LIKUIDASI PERSEKUTUAN
Pembubaran persekutuan merupakan perubahan hubungan hubungan di antara para sekutu yang mengakhiri persekutuan sebagai suatu suatu entitas hukum.bab 15 membahas membahas tentang berakhirnya berakhirnya perjanjian persekutuan persekutuan apabila bisnis persekutuan terus beroperasi menurut perjanjian persekutuan yang baru.bab ini akan membahas situasi di mana perjanjian persekutuan diakhiri dan operasi bisnis dihentikan .Dalam kasus ini,persekutuan harus dilikuidasi .proses likuidasi melibatkan pembayaran kewajiban,penjualan kewajiban,penjualan aktiva ,dan pendistribusian uang kepada kepada para sekutu . PROSES LIKUIDASI partnership liquidation)melibatkan hal-hal berikut: Pada umumnya ,likuidasi persekutuan ( partnership - Mengkonversi aktiva non kas menjadi kas - Mengakui keuntungan dan kerugian serta melikuidasi beban yang terjadi selama periode likuidasi - Menyelesaikan semua kewajiban - Mendistribusikan kas kepada para sekutu sesuai dengan saldo akhir akun modalnya Deskripsi umum dari proses likuidasi ini mengasumsikan hal-hal berikut - Persekutuan bersifat solven (yaitu ,aktiva persekutuan melampaui kewajiban persekutuan) - Semua sekutu memiliki ekuitas dalam aktiva bersih persekutuan - Tidak ada saldo pinjaman yang beredar kepada setiap sekutu yang ada. - Semua aktiva di konversi menjadi kas sebelum kas didistribusikan kepada para sekutu. Apabila asumsi-asumsi tersebut diabaikan,proses likuidasi akan menjadi semakin kompleks.Oleh karena itu ,bab ini dimulai dengan likuidasi yang sederhana atas persekutuan yang solven dan berlanjut ke likuidasi bertahap serta likuidasi persekutuan yang insolven . Aturan unutk mendistribusikan aktiva dalam likuidasi persekutuan dibahas pada section 40 dari Uniform Partnership Act.Section 40b menjelaskan urutan pembayaran sebagai berikut: I. Jumlah yang terutang kepada kreditor selain sekutu II. Jumlah yang terutang kepada sekutu selain untuk modal dan laba III. Jumlah yang terutang kepada sekutu berkenaan dengan kepentingan modalnya IV. Jumlah yang terutang kepada sekutu menyangkut laba. Walaupun UU itu menyatakan laba sebagai tingkat prioritas keempat,namun dalam praktiknya semua laba dan rugi serta saldo penarikan harus ditutup keakun modal sebelum distribusi apapun dapat dilakukan.Bab ini mengasumsikan bahwa akun modal diperbaharui sebelum setiap distribusi di lakukan ,sehingga tingkat prioritas keempat tidak akan dibahas disini.
Likuidasi Persekutuan yang sederhana Likuidasi persekutuan yang sederhana adalah konversi semua aktiva persekutuan menjadi kas dengan satu distribusi kas kepada para sekutu dalam penyelesaian akhir atas permasalahan persekutuan.Untuk mengilustrasikan likuidasi sederhana ,asumsikan bahwa neraca Holmes dan Kaiser per31 Desember 2006 adalah sebagai berikut (jumlah dalam ribuan) :
Neraca per 31 Desember 2006 Aktiva
Kewajiban dan Equitas
Kas
10
Utang Usaha
40
Piutang Usaha - Bersih
30
Pinjaman dari Holmes
10
Persediaan
30
Modal Holmes
25
Aktiva Tetap - Bersih
40
Modal Kaiser
35
110
110
Holmes dan Kaiser membagi laba serta rugi masing-masing 70% dan 30% dan setuju untuk melikuidasi persekutuannya sesegera mungkin setelah tanggal 1 januari 2007 .kami mengasumsikan bahwa aktiva dijual atau diselesaikan pada tanggal tanggal 5 januari 2007.item persediaan dijual seharga $25.000,aktiva tetap dijual seharga $30.000,dan $22.000 ditagih sebagai penyelesaian akhir piutang usaha. Neraca setelah setelah transaksi tersebut dicatat(lihat dicatat(lihat peraga 16-1 16-1 untuk ayat jurnal )adalah )adalah sebagai berikut (jumlah dalam ribuan): Holmes dan Kaiser Neraca per 05 Januari 2007 (segera setelah penjualan aktiva dan penagihan piutang Aktiva Kas
