TEORÍA SEGUNDO PARCIAL LOTE ECONÓMICO DE COMPRA – LEC
Cantidad más económica de comprar mercadería para mantener costos eficientes. Dice cómo, cuándo, cuánto y por qué comprar.
DATOS PARA CÁLCULO DE LEC: LETRA NOMBRE R Consumo anual por cada material S Costo por pedido P
Precio Unitario
I
Costo de Mantenimiento y Posesión
PA
Período de Aprovisionamiento
EMi
Existencia Mínima
EMax
Existencia Máxima
DESCRIPCIÓN Consumo de cada material Gasto de hacer un pedido (requisiciones, registros contables, etc.) Precio de cada unidad de cada material (no tomar en cuenta el IVA) Expresado únicamente en porcentaje (%). Este representa el costo que tiene para la empresa el tener la materia prima en sus bodegas, incluye: Guardián, Alquiler de bodega, Seguro, entre otros. Tiempo que tardan los proveedores en llevar la materia prima a la empresa. Cantidad mínima de materia prima que se debe tener en bodega para no para la producción. Cantidad máxima de materia prima que se debe tener en bodega para no incurrir en costos de posesión y mantenimiento.
FÓRMULAS PARA CÁLCULO DE LEC:
PUNTO DE PEDIDO PP = PA
*
NÚMERO DE PEDIDOS Np = R /
Consumo Máximo Diario LEC
CONSUMO PROMEDIO DIARIO Cpd = R / Días Trabajados
EXISTENCIA MÍNIMA EMi = PP
-
(Consumo Promedio Diario
*
PA)
EXISTENCIA MÁXIMA EMax = EMi + CONSUMO ANUAL LEC
=
LEC
√
CONSUMO MÁXIMO DIARIO Cmd = ( )
I
COSTO DE POSESIÓN Y MANTENIMIENTO =
X de Inventarios
*
P
La empresa “Encapuchados, S.A.”
Produce y vende un solo producto. Para efectos de
determinar la cantidad y época en que se debe efectuar sus pedidos de materia prima, presenta la información siguiente: El consumo anual de materia prima es de 60,000 unidades. El costo de materia prima es de Q.3.00 c/u. Los gastos que realizarán por cada pedido ascienden a Q.10.00 Los gastos de mantenimiento y posesión se estiman en 1.6% del costo de la materia prima. Los proveedores tardan 36 días en entregar el material pedido y de acuerdo con las salidas del almacén de materia prima, se determinó que la mayor cantidad de materia prima que se consume en 1 día es de 180 unidades. Además, la empresa trabaja 360 días al año. Con lo anterior se pide: 1. LEC Por fórmula En forma tabular Gráficamente 2. Número de pedidos que deben hacerse al año 3. Punto de Pedido 4. Existencia Mínima 5. Existencia Máxima
RESOLUCIÓN 1.1
POR FÓRMULA:
LEC
=
√
LEC
=
( )( )
LEC
=
√
LEC
=
5,000 unidades ►
CANTIDAD IDEAL PARA CADA PEDIDO
1.2
EN FORMA TABULAR No. De pedidos
1.3
Unidades Promedio de Solicitadas Inventarios
Costo por Pedido
Costo de Posesión
Costo Total
1
60,000
30,000
10.00
1,440.00
1,450.00
2
30,000
15,000
20.00
720.00
740.00
3
20,000
10,000
30.00
480.00
510.00
4
15,000
7,500
40.00
360.00
400.00
5
12,000
6,000
50.00
288.00
338.00
6
10,000
5,000
60.00
240.00
300.00
7
8,571
4,286
70.00
205.71
275.71
8
7,500
3,750
80.00
180.00
260.00
9
6,667
3,333
90.00
160.00
250.00
10
6,000
3,000
100.00
144.00
244.00
11
5,455
2,727
110.00
130.91
240.91
12
5,000
2,500
120.00
120.00
240.00
13
4,615
2,308
130.00
110.77
240.77
14
4,286
2,143
140.00
102.86
242.86
15
4,000
2,000
150.00
96.00
246.00
16
3,750
1,875
160.00
90.00
250.00
17
3,529
1,765
170.00
84.71
254.71
18
3,333
1,667
180.00
80.00
260.00
19
3,158
1,579
190.00
75.79
265.79
20
3,000
1,500
200.00
72.00
272.00
GRÁFICAMENTE
1600 1400 1200 1000
Costo por Pedido
800
Costo Posesión
600
Costo Total
400 200 0 0
5
10
15
20
25
2.
NÚMERO DE PEDIDOS Np Np Np
3.
