MAKALAH MANAJEMEN LIKUIDITAS Posted on 9 Mei 2015 by 2015 by GresensiaRiskaApriliani
Tugas T ugas manajemen perbankan perbankan “MAA!"M" #$%&$'$TA() Daftar Isi KATA PENGANTAR **************************++ +i DAFTAR ISI******************************** +ii
BAB I PENDAHULUAN #atar ,elakang
***************************++ +1 Rumusan
Masala-************************** +2 Tujuan T ujuan Penulisan Penulisan
**************************+ . Man/aat Penulisan
*****************************++. BAB II PEMBAHASAN Pengertian Pengert ian Manajemen #ikuiditas
********************* %etentuanketentuan umum tentang likuiditas
**************+ Teoriteori T eoriteori Manajemen #ikuiditas #ikuiditas
********************* Aset yang likuid
******************************+3 Pengertian Pengert ian dan indikator likuiditas
********************++3 4as- Ratio
******************************+**+9 4as- Ratio 6aluta Asing *************************++10
4as- Reser7e 84adangan %as
**********************++10 (trategi #ikuiditas dan Pro:t Pro:tabilitas abilitas *******************++12 2+10 ;ig- #i
****+15 2+1. Memperkirak Memperkirakan an kebutu-an likuiditas ******************++1
BAB III PENUTUP %esimpulan****************************
*+ 19
(aran******************************* *++ 20 DAFTAR PUSTAKA *************************** 21 BAB I PENDAHULUAN
LAT LA TAR BELAKANG
#ikuiditas pada umumnya dide:nisikan sebagai kepemilikian sumber dana yang memadai untuk memenu-i seluru- kebutu-an ke=ajiban yang akan jatu- tempo+ Atau Atau dengan kata kata lain kemampuan kemampuan perusa-aan untuk untuk memenu-i ke=ajiban pada saat ditagi- gaik yang dapat diduga ataupun yang tidak terduga+ 'alam perbankan manajemen likuiditas adala- sala- satu -al yang penting dalam memeli-ara keper>ayaan keper>ayaan masyarakat ter-adap bank tersebut+ &ntuk itu setiap bank yang beroperasi sangat menjaga likuiditasnya agar pada posisi yang idle /und 8dana lebi-+ 'alam manajemen likuidtas bank berusa-a untuk memperta-ankan status rasio likuiditas? memperke>il dana yang menganggur guna meningkatkan
pendapatan dengan resiko seke>il mungkin? serta memenu-i kebutu-an >as-@o=nya+ !adi tujuan manajemen likuiditas adala- men>apai >adangan yang dibutu-kan yang tela- ditetapkan ole- bank sentral karena kalu tidak dipenui-i akan kena pinalti dari ,ank sentral? kedua memperke>il dana yang menganggur karena kalau banyak dana yang menganggur akan mengurangi pro:tabilitas bank? dan men>apai likuiditas yang aman untuk menjaga proyeksi >as-@o= dalam kondisi yang sangat mendesak misalnya penarikan dana ole- nasaba-? pengambilan pinjaman 'alam likuiditas terdapat dua resiko yaitu resiko ketika kelebi-an dana dimana dana yang ada dalam bank banyak yang ideal? -al ini akan menimbulkan pengorbanan tingkat bunga yang tinggi+ %edua resiko ketika kekurangan dana? akibatnya dana yang tersedia untuk men>ukupi kebutu-an ke=ajiban jangka pendek tidak ada+ 'an juga akan mendapat pinalti dari bank sentral+ %edua keadaan ini tidak di-arapkan ole- bank karena akan mengganggu kinerja keuangan dan keper>ayaan masyarkat ter-adap bank tersebut+ !adi dapat disimpulkan ba-=a ketika bank meng-arapkan keuntungan yang maksimal akan beresikopada tingkat likuiditas yang renda- atau ketika likuiditas tinggi berarti tingkat keuntungan tidak maksimal+disini tearjadi kon@ik kepentingan antara memperta-ankan likuiditas yang tinggi dan men>ari keuntungan yang tinggi+ Pengeleloan likuiditas sangat penting bagi bank terutama untuk mengatasi resiko likuiditas yang disebabkan ole- dua -al diatas+ &ntuk menjaga agar resiko likuiditas ini tidak terjadi kebijakan manajemen likuiditas yang dapat dilakukan antara lain dengan menjaga asset jangka pendek? seperti kas? memeli-ara earning assetnya yang dapat dijual dengan muda-dll+amun ketika resiko tersebut menjaga likuiditas tersebut terdapat beberapa >ara yang dapat dilakukan ole- bank+ Pertama dengan melakukan transaksi di pasar uang antar bank 8interbank >all money market yaitu penempatan dana 8pla>ementleding dan pinjaman dana 8deposittakenborro=ing dalam rupia- atau dengan mata uang lainnya+ %edua dengan menempatkan dana di (,$ 8serti:kat bank $ndonesia+ %etiga membeli surat ber-arga pasar uang 8(,P&? keempat melalui transaksi pasar le=at broker+ 'imana kesemuanya itu dalam
