UTANG ANTARPERUSAHAAN Salah satu manfaat dari adanya pengendalian atas perusahaan lain adal adalah ah manaj anajem emen en mempu empuny nyai ai kemam emamp puan uan unt untuk mentr entran ans sfer fer sumb su mber erda daya ya dari dari su suat atu u enti entita tas s lega legall ke enti entita tas s lega legall yang yang lain lain jika jika dip diperlu erluka kan n oleh oleh masin asing g masing ing perus erusah ahaa aan n. Per Perusahaa ahaan n serin ering g menganggap bahwa menguntungkan untuk meminjamkan kelebihan dana ke afil afilia iasi si dan dan untu untuk k memi meminj njam am dari dari afil afilia iasi si jika jika keku kekura rang ngan an uang uang.. Peminjam sering mendapatkan keuntungan dari tingkat bunga pinjaman yang yang lebi lebihr hren enda dah h pers persya yara rata tan n kred kredit it yang yang lebi lebih h luna lunak k dan dan jika jika dibandingkan dengan penawaran utang ke public sifatnya lebih informal dan biaya pengeluaran utang yang lebih rendah. Tinjauan Umum Konsolidasi Transfer utang langsung antarperusahaan antarperusahaan (direct intercompany debt tran transf sfer er)) meli meliba batk tkan an pinj pinjam aman an dari dari satu satu afil afilia iasi si ke afil afilia iasi si lain lain tanp tanpa a keterlibatan pihak lain. Contohnya ada piutang/utang usaha yang timbul karena penjualan kredit dari persediaan anak perusahaan dan penerbitan wese wesell baya bayarr dari dari satu satu afili afilias asii ke afil afilia iasi si lain lain untu untuk k pemi peminj njam aman an dana dana operasi.
(a) Transfer langsung utang antarperusahaan antarperusahaan
PT %&'
PT !&!
tang !ntarperusahaan !ntarperusahaan
Transfer utang tidak langsung antarperusahaan antarperusahaan (indirect intercompany debt transfer) melibatkan pengeluaran utang ke pihak yang tidak berhubungan berhubungan istimewa istimewa dan pembelian pembelian kemudian atas instrumen instrumentt utang tersebut oleh afiliasi penerbit. Contohnya" PT !nak meminjam dana dengan mengeluarkan instrument utang" missal wesel atau obligasi ke PT non#afiliasi. $leh karena itu" PT %nduk mengakuisisi utang PT !nak secara tidak langsung melalui perusahaan non#afiliasi.
%lustrasi Transfer utang tidak intercompany debt transfer)
PT %&'
langsung
PT !&!
antarperusahaan
(indirect
engeluarkan %nstrumen angPT &on# !filiasi
Pembelian %nstrumen tang $leh PT %nduk Penjualan Obligasi Langsung ke Afiliasi Pada saat perusahaan menjual obligasi langsung ke afiliasi" semua pengaruh dari utang antarperusahaan harus dieliminasi dalam penyusunan laporan keuangan konsolidasi. Suatu perusahaan tidak dapat melaporkan in*estasi pada obligasi milik sendiri atau utang obligasi ke diri sendiri. $leh karena itu" jika entitas konsolidasi dipandang sebagai perusahaan tunggal" maka semua jumlah yang terkait dengan utang antarperusahaan harus dieliminasi" termasuk in*estasi pada obligasi" utang obligasi" premi atau diskonto belum diamortisasi" pendapatan atau beban bunga dari obligasi" dan setiap akun piutang dan utang bunga. Transfer pada Nilai Nominal Pada saat suatu wesel atau obligasi dijual secara langsung ke afiliasi pada nilai nominal" ayat jurnal yang dicatat oleh in*estor dan penerbit harus merupakan kebalikan satu sama lain. Sebagai ilustrasi" asumsikan pada tanggal + ,anuari -+" PT !nak meminjam 0p +.. dari PT %nduk dengan mengeluarkan kepada PT %nduk obligasi dengan nilai nominal 0p +.." tingkat bunga kupon +-1" jangka waktu + tahun. Selama tahun -+" PT !nak mencatat bunga obligasi sebesar 0p +-.. (0p +.. 2 "+-) dan PT %nduk mencatat pendapatan bunga dengan jumlah yang sama.
