o servicio?
En general la tortilla de maíz es un producto que se consume en todo México por la población, comenzando a consumirla y demandarla desde temprana edad a partir de que tienen capacidad de masticar este producto, y es parte de la cultura de consumo del mexicano. Los principales clientes de nuestra empresa son:
Amas de casa.
Tiendas de abarrotes.
Expendios de pollos.
Jornaleros Agrícolas (cortadores de caña).
3
¿Actualmente cuánto se consume y a qué precio en promedio?
1.6
Actualmente se tiene una demanda insatisfecha puesto que la capacidad de la maquina actual y los arreglos mecánicos que constantemente demanda no permite atender esta, bajo esta situación es que actualmente se venden 100 kg. diarios de tortillas y 80 kg. de masa. El precio al que se vende el kilogramo de tortilla y está de acuerdo el cliente en adquirir nuestro producto es PRECIOS
PRODUCTOS
$9.00 $5.00
Tortillas Masa
¿Qué tan satisfechos están los consumidores con la calidad y precio del producto o servicio que existe actualmente en el mercado?
1.7
Los clientes se encuentran satisfechos con el precio, ya que en algunas comunidades vecinas de los municipios de Actopan como Zempoala, o El Farañón del Mpio. de Ursulo Galvan por mencionar algunas se encuentra el kg. de tortilla en $12.50. ¿Cómo se espera el comportamiento de los consumidores en los próximos cinco años?
1.8
Mientras se cuente con una maquina tortilladora que permita producir un volumen constante y mantener la calidad de la tortilla, se espera suba la demanda, ya que actualmente se tiene una demanda insatisfecha. En el punto 1.12 se muestra el cuadro de demanda esperada.
4
¿Quiénes son los principales productores en el mercado que pretende abarcar?
1.9
Es muy importante hacer notar que en el mercado que se tiene actualmente, los principales productores somos los integrantes del grupo social, aunque también llegan vendedores de una tortillería ubicada en la cabecera municipal que es Actopan. En las comunidades a las cuales se espera introducir el producto al contar con más unidades de venta y reparto, actualmente la surten la mencionada tortillería. 1.10
¿Qué porcentaje de la demanda atienden estos productores?
Nosotros abarcamos un estimado de un 70% de la demanda de las comunidades donde repartimos, y la competencia un 30%. En las comunidades donde no atendemos se reparten el 100% del mercado entre la tortillería de Actopan y otra ubicada en Los Ídolos. ¿Cómo se vende el producto o servicio (directo al consumidor, a mayoristas o de otra forma)?
1.11
Las tortillas y la masa de maíz nixtamalizado se venden de manera directa al consumidor. También se tienen ventas a mayoristas, estos son una Tienda de abarrotes y a un expendio de pollos de los cuales se presentan cartas de intención de compra. La política de ventas de tortillas es de estricto contado y se proyecta seguir con esta política de ventas durante los próximos años, esto por la razón de que actualmente se tienen cuentas incobrables, a cuyos clientes se opto por ya no repartirles tortillas. ¿Cuánto podría vender anualmente, durante los próximos cinco años?
1.12
5
La demanda potencial anual y que se respalda con cartas de intención de compra es la que se presenta en el cuadro siguiente:
Cuadro de Presupuesto de Ventas anuales PRESUPUESTO DE OPERACIÓN PPTO. DE OPERACIÓN ANUAL Concepto AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5 PRESUPUESTO DE INGRESOS PPTO. INGRESOS ANUALES PRODUCTOS KILOS. ANUALES DE VENTA DE PRODUCTOS Tortillas Masa
88,500 36,000
88,500 36,000
PRECIOS
88,500 36,000
88,500 36,000
88,500 36,000
PRECIO DE VENTA DE PRODUCTOS
Tortillas Masa
$9.00 $5.00
INGRESOS
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
INGRESOS POR VENTAS ANUALES DE PRODUCTOS
Tortillas Masa
Ingresos Por Ventas Totales
$796,500 $180,000
$796,500 $180,000
$796,500 $180,000
$796,500 $180,000
$976,500
$976,500
$976,500
$976,500
$796,500 $180,000
$976,500
¿Lo que espero vender durante un año corresponde a la suma de cantidades mensuales iguales o hay variaciones en los meses?
1.13
Existen variaciones en las ventas durante el año ya que en la época de Zafra (corte de caña de azúcar) que dura 5 meses (noviembre-marzo) llegan a la comunidad jornaleros de otras regiones y aumentan las ventas. Algunos de ellos requieren que se les entreguen las tortillas calientes hasta el cañal donde se encuentren trabajando.
Cuadro de presupuesto de ventas mensuales PRESUPUESTO DE OPERACIÓN Concepto ENERO PRESUPUESTO DE INGRESOS PRODUCTOS Tortillas Masa
FEB
PRESUPUESTO DE OPERACIÓN MENSUAL DEL PRIMER AÑO MAR. ABR. MAYO JUN. JUL. AGO. SEP. OCT. PRESUPUESTO DE INGRESOS MENSUALES KILOS MENSUALES DE VENTA DE PRODUCTOS
8,250 3,000
8,250 3,000
8,250 3,000
6,750 3,000
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
PRECIOS Tortillas Masa
INGRESOS Tortillas Masa
Ingresos Por Ventas Totales
6,750 3,000
6,750 3,000
6,750 3,000
6,750 3,000
NOV.
DIC.
6,750 3,000
6,750 3,000
8,250 3,000
8,250 3,000
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
PRECIO DE VENTA DE PRODUCTOS $9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
INGRESOS MENSUALES POR VENTA DE PRODUCTOS $74,250 $74,250 $74,250 $60,750 $60,750 $60,750 $60,750 $60,750 $60,750 $60,750 $74,250 $74,250 $15,000 $15,000 $15,000 $15,000 $15,000 $15,000 $15,000 $15,000 $15,000 $15,000 $15,000 $15,000
$89,250 $89,250 $89,250 $75,750 $75,750 $75,750 $75,750 $75,750 $75,750 $75,750 $89,250 $89,250
6
También en las fechas de fiestas de comunidades de la región aumenta la demanda y la venta de tortillas. ¿Contaré con las materias primas suficientes, de buena calidad, oportunamente y a precios competitivos, para producir y vender lo que espero?
1.14
No se tiene inconveniente alguno en la adquisición de materias primas para la elaboración de tortillas. El proveedor de harina de maíz tiene disponibles todo el año las materias primas necesarias como papel cebolla (grado alimenticio) para envolver tortillas, teflón y la harina de maíz. Por otra parte el Maíz se encuentra en calidad y cantidad durante todo el año con productores de la región y en la tienda DICONSA de la localidad de Idolos. ¿Contaré con el personal adecuado y necesario para producir y vender lo que espero?
