Estudio Financiero (Fase Dos)

EJEMPLO EJEMPLO DE ESTUDIO FINANCIERO DE E Po!"#to Po!"#to $aa $aa "l %o&ta'" %o&ta'" (" )&a "%$"*a "%$"*a (" TE+TILES TE+TILES ,) "& "l ao to%a& "& a"&(a%"&to "l lo#al (" 4)&#o&a%"&to UNIDADES A PRODUCIR PRECIO DE VENTA INFLACIÓN INCREMENTO EN CAPITAL DE TRABAJO VENTAS CONTADO VENTAS A CREDITO

1,650 132,000 0.0645 40% 80% 20%

No. 1 INVERSION EN OBRAS FISICAS DETALLE DE INVERSION CANTIDAD COSTO UNITARIO Puerta de Vaivén 1 800,000 División modular 1 650,000 Lues 4 80,000 !ene"a #!uartos$ 4 35,000 Pintura 4 65,000 ano de o&ra #d'as$ 3 80,000 Total

No. 2 INVERSION EN MAQUINARIA Y EQUIPO DE P DETALLE DE INVERSIÓN INVERSIONES a(uinaria multiuso a(uinaria semi industrial )ileteadora *erramientas +o"tare !om-utador m-resora /ire /ondiionado Plana

CANTIDAD 1 1 1 1 1 1 1 1 1

COSTO UNITARIO 800,000 2,800,000 828,000 50,800 300,000 1,621,500 220,820 800,000 2,80

No. 3 INVERSION DE HERRAMIENTAS DETALLE DE INVERSIÓN CANTIDAD  ieras  -uladas 1

COSTO UNITARIO 25,000

Total

 No. 7 INVERSIÓN EN MUEBLES8 ENSERES Y EQUIPOS DE A DETALLE DE INVERSION CANTIDAD COSTO UNITARIO 7sritorio i-o erenia 1 500,000 7sritorio i-o seretaria 1 410,000 7sritorio auiliar 1 200,000 *orno miroondas 1 80,000 /rivador 1 120,000 7tintor 2 0,000 Vitrinas 1 18,560 esa ortadora 1 110,000 esa de -lanar 1 50,00 +illas o-erarias 2 55,000 +illas ti-o sala 12 25,000 Total  No.  INVERSION EN ACTIVOS INTAN9IBLES DETALLE DE INVERSION 7+9D: D7 P;7)/!<LD/D 7+9D: D7 )/!<LD/D L!7=!/+ >/+:+ D7 :;>/=?/!@= :=/A7 B P97+/ 7= /;!*/ 7=;7=/7=: D7 P7;+:=/L P;7V+:+ TOTAL 9ASTOS PREOPERATIVOS No. - COSTO MANO DE OBRA REMUNERACIÓN MENSUAL 50,000 50,000

CAR9O :P7;/;/ D7 P/;:=/ :P7;/;/ D7 !:=)7!!:= Total

REMUNERACIÓN ANUAL ,000,000 ,000,000 1:8///8///

No. ; POR No. ORC CEN ENT TAJE JES S UT UTIL ILI< I
 No. 7 INVERSIÓN EN MUEBLES8 ENSERES Y EQUIPOS DE A DETALLE DE INVERSION CANTIDAD COSTO UNITARIO 7sritorio i-o erenia 1 500,000 7sritorio i-o seretaria 1 410,000 7sritorio auiliar 1 200,000 *orno miroondas 1 80,000 /rivador 1 120,000 7tintor 2 0,000 Vitrinas 1 18,560 esa ortadora 1 110,000 esa de -lanar 1 50,00 +illas o-erarias 2 55,000 +illas ti-o sala 12 25,000 Total  No.  INVERSION EN ACTIVOS INTAN9IBLES DETALLE DE INVERSION 7+9D: D7 P;7)/!<LD/D 7+9D: D7 )/!<LD/D L!7=!/+ >/+:+ D7 :;>/=?/!@= :=/A7 B P97+/ 7= /;!*/ 7=;7=/7=: D7 P7;+:=/L P;7V+:+ TOTAL 9ASTOS PREOPERATIVOS No. - COSTO MANO DE OBRA REMUNERACIÓN MENSUAL 50,000 50,000

CAR9O :P7;/;/ D7 P/;:=/ :P7;/;/ D7 !:=)7!!:= Total

REMUNERACIÓN ANUAL ,000,000 ,000,000 1:8///8///

No. ; POR No. ORC CEN ENT TAJE JES S UT UTIL ILI< I
1 ;/=+P:; ;/=+P:;7 7 1 =7;7+7+ =7;7+7+ !7+/=/+ !7+/=/+ 3.:; TOT TOTAL AL

A.  ela  ela nterlón !ierres *ilo !auos
No. : COSTOS DE MATERIALES >$%" ao (" o$" UNIDAD DE MATERIAL MEDIDA CANTIDAD MATERIALES MA TERIALES DIRECTOS metros metros 1,620 metros 540 unidades 300 tu&inos 1620 metros 534 unidades 6408 unidades 1608 -or -renda 1080 metros 1068 -renda 1080

S)@total Mat"al"* D"#to* B.

MATERIALES MA TERIALES INDIRECT INDIRECTOS OS

Pa-el LE-iF  iFa /eite S)@total Mat"al"* I&("#to*

Plieo !aa 9nidad )raso 80.