'alam penyusunan laporan keuangan konsolidasi -+ diperlukan dua ayat jurnal eliminasi dalam kertas kerja konsolidasi untuk menghilangkan pengaruh utang antarperusahaan seperti berikut.
tang $bligasi +.. %n*estasi pada obligasi PT !nak +.. engeliminasi kepemilikan obligasi antarperusahaan Pendapatan bunga +-.. 3eban bunga engeliminasi bunga antarperusahaan
+-..
Transfer dengan iskon!o a!au Premium Pada saat tingkat bunga kupon atau nominal berbeda dengan tingkat pengembalian yang diharapkan oleh pemberi pinjaman" maka obligasi akan dijual dengan diskonto atau premium. 'alam kasus seperti itu" jumlah pendapatan atau beban bunga obligasi yang dicatat tidak lagi sama dengan pembayaran bunga tunai. Pendapatan dan beban bunga disesuaikan dengan amortisasi diskonto atau premium. Sebagai ilustrasi" pada tanggal + ,anuari -+" PT %nduk membeli obligasi dengan nilai nominal 0p +.." tingkat bunga +-1" jangka waktu + tahun" dari PT !nak dengan harga 0p 4... 3unga obligasi terutang setiap tanggal + ,anuari dan + ,uli. 3eban bunga yang diakui oleh PT !nak dan pendapatan bunga yang diakui oleh PT %nduk setiap tahun termasuk amortisasi diskonto adalah sebagai berikut. 3unga tunai (0p +.. 2 .+-) 0p +-.. !mortisasi diskonto (0p +.. 5 - periode bunga semesteran 0p +.. - periode) 3eban atau pendapatan bunga 0p +6.. Setengah dari jumlah tersebut diakui pada setiap dua periode pembayaran bunga selama setahun. 7alaupun metode amortisasi bunga efektif umumnya digunakan untuk amortisasi diskonto atau premium" metode garis lurus dapat diterima selama hasilnya tidak berbeda secara material dengan metode bunga efektif dan jika transaksi tersebut merupakan transaksi antara induk perusahaan dan anak perusahaan atau antara anak perusahaan dengan induk perusahaan yang sama. Transfer dengan diskon!o a!au premium
Pada saat tingkat bunga kupon atau nominal berbeda dengan tingkat pengembalian yang diharapkan oleh pemberi pinjaman"maka obligasi akan dijual dengan diskonto atau premium. 'alam kasus seperti itu" jumlah pendapatan atau beban bunga obligasi yang dicatat tidak lagi sama dengan pembayaran bunga tunai. 7alaupun metode amortisasi bunga efektif umumnya digunakan untuk amortisasi diskonto atau premium" metode garis lurus dapat diterima selama hasilnya tidak berbeda secara material dengan metode bunga efektif dan jika transaksi tersebut antar induk 8 anak perusahaan Ayat jurnal Ayat jurnal oleh debitor 1jan 20X1 'r . kas 'iskonto utangobligasi Cr.utang obligasi &engeluarkan obligasi ke PT'induk "juli #$%" 'r. 3eban bunga Cr. 'iskonto utangobligasi (as &emba(arbungasemes!eran *"des#$%" 'r. 3eban bunga Cr. 'iskonto utangobligasi tangbunga Akrubebanbungapadaak+ir!a+un
Ayat jurnal kreditor " jan #$%" 'r. %n*estasi pada obligasi PT anak Cr. (as &embeli obligasi dari PTanak "juli #$%" 'r. (as %n*estasi pada obligasi PT anak Cr. Pendapatan bunga &enerima bungadari in)es!asi obligasi 31des20X1 Dr. Piutang bunga Investasi pada obligasi PT.anak Cr. Pendapatan bunga Akru pendapatan bunga pada akhir tahun