Kewajiban dan Equitas 87
Utang Usaha
40
Pinjaman dari Holmes
10
Modal Holmes
8,9
Modal Kaiser
28,1
87
87
Sebagai langkah terakhir dalam likuidasi persekutuan ,kas didistribusikan kepada kreditor dan sekutu sebagai berikut: Urutan Pmbayaran I
Kpada Kreditor untuk utang usaha
40000
II
kepada Holms atas saldo pinjamannya
10000
III
Holmes atas saldo modalnya Kepada Kaisr atas Saldo Modalnya Total Distribusi
8900 28100 87000
Rasio pembagian laba dan rugi yang ada (dalam contoh ini ,70% dan 30%)di gunakan selama periode likuidasi kecuali perjanjian persekutuan menyebutkan pembagian laba dan rugi yang berbeda selama likuidasi.Jika perjanjian persekutuan menyebutkan penyisihan gaji dan bunga ,hanya rasio pembagian laba dan rugi residu yang akan diterapkan selama periode likuidasi.ini karena keuntungan dan kerugian atas likuidasi pada dasarnya merupakan penyesuaian laba sebelumnya yang akan dibagi dengan menggunakan rasio pembagian laba residu jika hal itu diakui sebelum pembubaran. Peraga 16-1 : Ayat Jurnal untuk mencatat likuidaasi Kas
25000
Modal Holmes
3500
Modal Kaiser
1500
Persediaan
30000
(Untuk mencatat penjualan item persediaan dan alokasi rugi sebsar 5000 ke akun modal sekutu dengan rasio pmbagian laba dan rugi residunya. Kas
30000
Modal Holmes
7000
Modal Kaiser
3000
Aktiva Tetap - Bersih
40000
(Untuk mencatat penjualan aktiva tetap dan alokasi rugi sebsar 10000 ke akun modal sekutu dengan rasio pembagian laba dan rugi residunya. Kas
22000
Modal Holmes
5600
Modal Kaiser
2400
Piutang Usaha - brsih
30000
(Untuk mencatat penagihan piutang usaha sebsar 22000 dan menghapus sisa piutang sebesar 8000 sebagai rugi yang dibebankan ke akun modal sekutu dalam rasio pembagian laba dan rugi residunya Utang usaha
40000
kas
40000
Untuk mencatat pmbayaran kwajiban non sekutu. Pinjaman dari Holmes
10000
kas
10000
Untuk membayar pinjaman dari holmes modal holmes
8900
modal kaiser
28100
kas
37000
untuk mndistribusikan kas ke sekutu dalam likuidasi akhir persekutuan
Persekutuan yang dilikuidasi harus membuat ikhtisar transaksi dan saldo selama tahap likuidasi .Ikhtisar transaksi dan saldo ini .yang disebut laporan likuidasi persekutuan,disajikan untuk persekutuan Holmes dan Kaiser pada peraga 16-2 :
Mendebet Saldo Modal Dalam Persekutuan yang Solven Jika persekutuan yang dilikuidasi solven ,terdapat sumber daya yang mencukupi untuk membayar kreditor dan mendistribusikan sejumlah kas kepada para sekutu.akan tetapi,proses likuidasi mungkin menghasilkan kerugian yang memaksa akun modal beberapa sekutu memiliki saldo debet .Ketika hal ini terjadi ,para sekutu dengan saldo debet tersebut memiliki kewajiban kepada sekutu dengan saldo kredit ,dan mereka dapat diharuskan menggunakan aktiva pribadinya untuk menyelesaikan kewajiban persekutuanya .Jika para para sekutu dengan saldo saldo debet tidak memiliki memiliki sumber daya pribadi ,para ,para sekutu yang memilki ekuitas positif akan menyerap kerugian sama dengan saldo debet.Kerugian semacam itu di bagi dalam rasio pembagian laba dan rugi relatif dengan sekutu yang memiliki saldo ekuitas positif. Persekutuan Jay ,Jim dan Joe sedang dalam proses likuidasi .Akun persekutuan tersebut memiliki saldo berikut setelah semua aktiva dikonversi menjadi kas dan semua kewajiban.