1620 2 10 6

TOTAL No.  COSTO DE SERVICIO >$%" ao? SERVICIO 7ner'a 7létria /lum&rado -I&lio /seo /ueduto  elé"ono  elé"ono antenimiento 7(ui-o /rrendamiento

MEDIDA GH ora !aro Jo !aro Jo ts3 Promedio Promedio
CANTIDAD ,200 12 12 240 12 6 12

ACTIVO

VIDA UTIL

a(uinaria multiuso 10 a(uinaria semi industrial 10 )ileteadora 10 *erramientas 5 +o"tare 5 !om-utador 5 m-resora 5 /ire /ondiionado 10 Plana 5 TOTAL ACTIVOS DE PRODUCCION

COSTO ACTIVO 800,000 2,800,000 828,000 50,800 300,000 1,621,500 220,820 800,000 2,80

No. 11 9ASTOS POR DEP ACTIVO

VIDA UTIL

7sritorio i-o erenia 7sritorio i-o seretaria 7sritorio auiliar *orno miroondas /rivador 7tintor Vitrinas esa ortadora esa de -lanar +illas o-erarias +illas ti-o sala Total a#t0o* (" a(%&*ta#&

CAR9O ADMINISTRACION >7;7=7 >7=7;/L +7!;7/;/ ;7!7P!:=+/ !:=/D:; #*:=:;/;:+$ :)!:+ V/;:+ *)@total

10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10

COSTO ACTIVO 500,000 410,000 200,000 80,000 120,000 140,000 18,560 110,000 50,00 110,000 300,000 282/:87-/

No. 12 REMUNERACIÓN AL PERSONAL ADMINIST REMUNERACIÓN REMUNERACIÓN MENSUAL ANUAL 2,500,000 800,000 00,000 00,000 78;//8///

30,000,000 ,600,000 8,400,000 8,400,000 -87//8///

No. 13 OTROS 9ASTOS ADMINISTRATIVOS

+erviios -I&lios !a"eter'a

ao ao TOTAL

1 1

No 17. AMORTI"& ao*? AMORTI
ACTIVO INTAN9IBLE

COSTO DEL ACTIVO

5

>astos -reo-erativos /:;?/;

2,203,02

PLA"& ao*? AMORTI
ACTIVO INTAN9IBLE

/mortiFaión en i"ras "'sias  :/L / /:;?/; TOTAL AMORTI
COSTO DEL ACTIVO

5

2,410,000 78-138/;2

No 1. 9a*to* (" 0"&ta >$%" ao (" o$ SERVICIO

Pu&liidad  rans-orte

UNIDAD DE MEDIDA

CANTIDAD

7+ 7+

12 12

TOTAL

No. 1- DISTRIBUCION DE COSTOS COSTO !osto de Produión ano de :&ra direta ano de o&ra indireta ateriales diretos ateriales indiretos De-reiaión +erviios antenimiento

S)@total

COSTO VARIABLE

COSTO FIJO

M 2,6,500 N M 56,26,40 M 208,000 M 6,403 N M 6,403

9a*to* (" A(%&*ta#& +ueldos

-restaiones

M 82,260,000

M 11,230,800 M N M 5,863,240

S)@total

M 84,214,46

>astos de Ventas Pu&liidad, -romoión, trans-ortes +ueldos  -restaiones De-reiaión

M 4,800,000 N N M 4,800,000

S)@total TOTAL COSTOS TOTALES

M 8,81,82

P;7!: D7 V7=/ unidades a -roduir !osto Jo !osto varia&le total !osto varia&le unitario Oo #-to e(uili&rio$

M

M 

M 5,863,240 M 185,845,112

132,000 1,650 8,81,82 5,863,240 58,08.3 1821:

N/ 1; Dato* a6)$a(o* $aa #al#)la $)&to UNIDADES

COSTO FIJO

0 400 800 1200 1,218 1600 1650

M

COSTO VARIABLE

M 8,81,82 M M 8,81,82 M 8,81,82 M 8,81,82 M 8,81,82 M 8,81,82 M 8,81,82

N M 23,23,53 M 46,4,14 M 6,18,20 M 0,41,20 M 2,58,23 M 5,863,240

EJEMPLO DE PUNTO DE EQUILIBRIO EN VARIAS Lo* #)a(o* No. 1: a 22 %)"*ta& )& "'"%$lo (" $)&to (" ",)l@o $aa 3  S "& *) $o!"#to *olo t"&" )& &#o $o()#to8 #o&t&" #o& "l #)a(o 23

No 1: Cl#)lo ("l $)&to (" ",)l@o "& 0aa* l& ACTIVIDADES P/;!P/!:= P;7!: D7 V7=/+ !:+:+ V/;/7= D7 !:=;<9!:=

COSTOS FIJOS SON  1-/8///8-//

A

B

40% 4,000 1,600 2,400

35% 3,000 1,300 1,00

Ma6"& (" #o&t@)#& $o%"(o $o&("a(o A$l#a&(o la 4o%)la Qo  Co*to* F'o* Ma6"& (" Co&t@)#& Qo 1-/.///.-//2/

2,055

M ,85 7ste valor se relaio

L&"a A L&"a B L&"a C TOTAL

M ,85 M ,85 M ,85

0.4 0.35 0.25

No 1 Co%$o@a#& ("l $)&to (" ", DESCRIPCION VENTAS COSTOS VARIABLES MAR9EN DE CONTRIBUCION TOTAL DE VENTAS TOTAL DE COSTOS VARIABLES TOTAL MAR9EN DE CONTRIBUCION COSTOS FIJOS UTILIDAD