Ayat jurnal eliminasi Ayat jurnal eliminasi Eliminasi 31 des20X1,terkait dengan kepemilikan obligasi antar perusahaan : Eliminasi terkait dengan obligasi pada akhir tahun 20X2 Dr. Utang obligasi Dr. Utang obligasi Cr. Investasi pada obligasi Ptanak Cr. Investasi pada obligasi PT anak Diskonto utang obligasi Diskonto utang obligasi Mengeliminasi kepemilikanobligasi antarperusahaan Mengeliminasi kepemilikanobligasi antarperusahaan Dr. Pendapatan bunga Dr. Pendapatan bunga Cr. Beban bunga Cr. Beban bunga Mengeliminasi bunga antar perusahaan Mengeliminasi bunga antar perusahaan Dr. Utang bunga 'r. tangbunga Cr. Piutang bunga Mengeliminasipiutang/bungaantarperusahaan Cr. Piutangbunga &engeliminasi piu!ang,bungaan!arperusa+aan
Obligasi afiliasi dibeli dari non afiliasi Situasi yang lebih komplek terjadi bila obligasi yang dibeli dari pihak yang tidak berhubungan isttimewa di kemudian waktu dibeli oleh afiliasi penerbit. 'ari sudut pandang entitas konsolidasi" akuisisi obligasi afiliasi melunasi obligasi pada saat obligasi tersebut dibeli. $bligasi tersebut tidak lagi dimiliki oleh pihak luar entitas konsolidasi pada saat obligasi tersbut dibeli oleh perusahaan lain dalam entitas konsolidasi" dan harus diberlakukan sebagai pembelian kembali oleh debitor. !kuisisi obligasi oleh afiliasi oleh perusahaan lain dalam entitas konsolidasi disebut pelunasan konstruktif
A(a! -urnal &e!ode Ekui!as asar Selain mencatat in*estasi obligasi dengan ayat jurnal" PT %nduk mencatat ayat jurnal metode ekuitas dasar berikut selama tahun -+ untuk mencatat in*estasinya pada PT !nak. 'r as Cr
%n*estasi pada saham PT !nak
encatat di*iden dari PT !nak 'r %n*estasi pada Saham PT !nak Cr
Pendapatan dari !nak Perusahaan
encatat pendapatan metode ekuitas
Ker!as Kerja Konsolidasi #$%" !yat jurnal eliminasi berikut terdapat dalam kertas kerja konsolidasi 'r Pendapatan dari anak perusahaan Cr
'i*iden diumumkan %n*estasi pada saham PT !nak
'r Pendapatan untuk kepemilikan minoritas Cr
'i*iden diumumkan epemilikan minoritas
'r Saham biasa PT !nak Cr
%n*estasi pada saham PT !nak epemilikan minoritas
'r tang $bligasi Premi pada utang obligai Cr
%n*estasi pada obligasi PT !nak euntungan pelunasan PT !nak
3agian Pemegang saham minoritas 3agian laba kepemilikan minoritas
222 (2) 222222
A(a! -urnal U!ang Obligasi #$%# PT !nak mencatat bunga atas utang obligasi selama tahun -- dengan ayat jurnal metode ekuitas dasar berikut 'r 3eban bunga Premi utang obligasi Cr
as
embayar bunga semesteran 'r 3eban bunga Premi utang obligasi Cr
as
embayar bunga semesteran
Pengakuan Obligasi
Kemudian
dari
keun!ungan
Pelunasan
Kons!ruki
Pada tahun pelunasan konstruksi obligasi" tahun -2+" seluruh keuntungan sebesar 0p +.. daei pelunasan diakui dalam laporan laba rugi konsolidasi" tetapi tidak diakui dalam pembukuan PT %nduk atau PT anak. Total keuntungan dari pelunasan konstruktif obligasi di tahun -2+ sama dengan penjumlahan diskonto dari in*estasi obligasi PT %nduk dan premi dari utang obligasi PT !nak pada saat pelunasan konstruktif. 'iskonto dari in*estasi obligasi PT %nduk
0p 4..