LEC 5,000 PEDIDOS AL AÑO
= = =
PA * 36 * 6,480 ►
Consumo Máximo Diario 180 CUANDO SE TENGA ESA CANTIDAD EN BODEGA ES MOMENTO DE HACER EL PEDIDO.
EXISTENCIA MÍNIMA EMi EMi EMi EMi EMi
5.
R / 60,000 / 12 ►
PUNTO DE PEDIDO PP PP PP
4.
= = =
= = = = =
PP 6,480 6,480 6,480 468
►
(Consumo Promedio Diario
*
PA)
[ ( 60,000 / 360 ) * 36 ]
(167 * 36) 6,012 EXISTENCIA MÍNIMA QUE DEBE HABER EN BODEGA.
EXISTENCIA MÁXIMA EMax = EMax = EMax =
EMi + 468 + 5,468 ►
LEC 5,000 EXISTENCIA MÁXIMA QUE PUEDE HABER EN BODEGA PARA NO INCURRIR EN COSTOS DE POSESIÓN Y MANTENIMIENTO.
PRESUPUESTO FLEXIBLE – FLEXIBILIZACIÓN DEL PRESUPUESTO Consiste en comparar lo presupuestado con lo realmente contabilizado a distintos niveles de producción, sin que esto implique manipular las cifras. La diferencia de éste con el presupuesto rígido es que no se puede modificar.
La empresa “Proyecto 22, S.A.” proporciona a usted la siguiente información:
1. Presupuesto de Costos y Gastos de Producción para un período. Unidades Presupuestadas 80,000 Material Directo ( c/u ) Q.10.00 Mano de Obra ( c/u ) Q. 6.00 Sueldos Q.50,000.00 Suministros ( c/u ) Q1.50 Otros Gastos Fijos Q.25,000.00 2. Producción, Costos y Gastos Reales del Período. Unidades Producidas Material Directo Mano de Obra Sueldos Suministros Otros Gastos Fijos
75,000 Q.725,000.00 Q.487,500.00 Q. 60,000.00 Q. 93,750.00 Q. 22,000.00
RESOLUCIÓN Descripción Unidades
80,000
750,000
(670,000)
PRESUPUESTO FLEXIBILIZADO Real Variación Presupuesto 75,000
75,000
-
800,000.00
725,000.00
75,000.00
750,000.00
725,000.00
25,000.00
Mano de Obra • Sueldos
480,000.00
487,500.00
(7,500.00)
450,000.00
487,500.00
(37,500.00)
50,000.00
60,000.00
(10,000.00)
50,000.00
60,000.00
(10,000.00)
Suministros • Otros Gastos Fij os
120,000.00
93,750.00
26,250.00
112,500.00
93,750.00
18,750.00
25,000.00
22,000.00
3,000.00
25,000.00
22,000.00
3,000.00
♦
Material Directo
PRESUPUESTO TRADICIONAL Real Variación Presupuesto
♦
♦
VARIACIÓN GLOBARL: SUPERAVIT PRESUPUESTARIO ♦
Variables
• Fijos
86,750.00
Si se gastó MENOS de lo que se presupuestó que se iba a gastar.
DÉFICIT PRESUPUESTARIO
(750.00)
Si se gastó MÁS de lo que se presupuestó que se iba a gastar.
El presupuesto mensual de costos y gastos de la empresa “Serios, S.A”, es el siguiente:
PRESUPUESTO CONCEPTO DEPTO. PRODUCCIÓN Materia Prima Materiales Indirectos Mano de Obra Directa Mantenimiento Maquinaria y Equipo Suministros Energía Eléctrica Depreciaciones Seguros Diversos TOTAL
FIJO
REAL
VARIABLE
FIJO
18.50 12,500 7,500 5,000
12.50 10.00
2,500 20,000 7,500 2,500 2,500 60,000
6.00 13.00
TOTAL
10,000 10,000
TOTAL
30,000 30,000
SUMATORIA
100,000
DEPTO. VENTAS Ventas DEPTO. ADMÓN. Gastos Admón.