bentuk kontrak pinjam atau utang+ 'imana di=aktu jatu- tempo bank mendapatkan dananya kembali ditamba- dengan bunga yang teladitetapkan+ Pasar uang diatas sangat likuid untuk memenu-i kebutu-an likuiditasnya ketika kekurangan dana+ 'isamping itu juga aman unutuk menempatkan kelebi-an dana se-ingga dana yang idle dapat meng-asilkan keuntungan bagi bank se-ingga mengurangi biaya yang -arus dikeluarkan untuk membayar bunga+ RUMUSAN MASALAH
Adapun rumusan masala- dalam makala- ini yakniB 1+ 2+ .+
Apaka- yang dimaksud dengan Manajemen #ikuiditasC ,agaimanaka- ketentuanketentuan umum tentang likuiditasC ,agaimanaka- teoriteori Manajemen #ikuiditasC
+ 5+
,agaimanaka- aset yang likuidC Apaka- yang dimaksud dengan likuiditasC dan apa saja
indikatornyaC + ,agaimanaka- 4as- RatioC 3+ D+
,agaimanaka- 4as- Ratio 6aluta AsingC ,agaimanaka- 4as- Reser7e 84adangan %asC
9+ 10+ 11+
,agaimanaka- strategi #ikuiditas dan Pro:tabilitasC ,agaimanaka- ;ig- #i
12+ ,agaimana >ara untuk mengukur kebutu-an likuiditas berdasarkan konsep arus uangC 1.+
,agaimanaka- memperkirakan kebutu-an likuiditasC TUJUAN PENULISAN
Adapun tujuan penulisan dalam makala- ini yakni sebagai berikutB 1+
&ntuk mengeta-ui pengertian dari Manajemen #ikuiditas
2+ .+
&ntuk mengeta-ui ketentuanketentuan umum tentang likuiditas &ntuk mengeta-ui teoriteori Manajemen #ikuiditas
+ 5+
&ntuk mengeta-ui aset yang likuid &ntuk mengeta-ui pengertian dan indikator likuiditas
+ 3+
&ntuk mengeta-ui 4as- Ratio &ntuk mengeta-ui 4as- Ratio 6aluta Asing
D+
&ntuk mengeta-ui 4as- Reser7e 84adangan %as
9+
&ntuk mengeta-ui strategi #ikuiditas dan Pro:tabilitas
10+ 11+
&ntuk mengeta-ui ;ig- #i
12+ &ntuk mengeta-ui >ara mengukur kebutu-an likuiditas berdasarkan konsep arus uang 1.+
&ntuk mengeta-ui memperkirakan kebutu-an likuiditas MANFAAT PENULISAN
Adapun man/aat penulisan dari makala- ini yakni sebagai a>uan re/erensi dan ba-an untuk belajar bagi rekanrekan ma-asis=a? serta untuk memperluas =a=asan dan pengeta-uan para pemba>a tentang manajemen likuiditas dan berbagai ma>am di dalamnya+ BAB II PEMBAHASAN
PENGERTIAN MANAJEMEN LIKUIDITAS
Manajemen likuiditas adala- kemampuan manajemen bank dalam menyediakan dana yang >ukup untuk memenu-i semua ke=ajiban ke=ajiban maupun komitmen yang tela- dikeluarkan kepada nasaba-nya setiap saat+ Pengelolaan likuiditas tersebut dilakukan untuk memenu-i pekerjaanpekerjaan sebagai berikutB
%emampuan untuk memprediksi kebutu-an dana di masa yang akan datang+ Men>ari sumber dana untukmen>ukupi jumla- yang dibutu-kan+ Melakukan penatausa-aan untuk arus dana yang masuk dan keluar+ #ikuiditas pada umumnya dide:nisikan sebagai kepemilikian sumber dana yang memadai untuk memenu-i seluru- kebutu-an ke=ajiban yang akan jatu- tempo+ Atau dengan kata lain kemampuan perusa-aan untuk memenu-i ke=ajiban pada saat ditagi- baik yang dapat diduga ataupun yang tidak terduga+ 'e:nisi mengenai manajemen likuiditas menurut beberapa a-liB
Manajemen likuiditas melibatkan perkiraan permintaan dana olemasyarakat dan penyediaan >adangan untuk memenu-i semua kebutu-an 8'uane ,+ Graddy
Manajemen likuiditas melibatkan perkiraan sumber dana dan
penyediaan kas se>ara terus menerus baik kebutu-an jangka pendek atau musiman maupun kebutu-an jangka panjang+ 8Eli7er G+ Food? !r KETENTUAN-KETENTUAN UMUM TENTANG LIKUIDITAS
1+
#ikuiditas Rupia%etentuan mengenai #ikuiditas Rupia- sebagai berikut B #ikuiditas minimum yang =ajib dipeli-ara+ ,erikut rumus untuk