1.15
Se generan 7 fuentes de empleos directos encontrándose disponible el personal necesario en la localidad y es el que se muestra a continuación:
PUESTOS DEOPERACIÓN
EMPLEOS GENERADOS CANTIDAD SALARIO DIARIO MENSUAL (30 DIAS)
Operador de Máquina Recojedora Nixtamalero
PUESTOS DE VENTAS Repartidor
1 2 1
150 120 60
4,500 3,600 1,800
Nómina del Operación:
9,900
CANTIDAD
SALARIO DIARIO 3
MENSUAL (30 DIAS)
100
9,000
Nómina de Ventas:
9,000
Nómina Mensual Total:
$18,900
7
La capacitación al ser contratado personal, se da en la misma empresa, esto es aprender haciendo y el requisito para el reparto de tortillas es preferentemente saber conducir motocicleta, o se les enseñara en la empresa. ¿A qué precio podré vender en el primer año y en los que siguen?
1.16
Los precios actuales y a los que se espera comercializar en los próximos 5 años son en tanto el precios de los principales insumos y materias primas se mantenga constantes en su costo, es el que sigue: PRODUCTOS
PRECIOS $9.00 $5.00
Tortillas Masa
1.17
¿Cómo lograré vender mi producto o servicio?
El producto se seguirá repartiendo como en la actualidad, en motocicletas de reparto y en el local de los socios donde actualmente se producen las tortillas. Es necesario contar con una motocicleta en “Stand by” o es esperando a
ser utilizada ante cualquier contingencia mecánica o accidente y al ser 3 vendedores al menos se debe contar con 4 motocicletas para asegurar contar con una motocicleta libre y disponible. ¿El precio al que venderé me permitirá cubrir los costos de producción, además de recuperar la inversión y generar una utilidad?
1.18
Con este nivel de utilidad se permite cubrir los costos de administración y ventas y obtener utilidad para la empresa, así mismo recuperar la inversión en 5 años como se muestra en el estado de Resultados Proforma, en donde se muestra que la operación permite una utilidad neta de un 10% durante los primeros 4 años y de 12% en el año 5 con lo cual se logra capitalizar el recurso FONAES y obtener dividendos a los socios.
8
Estado de resultados Proforma
Estado de Resultados (Pesos)
AÑO 1
AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 PROYECCIONES ANUALES
AÑO 5
Ingresos Ingresos por Ventas Totales Costos de Producción
976,500 976,500 976,500 976,500 976,500 505,800 505,800 505,800 505,800 505,800
Utilidad Bruta
470,700 470,700 470,700 470,700 470,700
Gastos de Administración Gastos de Ventas
162,000 162,000 162,000 162,000 162,000 156,000 156,000 156,000 156,000 156,000
Total Gastos de Operación
318,000 318,000 318,000 318,000 318,000
Utilidad de Operación
152,700 152,700 152,700 152,700 152,700
Costos Financieros Depreciaciones y Amortizaciones
0 53,897
0 53,897
0 53,897
0 53,897
0 31,217
Gastos Financieros
53,897
53,897
53,897
53,897
31,217
Utilidad Antes de Impuestos
98,803
98,803
98,803
98,803 121,483
2,400 0
2,400 0
2,400 0
2,400 0
2,400 0
2,400
2,400
2,400
2,400
2,400
96,403
96,403
96,403
96,403 119,083
Pago del Principal (Crédito) Saldo antes de Capitalización
0 96,403
0 96,403
0 96,403
0 0 96,403 119,083
Capitalización del Apoyo
59,976 36,427
59,976 36,427
59,976 36,427
59,976 36,427
Impuestos ISR (Repecos) PTU
Suman Impuestos Utilidad o Perdida Neta
Dividendos a los socios
9
59,976 59,107
2.
Análisis Técnico
¿Cuáles son las características detalladas del producto o servicio que producirá el negocio?
2.1
Productos
TORTILLA Se trata de tortilla elaborada en maquina tortillería, con harina de maíz y masa de maíz Su presentación para venta al consumidor final es envuelta en papel cebolla en rollas de 1 y de ½ kg. MASA DE MAÍZ También se vende masa de maíz nixtamalizado envuelta en papel cebolla en presentaciones de 1 y ½ kg, o más si el cliente lo requiere. ¿Cuánto espero producir anualmente, durante los próximos cinco años?
2.2
Durante los próximos 5 años se espera producir los volúmenes que a continuación se muestran. PRESUPUESTO DE OPERACIÓN Concepto PRESUPUESTO DE INGRESOS PRODUCTOS Tortillas Masa
PPTO. DE OPERACIÓN ANUAL AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5 PPTO. INGRESOS ANUALES KILOS. ANUALES DE VENTA DE PRODUCTOS 88,500 36,000
88,500 36,000
88,500 36,000
88,500 36,000
88,500 36,000
¿Cómo produciré el bien o servicio del negocio? Describa el proceso productivo, considerando materias primas, tiempos, cantidades y frecuencia de cada etapa del proceso.
2.3
El proceso de elaboración de tortillas y masa se inicia con la nixtamalización del maíz. 10
DIAGRAMA DE BLOQUES DE ELABORACIÓN DE TORTILLAS RECEPCIÓN DE MATERIAS PRIMAS
NIXTAMALIZACIÓN (2 HORAS)
MOLIENDA DE MAÍZ (1 HORA)
ARMADO DE MAQUINA (20 MINUTOS)
ELABORACIÓN DE MASA (DURANTE EL PROCESO)
CALIBRACIÓN DE MÁQUINA (15 MINUTOS)
ELABORACIÓN DE TORTILLAS (8 HORAS)
VENTA
RECEPCIÓN DE MATERIAS PRIMAS. Las principales materias primas que son harina de maíz y maíz son llevadas hasta el local donde se producen tortillas y estas son guardadas en un cuarto fresco y seco, después de haberles realizado una inspección visual y de aprobar la calidad de estas. NIXTAMALIZACIÓN. Primeramente un día anterior se cuece el maíz con la cal, en una tina de metal la cual tiene cupo de 50 kg. de maíz, y se pone a calentar con leña de la región que aportan los socios, se calienta hasta que hierba y posteriormente ya hirviendo se le agrega el maíz, la cal y con lumbre moderada cuidado que no hierva la mezcla, se tapa y posteriormente se revisa con una pala de madera y cuando el pericarpio del maíz ya se 11
remueve con los dedos es un indicador de que ya está nixtamalizado y se le quita la leña y este proceso tiene una duración de 2 horas. Posteriormente se saca de la tina y se lava el maíz manualmente se escurre.