VARIABLE
18.00 13,000 8,000 6,000
12.80 10.50 6.00 13.50
60.00
3,000 22,500 7,500 3,000 3,500 66,500
12.00 12.00
12,000 12,000
14.00 14.00
60.80
36,000 36,000 72.00
114,500
74.80
La empresa tiene presupuestado vender en diciembre 2011: 1,200 unidades a Q.250.00 c/u, y para el efecto le presenta los resultados siguientes: Ventas Costos y Gastos Variables GANANCIA MARGINAL Gastos Fijos GANANCIA ANTES DE IMPUESTOS
300,000.00 86,400.00 213,600.00 100,000.00 113,600.00
100% 28.80% 71.20% 33.33% 37.87%
Transcurrido diciembre 2011, se determinó que las unidades vendidas fueron 1,500 al precio fijado, los costos y gastos REALES fueron los que se describen en la parte de arriba. Con base en la información anterior se le solicita: 1. Preparar el presupuesto de Costos y Gastos para diciembre 2011 con base en las ventas reales, y determinar variaciones. 2. Preparar el presupuesto del Estado de Resultados Condensado para diciembre 2011 con base en las ventas y establecer variaciones.
RESOLUCIÓN SERIOS, S.A. Presupuesto Flexibilizado Diciembre 2011
DESCRIPCIÓN
PRESUPUESTO Unidades
Precio
REAL Total
Unidades
Pre cio
Total
VARIACIÓN
DEPTO. PRODUCCIÓN
Materia Prima
1,500
18.50
27,750.00
Materiales Ind. Mano de Obra Mano de Obra Mantenimiento
18.00
27,000.00
750.00
13,000.00
(500.00)
12.00
18,000.00
750.00
10.50
8,000.00 15,750.00
(500.00) (750.00)
6,000.00
(1,000.00)
12,500.00 1,500 1,500
12.50
18,750.00
10.00
7,500.00 15,000.00
Mantenimiento Suministros
1,500 1,500 1,500
5,000.00 1,500
6.00
9,000.00
13.50
3,000.00 20,250.00
(500.00) (750.00)
20,000.00 7,500.00
22,500.00 7,500.00
(2,500.00) -
Seguros
2,500.00
3,000.00
(500.00)
Diversos
2,500.00
3,500.00
(1,000.00)
150,000.00
156,500.00
(6,500.00)
21,000.00 12,000.00
(3,000.00) (2,000.00)
28,000.00
33,000.00
(5,000.00)
30,000.00
36,000.00
(6,000.00)
30,000.00
36,000.00
(6,000.00)
208,000.00
225,500.00
(17,500.00)
Suministros Energía Eléctrica
1,500
6.00
9,000.00
13.00
2,500.00 19,500.00
Energía Eléctrica Depreciaciones
SUBTOTAL
1,500 1,500
-
DEPTO. VENTAS
Varios Varios
1,500
12.00
18,000.00 10,000.00
SUBTOTAL
1,500
14.00
DEPTO. ADMÓN.
Gastos Varios SUBTOTAL
TOTAL
SERIOS, S.A. Estado de Resultados Condensado Diciembre 2011 Presupuesto Ventas -
Costo de Ventas GANANCIA MARGINAL
-
Gastos Fijos GANANCIA ANTES DE IMPUEST
Real
Variación
375,000.00
375,000.00
-
(108,000.00)
(112,200.00)
4,200.00
267,000.00
262,800.00
4,200.00
(100,000.00)
(114,500.00)
14,500.00
167,000.00
148,300.00
18,700.00
PRESUPUESTO DE CAJA Este se refiere a todo lo que sea EFECTIVO (no equivalente) no importa el origen, incluye Bancos. Las ventas al contado se incluyen, mientras que las que son al crédito se incluyen hasta que se pagan. Un ingreso puede generar un egreso (Préstamo = INGRESO / Pago de Intereses = EGRESO ) Se debe tomar en cuenta el tiempo en que dan los datos y el tiempo en que piden el presupuesto (mensual, trimestral, semestral, anual, etc.)
ESTRUCTURA I.
INGRESOS Ventas al Contado (sin IVA) Cobro a Clientes IVA Débito (de ventas al contado) Préstamo Bancario Donaciones Aportes de Accionistas TOTAL INGRESOS
II.
EGRESOS Sueldos Compra de Mobiliario IVA Crédito (de compras al contado) Compra de Materia Prima TOTAL EGRESOS
III.