mengukur likuiditas minimum yang =ajib dipeli-ara? dengan standar ketentuan 2B H 2 ,ank dalam meng-impun dana di=ajibkan memeli-ara sejumla-
likuiditas tertentu dari total 'P% yang di-impun ole- bank dlm periode tertentu+ !umla- likuiditas =ajib minimum tsb -arus ditempatkan dalam rekening giro bank ybs pada bank sentral+ Eki disebut Giro Fajib
Minimum 8GFM %etentuan ,$B GFM Rupia- adala- 5 dari total 'P% Rupia- yang
di-itung ratarata -arian dalam satu minggu dan -arus dilaporkan ke ,$ GFM dibedakan dalam 2 kategoriB GFM rupia- 85 dan GFM 7alas 8. Pelaporan GFM 7alas dilakukan ole- bank de7isa? sedangkan
pelaporan GFM rupia- dilakukan ole- bank de7isa dan bukan bank de7isa
termasuk pula ,PR Per-itungan GFMB !umla- (aldo Giro pada ,$ !umla- 'P% I 100
H J 5 %omponen K komponen alat likuid+ Terdiri dari kas dan giro pada ,$ %omponen dana pi-ak ketiga+ Giro? 'eposito berjangka? (erti:kat
deposito? deposito on >all? Tabungan? serta %e=ajiban jangka pendek lainnya+ #aporan likuiditas
1+
#ikuiditas 7aluta asing %etentuan umum mengenai likuiditas 7aluta asing? yaitu B #ikuiditas minimum yang =ajib dipeli-ara+ ,erikut rumus mengukur
likuiditas minimum yang =ajib dipeli-ara? dengan standar ketentuan 2B H 2
%omponen K komponen alat likuid+ Terdiri dari kas dan giro pada ,$ %omponen dana pi-ak ketiga+ Giro? 'eposito berjangka? (erti:kat deposito? deposito on >all? Tabungan? serta %e=ajiban jangka pendek
lainnya+ Masa laporan dan masa pengisian laporan %e=ajiban penyampaian laporan ,atas =aktu penyampaian laporanB 'alam e/ek emitmen atau perusa-aan Publik ter>atat di ,ursa "/ek di $ndonesia dan ,ursa "/ek di negara lain? dimana ketentuan batas =aktu penyampaian laporan ta-unan yang ditetapkan ,apepam dan #% berbeda dengan ketentuan yang ditetapkan ole- otoritas pasar modal di negara lain tersebut? makaB
,atas =aktu penyampaian laporan ta-unan kepada ,apepam dan #% dapat dilakukan mengikuti batas =aktu penyampaian laporan ta-unan
kepada otoritas pasar modal di negara lain Penyampaian laporan ta-unan kepada ,apepam dan #% dilakukan
pada tanggal yang sama dengan penyampaian laporan kepada otoritas pasar modaldi negar lain #aporan ta-unan yang disampaikan kepada ,apepam dan #% dan disampaikan kepada otoritas pasar modal di negara lain =ajib memuat
in/ormasi yang sama 'alam -al batas =aktu penyampaian laporan ta-unan jatu- pada -ari libur? maka laporan ta-unan =ajib disampaikan pada satu -ari kerja
berikutnya+ Tempat penyampaian laporan Pengenaan bunga pelanggarandan ke=ajiban karena terlambat menyampaikan laporan
TEORI-TEORI MANAJEMEN LIKUIDITAS
Menurut 6eitL-al 82003B .D3 teori tentang manajemen likuiditas perbankan ini relati/ -ampir sama tuanya dengan ilmu perbankan+ Ada empat teori likuiditas perbankan yang dikenal yaitu sebagai berikutB
4ommer>ial #oan t-eory Teori ini dianggap paling kuno? nama lain dari teori ini adala- real bills do>trine+ Teori ini mulai dikenal sekitar 2 abad lalu+ %ajian teori ini dilakukan ole- Adam (mit- dalam bukunya yang terkenal T-e Fealt- o/
ation yang diterbitkan ta-un 133+ teori ini beranggapan ba-=a bank -anya bole- memberikan pinjaman dengan surat dagang jangka pendek yang dapat di>airkan dengan sendirinya (self liquiditing)+ (el/ #i
ini beranggapan ba-=a likuiditas sebua- bank tergantung pada kemampuan bank meminda-kan akti7anya ke pada orang lain dengan -arga yang dapat diramalkan? misalnya dapat diterima bagi bank utnuk berin7estasi pada pasar terbuka jangka pendek dalam porto/olio akti7anya+ !ika dalam keadaan ini sejumla- depositors -arus memutuskan untuk menarik kembali uang mereka? bank -anya tinggal menjual in7estasi tersebut? mengambil yang diperole- 8atau dibeli? dan
membayarnya kembali kepada depositornya+ Anti>ipated $n>ome T-eory (ebagai teori yang dikenal ta-un 190 yang menonjol di Amerika (erikat? yaitu teori pendapatan yang di-arapkan (the anticipated income theory) ini berarti semua dana yang dialokasikan atau setiap upaya