Premi dari utang obligasi PT !nak
0p +.;.
Total keuntungan dari pelunasan konstruktif obligasi 0p +.;. !yat ,urnal etode
'r. kas %n*estasi pada Saham PT !nak 'r. %n*estasi pada Saham PT !nak Pendapatan dari anak perusahaan
ertas erja onsolidasi#-6+.
'r. Pendapatan dari anak perusahaan
Cr.
'i*iden diumumkan
Cr.
%n*estasi pada Saham PT !nak
6-.
'r. Pendapatan untuk kepemilikan minoritas
Cr.
'i*iden diumumkan
Cr.
epemilikan minoritas
66.
'r. Saham biasa PT !nak
'r. saldo laba" + januari Cr.
%n*estasi pada saham PT !nak
Cr.
epemilikan minoritas
6=.
'r. tang obligasi
'r. Premi utang obligasi 'r. Pendapatan bunga Cr.
%n*estasi pada obligasi PT !nak
Cr.
3eban bunga
Cr.
Saldo laba" + januari
Cr.
epemilikan minoritas
Tahun -+" keuntungan pelunasan konstruktif obligasi dimasukkan dalam laba bersih konsolidasi dan dalam penghitungan laba yang dialokasikan ke pemegang saham minoritas. !yat jurnal <(66) adlah ayat jurnal normal untuk mengeleminasi saldo awal akun ekuitas pemegang saham PT !nak dan saldo awal in*estasi PT %nduk pada akun saham PT !nak serta untuk memunculkan jumlah kepemilikan minoritas awal tahun --. !yat jurnal <(6=) juga mengeliminasi semua aspek dari kepemilikan obligasi antar perusahaan. Termasuk5 +. %n*estasi pada obligasi dalam pembukuan PT %nduk -. tang obligasi PT !nak dan premi yang terkait 6. Pendapatan bunga obligasi dalam pembukuan PT %nduk =. 3eban bunga obligasi PT anak
!yat jurnal in*estasi obligasi -2Pt induk mencatat in*estasi pada obligasi pt anak dengan cara yang sama dengan
pencatatan
obligasi
non
afiliasi.
>arga
beli
sebesar
0p.4+.." yang dibayarkan oleh pt induk mencerminkan diskonto sebesar 0p.4.." (+.. 8 4+..) dari nilai obligasi. 'iskonto ini diamortisasi selama sisa umur obligasi 4 tahun" yaitu sebesar 0p.+.. per tahun. (4.. 5 4 tahun) atau sebesar 0p.?. per periode pembayaran bunga @ bulanan. !yat jurnal pt induk untuk mencatat pendapatan bunga selama tahun -2- adalah sebagai berikut. encatat penerimaan bunga obligasi as
@..
%n*estasi pada obligasi pt anak Pendapatan bunga
?. @.?.
Pengakuan kemudian dari keun!ungan pelunasan kons!ruk!if obligasi Pada
tahun
pelunasan
konstruktif
obligasi"
tahun
-2+"
seluruh
keuntungan sebesar 0p.+.;. dari pelunasan diakui dalam laporan laba rugi konsolidasi" tetapi tidak diakui dalam pembukuan pt induk atau pt anak. Total keuntungan dari pelunasan konstruktif obligasi di tahun -2+ sama dengan penjumlahan diskonto dari in*estasi obligasi pt induk dan premi dari utang obligasi pt anak pada saat pelunasan konstruktif 'iskonto dari in*estasi obligasi pt induk
4..
Premi dari utang oligasi pt anak
+.;.
Total keuntungan dari pelunasan konstruktif oligasi +.;.