SALDO DE CAJA Saldo Inicial de Caja (+) Ingresos (-) Egresos SALDO PARA (TIEMPO) SIGUIENTE
PRUEBA GLOBAL Saldo Inicial de Caja (+) Total Ingresos (-) Total Egresos SALDO FINAL DE CAJA
A continuación se le presenta el Balance General del 01 de Julio de 2003 de la empresa PROYECTOS, S.A., propiedad del señor Futuro del Mar, para que usted, tomando en cuenta la información complementaria que se le proporciona elabore: 1. Cuadros analíticos de lo cálculos, para establecer los saldos. 2. Presupuesto de Caja al 30 de septiembre de 2003. 3. Presupuesto de Estado de Resultados al 30 de septiembre de 2003. 4. Presupuesto de Balance General al 30 de septiembre de 2003. PROYECTOS, S.A. BALANCE GENERAL AL 01 DE JULIO DE 2003 CUENTA ACTIVO NO CORRIENTE Mobiliario y Equipo Depreciación Acumulada Vehículo Depreciación Acumulada ACTIVO CORRIENTE Caja y Bancos Cuentas por Cobrar Inventarios Seguros Pagados por Anticipado Gastos de Organización TOTAL ACTIVO
VALOR
152,000.00 (30,800.00) 357,400.00 (71,400.00) 150,000.00 185,000.00 324,050.00 8,000.00
CUENTA
PATRIMONIO Capital en Acciones Reserva Legal Utilidad Acumulada PASIVO Proveedores Energía Eléctrica por Pagar ISR por Pagar IVA por Pagar Cuotas IGSS por Pagar
60,000.00 Préstamo Bancario 1,134,250.00 TOTAL PASIVO-PATRIMONIO
VALOR
400,000.00 40,500.00 243,850.00 108,000.00 2,500.00 132,700.00 5,000.00 1,700.00 200,000.00 1,134,250.00
1. Las compras durante el trimestre mostraron el saldo siguiente: Contado Q.208,688.00 Crédito 30 días 278,250.00 Crédito 60 días 208,688.00 2. Compra de maquinaria en Junio por valor de Q.200,000.00, se pagó el 50% de enganche. Saldo pagadero en 5 años, teniendo una capacidad de producción total de 400,000 unidades y la producción de los primeros tres meses como sigue: Julio 6,000 Agosto 7,000 Septiembre 5,000
3. Las cuentas por cobrar del mes de Agosto se descontarán con el Banco del Café como documentos descontados se reconocerá una comisión del 10%. 4. Amortizaciones: Seguros Pagados por Anticipado Gastos de Organización 20% Amortización
Q.8,000.00 Valor Anual Q.60,000.00
5. ISR 31% 6. Gastos operacionales: Depreciación Maquinaria sobre unidades producidas Depreciación Mobiliario 20% Depreciación Vehículos 20% Prestaciones 42.67% (sólo paga el IGSS al mes siguiente) Energía Eléctrica Q.25,200.00 al año. (se paga al mes siguiente) 7. En el mes de agosto existían saldos de ventas al crédito del mes de mayo por valor de Q.15,000.00 se recuperará el 50% y del mes de junio por valor de Q.40,000.00 y se recuperará el 50%, los saldos no cobrados son incobrables. 8. Reserva Legal 5% después de ISR 9. IVA 12% en concepto de impuesto, el saldo a junio de 2003 es Q.5,000.00 10. Saldo de caja al 30 de junio de 2003 es Q.150,000.00 11. Provisión Cuentas Incobrables 3% sobre saldo de Clientes sobre un saldo de Q.123,750.00 al cierre. 12. Costo se determinará de aplicar los porcentajes a las ventas de la siguiente forma (precio unitario Q.1.00) MES Julio Agosto Septiembre TOTALES
VENTAS
187,500.00 350,000.00 500,000.00 1,037,500.00
% COSTO
50% 50% 50%
IVA
16,875.00 33,600.00 33,000.00 87,475.00
13. El IGSS por pagar (saldo al 30 de junio de 2003) Cuotas Patronales 12.67% Q.1,200.00 Cuota Laboral 4.83% 500.00 14. Energía eléctrica por pagar al 30 de Junio 2003 es de Q.2,500.00
% DE COMPRAS SOBRE VENTAS
75% 80% 55%
15. Se contrató un préstamo de Q.100,000.00 en forma temporal para financiar las operaciones en el mes de Junio 2003, el cual paga una tasa del 20%. 16. La participación de las ventas durante el TRIMESTRE fue del 30% al Contado y 701% al Crédito, (Valores no incluyen IVA) 30 días 40%, 60 días 20%, 90 días 10%. 17. Las compras en mayo fueron Q.80,000.00 y las de junio de Q.40,000.00 más, es decir, Q.120,000.00 18. Los gastos generales son los siguientes: Sueldos Anuales Q.84,000.00 Prestaciones Laborales 42.67% Gastos Generales 43,200.00 Alquileres 18,000.00 Energía Eléctrica 25,200.00 Mantenimiento 10,800.00 Papelería y Útiles 8,400.00 Suscripciones 3,600.00 Seguros 12,000.00 Depreciación Vehículos 150,000.00 Dep. Mobiliario y Equipo 80,000.00 Amortizaciones 90,000.00
