Dinero banca y crédito ¿Qué es el dinero? Llamamos dinero a todo activo o bien aceptado como medio de pago o medición del valor por los agentes económicos para sus intercambios y además cumple con la función de ser unidad de cuenta y depósito de valor. Las monedas y billetes en circulación son la forma final adoptada por las economías como dinero.
Función del dinero El dinero ofrece cuatro funciones principales en una economía:
Actuar como medio de cambio: La gente utiliza el dinero para comprar y
vender bienes y servicios. Los compradores dan dinero a cambio de recibir mercancías. Los vendedores proporcionan mercancías y reciben el dinero. El dinero hace más fáciles las transacciones porque todo el mundo está dispuesto a negociar dinero por bienes y bienes por dinero. Para ver por qué el dinero hace más fáciles las transacciones, considera una economía de trueque en la que no hay dinero, donde un producto es cambiado directamente por otro. La clave del éxito del trueque es una doble coincidencia de deseos, es decir, cada comerciante tiene que querer lo que el otro tiene y el otro tiene que querer lo que este tiene. Sin doble coincidencia de deseos, un trueque económico puede llegar a ser excesivamente ineficiente. Los comerciantes pierden más tiempo buscando un intercambio que les interese que produciendo bienes.
Una unidad de cuenta : es una unidad numérica estándar de medición del
valor de mercado de los bienes, servicios, y otras transacciones. También conocido como “medida” o “estándar” de valor relati vo y de pago diferido,
una unidad de cuenta es un prerrequisito necesario para la formulación del acuerdo comercial. Para funcionar como unidad de cuenta, debe cumplir estas características:
-.Debe ser divisible en unidades más pequeñas sin pérdida de valor. Por ejemplo, los metales preciosos pueden ser acuñados de barras de metal o pueden ser fundidos en barras de nuevo. -.Debe ser fungible. En otras palabras, una unidad o pieza debe ser percibida como equivalente de cualquier otra. Esto es por lo que los diamantes, las piezas de arte, o los bienes raíces no son tan apropiados como el dinero. -. Debe tener un peso específico, una medida, o tamaño con el fin de ser contable de manera verificable. Por ejemplo, las monedas son a menudo miles con un borde recubierto de caña, de modo que cualquier eliminación de material de la moneda (bajando su valor de los productos básicos) será fácil de detectar.
Actuar como un depósito de valor : el dinero debe ser capaz de ser
guardado de forma fiable, almacenado y recuperado. Por otra parte, debe ser predecible y debe poderse utilizar como un medio de intercambio cuando se recupera. El valor del dinero debe permanecer estable a lo largo del tiempo. En pocas palabras, el dinero actúa como un depósito de valor que permite a su propietario transferir poder adquisitivo real del presente al futuro. Algunos han argumentado que la inflación, reduciendo el valor del dinero, disminuye su capacidad de funcionar como un depósito de valor.
El estándar de pago diferido : significa que su condición de moneda de
curso legal permite que funcione para la liquidación de deudas. La configuración económica está basada en el crédito y el crédito se paga solamente en forma de dinero. En realidad, la importancia del crédito ha aumentado tanto que no será impropio hablarle sobre él como la piedra fundamental del progreso económico moderno.
Tipos de dinero El dinero adopta muchas formas en la economía:
Dinero fiduciario: El dinero fiduciario o dinero inorgánico es aquel que está
respaldado en la confianza de una sociedad, es decir, no se basa en el valor de metales preciosos sino en la creencia general de que ese dinero tiene valor. También se conoce como papel moneda o dinero inconvertible. Durante la mayor parte de la Historia, el dinero tenía valor intrínseco, es decir, la moneda o dinero valía lo mismo que su composición. Generalmente el oro y plata siempre han sido los metales más empleados y cotizados en todas las sociedades. Sin embargo, a medida que la población y las transacciones han ido creciendo no es posible utilizar este método. Posteriormente, y de forma mixta, se creó un sistema, denominado Patrón Oro a través del cual las monedas y billetes estaban respaldados por una cantidad de oro. Es decir, aunque la moneda no estaba compuesta de oro y su composición valía muy poco, esa moneda (el valor indicado) daba derecho a cierta parte de este metal.