mengalokasikan dana ditunjukkan pada se>tor yang feasible dan layak akan menguntungkan bagi bank+ T-e #iability Management T-eory Maksud teori ini adala- bagaimana bank dapat mengelola pasi7anya sedemikian rupa se-ingga pasi7a itu dapat menjadi sumber likuiditas+ #ikuiditas yang diperlukan bagi bank adala-B
untuk meng-adapi penarikan ole- nasabamemenu-i ke=ajiban bank yang jatu- tempo
memenu-i permintaan pinjaman dari nasaba-+
ASET YANG LIKUID
Aset yang likuid 8asset lan>ar adala- uang tunai dan saldo rekening giro di bank serta kekayaankekayaan lain yang dapat di-arapkan bisa di >airkan menjadi uang tunai atau rekening giro bank? atau dijual maupun dipakai -abis dalam operasi perusa-aan? dalam jangka pendek 8satu ta-un atau satu siklus operasi normal perusa-aan+ ang termasuk dalam
aset yang likuid 8asset lan>ar yakniB kas 8saldo uang tunai pada tanggal nera>a? ,ank 8saldo rekening giro di bank pada tanggal nera>a? (urat ber-arga jangka pendek? piutang? persediaan 8barang ber=ujud yang tersedia untuk dijual? diproduksi? atau masi- dalam proses? serta ,eban di bayar dimuka Alat #ikuid adala- li
1+
PENGERTIAN DAN INDIKATOR LIKUIDITAS
Pengertian #ikuiditas (e>ara umum? pengertian likuditas adala- kemampuan untuk memenu-i kebutu-an dana 8>as- @o= dengan segera dan dengan biaya yang sesuai? dimana /ungsi dari likuditas se>ara umum untuk
menjalankan transaksi bisnisnya se-ari-ari mengatasi kebutu-an dana yang mendesak
memuaskan permintaan nasaba- akan pinjaman dan memberikan
@eksibiltas dalam merai- kesempatan in7estasi menarik yang menguntungkan+ Pengertian likuiditas bank adala- kemampuan bank untuk memenu-i ke=ajibannya? terutama ke=ajiban dana jangka pendek+ 'ari sudut akti7a? likuiditas adala- kemampuan untuk menguba- seluru- aset menjadi bentuk tunai 8>as-? sedangkan dari sudut pasi7a? likuiditas adalakemampuan bank memenu-i kebutu-an dana melalui peningkatan porto/olio liabilitas+ ,erikut pengertian likuiditas menurut para a-liB
menurut !osep- " ,urns? #ikuiditas bank berkaitan dengan kemampuan suatu bank untuk meng-impun sejumla tertentu dana
dengan biaya tertentu dan dalam jangka =aktu tertentu+ menurut Eli7er G+ Food? !r? #ikuiditas adala- kemampuan bank untuk memenu-i semua penarikan dana ole- nasaba- deposan? ke=ajiban yang tela- jatu- tempo dan memenu-i permintaan kredit tanpa penundaan+
menurut Filiam M+ Gla7in? #ikuiditas berarti memiliki sumber dana yang >ukup tersedia untuk memenu-i semua ke=ajiban 'ari beberapa pendapat a-li diatas dapat disimpulkan ba-=a li
1+
$ndikator likuiditas ,eberapa indikatorukuran yang digunakan untuk mengeta-ui tingkat likuiditas bank antara lain B
Rasio alat likuid ter-adap dana pi-ak ketiga $ndikator ini untuk mengukur kemampuan alat likuid yang tersedia di bank untuk memenu-i kebutu-an likuiditas akibat adanya penarikan dana pi-ak ketiga+
Rasio kredit ter-adap total dana pi-ak ketiga 8 loan to deposit ratio #'R $ndikator ini untuk mengukur jumla- dana pi-ak ketiga yang disalurkan dalam bentuk kredit+ Rasio kredit ter-adap total dana pi-ak ketiga yang tinggi menunjukkan ba-=a bank yang bersangkutan dalam keadaan kurang likuid
Rasio surat ber-arga jangka pendek ter-adap total surat ber-arga (emakin tinggi surat ber-arga jangka pendek ter-adap total surat ber-arga yang dimiliki suatu bank? maka semakin tinggi pula tingkat likuiditas bank tersebut+
CASH RATIO
4as- Ratio merupakan rasio yang menunjukkan posisi kas yang dapat menutupi -utang lan>ar+ Rasio ini adala- rasio yang paling likuid+ (emakin tinggi rasio ini semakin tinggi pula kemampuan likuiditas bank yang bersangkutan? namun dalam praktek akan mempengaru-i pro:tabilitasnya+ Menurut ketentuan ,ank $ndonesia? alat likuid terdiri atas uang kas ditamba- dengan rekening giro bank bersangkutan yang disimpan pada ,ank $ndonesia+ %omponenkomponen alat likuid untuk semua jenis bank adala- sama? yaitu B (aldo %as dan (aldo Rekening pada ,ank $ndonesia+ (edangkan komponenkomponen ke=ajiban segera dapat