Pembelian obligasi dengan +arga lebi+ !inggi dari nilai buku Pada saat obligasi afiliasi dibeli dari non#afiliasi dengan harga lebih tinggi dari
nilai
buku"
maka
prosedur
konsolidasi
sama
dengan
yang
diilustrasikan sebelumnya kecuali ada pengakuan kerugian dari pelunasan konstruktif
obligasi.
Sebagai
contoh
"
asumsikan
bahwa
pt.anak
menerbitkan obligasi dengan nilai nominal 0p.+.." tingkat bunga kupon +-1 pada tanggal + januari -2+" jangka waktu + tahun. $bligasi tersebut dibeli dari pt.anak oleh pt non#afiliasi" yang kemudian menjual obligasi tersebut ke pt induk pada tgl 6+ des -2+ dengan harga 0p. +=.?."# pt anak mengakui beban bunga sebesar 0p.+-.."# (+-.. 2 "+-) setiap tahunnya. Pt induk mengakui pendapatan bunga setiap tahunnya sebesar ++.?."# setelah tahun -2+ dihitung sebagai berikut 5 Pembayaran bunga tunai tahunan (+.. 2 "+-) 0p.+-.."# 'ikurang 5 amortisasi premi in*estigasi obligasi (=.?. 5 4 tahun )
(0p.?."#)
Pendapatan bunga
0p.++.?."#
arena obligasi dikeluarkan pada nilai nominal" maka nilai tercatat dalam pembukuan pt.anak tetap sebesar 0p.+.."# oleh karena itu" setelah
pt
induk
membeli
obligasi
dari
pt
non
afiliasi
seharga
0p.+=.?..#" kerugian dari pelunasan konstruktif obligasi sebesar 0p.=.?."# (0p.+=.?. 8 0p.+..) harus diakui dalam laporan laba rugi konsolidasi. !yat jurnal eliminasi dan in*estasi obligasi serta mengakui pelunasan konstruktif obligasi.
tang obligasi erugian dari pelunasan obligasi
+.. =.?.
%n*estasi pada obligasi pt.anak +=.?.
&ETOE ./A0A Penyusunan laporab keuangan konsolidasi apabila menggunakan metode biaya akan diilustrasikan menggunakan contoh yang sama dengan contoh yang digunakan di metode ekuitas disesuaikan penuh. 'alam metode biaya" PT %nduk mengakui pendapatan di*iden sebesar 0p -=.. (0p 6.. 2 ";) di tahun -+ dan 0p 6-.. (0p =.. 2 "; di tahun --. PT %nduk tidak membuat penyesuaian atas laba PT !nak belum didistribusikan atau keuntungan dari pelunasan konstruktif obligasi. !yat ,urnal
-=..
'i*iden 'iumumkan -=.. engeliminasi pendapatan di*iden dari anak perusahaan5 0p. 6.. 2 .; <(?=) Pendapatan untuk epemilikan inoritas
+-.+@.
'i*iden 'iumumkan @.. epemilikan inoritas @.+@. engalokasikan laba ke kepemilikan minoritas5 0p.+-.+@. A (0p.?.. 8 0p.+.;.) 2 .- <(??) Saham 3iasa#PT.!nak Saldo 9aba" + ,anuari
-.. +..
%n*estasi pada saham PT !nak -=.. epemilikan inoritas @.. engeliminasi saldo in*estasi awal
<(?@) tang $bligasi Premi tang $bligasi %n*estasi pada $bligasi PT !nak 4+.. euntungan Pelunasan $bligasi +.;. engeliminasi penjualan persediaan anak Perusahaan arus ke bawah.
+.. +.;.
AKUNTANSI KEUANGAN LANJUTAN 2
Makalah Diajukan untuk memenuhi salah satu tugas mata kuliah Akuntansi Keuangan Lanjutan 2 Jurusan Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Widyatama Semester ! "ahun 2#$2%2#$&