Anuales Anuales Anuales Anuales Anuales Anuales Anuales Anuales Anuales Anuales
19. Se reconoce el 1% de comisiones sobre ventas TOTALES y la Publicidad es del 3% sobre ventas al crédito.
RESOLUCIÓN PROYECTOS.xlsx
TEORÍA EXAMEN FINAL ESTADOS FINANCIERO PRESUPUESTADOS Juntamente con el presupuesto de caja más el Estado de Resultado y el Balance General forman lo que se denomina PRESUPUESTO MAESTRO. Para elaborar el Estado de Resultados Presupuestado se parte del Presupuesto de Caja y se le agregan las Partidas No Monetarias. Partiendo del Presupuesto de Caja de la empresa “Publicidad El Arte, S.A.”, mas la información
contenida en el enunciado se procederá a elaborar el Estado de Resultados Presupuestado para 6 meses y el correspondiente Balance General. ..\PARCIAL II\Trabajos\Presupuesto Maestro_200812623.xlsx PRESUPUESTO DE INVERSIÓN Sirve para decidir qué proyecto le conviene más realizar a una empresa. Está íntimamente relacionado con la Evaluación de Proyectos, lo que implica escoger un proyecto, aplicando: Tasa Interna de Retorno – TIR. Mide la rentabilidad de la inversión. Valor Actual Neto – VAN o bien, Valor Presente Neto – VPN. Determina el dinero que se tendrá a “n” años. Es el valo r del dinero en el tiempo. Se puede realizar con: Recursos Propios Recursos Ajenos DEFINICIONES FLUJO DE BENEFICIOS Flujo de Fondos Los flujos de inversión reflejan un compromiso de asignar recursos inicialmente con la esperanza de obtener beneficios durante el desarrollo de sus vidas económicas. PARTIDAS NO MONETARIAS Estas erogaciones NO representan flujo de efectivo ya que cuando se adquirió el bien hubo salida de efectivo y después es objeto de una depreciación, por ejemplo, que no implica salida de dinero.
GASTOS FINANCIEROS Implica una salida de dinero, pero usualmente, no se toma en cuenta en la evaluación del proyecto porque se opina que no debe ser considerado como parte de él. Ejemplo, Intereses que no implicarán mayor rentabilidad para un proyecto. VALORES RESIDUALES Al finalizar la vida económica de un proyecto se anotarán como flujos positivos los valores residuales de los Activos Productivos Depreciables y No Depreciables. Al realizar una evaluación financiera debe determinarse si se acepta o rechaza el proyecto, el cual obviamente debe de ser POSITIVO en ambos casos pero siempre seleccionar el más rentable. ← Aplicable solamente en el Sector Privado Adicionalmente, hay que incorporar otros elementos a considerar en la utilización de los métodos de evaluación, como el Costo de Oportunidad (CO) Y LA Tasa Mínima Aceptable de Rendimiento (TMar). Ejemplo, el inversionista tiene un TMar del 25% y si los proyectos dan 18% y 20% ninguno de los dos es rentable para el inversionista.
COSTO DE OPORTUNIDAD Tasa de interés o retorno esperado que se deja de ganar al invertir en un activo. Lo que se dejará de ganar en un tiempo, pero que se recuperará a raíz de la inversión a Largo Plazo. TASA MÍNIMA ACEPTABLE DE RENDIMIENTO Es lo que espera ganar el inversionista, la ideal sería la que está arriba de la inflación. Ejemplo, Interés Bancario 4%, Inflación 6%, tasa esperada por el inversionista 10% (4 + 6). Los métodos para evaluación financiera se clasifican en dos grupos fundamentales: Método Determinístico Método Probabilístico ← eminentemente matemático
MÉTODO DETERMINÍSTICO Se basa en que las estimaciones que se realizan en el estudio son exactas y no permiten la posibilidad de algún cambio. Este método responde a las siguientes interrogantes: ¿Cuál será el monto de las utilidades? ¿Cuál es el rendimiento de los intereses sobre la Inversión? ¿Cuándo o en cuánto tiempo se va a recuperar la inversión?
TÉCNICAS MÁS USUALES DEL MÉTODO DETERMINÍSTICO Valor Actual Neto (VAN) Es el valor actualizado de los beneficios futuros MENOS el valor actualizado de los costos futuros, descontados a la tasa de descuento convenida ( tasa de actualización ). Tasa Interna de Retorno (TIR) Se define como la tasa de actualización por medio de la cual el valor actual de ingresos de efectivo es igual al valor actual de los egresos o salidas de efectivo.