ditagi- atau segera -arus dibayar adala- B Giro? 'eposito? Tabungan? dan %e=ajiban jangka pendek lainnya+ 4as- Ratio merupakan alat pengukur likuiditas bank? yaitu suatu likuiditas minimum yang =ajib dipeli-ara ole- setiap bank+ (edangkan de:nisi Minimum 4as- Ratio atau Minimum Reser7e Reara teoritis saldo giro pada bank lain juga termasuk alat likuid+ CASH RATIO VALUTA ASING
Rumus dari >as- ratio 7aluta asing yakniB H 2 4as- Ratio 6aluta Asing >ara meng-itungnya sama dengan >as- ratio rupia-+ Perbedaannya terletak pada komponennya yaitu %omponen alat likuid 7aluta asing
(aldo kas 87alas
(aldo 7alas di ,ank $ndonesia Giro pada bank lain di luar negeri
'eposito on >all bank koresponden di luar negeri
%omponen ke=ajiban yang segera dibayar 87alas
Giro 87alas 'eposito on >all 'eposito berjangka Tabungan (erti:kat deposito
(etoran jaminan impor Pinjaman yang diterima %e=ajiban lain yang segera dapat dibayar
CASH RESERVE (CADANGAN KAS
&ntuk memperta-ankan likuiditasnya manajemen bisnis perbankan membentuk >adangan kas+ 'ili-at dari strategi untuk memperta-ankan likuiditas? >adangan dalam perbankan dapat dibedakan dalam >adangan primer dan >adangan sekunder+ 4as- reser7e adala- dana >adangan yang berbentuk tunai dan digunakan untuk menjaga keselamatan bank? baik jangka panjang maupun jangka pendek+ Penguasaan >as- reser7e merupakan bagian penting dari tugas manajemen likuiditas karena akan sangat menentukan apaka- bank tersebut dapat merebut keper>ayaan masyarakat atau tidak+ ,anyak bank yang sukses karena mereka ber-asil mengelola >adangan tunai ini dengan dana yang baik+
Pengertian 4adangan %as Menurut bank $ndonesia? >adangan bank adala- sejumla- uang tunai 8rupia- dan 7aluta asing yang di>adangkan dan disimpan di dalam k-asana- serta diper-itungkan dalam pemenu-an ke=ajiban likuiditas minimum bank serta /asilitas kredit yang dapat diperpanjang disertai rekening koran yang memperbole-kan nasaba-nya untuk men>airkan >eknya dalam jumla- yang lebi- daripada saldo yang tersedia tanpa dibebani biaya karena >erukan+ 4adangan kas merupakan aset yang dapat diakses dalam =aktu yang sangat singkat ketika kebutu-an uang tunai mun>ul+ $stila- ini sebenarnya digunakan untuk merujuk kepada dua jenis aset keuangan+ 4adangan kas bisa merujuk ke saldo dalam memeriksa dan rekening tabungan atau deposito bank jangka pendek lainnya yang dapat diakses segera+ $stilaini juga dapat men>akup in7estasi jangka pendek yang memiliki tingkat likuiditas tinggi? seperti instrumen pasar uang+ %ebanyakan bisnis beroperasi dengan setidaknya beberapa >adangan kas+ ;al ini penting? karena >adangan tersebut memungkinkan untuk memenu-i pengeluaran yang sedang berlangsung dengan relati/ muda-+ (uda- laLim untuk sebua- bisnis memperta-ankan >adangan dana k-usus? seperti dana darurat atau kontingensi? e/ekti/ men>iptakan sumber daya yang dapat diman/aatkan dalam -al beberapa biaya tak terduga yang dikeluarkan ole- perusa-aan+ (ebagai >onto-? >adangan kas yang diperta-ankan
dalam dana kontingensi dapat digunakan untuk terus membayar gaji kepada karya=an sementara /asilitas yang rusak akibat ben>ana alam diperbaiki? atau untuk membantu dalam biaya perbaikan+
!enis!enis 4adangan ,ank 'ana >adangan ini terbagi atas dua bagian? yaitu B
1+
4adangan Primer 8Primary Reser7e Primary reser7e diperlukan untuk memenu-i permintaan e/ekti/ dari para nasaba- yang mun>ul se>ara tibatiba+ ,a-asa teknis perbankan dalam me=ujudkan primary reser7e ini adala- alatalat yang dikuasai dan ter>ermin pada pospos akti7a? berupa B saldo kas dan saldo rekening pada ,ank $ndonesia+ 4adangan primer merupakan garis perta-anan pertama sebua- bank jika para deposan menarik dana mereka+ Menurut %omaruddin (astradipoeraB )4adangan primer 8primary reser7e dalam bank adala- akti7a tanpa dapat mendatangkan pendapatan 8liadangan =ajib dan kas untuk operasi bank)+