MOLIENDA DE MAÍZ. Al día siguiente se realiza el molido de la masa auxiliándose de un molino mecanizado, este proceso dura aproximadamente 1 hora. En este proceso se utiliza agua potable, la cual se mezcla con el maíz para producir la masa. La masa preparada es recojida y resguardada para su uso en una mesa de metal. ARMADO DE LA MÁQUINA TORTILLADORA. A la par se realiza el armado de los componentes de la máquina tortilladora que fueron lavados el día anterior; primeramente se le coloca el cortador, posteriormente los gusanos, la base, el complemento de la base, se coloca la hoya, todo se va apretando a un mismo nivel y por último se coloca el gusano sin fin colocando una varilla atravesada llamada ajuste. Se coloca la mesa recogedora de tortillas, se aprietan los birlos, se pone un sujetador al cortador para mantener su nivel, se agrega aceite al carro y esta lista para comenzar a funcionar. ELABORACIÓN DE MASA. Posteriormente se prepara la masa de harina de maíz y de masa de maíz nixtamalizado de la siguiente forma; En la maquina mezcladora se agrega masa de maíz más agua, se bate hasta obtener un tipo atole, posteriormente se le agrega poco a poco la harina de maíz y más agua y se mezcla hasta obtener la masa con el punto exacto para la elaboración de tortillas bajo la siguiente mezcla.
12
BALANCE DE MATERIA PARA PRODUCIR 1 KG DE TORTILLAS Materia CANTIDAD Kg. de Masa de maíz 0.20 Litros de Agua 0.63 Kg. de Harina de maíz 0.42 KG. TOTAL: 1.25 Deshidratación 20% KG. de tortillas: 1 La masa preparada es recojida y resguardada para su uso en una mesa de metal. El kilogramo de tortilla cocida se conforma en promedio de 40 tortillas con un peso de 25 gr. cada una.
CALIBRACIÓN DE MAQUINA. Posteriormente se enciende la máquina de tortilla, se le agrega teflón a los comales, se encienden los quemadores y se dejan calentar 10 minutos las parrillas o comales. Con la masa preparada se hacen bolas y se suben a la tolva alimentadora de la máquina, ya que se encuentra caliente el comal se enciende la maquina y se calibra el cortado de la tortilla buscando un peso de 30 gr. por tortilla sin cocer y 25 gr. cocida (rendimiento de 83.3%). ELABORACIÓN DE TORTILLAS. Obtenida la tortilla se comienza alimentar la maquina paraobtener tortillas perfectamente cocidas de un peso aproximado de 25 gr. cada una la cual es pesada en la bascula y empaquetada en rollos de 1 y ½ kg, los cuales son envueltos en papel cebolla. Con los paquetes se llenan las hieleras y son subidas a las motocicletas para que los repartidores comienzen su labor de reparto y venta. VENTA. A las 7:00 a.m. llegan los vendedores, encienden el motor de la moto para calentar el motor, checan el estado de la misma como lo es presión adecuada de aire en llantas, suficiente combustible, aceite, y comienzan 13
a cargar sus hieleras conteniendo tortillas y masa. La capacidad de transportar de la motocicleta es de 25 kg. de tortillas y 30 de masa. La jornada diaria de trabajo dura de 5:30 am. a 2:30 pm. En ocasiones especiales se comienza 1:30 horas más temprano y se puede prolongar hasta que el cliente lo requiera. ¿Cuáles son las materias primas y auxiliares que utilizaré para producir el bien o servicio del negocio? Descríbalas detalladamente.
2.4
Harina de Maíz: Esta es la principal materia prima y se utiliza de la marca Maseca, es entregada a domicilio en la propia tortillería a un precio de $6,825.00 pesos. L.A.B. tortillería del grupo. La presentación es en sacos de papel con un contenido de 20 kg. de harina. El maíz: También es de las principales materia primas, este es llevado al local de la empresa a un precio de $3,500.00 la tonelada. Cal: Se adquiere en sacos con un contenido de 20 kg. a un precio de $35.00 pesos y tiene un rendimiento de nixtamalizar hasta 1.5 tonelada de maíz. Papel cebolla: Es un papel con grado alimenticio especial para envolver alimentos, este se adquiere con el proveedor de harina de maíz. La presentación es de una paca conteniendo 5 kg. a un precio de $500.00 y un rendimiento de envolver 1.5 toneladas de tortilla. Teflón: Es un liquido utilizado para lubricar los comales y que no se pegue la tortilla, se vende en presentación de garrafas de 5 lt. con un rendimiento de 3 toneladas y un costo de $550.00. El proveedor de este insumo es el proveedor de harina de maíz.
14
Papel Teflón: esta se pone en la banda para que resbale la tortilla y se compra por metro a un costo de $350.00 y un rendimiento de un año. El proveedor de este insumo es el proveedor de harina de maíz. Gas L.P: se cuenta con un tanque de 1,000 litros el cual se llena con $5,000.00 pesos. y un rendimiento de 1.5 toneladas de tortillas. Energía eléctrica: Se provee de este insumo del servicio público proporcionado por la CFE y se ostenta la tarifa 2. La periodicidad del pago es de 2 meses. Su costo es de $2.85 el Kw hora. (dato tomado del recibo de pago del mes de diciembre 2009 en el que se tubo un consumo de 245 kwh a un costo de $699.00 pesos IVA Incluido). Agua: Se paga anualmente a razón de $60.00 pesos. Gasolina de Motocicletas: Actualmente se tiene un consumo mensual de $1,000.00 pesos. Esta se adquiere en la localidad de Rinconada Ver. Mantenimiento a motocicletas: $500.00 pesos mensuales por cada motocicletas; incluye cambio de aceite, lavado de carburador, de tanque, revisión y en su caso calibración de balatas y revisión y en su caso recarga de batería eléctrica. Mantenimiento maquina Tortilladora: Revisión y mantenimiento de cada 2 meses se ha tenido un gasto de $1,000.00 (Actualmente se han tenido gastos de hasta $9,000 pesos mensuales, por la razón de la antigüedad de la maquina).
¿Existen el mercado a mi alcance estas materias primas y auxiliares en la cantidad, calidad y precio necesarios para producir el volumen de producto o servicio que quiero ofrecer? Describa quiénes son y dónde están sus proveedores, así como la calidad y precio que ofrecen.