A 124,54,66 4,82,81 4,44,806

B 81,52,131 35,425,24 46,326,208

No 2/ D"t"%&a#& ("l $)&to (" ",)l@ PRODUCTOS U&(a("* I&6"*o* Co*to Vaa@l" $o )&(a( = "& $"*o*

A 31,144 124,54,66 1,600 41%

B 2,251 81,52,131 1,300 2%

Cal#)lo ("l 0ol)%"& ("l $)&to (" ",)l@o 6lo@al "& $"*o* CM=  Co&t@)#& %a6&al totalI&6"*o* total"* CM= 173.-/.7//3//.3/.;;7 0.4306231 +CFCM=1-/.///.-///.7;

M 340,426,80

No21 Co%$o@a#& ("l $)&to (" ",)l@ ITEMS I&6"*o* Co*to* 0aa@l"*

/

<

124,54,66 4,82,81

81,52,131 35,425,24

Total (" #o*to* 0aa@l"* Total (" %a6"& (" #o&t@)#& Total (" Po#"&ta'"

No 22 D*t@)#& "& $"*o* ("l $)&to (" PRODUCTOS M"5#la Co&4o%a(a I&6"*o*

A

B

41% 2% 13,662,280 1,653,32 Ha*ta a,) "'"%$lo (" $)&to (" ",)l@o "& 0a

No 23 Po6a%a (" &0"* CONCEPTOS /tivos Jos  tani&les a(uinaria  7(ui-o o&iliario  deoraión ue&les  7(ui-o de :Jina

0

1

M ,451,010 N M 2,208,460

M

SUBTOTAL

M ,65,40

ACTIVOS DIFERIDOS /deuaiones ,o&ras "'sias >astos -reo-erativos

SUBTOTAL TOTAL INVERSION FIJA

M 2,410,000 M 2,203,02 M 4,613,02  1782;2872

No 27 Co*to* O$"a#o&al"* CONCEPTO >astos de -roduión >astos /dministrativos >astos de venta

Total Co*to* O$"a#o&al"*

AO 1 M 6,830,643 M 84,214,46 M 4,800,000

M 185,845,112

CALCULO DEL CAPITAL DE TRABAJO ICT CO >COPD?  otal ostos o-eraionales M 185,845,112 #N$ de-reiaión #M 1,188,24$ se resta 1 -ara iual

COPD >Co*to o$"a#o&al (ao?  COPA3-/ COPD  M 510,33 !a-ital de tra&ao

M 15,311,18

PROYECCION CAPITAL DE TRABAJO TERMINOS CONSTANTES P )#1Q$Rn ) M 15,311,18 i 0.0645 la inSaión n 1 un ao P

M 14,383,455 M 2,33

Di"erenia

N/ 2 Ca$tal (" ta@a'o t%&o* S& &#"%"&to "& $o()# DETALLE / !/P/L D7 ;/
TOTAL INVERSION

1

M 15,311,18

M 2,33

 1831181:;

 2;8;33

No 2- I&0"*& (" #a$tal (" ta@a'o >t

Co& &#"%"&to "& $o()##& DETALLE / !/P/L D7 ;/
nremento Valor en la -roduión TOTAL INVERSION

1

M 15,311,18

M 2,33

 1831181:;

 2;8;33

Cal#)lo ("l #a$tal (" ta@a'o a t"%&o* #o"&t"* &a#& M 0.0645 I&#"%"&to ao 2 M 8,52 &#"%"&to ao 3 M 1,051,20 &#"%"&to ao 7 M 1,11,0 &#"%"&to ao  M 1,11,25 No 2; I&0"*o& "& Ca$tal (" ta@a'o 8 *& &# DETALLE / !/P/L D7 ;/
M 15,311,18

1 M 8,52

nremento a-ital tra&ao2 nremento a-ital tra&ao3 nremento a-ital tra&ao4

M M M

1,41,8 1,566,08 1,66,60

No 2: I&0"*& (" #a$tal (" ta@a'o #o& &# DETALLE / !/P/L D7 ;/
1

M 15,311,18

nremento 7n !a-ital de tra&ao TOTAL INVERSION

M 8,52 M 35,02  183:28-//

 1831181:;

N/ 2. PRESUPUESTO DE CAPITAL DE TRABAJO PU >T"%&o* #o&*ta&t"*? #o& &#"%"&to CONCEPTO A#t0o* !orrientes de aa  &anos !uentas -or o&rar inventarios TOTAL ACTIVOS CORRIENTES Pa*0o* !orrientes uentas -or -aar !a-ital de ra&ao

1

2,130,326 3,630,000 8;-/832-

2,26,32 3,864,135 -81318:-;

0.0

I&#"%"&to (" #a$tal (" ta@a'o $o6a%a (" &0"*& t"%&o* #o&*ta&t"* nversión o&ras Jsias inversión en ma(uinaria  e(ui-o inversión mue&le  enseres e(ui-os inversion intani&les total &0"*& !a-ital de tra&ao

/

0.0 0 5,60,326

0 6,131,86

8;-/832-

3;1871

2,410,000 ,451,010 2,208,460 2,203,02 1782;2872

M 15,311,18 N/. 3/ PRO9RAMA DE INVERSIONES >t%

CONCEPTO nversión Ja !a-ital de tra&ao TOTAL DE INVERSIONES

/ N14,22,542 N15,311,18 2181238:32

1 N2,33 2;8;33

No. 31 CUADRO VALOR RESISUAL ACTIVOS ALFINAL DEL P

/tivos de ventas /tivos de distri&uión +u&total valor residual /tivos Jos !a-ital de tra&ao TOTAL VALOR RESIDUAL PRESUPUESTO DE I 1 2 21,800,000 231,848,100