1+
4adangan (ekunder 4adangan sekunder digunakan untuk memenu-i kebutu-an likuiditas yang jangka =aktunya kurang dari satu ta-un yang sekaligus diman/aatkan untuk men>ari laba+ 4adangan sekunder merupakan pinjaman dan sekuritas yang dapat dikon7ersikan ke dalam uang tunai tanpa kerugian yang serius+ (erti:kat ,ank $ndonesia 8(,$? (urat ,er-arga Pasar &ang 8(,P&? (erti:kat 'eposito? dan (urat 'agang adala- beberapa instrumen yang termasuk dalam >adangan sekunder+ 4adangan sekunder tidak sematamata sebagai penyangga >adangan utama? tetapi juga sebagai dana yang lin>a- bergerak dan ditanam dalam bentuk in7estasi jangka pendek dengan si/atsi/at yang tetap >urrent+ Menurut %omaruddin (astradipoeraB )4adangan sekunder 8se>ondary reser7e dalam bank adala- akti7a >air yang dapat memberikasn pendapatan 8li
STRATEGI LIKUIDITAS DAN PROFITABILITAS
1+
Strat!"i Li#$i%itas
'alam menjalankan akti:tasnya manajemen dapat melakukan beberpa strategi agar likuiditas bank tetap berjalan dengan baik? strategi tersebut diantaranyaB
(trategi Pre7enti/ (trategi pre/enti/ adala- ba-=a likuiditas dikelola dengan menjau-i unsur unsur spekulati/ se-ingga masala- likuiditas dapat dijau-i+ &ntuk itu? kaida-kaida- dalam pengendalian likuiditas -arian dan jangka menengaperlu dipenu-i+ Adapun prosesnya dapat dijelaskan diba=a- iniB
Pengendalian ;arian
Pengendalian !angka MenengaPengendalian jangka panjang
(trategi Represi/
Falau tela- diusa-akan dengan strategi pre/enti/? masala- likuiditas masi- mungkin terjadi+ Peruba-an lingkungan yang >epat mungkin belum dapat diantisipasi ole- pi-ak bank se-ingga strategi yang ada menjadi kurang mengena yang ak-irnya dapat menyebabkan terjadinya masalalikuiditas+ Apabila -al ini sampai terjadi terdapat berbagai >ara untuk mengatasinya se-ingga pi-ak bank di-arap tetap dapat memenu-i ke=ajiban penarikan kas dari nasaba- dan keper>ayaan ter-adap bank tetap terpeli-ara+ ,eberapa >ara atau strategi represi/ yang diterapkan untuk mengatasi masala- likuiditas dapat dijelaskan sebagai berikutB
Meminjam dari pasar uang Mengkon7ersikan dana 7aluta asing yang dimiliki Meminjam 7aluta asing dari pasar internasional
Meman/aatkan /asilitas “dis>ount =indo= $) Meman/aatkan /asilitas “dis>ount =indo= $$)
1+
(trategi Pro:tabilitas
Pro:tabilitas perbankan adala- suatu kesanggupan atau kemampuan bank dalam memperole- laba+ Masala- pro:tabilitas atau pendapatan bagi bank merupakan masala- penting karena pendapatan bank ini
menjadi sasaran utama yang -arus di>apai sebab bank didirikan untuk mendaptkan pro:tlaba+ laba diperole- dari kegiatan perkreditan itu berupa selisi- antara biaya dana dengan pendapatan bunga yang diterima dari para debitur+ #aba merupakan tujuan utama dari suatu bank se-ingga -arus benarbenar diper-atikan dengan serius+ ,erikut . strategi untuk meningkatkan pro:tabilitas suatu bankB
(trategi untuk mengurangi beban (trategi untuk meningkatkan margin atau keuntungan
(trategi untuk meningkatkan sales 8penjualan
HIGH LI&UIDITY RATIO
Rasio likuiditas mengukur kemampuan perusa-aan untuk membayar ke=ajiban jangka pendek selama satu ta-un atau kurang 8yaitu? seberapa >epat aset dapat dikon7ersi menjadi uang tunai+ High liquidity ratio menunjukkan sangat kuatnya kondisi likuiditas bank yg
kemungkinan disebabkan ole- B 1+
,erlebi-an dlm ekspansi meng-impun dana yang tidak diimbangi dengan penempatan dana pada akti7a produkti/+
2+
%elema-an penempatan dana yang disebabkan ole- komposisi penempatan dana kurang optimal 8terlalu banyak pada reserve requirement dan secondary reserve? kredit yg diberikan ke>il 8banyak