Dinero – mercancía: El punto de partida del análisis es el papel del dinero
en la homogeneización de los trabajos privados. Este análisis lleva a un estudio de las “formas del valor” donde Marx intenta la integración del dinero
en la teoría del valor. El dinero es para Marx aquello que, en el intercambio, permite hacer conmensurables las mercancías heterogéneas a través de sus valores de uso y, por tanto, se trata de hacerlas existir como magnitudes de valor. Dado que a la pareja valor de uso/valor Marx le hace corresponder la pareja trabajo concreto (privado)/trabajo abstracto (social), el dinero aparece también como lo que permite hacer conmensurables los trabajos privados heterogéneos y, por lo tanto, dichos trabajos aparecen como cantidades de trabajo social.
Sistemas monetarios: El sistema monetario se basa en dinero fiduciario o que depende del crédito, que se regula mediante la Ley de un Banco Central y los Gobiernos estableciendo la moneda de curso legal, válida para realizar transacciones, compras y ventas.
¿Cómo funciona el sistema monetario? El dinero de curso legal que es la base de un sistema monetario, tiene dos funciones principales:
Facilitar las compras, ventas y transacciones.
Es un medio para ahorrar.
Tipos de dinero En una economía desarrollada no es fácil establecer una línea que diferencie entre los activos que pueden ser denominados dinero y los demás. Puesto que se entiende que dinero es cualquier cosa que pueda ser usada en pago por una deuda, hay una variedad de formas de definir o medir la oferta del dinero y en concreto en la medición del dinero bancario. Las formas más restrictivas de medir la oferta tienen en cuenta sólo esas formas de dinero disponibles para transacciones inmediatas, mientras que definiciones más amplias consideran dinero el almacenamiento de algo de valor. Las medidas más comunes son M0 (la más restrictiva), M1, M2, M3, M4.
M0: el total de toda moneda física (billetes + monedas), más cuentas bancarias
depositadas en los Bancos Centrales M1: M0 + cantidades en cuentas corrientes (estrictamente oferta monetaria) M2: M1 + cuentas de ahorros, cuentas de economía de mercado y cuentas de certificados de depósito. Menores de US $ 100.000 M3: M2 + todos los demás tipos de certificados de depósito, depósitos en moneda extranjera M4:M3 + el cuasi-dinero (pagarés y otros instrumentos financieros muy poco líquidos)
Oferta monetaria La oferta de dinero o masa monetaria, en macroeconomía, es la cantidad de dinero disponible en una economía para comprar bienes, servicios y títulos de ahorro, en un momento determinado. La oferta monetaria es determinada de manera conjunta por el sistema bancario privado y el banco central del país. El banco central opera a través del mercado abierto y de otros instrumentos para proveer de reservas al sistema bancario.
Relación entre efectivo y depósitos Este coeficiente mide la proporción de dinero que mantienen los ciudadanos en dinero efectivo y en el banco, depende de los hábitos de pago de las personas y de factores relacionados con el coste y la facilidad de conseguir dinero en efectivo. Por ejemplo la existencia de una extensa red de oficinas bancarias, cajeros automáticos y el uso generalizado de tarjetas de pago logran que las ciudadanos necesiten menos efectivo y hagan bajar este coeficiente. A corto plazo se entiende que permanece constante.
Coeficiente de caja Las entidades financieras para el cumplimiento de sus fines mantienen una parte del dinero depositado por sus clientes como reservas para hacer frente a posibles retiradas de dinero. Los bancos mantienen estas reservas bien en depósitos que realizan en el banco central y también con el dinero que mantienen en sus cajas. Estas reservas suelen ser una proporción fija de los depósitos que mantienen sus clientes y a corto plazo esta proporción suele permanecer fija.
Base monetaria La base monetaria es el dinero a partir del cual se genera la oferta monetaria. La base monetaria está compuesta por el dinero efectivo que puede estar en manos de familias y empresas, o bien en las cajas de los bancos como reservas de las entidades financieras para asegurar la liquidez de sus depósitos. La base
monetaria incluye también las reservas bancarias obligatorias, que vienen determinadas por el Banco Central a partir del coeficiente de caja. BM= E+R OM= m* BM
OM = oferta de dinero (oferta monetaria) E = efectivo en manos del público, es decir la cantidad de dinero (billetes +
monedas) que mantiene el público sin ingresar en los bancos D = volumen de depósitos bancarios que mantiene el público BM = base monetaria R = reservas bancarias m = multiplicador monetario