2.5
15
Harina de Maíz: Esta se adquiere haciendo un pedido a la empresa Molinos Aztecas de Veracruz, S.A. de C.V. en la Colonia Tejeria de el Puerto de Veracruz. Y es entregada en el local de la empresa El maíz: Este se compra con productores de la región y en la tienda DICONSA de la comunidad, y es llevado al local de la empresa. Cal: la cual se adquiere en la comunidad en cualquier ferretería. Papel cebolla: Este se adquiere con el proveedor de MASECA. Teflón: Ester se adquiere con el proveedor de MASECA. Papel Teflón: Este se adquiere con el proveedor de MASECA. Gas L.P: Este insumo se adquiere en la compañía gas SONIGAS en pipa. Energía eléctrica: Se provee de este insumo del servicio público proporcionado por la CFE. Agua: Se provee del sistema local de agua potable. Gasolina de Motocicletas: Esta se provee en la gasolinera de la ciudad de Rinconada Ver. Mantenimiento a 2 motocicletas: Se encuentra un taller de motocicletas junto a la empresa. Mantenimiento maquina Tortilladora: Se provee de este servicio con un distribuidor de MASECA que se encuentra en la ciudad de Chachalacas Ver. ¿El costo de estas materias primas y auxiliares es adecuado para los costos de producción que consideré en el análisis de mercado?
2.6
El análisis de costos realizado se baso en la operación actual de la empresa productora de tortillas, con lo cual se da certeza a las proyecciones financieras realizadas.
16
¿Qué tipo de trabajadores (jornaleros, obreros, técnicos, profesionistas, etc.) y qué cantidad de ellos necesito para producir el producto o servicio del negocio?
2.7
La mano de obra para la realización de la actividad no requiere de especialización alguna, ya que en la misma empresa se da la capacitación en el manejo de la maquina tortilladora. Así mismo para las ventas y reparto del producto el único requisito es que sepan manejar motocicleta o inclusive bicicleta.
PUESTOS DEOPERACIÓN
EMPLEOS GENERADOS CANTIDAD SALARIO DIARIO
Operador de Máquina Recojedora Nixtamalero
PUESTOS DE VENTAS Repartidor
1 2 1
MENSUAL (30 DIAS)
150 120 60
4,500 3,600 1,800
Nómina del Operación:
9,900
CANTIDAD
SALARIO DIARIO 3
MENSUAL (30 DIAS)
100
9,000
Nómina de Ventas:
9,000
Nómina Mensual Total:
$18,900
¿Cuento con la posibilidad de disponer de esos trabajadores a los salarios existentes en el mercado?
2.8
Afortunadamente esto no es impedimento para la puesta en marcha del proyecto, ya que dentro del grupo social se cuenta con mano de obra para llevar a cabo las labores de ventas y elaboración de tortillas, además de existir en la comunidad y en la región quienes buscan trabajo y saben conducir motocicleta y quienes se pueden emplear en la elaboración de tortillas. ¿El costo de esta mano de obra es adecuado para los costos de producción que consideré en el análisis de mercado?
2.9
17
El monto pagado a los empleados es el que se paga en la región por trabajos similares, y se encuentra de acuerdo el trabajador en realizar las actividades por este sueldo. El monto pagado es el que se muestra en el punto 2.7.
¿Qué maquinaria, equipo, herramientas e instalaciones necesito para producir el producto o servicio del negocio? Descríbalos detalladamente, incluyendo características, tamaño, capacidad de producción, costos de adquisición o construcción, costos de instalación, costos anuales de operación y costos anuales de mantenimiento.
2.10
Actualmente se cuenta con el siguiente equipo, el cual estará disponible para llevar a cabo el proyecto.
Equipo
Molino de Maíz Báscula electrónica Virrey
Razón por la cual son necesarias y apropiadas para el negocio
Características
Con motor eléctrico de 5 Hp. y una Se utiliza para la elaboración de masa capacidad de elaborar 10 kg, de masa en con el maíz nixtamalizado. 15 minutos. Adquirida de 1/2 uso.
Lote de 5 hieleras de plástico.
Utilizada para pesar los volú menes de Marca virrey, electrónica con capacidad de tortillas que el cliente solicita. pesar hasta 20 kg. Adquirida de 1/2 uso. Marca coleman, elaboradas en plástico. 4 con capacidad de 24 kg. de tortillas y 1 con Para el resguardo y transporte de capacidad de 50 kg. Se adquirieron tortillas. nuevas.
Mesa de metal
Para recoger la masa ela borada en el En acero inoxidable y fierro. Dimensiones molino y la revolvedora. de 1 m. de largo X 0.5 m. de ancho.
Tanque Estacionario
Es el deposito del Gas L.P. utilizado par En acero inoxidable y fierro. Capacidad al aelaboraciónd e tortillas. 1,000 litros, se adquirio nuev o.
18
Equipo
Razón por la cual son necesarias y apropiadas para el negocio
Características
1 Motocicleta Italika modelo 150.
Se utiliza para el reparto de tortillas a amas de casa de comunidades de la región, entregos a jornaleros en las parcelas de trabajo y a tiendas.
1 motocicleta marca Italika modelo 150. pesos, para trabajo lijero.
1 Motocicleta Honda modelo 125.
Se utiliza para el reparto de tortillas a amas de casa de comunidades de la región, entregos a jornaleros en las parcelas de trabajo y a tiendas.
1 motocicleta marca Honda modelo 125. para trabajo lijero.
Ya se cuenta con las instalaciones necesarias para la elaboración de tortillas.
Se proyecta adquirir el siguiente equipo, el cual es necesario para modernizar la operación e incrementar la capacidad instalada. Una Maquina Rodotec NG100. Capacidad de producir 80 kg. por hora. Con 2 motores: 1 de 1 hp de cabezal y horno, y 1 de 1.5 hp alimentador de masa. Precio de $205,000.00 Pesos
19
Una Maquina Amasadora B40 Capacidad de 1 saco de 20 kg. en 5 minutos. Con un motor de 2 hp. Precio de $21,000.00 Pesos
Dos Motocicletas Honda Modelo Invicta 125 c.c. Con tanque de gasolina de 14 lt. Precio de $25,022.00 Pesos
El monto de inversión en equipos nuevos que es solicitado al FONAES es por un total de $276,044.00 pesos. Es necesario contar con una motocicleta en “Stand by” o es esperando a
ser utilizada ante cualquier contingencia mecánica o accidente y al ser 3 vendedores al menos se debe contar con 4 motocicletas para asegurar contar con una motocicleta libre y disponible.