dana idle .+ (trategi asset liability kurang berjalan baik? atau bisa juga kredit yg diberikan J secondary reserve? namun kualitas kreditnya banyak bermasala- 8P#+ Penempatan dana pada kredit yg diberikan kurang
memiliki struktur yg seimbang dalam jangka =aktu Misalnya sumber dana yg di dapat lebi- banyak berjangka panjang? sedangkan kredit yg diberikan lebi- banyak berjangka pendek+ STRATEGI PADA KONDISI HIGH LI&UIDITY Menurut Moestadjab 81995B 3D? yang menyatakan ba-=a? pada kondisi -ig- li
(preading Maturity 8Penyebaran !angka Faktu
Merupakan penyebaran jatu- tempo dari sumber dana yang di-impun bank seperti? deposito danatau serti:kat deposito diusa-akan jatutemponya berbedabeda atau adanya keseimbangan nilai deposito yang berjangka =aktu 1 bulan? . bulan? bulan? dan 1 ta-un+ Penyebaran jangka =aktu sumber dana diusa-akan seimbang dengan kredit yang diberikan? agar tidak terjadi gap atau mismat>-+ Apabila sumber dana didominasikan jangka pendek 8O 1 ta-un sedangkan kredit yang diberikan banyak yang berjangka sangat pendek 8O . bulan? maka bank akan terdapat banyak dana yang lebi- atau idle /und? demikian sebaliknya+
(preading #oan 8Penyebaran %redit Agar kredit yang diberikan tidak -anya terkonsentrasi pada nasabatertentu dalam jumla- besar? maka -arus terdapat keseimabangan dalam pemberian kredit kepada nasaba- menenga- ke ba=a-+ (ebab apabila sebagian kredit -anya terkonsentrasi pada beberapa nasaba- saja maka akan berdampak o7er likuid bila debitur tersebut se=aktu=aktu mengambil kreditnya+
Pla>ement (trategy 'isini kredit -arus mendapat porsi yang paling besar dalam penempatan dana? sedangkan penempatan dana pada se>ondary reser7e dan primary reser7e 8reser7e reondary reser7e -arus benarbenar menguntungkan+
Monitoring 4as- lo= 'alam monitoring >as- @o= dapat dilakukan denga langka- pre7enti/ dimana bank dapat melakukan dengan >ara memantau >as- @o= se>ara >ermat setiap -arinya? agar kemungkinana o7er li
(preading und (umber dana yang di-impun ole- bank sebaiknya tidak terkonsentrasi pada beberapa nasaba- saja namun -arus tersebar kepada banyak nasaba-? agar likuiditas dapat diperta-ankan dengan stabil+
MENGUKUR KEBUTUHAN LIKUIDITAS BERDASARKAN KONSEP
ARUS UANG
(umber kebutu-an likuiditas bank berasal dari adanya kebutu-an antara lain untuk memenu-iB %etentuan likuiditas =ajib 8reser7e reas- ratio R!s!r'! Rati (RR ) Li#$i%itas *a+i, i.i$ 8Rp dan
87alas yg ditetapkan kpd semua bank utk dilaporkan setiap
minggu B
Alat likuid Prosentase Alat #ikuid 8RR H QQQQQ 100 'P% Menurut Pak/eb 91? RR minimal 2 + K && 2000 H 5 + Alat likuid meliputi %as S Giro pd ,$ 'P% Giro? tabungan? 'eposito? ke=ajiban lain+
(aldo rekening minimum pada bank koresponden
Penarikan simpanan dalam operasional bank se-ari-ari Permintaan kredit dari masyarakat
MEMPERKIRAKAN KEBUTUHAN LIKUIDITAS
%ebutu-an likuiditas itu biasa bersi/at jangka pendek? siklis? dan biasa berupa kebutu-an bersi/at trend+ (emua itu biasa dimanajemeni bank dengan baik dan -arus berusa-a memperkirakannya seakurat mungkin+ Pedoman yang terbaik untuk ini adala- pengalaman bank yang bersangkutan dan pengeta-uan tentang kejadian yang mungkin akan terjadi yang erat kaitannya dengan kebutu-an likuiditas+ %ebutu-an yang bersi/at siklus terjadi bila gejolak perekonomian? dan diregulasi atau pergerakan suku bunga karena tekanantekanans politik+ Ele- karena itu kejadiankejadian diluar >ontrol dan peramalan perusa-aan? maka kebutu-ankebutu-an likuiditas siklus ini lebi- sukar untuk diperkirakan+
C.t/ !0!r#ira#a. #!,$t$/a. 1i#$i%itas ,a.#2
Memperkirakan kebutu-an likuiditas+ era>a pada .1 'esember 1993+ A#ti'a
Passi'a
4adangan
13+100
Rekening Giro
(ekuritas
35+000
'eposit
%redit87olatile %redit 8lain Aset lain .00+000
20+000
20+000
Tabungan
150+000
1D0+000
Pinjaman
10+000
3+900 20+000
Modal .00+000
F1$#t$asi ,$1a.a. Kr!%it %a. D!0sit 2 A#/ir B$1a. D!0sit
Tta1 Kt!%it
Tta1
P!r#iraa. K!,$t$/a.