AOS  otal inresos :-eraionales

No. 32 PRESUPUESTO DE COSTOS DE PRO CONCEPTO 1. !ostos Diretos ateriales Diretos ano de :&ra Direta De-reiaión S)@total Co*to* D"#to* 2. >astos >enerales de -roduión ateriales ndiretos ano de o&ra indireta +erviios  otros S)@total 9a*to* 6"&"al"* (" $o()##& TOTAL COSTOS DE PRODUCCIÓN

/

1

56,26,40 2,6,500 6,403 :8318:73

60,385,828 2,6,500 6,403 :8//8;31

208,000 0 M 11,230,800

221,416 0 M 11,55,18

11873:8:// -8:3/8-73

1281;-8-/3 1/1822;8333

No. 33 PRESUPUESTO DE 9ASTOS DE ADMINISTRAC CONCEPTO +ueldos  -restaiones Paos de serviios varios :tros eresos De-reiaión /mortiFaión di"eridos TOTAL 9ASTOS DE ADMINISTRACIÓN

1 82,260,000 811,00 H 220,846 22,614 :7821787-

2 82,260,000 811,00 H 220,846 22,614 :7821787-

No. 37 PRESUPUESTO DE 9ASTOS CONCEPTO

1

2

 

No. 3 PRO9RAMACION DE COSTOS OPERACIONAL CONCEPTO !ostos de -roduion >astos administrativos >astos de venta TOTAL COSTOS OPERACIONALES

1 6,830,643 84,214,46 4,800,000 1:8:78112

2 101,22,333 84,214,46 4,800,000 1/82718:/3

No. 3- FLUJO NETO DE INVERSIONES SIN FINA CONCEPTO nversión )ia !a-ital de tra&ao Valor ;esidual Fl)'o N"to (" I&0"*&

/ N14,22,542 N15,311,18

1 N2,33

28:38;2

2;8;33

No. 3; PRO9RAMA DE INVE CONCEPTO A#t0o* F'o* Ta&6@l"* a(uinaria  e(ui-o o&iliario  deoraión ue&les  e(ui-os de oJina

FUENTES

/

Pr Pr Pr

A#t0o* D4"(o* >astos -reo-eraionales :&ras "'sias instalaión !a-ital de tra&ao TOTAL INVERSIONES

N,451,010 H N2,208,460 N,65,40

Pr Pr !r  Pr

N2,203,02 N2,410,000 N15,311,18 28:38;2

No 3: PRO9RAMA DE AMORTIT%

PERIODO

PA9O ANUAL

)inaniamiento soliitado  otal nversiones )inaniamiento

NM NM DATOS

A

60% 2,583,2 1,50,238

INTERESES SOBRE SALDOS /823:;

 

/

6,448,016

1

17,750,238

2

15,539,204

3

12,800,396

4

9,407,835

5

5,205,470

DeSataión de los intereses P)#1Qi$Rn P)#1Q0,0645$R1 P Valor -resente de los intereses ) Valor a deSatar asa de inSaión n =Imero de aos transurridos on res-eto a ero M4.236.82#1Q0,0645$ 3.0.208#1Q0,0645$R2 3.055.455#1Q0,0645$R3 2.245.650#1Q0,0645$R4 1.242.650#1Q0,0645$R5

0.0645

3,80,255 3,23,330 2,533,021 1,48,88 0,042

/o 1 /o 2 /o 3 /o 4 /o 5

2,0,063 2,416,64 2,812,488 3,22,3 3,808,304

/o 1 /o 2 /o 3 /o 4 /o 5

DeSataión de amortiFaión de a-ital P 2.211.034##1Q0,0645$R1 P 2.38.808#1Q0,0645$R2 P3.32.561#1Q0,0645$R3 P4.202.365#1Q0,0645$R4 P5.205.40#1Q0,0645$R5

Ao*

No. 3 Dato* ("a#ta(o* (" &t""*"* ! a%o Dato* ("a#ta(o* (" &t""*"* ! a%ot5 1 2

No. 7/ FLUJO NETO DE OPERACIÓN SIN FINANCIAMI CONCEPTO

1 21,800,000 185,845,112

2 231,848,100 1,832,122

9tilidad o-eraional enos im-uestos

31,54,888 10,545,113

34,015,8 11,225,23

9tilidad =eta Es de-reiaión Es /mortiFaión de Di"eridos FLUJO NETO DE OPERACIÓN SIN FINANCIAMIENTO

21,40,5 1,188,24 22,614

22,0,05 1,188,24 22,614

2382/8-3:

278/18-

 otal inresos  otal ostos o-eraionales

No. 71 FLUJO FINANCIERO NETO DEL PROYECTO SI CONCEPTO )luo neto de inversión )luo neto de o-éraión Fl)'o K&a&#"o &"to ("l $o!"#to *& K&a&#a%"&to

/ N2,583,2

1 N2,33 23,520,638

2181238:32

22828/

No. 72 FLUJO NETO DE INVERSIONES CON FIN CONCEPTO nversión Ja ntereses durante la im-lementaión !a-ital de tra&ao Valor residual )luo =eto de nversión

/ N14,22,542 H  N15,311,18

1 N2,33

N2,583,2

N2,33

No. 73 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINA CONCEPTO  otal inresos :-eraionales enos ostos o-eraionales 9tilidad o-eraional  > t )i i