20
¿Dónde produciré el bien o servicio del negocio? Describa las necesidades de espacio para instalar y operar el negocio: ubicación, superficie, accesos, servicios, etc.
2.11
La operación se llevará a cabo en un local propiedad de dos de los socios del grupo social. Este cuenta con los servicio básicos y necesarios para la producción de tortillas como lo son:
Agua potable del servicio local.
Energía eléctrica trifásica de la CFE.
4 cuartos de 5 X 3 metros.
Baño y área para estacionamiento de motos y fila de clientes.
Drenaje por medio de fosa séptica.
¿Existe el espacio físico para instalar el negocio en la localidad donde quiero instalarlo?
2.12
Actualmente ya se cuenta con el local donde se elaboran las tortillas, se resguardan los equipos de transporte y las materias primas, por lo que la existencia de espacio físico no es impedimento para el desarrollo de la actividad.
El local con el que se cuenta y donde se proyecta seguir desarrollando la operación es el que se muestra a continuación:
21
1.5 m.
3 m.
3 m.
s e t n e i l c e d a l i F y s o t o M . t s E
5 m.
5 m.
Cuarto de Elaboración de tortillas
Bodega de Maíz y Harina de Maíz 2 m.
Cocina y comedor
Resguardo de motocicletas y elaboración de nixtamal
Baño 3 m.
Se cuenta con 75 metros cuadrados de terreno con construcción para desarrollar la actividad. ¿El costo de adquisición o arrendamiento del espacio físico es adecuado para los costos de producción que consideré en el análisis de mercado?
2.13
No aplica puesto que se cuenta con local propio.
22
3.
Análisis Financiero
3.1
Estado de origen y aplicación de recursos.
ACTIVO FIJO EXISTENTE ORIGEN MONTO PORCENTAJE FUENTE (PESOS) (%) EMPRESA EMPRESA EMPRESA EMPRESA
TOTAL
ACTIVO FIJO EXISTENTE APLICACIÓN CONCEPTO
164,342 25,000 16,000 16,275
31.51% 4.79% 3.07% 3.12%
Local Lote de Equipo Lijero y mobiliario Motocicleta Italika modelo 150 Motocicleta Honda Mod 125
$221,616.69
42.50%
TOTAL
ACTIVO FIJO REQUERIDO ORIGEN MONTO PORCENTAJE FUENTE (PESOS) (%) FONAES FONAES FONAES
TOTAL
TOTAL
164,342 25,000 16,000 16,275
$221,616.69 ACTIVO FIJO REQUERIDO APLICACIÓN CONCEPTO
205,000 21,000 50,044
39.31% 4.03% 9.60%
Máquina Rodotec NG 100 Amasadora Mod. B 40 Motocicletas Honda Invicta 125 C.C.
$276,044.00
52.93%
TOTAL
CAPITAL DE TRABAJO REQUERIDO ORIGEN MONTO PORCENTAJE FUENTE (PESOS) (%) FONAES FONAES FONAES
MONTO (PESOS)
MONTO (PESOS) 205,000 21,000 50,044
$276,044.00 CAPITAL DE TRABAJO REQUERIDO APLICACIÓN MONTO CONCEPTO (PESOS)
20,475 1,800 1,560
3.93% 0.35% 0.30%
Harina de Maíz Operador de Máquina Recojedora
$23,835
4.57%
TOTAL
23
20,475 1,800 1,560
$23,835.00
Programa de inversiones.
3.2
UNIDAD DE MEDIDA
CONCEPTO DE INVERSIÓN
UNIDAD DE MEDIDA
Activos Fijos Totales
CANTIDAD
PRECIO UNITARIO
INVERSIÓN TOTAL($)
ACTIVOS FIJOS PRECIO CANTIDAD UNITARIO
Lote de Equipo Lijero y mobiliario Motocicleta Italika modelo 150 Motocicleta Honda Mod 125
$276,044
$0
221,617
0
0
1 1 1
$2,191 $25,000 $16,000 $16,275
221,617 $164,342 $25,000 $16,000 $16,275
$276,044
$0
$205,000 $21,000 $25,022
$276,044 $205,000 $21,000 $50,044
$0
1 1 2
$23,835
$0
75
Inversión Fija Por Realizar Máquina Rodotec NG 100
Unidad
Amasadora Mod. B 40
Unidad
Motocic letas Honda Invicta 125 C.C.
Unidad
Activos Diferidos Totales
APORTACIÓN DE OTROS
$221,617
2
M Lote Unidad Unidad
APORTACIÓN DEL FONAES
$497,661
Inversión Fija Existente Local
APORTACIÓN DEL SOLICITANTE
UNIDAD DE MEDIDA
ACTIVOS DIFERIDOS PRECIO CANTIDAD UNITARIO
UNIDAD DE MEDIDA
CAPITAL DE TRABAJO PRECIO CANTIDAD UNITARIO
$164,342 $25,000 $16,000 $16,275
$205,000 $21,000 $50,044
Inversión Diferida Por Realizar
Capital de Trabajo Total Harina de Maíz
Tonelada
Operador de Máquina
Dias
Recojedora
Dias
3.0 12 13
$6,825 $150 $120
MEZCLA DE RECURSOS: TOTAL PORCENTAJE
$20,475 $1,800 $1,560 TOTAL
APORTACIÓN DEL SOLICITANTE
$521,495.69 100%
COMPOSICIÓN DEL CAPITAL DE TRABAJO FONAES 20,475 85.90% 3,360 14.10%
23,835 100.00%
24
$0
$20,475 $1,800 $1,560
La composición del capital de trabajo es como sigue:
Materias Primas Mano de Obra TOTAL
$23,835
APORTACIÓN DEL FONAES
$221,616.69 $299,879.00 42.50% 57.50%
APORTACIÓN DE OTROS
$0.00 0%
3.3
Determinación del Capital de Trabajo a través del método de flujo de caja y punto de equilibrio.
La base del capital e trabajo es el presupuesto de operación de la actividad. PRESUPUESTO DE OPE RACIÓN Concepto ENERO FEB PRESUPUESTO DE INGRESOS PRODUCTOS Tortillas Masa
PRESUPUESTO DE OPERACIÓN MENSUAL DEL PRIMER AÑO MAR. ABR. MAYO JUN. JUL. AGO. SEP. OCT. PRESUPUESTO DE INGRESOS MENSUALES KILOS MENSUALES DE VENTA DE P RODUCTOS
8,250 3,000
8,250 3,000
8,250 3,000
6,750 3,000
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
PRECIOS Tortillas Masa
INGRESOS To rtillas Mas a
6,750 3,000
6,750 3,000
6,750 3,000
6,750 3,000
NOV.