!anuari 23.+000
192+D00 S10+200
ebruari 23D+000
19.+200 S 1+D00
Maret
205+000
29+000
+000
April .0+000
22.+000
2.+000
Mei 20+000
212+000
22+000
!uni 2+000
100+000
19D+00 +00
!uli
191+200
231+000
S 9+D00 Agustus 23.+000
210+00
(eptember 23.+000
210+00 3+00
21+00
23.+000
o7ember K D+00
210+00
'esember 233+000
210+000
S.+200
Ektober 11+200 232+000
.+000
era>a Pada Faktu %ebutu-an #ikuiditas Tertinggi Per .0 April 199D A#ti'a
Passi'a
4adangan
1+.50
Rekening Giro
(ekuritas 15+000
5+350
'eposit
%redit 87olatile %redit 8lain Akti7a #ain 29.+000
9+000
25+000
Tabungan
15+000
19D+000
Pinjaman
10+000
Modal
20+000
3+900
29.+000
V1ati1! ) .ai# t$r$. %!."a. 3!0at 4 ti%a# !.!.t$
M>+ %inney 81993? menegaskan ba-=a kebutu-an likuiditas yang besar dari bankbank ke>il dapat ditentukan se>ara akurat dengan analisis =orst>ase+ (>enario =orst >ase memperkirakan kebutu-an likuiditas yang besar dari bank dengan proyeksi permintaan maksimum pinjaman dan pena=aran simpanan+ Perbedaan antara proyeksiproyeksi ini menunjukan kebutu-an liase dari bank
BAB III PENUTUP 567
KESIMPULAN
#ikuiditas merupakan suatu -al yang sangat penting bagi bank untuk dikelola dengan baik karena akan berdampak kepada pro:itabililitas serta business sustainibility dan continuity + ;al itu juga ter>ermin dari peraturan bank $ndonesia yang menetapkan likuiditas sebagai sala- satu dari delapan risiko yang -arus dikelola ole- bank+ %onsep likuiditas didalam dunia bisnis diartikan sebagai kemampuan menjual asset dalam =aktu singkat dengan kerugian yang paling minimal+ Tetapi pengertian likuiditas dalam dunia perbankan lebi- kompleks dibanding dengan dunia bisnis se>ara umum+ 'ari sudut akti7a? likuiditas adala- kemampuan untuk menguba- seluru- aset menjadi bentuk tunai 8>as-? sedangkan dari sudut pasi7a? likuiditas adala- kemampuan bank memenu-i kebutu-an dana melalui peningkatan porto/olio liabilitas+
(e>ara garis besar manajemen likuiditas terdiri dari dua bagian? yaitu pertama? memperkirakan kebutu-an dana? yang berasal dari peng-impunan dana 8deposit in@o= dan untuk penyaluran dana 8/und out @o= dan berbagai komitmen pembiayaan 8:nan>e >ommitments+ ,agian kedua dari manajemen likuiditas adala-? bagaimana bank bisa memenu-i kebutu-an likuiditasnya+ Ele- karena itu bank -arus mampu mengidenti:kasi karakteristik setiap produk bank baik disisi akti7a maupun passi7a serta /aktor/aktor yang mempengaru-inya+ %elebi-an dan kekurangan likuiditas samasama memiliki dampak kepada bank+ !ika bank terlalu konser7ati/ mengelola likuiditas dalam pengertian terlalu besar memeli-ara likuiditas akan mengakibatkan pro:tabilitas bank menjadi renda- =alaupun dari sisi lienderung akan dekat dengan li
Ada pun saran yang dapat penulis berikan yakni untuk bagi para manajemen bank yang bermasala- dalam likuiditasnya? sebaiknya lebimemberi per-atian kepada banknya agar lebi- memper-atikan risiko risiko yang akan di-adapi bank tersebut dalam -al likuiditasnya+ !uga tentunya bank tersebut -arus memperbaiki manajemen likuiditasnya pada perusa-aannya agar bank tersebut dianggap se-at? sesuai dengan standarstandar kese-atan bank yang tela- ditetapkan dalam -al likuiditas+ ,$ merupakan bank sentral yang menjadi lender of the last resort yang merupakan sala- satu dasar utama didirikannya suatu bank
sentral yang sering juga disebut sebagai the bankers’ bank. Tentu saja ada berbagai persyaratan dan ketentuan yang -arus dipatu-i dalam bank sentral menjalankan tugasnya sebagai sumber terak-ir dari likuiditas ter-adap bankbank ini+
Daftar P$sta#a
-ttpsBarumiarumi+=ordpress+>om2015021makala-likuiditas perbankan -ttpBblog+pas>a+gunadarma+a>+id20120505manajemenlikuiditas -ttpBnurul>-aeria-+blogspot+>om201.12manajemenlikuiditas+-tml -ttpBmanagingpeople/or impro7ement+blogspot+>om201.0manajemenlikuiditasbank+-tml -ttpBmakala-egi+blogspot+>om201.01manajemenlikuiditasbank+-tml -ttpsB/adlyknig-t+=ordpress+>om2011100Dmanajemenlikuiditasbank -ttpB===+smarterdollars+>ommaintain>as-reser7e+-tml -ttpB===+in7estopedia+>omuni7ersityratiosli