1 21,800,000 185,845,112

2 231,848,100 1,832,122

31,54,888 3 80 255

34,015,8 3 23 330

9tilidad =eta Es de-reiaión Es /mortiFaión de Di"eridos Fl)'o N"to (" O$"a#&

18,43,004 1,188,24 22,614

20,5,54 1,188,24 22,614

2/8:38:-;

228;/:873;

No. 77 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO C CONCEPTO )luo neto de inversión )luo neto de o-eraión )luo Jnaniero neto del -roeto del -roeto on Jnaniamiento

/ N2,583,2

1 N2,33 20,853,86

N2,583,2

1,26,134

N/. 7 FLUJO NETO DE INVERSIONES PARA EL I CONCEPTO nversion Ja nteres durante la im-lementaión !a-ital de tra&ao Valor residual !rédito /mortiFaión !rédito )luo =eto de inversión

/ N14,22,542 H   N15,311,18

1 N2,33

1,50,238 N11,833,42

N2,0,063 N3,004,6

N/. 7- FLUJO NETO DE OPERACIONES PARA EL INVERSI CONCEPTO

1 21,800,000 185,845,112

2 231,848,100 1,832,122

9tilidad o-eraional enos astos Jnanieros

31,54,888 3,80,255

34,015,8 3,23,330

9tilidad >rava&le enos im-uestos

2,4,632 ,231,62

30,42,64 10,145,04

9tilidad =eta Es De-reiaión Es /mortiFaión de Di"eridos

18,43,004 1,188,24 22 614

20,5,54 1,188,24 22 614

 otal inresos enos ostos o-eraionales

N/. 7; FLUJO FINANCIERO NETO PARA EL IN CONCEPTO )luo neto de inversión )luo neto de o-eraión

/ N11,833,42

1 N3,004,6 20,853,86

)luo Jnaniero neto del -roeto

N11,833,42

1,84,01

N/. 7: FLUJO DE FONDOS PARA EL INVER IMPLEMENTACION INVERSIONES /tivos Jos tani&les >astos -reo-erativos ntereses im-lementaión !a-ital de tra&ao

/ N,65,40 N2,203,02 N2,410,000 N15,311,18

N2,33

I&0"*& Total

N2,583,2

N2,33

!réditos -ara inversión en ativos Jos

1

1,50,238

I&0"*& N"ta /mortiFaión réditos Valor ;esidual !a-ital de tra&ao /tivos Jos

N11,833,42

N2,33 N2,0,063

Fl)'o &"to (" &0"*o"* :P7;/!@= nresosU Ventas Total &6"*o* !ostos !osto de Produión >astos de /dministraión >astos de Venta Total #o*to* o$"a#o&al"* Utl(a( O$"a#o&al >astos Jnanieros Utl(a( 9a0a@l" m-uestos 9tilidad =eta De-reiaiones

N11,833,42

N3,004,6 21,800,000 21,800,000 6,830,643 84,214,46 4,800,000 1:8:78112 31,54,888 3,80,255 2;8;78-32 N,231,62 1:8;738//7 1 188 24

FLUJO DE FONDOS PARA EL INVERSIONISTA

118:33872

1;8:78/;1

MPRESA INDUSTRIAL Po()#" 1.-/ o0"ol"* $aa (ota#& *" "al5a& al6)&a* a("#)a#o&"*.

COSTO TOTAL 800,000 650,000 320,000 140,000 260,000 240,000 2871/8///

 

ODUCCIÓN COSTO TOTAL 800,000 2,800,000 828,000 50,800 300,000 1,621,500 220,820 800,000 2,80 ;8718/1/

VIDA UTIL >ao*? 10 10 10 5 5 5 5 5 5

COSTO TOTAL 25,000

VIDA UTIL >ao*? 5

V(a tl Co&*t)##o&"* ! "(K#a#o&"* 2/ a Ma,)&aa ! ",)$o 1/ ao* V"#)lo*  ao* E,)$o (" #o%$)ta#&8 "a%"&t

 

DMINISTRACIÓN COSTO TOTAL 500,000 410,000 200,000 80,000 120,000 140,000 18,560 110,000 50,00 110,000 300,000 282/:87-/

VIDA UTIL >ao*? 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10

COSTO 600,000 350,000 442,520 250,000 220,000 163,000 1,552 282/38/;2

PRESTACIONES SOCIALES 4,848,50 4,848,50 8-;8// IALES Y APORTES

PRIMER AO 13,848,50 13,848,50 2;8-;8//

 

a#o&"*? COSTO UNITARIO 18,000 00 1,068 500 10 100 50 1,500 4,000 18,000

E*t)(o T#&#o T"&" "& #)"&ta lo* %at"al"* ("#to* " &("#to* ,)" "l TOTAL AO ",)"" $aa "al5a "l $o!"#to $o#"*o $o()#t0o.