DIC.
6,750 3,000
6,750 3,000
8,250 3,000
8,250 3,000
88,500 36,000
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
PRECIO DE VENTA DE PRODUCTOS $9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
PPTO. DE OPERACIÓN ANUAL AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5 PPTO. INGRESOS ANUALES KILOS. ANUALES DE VENTA DE PRODUCTOS AÑO 1
88,500 36,000
88,500 36,000
88,500 36,000
88,500 36,000
PRECIO DE VENTA DE PRODUCTOS
INGRESOS MENSUALES POR VENTA DE PRODUCTOS
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
$9.00 $5.00
VENTAS ANUALES DE PRODUCTOS
$74, 250 $74, 250 $74,250 $60, 750 $60, 750 $60, 750 $60, 750 $60, 750 $60, 750 $60, 750 $74, 250 $74, 250 $796, 500 $796, 500 $796, 500 $796, 500 $796, 500 $15, 000 $15, 000 $15,000 $15, 000 $15, 000 $15, 000 $15, 000 $15, 000 $15, 000 $15, 000 $15, 000 $15, 000 $180, 000 $180, 000 $180, 000 $180, 000 $180, 000
Ingresos Por Ventas Totales $89,250 $89,250 $89,250 $75,750 $75,750 $75,750 $75,750 $75,750 $75,750 $75,750 $89,250 $89,250 $976,500 $976,500 $976,500 $976,500 $976,500 PRESUPUESTO DE EGRESOS EGRESOS MENSUALES DEL PRIMER AÑO EGRESOS ANUALES COSTOS V ARIABLES COSTOS VARIABLES COSTOS V ARIABLES To rtillas Masa
$39, 600 $39, 600 $39, 600 $32, 400 $32, 400 $32,400 $32, 400 $32, 400 $32, 400 $32, 400 $39, 600 $39, 600 $424, 800 $424, 800 $424, 800 $424, 800 $424, 800 $6,750 $6,750 $6,750 $6,750 $6,750 $6,750 $6,750 $6,750 $6,750 $6,750 $6,750 $6,750 $81,000 $81,000 $81,000 $81,000 $81,000
Total Costos Variable $46,350 $46,350 $46,350 $39,150 $39,150 $39,150 $39,150 $39,150 $39,150 $39,150 $46,350 $46,350 $505,800 $505,800 $505,800 $505,800 505,800 COSTOS FIJOS COSTOS FIJOS COSTOS FIJOS Gastos de Administración Nó mina d e Op eració n Energía eléctrica de Mantenimiento Maquinaria Alimentos
$9, 900 $9, 900 $9, 900 $9, 900 $9, 900 $9, 900 $9, 900 $9, 900 $9, 900 $9, 900 $9,900 $100 $100 $100 $100 $100 $100 $100 $100 $100 $100 $100 $500 $500 $500 $500 $500 $500 $500 $500 $500 $500 $500 $3,000 $3,000 $3,000 $3,000 $3,000 $3,000 $3,000 $3,000 $3,000 $3,000 $3,000
$9, 900 $118, 800 $118, 800 $118, 800 $118, 800 $118, 800 $100 $1,200 $1,200 $1,200 $1,200 $1,200 $500 $6,000 $6,000 $6,000 $6,000 $6,000 $3,000 $36,000 $36,000 $36,000 $36,000 $36,000
Total Gastos de Administración $13,500 $13,500 $13,500 $13,500 $13,500 $13,500 $13,500 $13,500 $13,500 $13,500 $13,500 $13,500 $162,000 $162,000 $162,000 $162,000 $162,000 Gastos de Ventas Nó mina de Ve ntas Mante nimie nto a Mo to cicle tas Gasolinas
$9,000 $9,000 $9,000 $9,000 $9,000 $9,000 $9,000 $9,000 $9,000 $9,000 $9,000 $2, 000 $2, 000 $2, 000 $2, 000 $2, 000 $2, 000 $2, 000 $2, 000 $2, 000 $2, 000 $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 $2,000
$9,000 $108,000 $108,000 $108,000 $108,000 $108,000 $2, 000 $24, 000 $24, 000 $24, 000 $24, 000 $24, 000 $2,000 $24,000 $24,000 $24,000 $24,000 $24,000
Total Gastos de Ventas $13,000 $13,000 $13,000 $13,000 $13,000 $13,000 $13,000 $13,000 $13,000 $13,000 $13,000 $13,000 $156,000 $156,000 $156,000 $156,000 $156,000 Total Costos Fijos $26,500 $26,500 $26,500 $26,500 $26,500 $26,500 $26,500 $26,500 $26,500 $26,500 $26,500 $26,500 $318,000 $318,000 $318,000 $318,000 $318,000 Punto de Equilibrio($) Punto de Equilibrio(%)
$28,668 $28,668 $28,668 $29,092 $29,092 $29,092 $29,092 $29,092 $29,092 $29,092 $28,668 $28,668 $346,764 $346,764 $346,764 $346,764 $346,764 32% 32% 32% 38% 38% 38% 38% 38% 38% 38% 32% 32% 36% 36% 36% 36% 36%
25
Capital de Trabajo FLUJO DE CAJA O EFECTIVO INGRESOS
MES 1 89,250
MES 2 89,250
MES 3 89,250
MES 4 75,750
MES 5 75,750
AÑO 1 MES 6 75,750
MES 7 75,750
MES 8 75,750
MES 9 75,750
MES 10 75,750
MES 11 89,250
MES 12 89,250
Tortillas Masa
74,250 15,000
74,250 15,000
74,250 15,000
60,750 15,000
60,750 15,000
60,750 15,000
60,750 15,000
60,750 15,000
60,750 15,000
60,750 15,000
74,250 15,000
74,250 15,000
CONCEPTO
MES 0
EGRESOS Costos Variables Costo variable de elaboración de Tortillas Costo variable de elaboración de Masa Costos Fijos Nómina de Operación Energía eléctrica de Administración Mantenimiento Maquinaria Alimentos Nómina de Ventas Mantenimiento a Motocicletas Gasolinas
FLUJO DE EFECTIVO EFECTIVO ACUMULADO
-20,475
-3,360
-23,835
72,850
72,850
72,850
65,650
65,650
65,650
65,650
65,650
65,650
65,650
72,850
72,850
46,350 39,600 6,750
46,350 39,600 6,750
46,350 39,600 6,750
39,150 32,400 6,750
39,150 32,400 6,750
39,150 32,400 6,750
39,150 32,400 6,750
39,150 32,400 6,750
39,150 32,400 6,750
39,150 32,400 6,750
46,350 39,600 6,750
46,350 39,600 6,750
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
26,500 9,900 100 500 3,000 9,000 2,000 2,000
16,400
16,400
16,400
10,100
10,100
10,100
10,100
10,100
10,100
10,100
16,400
16,400
16,400
32,800
49,200
59,300
69,400
79,500
89,600
99,700
109,800
119,900
136,300
152,700
Necesidad de Capital de Trabajo
UNIDAD DE PRECIO APORTACIÓN CANTIDAD MEDIDA UNITARIO DEL FONAES
Harina de Maíz Operador de Máquina Recojedora
Tonelada Dias Dias
3 6,825 12 150 13 120
20,475 1,800 1,560
23,835
26
Estados financieros pro forma: estado de resultados y balance general.
3.4
Cálculo de la depreciación. Antes de presentar el estado de resultados se especifican las premisas utilizadas para la realización de las proyecciones. Para fines de proyección, la depreciación de los activos fijos se realizó bajo el Método de Línea Recta. Las tasas de depreciación fueron tomadas de la ley del Impuesto Sobre la Renta “ISR” 2009 en su artículo 40.
(Pesos)
Proye cciones Anuales 2 3 4
5
Depreciación Total
TASA
Valor
1
5% 10% 25% 25%
164,342 25,000 16,000 16,275
8,217 2,500 4,000 4,069
8,217 2,500 4,000 4,069
8,217 2,500 4,000 4,069
8,217 8,217 2,500 2,500 4,000 0 4,069 0
41,085 12,500 16,000 16,275
10% 10% 25%
205,000 20,500 20,500 21,000 2,100 2,100 50,044 12,511 12,511 53,897 53,897
20,500 2,100 12,511 53,897
20,500 20,500 2,100 0 12,511 0 53,897 31,217
102,500 8,400 50,044
Valor Residual
ACTIVOS ACTUALES
Local Lote de Equipo Lijero y mobiliario Motocicleta Italika modelo 150 Motocicleta Honda Mod 125 ACTIVOS NUEVOS
Máquina Rodotec NG 100 Amasadora Mod. B 40 Motocicleta Honda 125 cc. Total Depreciaciones
27
123,256 12,500 0 0 0 102,500 12,600 0
250,856
Estado de Resultados Proforma
Estado de Resultados (Pesos)
AÑO 1
AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 PROYECCIONES ANUALES
AÑO 5
Ingresos Ingresos por Ventas Totales Costos de Producción
976,500 976,500 976,500 976,500 976,500 505,800 505,800 505,800 505,800 505,800
Utilidad Bruta
470,700 470,700 470,700 470,700 470,700
Gastos de Administración Gastos de Ventas
162,000 162,000 162,000 162,000 162,000 156,000 156,000 156,000 156,000 156,000
Total Gastos de Operación
318,000 318,000 318,000 318,000 318,000
Utilidad de Operación
152,700 152,700 152,700 152,700 152,700
Costos Financieros Depreciaciones y Amortizaciones
0 53,897
0 53,897
0 53,897
0 53,897
0 31,217
Gastos Financieros
53,897
53,897
53,897
53,897
31,217
Utilidad Antes de Impuestos
98,803
98,803
98,803
98,803 121,483
2,400 0
2,400 0
2,400 0
2,400 0
2,400 0
2,400
2,400
2,400
2,400
2,400
96,403
96,403
96,403
96,403 119,083
Pago del Principal (Crédito) Saldo antes de Capitalización
0 96,403
0 96,403
0 96,403
0 0 96,403 119,083
Capitalización del Apoyo
59,976 36,427
59,976 36,427
59,976 36,427
59,976 36,427
Impuestos ISR (Repecos) PTU
Suman Impuestos Utilidad o Perdida Neta
Dividendos a los socios
28
59,976 59,107
Balance General Proforma Balance General Inicial Activo
Pasivo
Activo Circulante
Corto Plazo
Efectivo en Caja y Bancos Inventarios
Cuentas por pagar 23,835 Créditos
0 0
Total Activo Circulante
23,835 Total Pasivo Corto Plazo
0
Activo Fijo
Terreno Edificio Maquinaria y equipo Equipo de Reparto
Total Activo Fijo
Pasivo Largo Plazo
0 Porción de largo plazo del crédito 50,044 Total Pasivo Largo Plazo 447,617 0
497,661
Capital Contable
497,661 Capital Social
Seguros
por ac nes pen en e s e Capitalizar(FONAES 2009) Resultados Ej. Anteriores 0 Resultado del Ejercicio
Activo Diferido Neto
0 Capital Contable Total
Activo Diferido
Activo Total:
0
Capital
Depreciaciones Acumuladas
Activo Fijo Neto
0
521,496
Suma Pasivo y Capital:
29
221,617 299,879 0 0 521,496 521,496
3.1
Flujo neto de efectivo. FLUJO NETO DE EFECTIVO AÑO 0 AÑO 1
CONCEPTO / AÑO
AÑO 2
AÑO 3
AÑO 4
AÑO 5
ENTRADAS (+) Aportacione s de soci os Aportación Fo naes Crédito Otros financiamientos Ingresos por Ve nta Otros ingresos
TOTAL ENTRADAS
221,617 299,879 0 0 0 0 521,496
976,500
976,500
976,500
976,500
976,500
976,500
976,500
976,500
976,500
976,500
0 0 0 0 0 521,496
823,800 2,400 826,200
823,800 2,400 826,200
823,800 2,400 826,200
823,800 2,400 826,200
521,496
150,300
150,300
150,300
150,300
823,800 2,400 826,200 250,856 23,835 424,991
SALIDAS (-) Activos fijos y diferido s Capital de trabajo Costos de producción, Gastos de admon.y depreciaciones y amortizaciones de activos) Costos financieros (pago del interés) ISR PTU Pago a Principal (pago d el crédito)
497,661 23,835 ventas (no incluye
TOTAL SALIDAS Valores residuales (+) Recuperación de Capital de trabajo (+)
FLUJO NETO DE EFECTIVO INDICADORES DE RENTABILIDAD Tasa Interna de Retorno del proyecto TREMA Valor Actual Neto descontado a la TREMA Relación Beneficio-Costo
22.8% 12.00% 176,169 1.16
30
3.2
Calendario de reintegro de intereses y capital, en su caso.