2,160,000 38,000 320,400 810,000 5,340 640,800 80,400 1,620,000 4,22,000 1,440,000 -8;2-87/

100 6,000 00 4,500

162,000 12,000 ,000 2,000 2/:8/// -83787/

COSTO UNITARIO 350 ,500 33,00 2,500 120,000 25,000 500,000

TOTAL AO 2,520,000 114,000 406,800 600,000 1,440,000 150,000 6,000,000 11823/8://

1 80,000 280,000 82,800 10,160 60,000 324,300 44,164 80,000 5,8 -;87/3

80,000 280,000 82,800 10,160 60,000 324,300 44,164 80,000 5,8 -;87/3

DEPRECIACION ANUAL 2 3 7 80,000 80,000 280,000 280,000 82,800 82,800 10,160 10,160 60,000 60,000 324,300 324,300 44,164 44,164 80,000 80,000 5,8 5,8 -;87/3 -;87/3

ECIACIÓN ACTIVOS DE ADMINISTRACIÓN 1 50,000 41,000 20,000 8,000 12,000 14,000 18,56 11,000 5,00 11,000 30,000 22/8:7ATIVO PRESTACIONES SOCIALES 16,162,500 5,12,000 0 4,525,500 28:-/8///

50,000 41,000 20,000 8,000 12,000 14,000 18,56 11,000 5,00 11,000 30,000 22/8:7-

DEPRECIACION ANUAL 2 3 7 50,000 50,000 41,000 41,000 20,000 20,000 8,000 8,000 12,000 12,000 14,000 14,000 18,56 18,56 11,000 11,000 5,00 5,00 11,000 11,000 30,000 30,000 22/8:722/8:7-

AOS 46,162,500 14,2,000 8,400,000 12,25,500 :282-/8///

436,00 125,000

436,00 125,000 :118//

 A 9ASTOS DIFERIDOS

 

VALOR AMORTI
7 440,614 440,614

VALOR AMORTI
7 482,000 482,000 228-17

a#o&"*?. COSTO UNITARIO

M 300,000 M 100,000

R)@o* &"#"*ao*8 $aa (a a #o&o#" "l $o() Pa6o* al $"*o&al (" 0"&ta*8 6a*to* (" (*t@) 6a*to* $)@l#tao* ! (" $o%o#&.

AO 1

M 3,600,000 M 1,200,000  78://8///

PUNTO DE EQUILIBRIO P)&to "& "l #)al lo* &6"*o* total"* * lo* #o*to* total"*8 la "%$"*a &o o@t"&" & )tl(a( & $"((a Paa *) #l#)lo a! ,)" t"&" ("t"%&a(o* lo* #oto* K'o* ! 0a C F'o*. S" $"*"&ta& "& 6)al %a6&t)( ! 0alo &("$"&("&t" &0"l"* (" $o()##& (" la "%$"*a. E'. D"$"#a#&8 9a*to* A(%&*ta#& #o%o a"&(a%"&to8 *)"l(o* ("l $"*o&al a( C. Vaa@l"*. P"*"&ta& 0aa#& a&t" #a%@o* "& lo* &0"l"* $o()##&. E'. Mat"al"* ("#to* " &("#to*8 *"0#o* a*o# $la&ta (" $o()##&8 Ma&o (" o@a ("#ta >o$"ao*8 *)$" $o()##&? Qo  Co*to* F'o* P"#o (" V"&taCo*to (" Vaa@l" )&tao

CONDICIONES PARA QUE UN PUNTO DE EQUILIBRIO SEA CORRECTO 1. las antidades en el -unto de e(uili&rio son menores a las antidades a -roduir 2. 7l -reio de venta es maor al osto varia&le unitario

" ",)l@o. COSTO TOTAL

M 8,81,82 M 113,221,446 M 136,461,01 M 15,00,52 M 160,23,081 M 182,40,166 M 185,845,112

IN9RESO TOTAL

M0 M 52,800,000 M 105,600,000 M 158,400,000 M 160,23,081 PUNTO DE EQUILIBRIO M 211,200,000 M 21,800,000

INEAS 4""&#a* (" $o()#to*

a*. C 25% 5,000 3,000 2,000

a on los -orentaes de -artii-aión de ada l'nea M 31,144 M 2,251 M 1,465  ;;8:

l@o C ,323,66 58,34,380 38,2,586 303,650,4 143,650,14 160,000,600 M 160,000,600 M0

o "& $"*o* C 1,465 ,323,66 3,000 32%

TOTALES ,85 303,650,4 5,00 100%

4%

 "& $"*o*. !

:/L7+

,323,66 58,34,380

303,650,4

143,650,14 160,000,600 4%

 

,)l@o. C

TOTALES

32% 10,111,15 * l&"a*

100% 340,426,80

& K'a ("l $o!"#to. AOS 2

3

4

6a*to* (" $o()##& materias -rimas ano de o&ra direta !tos indiretos de "a&riaión Total

56,26,40 2,6,500 12,406,203 -8:3/8-73

r al resultado del módulo, la di"erenia es -or deimales

5

 #o&*ta&t"* & AOS 2 M 2,33

7n este aso se

3

7

M 2,33 M

 2;8;33

 2;8;33

M 2,33 N  2;8;33

&o* #o&*ta&t"*?. AOS 2 M 2,33 M 31,03  182:8:2-

3 M 2,33 M 31,03  182:8:2-

"%"&to "& $o()##o& AOS 2 3 M 1,051,20

M 1,11,0

7 M 2,33 M 31,03 7n este aso se  182:8:2-

7 M 1,11,25

M M M

420,508 44,631 46,503

"%"&to "& $o()##& AOS 2 M 1,051,20 M 420,508  187;18;;:

3

7

M 1,11,0 M 1,11,25 M 44,631 M 46,503  18--8;/:  18--;8;-/

TO DE VISTA CONTABLE " $o()##& AOS 2 2,414,001 4,113,32 -82;83;2 0.0

3

7

2,56,04 4,38,684 -87:83::