La capitalización del recurso se proyecta sea realizada anualmente
Calendario de capitalización del recurso FONAES
Año 0 1 2 3 4 5
CALENDARIO DE CAPITALIZACIÓN FONAES Fecha de Aportación % de Monto de Reintegro FONAES Reintegro Reintegro 0% $0 $299,879 Mes 12 Mes 24 Mes 36 Mes 48 Mes 60
20% 20% 20% 20% 20%
$59,976 $59,976 $59,976 $59,976 $59,976
TOTAL
100%
$299,879
Capitalización Acumulada $0 $59,976 $119,952 $179,927 $239,903 $299,879
Se proyecta que la capitalización se realice en un periodo de 5 años.
3.3
Indicadores financieros con sus memorias de cálculo.
a) Punto de equilibrio
PRESUPUESTO DE OPERACIÓN Concepto Punto de Equilibrio($) Punto de Equilibrio(%)
AÑO 1 $346,764 36%
PPTO. DE OPERACIÓN ANUAL AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 $346,764 $346,764 $346,764 36% 36% 36%
31
AÑO 5 $346,764 36%
b) Valor Actual Neto, tasa interna de retorno y Relación Beneficio-Costo. INDICADORES DE RENTABILIDAD Tasa Interna de Retorno del proyecto 22.8% TREMA 12.00% Valor Actual Neto descontado a la TREMA 176,169 Relación Beneficio-Costo 1.16 Valor Actual Neto El Valor Actual Neto “VAN” es un indicador que realiza el descuento a la
TREMA que aceptaría la sociedad sobre los flujos de efectivo anuales generados en el futuro por el proyecto, lo que permite traer éstos valores al momento de realizar la inversión, y considerar qué se podría hacer con estos recursos si se tuvieran hoy.
Tasa Interna de Retorno La Tasa Interna de Retorno “TIR”, es un indicador que nos determina la tasa
de descuento para la cual, la suma de los flujos negativos y positivos generados por el proyecto y traídos a valor presente dan como resultado cero, en este caso el resultado es de 22.8%.
c) Plazo de recuperación de la inversión PERIODO DE RECUPERACIÓN DE LA INVERSIÓN Año 0 1 2 3 4 5
Flujo neto de efectivo -521,496 150,300 150,300 150,300 150,300 424,991
Factor de descuento 1.00 0.89 0.80 0.71 0.64 0.57
Flujo neto Flujo acumulado descontado -521,496 -521,496 134,196 -387,299 119,818 -267,481 106,981 -160,500 95,518 -64,982 241,151 176,169
Período de Recuperación de la Inversión (Años)
4.3
Se proyecta la recuperación de la inversión inicial en un periodo de 4.3 años.
32
d) Análisis de Sensibilidad del Proyecto A continuación se presenta el análisis de sensibilidad a un 5% de variación en los principales variables que afectan la rentabilidad de la actividad. Sensibilizaci n:
5%
CONCEPTO AÑO 0 Inversión Inicial Ingresos Totales Egresos Totales Valores residuales (+)
PESIMISTA EN INVERSI N 5% AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
PESIMISTA EN INGRESOS 5% PESIMISTA EN EGRESOS 5% AÑO 5 AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5 AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
-547,570
-521,496 976,500 -826,200
976,500 -826,200
976,500 -826,200
150, 300
150, 300
15 0, 300
Recuperación de Capital de trabajo (+) Flujo de E fectivo Anual
AÑO 4
-547,570
976,500 976,500 -826,200 -826,200 250,856
-521,496 930,000 930,000 930,000 -826,200 -826,200 -826,200
23,835 150, 300 424, 991 -521,496 103,800 103,800 103,800
TREMA: 12.0% TIR: 20.9% VAN: 150,095 Sensibilizació TIR TIR Nueva Índice de Tipo de análisis de sensibilidad realizado n Ori inal % Sensibilidad Incremento en el flujo de inversiones 5% 22.8% 20.9% 0.39 Decremento en ingresos 5% 22.8% 12.5% 2.05 Incremento en los gastos de operación 5% 22.8% 13.7% 1.82
TREMA: 12.0% TIR: 12.5% VAN: 8,547
930,000 930,000 -826,200 -826,200 250,856
976,500 976,500 976,500 976,500 976,500 -867,510 -867,510 -867,510 -867,510 -867,510 250,856
23,835 23,835 103,800 378,491 -521,496 108,990 108,990 108,990 108,990 383,681
TREMA: 12.0% TIR: 13.7% VAN: 27,256
En general el proyecto presenta una mayor sensibilidad al decremento en el nivel e ingresos.
33
4.
Conclusiones y Recomendaciones
La actitud emprendedora y positiva de los socios es lo que se percibe desde el primer acercamiento que se tiene con ellos y es la mayor garantía que apuntala el éxito del proyecto, además de que cuentan con bases solidas en los tres pilares de todo proyecto materia prima, organización y mercado. El otorgamiento del apoyo genera derrama económica que beneficia a productores de maíz de la región, y en general en los colaboradores y socios con la generación de empleos. Los indicadores financieros se posicionan en un nivel aceptable y son un reflejo del dominio que tienen de la actividad al aportar la información lo más apegado a la realidad a la cual se enfrentan y enfrentarán. Después de analizar la generación de efectivo, los socios deciden aplicar el esquema de capitalización, con lo que generan la posibilidad de seguir impulsando a su proyecto en un futuro. Por lo anteriormente citado se recomienda el proyecto para su financiamiento.
34
5.
ANEXOS
Bases de cálculo para el capital de trabajo BALANCE DE MATERIA PARA PRODUCIR 1 KG DE MASA Materia VOLUMEN
Kg. de Maíz Litros de Agua
0.56 0.44
KG. TOTAL:
1.00
CONSUMO DE ELECTRICIDAD PARA PRODUCIR 1 KG DE MASA
hp del Motor del molino KW 5
h./ton. de masa 3.73
kw hora/Tonel kw hora/Kg. 25 93.25 0.093
COSTO UNITARIO DE PRODUCIR 1 KG. DE MASA Materia Volumen Unitario COSTO
Kg. de Maíz Kg. de Cal Kw hora elect ricidad
0.56 0.01 0.093
$3.50 $1.75 $2.85
$1.96 $0.02 $0.27
COSTO UNITARIO TOTAL
$2.25
BALANCE DE MATERIA PARA PRODUCIR 1 KG DE TORTILLAS Materia CANTIDAD
Kg. de Masa de maíz Litros de Agua Kg. de Harina de maíz KG. TOTAL:
Deshidratación KG. de tortillas:
0.20 0.63 0.42 1.25
20% 1
35