2,35,44 4,661,10 ;83-8

0.0

0.0

0 6,52,32

0 6,48,388

0 ,36,55

38/

7218/1-

77:81;1

2

3

7

N2,33 2;8;33

N2,33 2;8;33

N2,33 2;8;33

&o* #o&*ta&t"*? AOS

ERIODO DE EVALUACIÓN >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS

 H   H  2,864,000 1,022,11 21,886,11 218::-811  

9RESOS 3 231,848,100

4 231,848,100

UCCION >t%&o* #o&*ta&t"*? AOS 2

5 231,848,100

3

7



60,385,828 2,6,500 6,403 :8//8;31

60,385,828 2,6,500 6,403 :8//8;31

60,385,828 2,6,500 6,403 :8//8;31

60,385,828 2,6,500 6,403 :8//8;31

221,416 0 M 11,55,18

221,416 0 M 11,55,18

221,416 0 M 11,55,18

221,416 0 M 11,55,18

1281;-8-/3 1/1822;8333

1281;-8-/3 1/1822;8333

1281;-8-/3 1/1822;8333

1281;-8-/3 1/1822;8333

IÓN >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 3 7 82,260,000 82,260,000 811,00 811,00  H H 220,846 220,846 22,614 22,614 :7821787- :7821787-

 82,260,000 811,00 H  220,846 22,614 :7821787-

E VENTAS AOS 3

7



ES >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 3 7 101,22,333 101,22,333 84,214,46 84,214,46 4,800,000 4,800,000 1/82718:/3 1/82718:/3

 101,22,333 84,214,46 4,800,000 1/82718:/3

CIAMIENTO >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 2 3

7



N2,33

N2,33

N2,33

2;8;33

2;8;33

2;8;33

N1,022,11 21,886,11 28:-78///

2

3

7

N2,33 2;8;33

N2,33 2;8;33

N2,33 2;8;33

SIONES CON FINANCIAMIENTO AOS 1

N2,33 2;8;33 o* Co&*ta&t"*?

VALOR DISPONIBLE SALDOS A FINAL PARA AMORTI
4,236,982

2,211,034

6,448,016

15,539,204

3,709,208

2,738,808

6,448,016

12,800,396

3,055,455

3,392,561

6,448,016

9,407,835

2,245,650

4,202,365

6,448,016

5,205,470

1,242,546

5,205,470

6,448,016

0

t5a#& (" #a$tal #& (" #a$tal 3

7



NTO >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 3 7 231,848,100 231,848,100 1,832,122 1,832,122

 231,848,100 1,832,122

34,015,8 11,225,23

34,015,8 11,225,23

34,015,8 11,225,23

22,0,05 1,188,24 22,614

22,0,05 1,188,24 22,614

22,0,05 1,188,24 22,614

278/18-

278/18-

278/18-

FINANCIAMIENTO >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 2 3 7 N2,33 N2,33 N2,33 24,01,56 24,01,56 24,01,56 238;38:3-

 2,864,000 24,01,56

238;38:3-

238;38:3-

2;8;-8-

NCIAMIENTO >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 2 3

7

 N1,022,11 N1,022,11

N2,33

N2,33

 H  N2,33

N2,33

N2,33

N2,33

NCIAMIENTO >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 3 7 231,848,100 231,848,100 1,832,122 1,832,122

 231,848,100 1,832,122

34,015,8 2 533 021

34,015,8 1 48 88

34,015,8 0 042

21,03,581 1,188,24 22,614

21,618,5 1,188,24 22,614

22,181,64 1,188,24 22,614

2382/78777

238;28:2/

2782281/

N FINANCIAMIENTO >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 2 3 7 N2,33 N2,33 N2,33 22,08,43 23,204,444 23,2,820 21,80,04

 1,022,11 24,22,510

22,26,11

22,802,088

43,314,62

VERSIONISTA >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 2 3

7



N2,33

N2,33

N2,33

1,022,11 21,886,11

N2,416,64 N3,344,6

N2,812,488 N3,40,221

N3,22,3 N4,200,40

N3,808,304 3,0,33

NISTA >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 3 7 231,848,100 231,848,100 1,832,122 1,832,122

 231,848,100 1,832,122

34,015,8 2,812,488

34,015,8 1,48,88

34,015,8 0,042

31,203,40 10,2,152

32,26,100 10,648,143

33,106,36 10,25,28

20,06,338 1,188,24 22 614

21,618,5 1,188,24 22 614

22,181,64 1,188,24 22 614

ERSIONISTA >T%&o* #o&*ta&t"*? AOS 2 3 N3,344,6 N3,40,221 22,08,43 23,01,202 1,363,40

1,26,81

7 N4,200,40 23,2,820

 3,0,33 24,22,510

1,52,350

61,32,444

7



IONISTA >T%&o* #o&*ta&t"*? OPERACIÓN >AOS? 2 3

N2,33

N2,33

N2,33

H  

N2,33

N2,33

N2,33

H  

N2,33 N2,416,64

N2,33 N2,812,488

N2,33 N3,22,3

0 N3,808,304  H  1,022,11 21,886,11

N3,344,6

N3,40,221

N4,200,40

3,0,33

231,848,100 231,848,100

231,848,100 231,848,100

231,848,100 231,848,100

231,848,100 231,848,100

101,22,333 84,214,46 4,800,000 1/82718:/3 41,606,2 3,23,330 3:83328-; N12,64,8 28-:38/:: 1 188 24

101,22,333 84,214,46 4,800,000 1/82718:/3 41,606,2 2,533,021 38/;382;N12,84,181 2-81;8/ 1 188 24

101,22,333 84,214,46 4,800,000 1/82718:/3 41,606,2 1,48,88 38:;872/ N13,152,48 2-8;/787;1 1 188 24

101,22,333 84,214,46 4,800,000 1/82718:/3 41,606,2 0,042 7/8-;82 N13,430,04 2;82-;81-1 1 188 24

27877827

27878;3:

278-178:-7

--87;;8:

o* *  ao*

VALOR RESIDUAL  80,000 280,000 82,800 10,160 60,000 324,300 44,164 80,000 5,8 -;87/3

400,000 1,400,000 414,000 0 0 0 0 400,000 0 28-178///

VALOR RESIDUAL  50,000 41,000 20,000 8,000 12,000 14,000 18,56 11,000 5,00 11,000 30,000 22/8:7-

250,000 205,000 100,000 40,000 60,000 0,000 3,80 55,000 25,450 55,000 150,000 181/7823/

 440,614 440,614

 482,000 482,000 228-17 to8 "'. &8

& 6)al"* a

 

. a@l".

 (" lo* (" &*tat0o. " a(o* a la *o"* ("

6a*to* a(%&*tat0o* +ueldos  -restaiones +erviios varios De-reiaión /mort di"eridos Total

82,260,000 811,00 220,846 22,614 :7821787-

ea la -roduión en

a un iremento de

1,650 unidades al ao

40% so&re a-ital del tra&ao

!orriente !aa 
ao 1 ostos  astos neto 14,240,000 M 148,66,00 M 25,563,10 43,560,000



remitase al modulo -ara veriJar alulo de valores

mes M 2,130,326 3,630,000

ta&la 1 datos aru-ados

N/ 1; Dato* a6)$a(o* $aa #al#)la $ UNIDADES

M M M M M M M M

COSTO FIJO

N 400 800 1,200 1,218 1,600 1,650 N

P9=: D7 7O9L<;:

M M M M M M M M

8,81,82 8,81,82 8,81,82 8,81,82 8,81,82 8,81,82 8,81,82 N

M M M M M M M M

N 23,23,53 46,4,14 6,18,20 0,41,20 2,58,23 5,863,240 N

  =(− $

Preio venta !osto varia&le osto Jo

132,000 58,0 8,81,82

Punto de e(uili&rio Punto de e(uili&rio en ventas

-reio de venta unidades a -roduir !osto Jo !osto varia&le total !osto varia&le unitario Oo #-to e(uili&rio$

COSTO VARIABLE

1,218 160,23,081

M M M M M M

132,000 1,650 8,81,82 5,863,240 58,0 1,218

CONDICIONES PARA QUE UN PUNTO DE EQUILIBRIO SE CORRECTO 1. las antidades en el -unto de e(uili&rio son menores a las antidades a -roduir 2. 7l -reio de venta es maor al osto varia&le unitario

M200,000,000

)&to (" ",)l@o. COSTO TOTAL

M M M M M M M M

8,81,82 113,221,446 136,461,01 15,00,52 160,23,081 182,40,166 185,845,112 N

IN9RESO TOTAL

M M M M M M M M

N 52,800,000 105,600,000 158,400,000 160,23,081 211,200,000 21,800,000 N

M180,000,000 M160,000,000 M140,000,000 M120,000,000 

M100,000,000 M80,000,000 M60,000,000 M40,000,000 M20,000,000 MN

MN

M2

7l -unto de e(uili&rio se deJne omo el momento en el ual las ventas i el valor total de los ostos #!osto Jo Q !osto varia&le$ -ara este aso -artiular se tendr'a el -unto de e(uili&rio en 1.218 unidades  unas ve de 160.23.081 Por de&ao de 18 unidades se -resentan -erdidas -ara la em-resa, dado los inresos ser'an menores (ue los ostos  astos Por enima de 1.218 unidades se em-ieFan a -resentar utilidades dado los inresos son maores a los ostos  astos.

. unidades a -roduir (ue son de 1.650 unidades 7L -reio de venta es de M132.000  el osto varia&le unitario es de M58. +e um-len todas las ondiiones -ara aJrmar (ue el -unto de e(uili&ri orreto

P)&to (" ",)l@o

00

M400

M600

M800

Ca&t(a("* !:+: )A:

 

alan n tas (ue (ue

!:+: :/L

=>;7+: :/L

M1,000

M

0 es

,200

M1,400

BALANCE 9ENERAL TERMINOS CONSTANTES ACTIVO ACTIVO CORRIENTE !aa
M

15,311,18 0 0 M

ACTIVOS FIJOS ue&les  7nseres Ve'ulos a(uinaria  7(ui-o o&iliario  Deoraión TOTAL ACTIVOS FIJOS

2,208,460 0 ,451,010 0

ACTIVOS DIFERIDOS /deuaión )'sia >astos Preo-erativos TOTAL ACTIVOS DIFERIDOS

2,410,000 2,203,02

15,311,18

,65,40

4,613,02

TOTAL ACTIVOS PASIVOS P/+V:+ / L/;>: PL/?: Prestamos -or Paar TOTAL PASIVO A LAR9O PLA
1,50,238 1,50,238

11,833,42 11,833,42

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

ESTADO DE RESULTADOS 1 DE ENERO AL 31 DE DICIEMBRE Ventas

!ostos de Produión 9tilidad astos de /dministraión >astos de Ventas TOTAL 9ASTOS OPERACIONALES UTILIDAD OPERACIONAL >astos )inanieros UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS Po0*& $aa %$)"*to* UTILIDAD NETA

M M

84,214,46 4,800,000



28:38;2

28:38;2

M

21,800,000