Peraga 16-2 Laporan Likuidasi Persekutuan LAPORAN LIKUIDASI PERSEKUTUAN HOLMES & KAISER UNTUK PERIOD 1 JANUARI 2007 HINGGA 31 JANUARI 2007 ( DALAM RIBUAN) KAS
AKTIVA NON KAS
KEWAJIBAN PRIORITAS
PINJAMAN HOLMES
MODAL HOLMES (70%)
MODAL KAISER (30%)
10
100
40
10
25
35
25
-30
3,5
-1,5
35
70
21,5
33,5
30
-40
-7
-3
65
30
14,5
30,5
22
-30
-5,6
-2,4
87
0
10
8,9
28,1
10
8,9
28,1
8,9
28,1
-8,9
-28,1
0
0
Saldo, 1 Januari 2007 Pnjualan Persediaan Penjualan Aktiva Tetap Penagihan Piutang Pembayaran Kewajiban
Pmbayaran Pinjaman Holmes Distribusi Akhir kepada sekutu
40 40
40
-40
-40
47
0
10 10
-10
-10
37
0
-37 0
Debet Kas
25
Modal Jay - 40&
3
Kredit
Modal Jim - 40%
16
Modal Joe - 20%
12
Total
28
28
Jika Jay secara pribadi solven ,dia harus membayar persekutuan sebesar $3.000 untuk mengeliminasi saldo akun modal debet .Pembayaran sebesar $3.000 itu akan membuat kas persekutuan menjadi $28.000,yang kemudian dapat didistribusikan kepada Jim dan Joe dalam likuidasi akhir persekutuan. Jika Jay tidak mampu membayar saldo debet ,saldo debet tersebut merupakan suatu rugi sebesar $3.000 yang akan ditanggung oleh Jim dan Joe J oe sesuai dengan rasio pembgian laba serta rugi relatifnya.Rugi yang menjadi bagian Jim adalah $2.000($3.000 x 0,2/0,6).Dalam kasus ini ,dari jumlah $25.000 yang $14.000 akan didistribusikan kepada Jim dan $11.000 kepada Joe ,dan bisnis persekutuan berakhir. Uniform Partnership Act membebankan prioritas pembayaran yang lebih tinggi dalam likuidasi pada jumlah yang dimiliki sekutu selain selain saldo modalnya.Prioritas modalnya.Prioritas ini biasanya diabaikan diabaikan dan doktrin resmi right of offset akan diterapkan apabila sekutu memiliki saldo modal debet .Dalam situasi ini ,jumlah yang terhutang kepada sekutu akan mengoffset hingga jumlah saldo modal debet. Sebagai contoh,asumsikan bahwa persekutuan persekutuan Jay ,Jim dan Joe memilki saldo akun berikut ( dalam ribuan):
Debet
Kredit
25
Kas
5
Pinjaman dari Jay 8
Modal Jay - 40& Modal Jim - 40%
16
Modal Joe - 20%
12 33
Total
33
Menurut aturan right of offset pinjaman ,pinjaman dari Jay tidak akan akan dibayar walaupun walaupun memilki peringkat prioritas yang lebih tinggi dalam dalam likuidasi ketimbang kepentingan kepentingan modal Jim dan Joe .Sebaliknya,pinjaman .Sebaliknya,pinjaman tersebut akan dioffset terhadap saldo modal debet Jay J ay ,sehingga Jay memilki kewajiban sebesar $3.000 kepada Jim dan Joe .jika Jay secara pribadi solven ,dia akan membayar kewajiban sebesar $3.000 itu kepada persekutuan sehingga Jim dan Joe dapat menerima saldo akun modalnya pada likuidasi akhir. Akan tetapi ,jika secara pribadi insolven ,situasinya akan berubah .Dalam kasus ini ,kreditor pribadi jay kaan memiliki klaim terlebih dahulu atas setiap uang uang yang dibayarkan dibayarkan kepada jay karena karena kreditor pribadi memilki klaim terlebih terlebih dahulu atas aktiva pribadi .jika right of offset diterapkan oleh persekutuan ,kas sebesar $25.000 akan dibayarkan : $14.000 kepada jim dan $11.000 kepada joe. Jika right of offset tidak diterapkan ,kreditor pribadi jay akan dibayar sejumlah klaimnya hingga sebatas $5.000 ,sehingga akan tersisa kurang dari $25.000 untuk didistribusikan kepada Jim dan Joe .jika total $5.000 tersebut dibayarkan kepada kreditor Jay ,hanya $20.000 yang akan didistribusikan kepada Jim dan Joe . Karena kurangnya bukti bahwa aturan right of offset umumnya diterima oleh pengadilan rekomendasikan agar aturan tersebut jangan diterapkan tanpa persetujuan dari sekutu apabila kreditor – sekutu secara pribadi insolven .setelah pembubaran dan pemenuhan hak kreditor ,baru sekutu dapat menyetujui distribusi properti yang berbeda dengan yang dinyatakan dalam UU. PEMBAYARAN TERJAMIN KEPADA SEKUTU Biasanya ,proses likuidasi persekutuan memerlukan banyak waktu .Sejumlah kas mungkin tersedia untuk didistribusikan kepada sekutu setelah semua kewajiban dibayar tetapi sebelum semua aktiva nonkas dikonversi menjadi kas.Jika para sekutu memutuskan untuk mendistribusikan kas yang tersedia sebelum semua aktiva nonkas dijual(dan sebelum semua keuntungan atau kerugian diakui),akan timbul pertanyaan mengenai berapa kas yang dapat didistribusikan dengan aman kepada setiap sekutu. pembayaran terjamin ( sav save payment) nt)adalah distribusi yang dapat dilakukan kepada sekutu dengan kepastian bahwa jumlah yang didistribusikan tidak akan dikembalikan lagi kepada persekutuan beberapa lama kemudian untuk menutupi kewajiban yang ada atau menyesuaikan modal sekutu. Perhitungan pembayaran terjamin didasarkan pada asumsi berikut (1) semua sekutu secara pribadi insolven (yaitu ,para sekutu tidak dapat melakukan pembayaran apapun kedalam persekutuan),dan (2) semua aktiva nonkas mencerminkan kerugian yang mungkin dialami (yaitu,aktiva nonkas harus dianggap sebagai rugi untuk menentukan pembayaran terjamin).Selain itu,ketika menghitung pembayaran terjamin ,persekutuan juga mungkin menahan kas ditangan dalam jumlah tertentu untuk menutupi beban likuidasi ,kewajiban yang belum dicatat ,dan kontinjensi kontinjensi umum.jumlah kas yang ditahan merupakan rugi rugi kontinjen bagi sekutu dan dianggap sebagai sebagai rugi untuk menentukan menentukan pembayaran pembayaran terjamin. Aplikasi Skedul Pembayaran Terjamin Asumsikan bahwa persekutuan Buzz,Maxine ,dan Nancy sedang dalam proses likuidasi dan saldo akunnya adalah sebagai berikut (dalam ribuaan )
Debet
Kredit
Kas Pinjaman yang terutang dari Maxin
80
Utang Pinjaman dari Nancy
20
10
Modal Buzz (50%)
50
Tanah
20
Modal Maxine (30%)
70
140
Modal Nancy (20%)
110
Bangunan – Bersih
250
250
Semua kewajiban selain kepada sekutu telah dibayar ,dan para sekutu berharap penjualan tanah dan bangunan akan memerlukan memerlukan waktu beberapa beberapa bulan.oleh karena itu,mereka setuju bahwa bahwa semua kas ditangan selain yang $10.000 untuk menutupi beban dan kontinjensi harus didistribusikan dengan segera ,berdasarkan informasi ini ,skedul pembayaran terjamin. Peraga 16-3 PERSEKUTUAN PERSEKUTUAN BUZZ, MAXINE & NANCY SKEDUL PEMBAYARAN TERJAMIN (JUMLAH DALAM RIBUAN) RUGI YANG MUNGKIN Ekuitas sekutu (modal + saldo pinjaman)
50
EKUITA S MAXINE (30%) 60
-80
-48
-32
-30
12
98
-5
-3
-2
-35
9
96
35
-21
-14
0
12
82
-12
-12
0
70
EKUITA S BUZZ (50%)
EKUITAS NANCY (20%) 130
Rugi yang mungkin atas aktva nonkas Nilai Buku tanah & bangunan bangunan
160
Rugi yang mungkin atas kontinjensi Kas yang ditahan untuk kontinjensi
10
Rugi yang mungkin dari Buzz Saldo Debet Buzz yang di alokasikan 60:40 kepada Maxin dan Nancy Rugi yang mungkin dari Maxine Saldo debet Maxine yang dibebankan ke Nancy
Peraga 16-3 dapat dibuat untuk menentukan jumlah kas yang akan didistribusikan secara aman kepada setiap sekutu . Skedul pembayaran terjamin dimulai dengan ekuitas setiap sekutu yang ditunjukan pada baris atas.ekuitas sekutu ditentukan dengan menggabungkan saldo modal dan pinjaman bagi masing-masing sekutu .Kerugian yang mungkin dialami akan dialokasikan kepada sekutu dengan rasio pembagian laba dan ruginya,serta dikurangi saldo dari ekuitas sekutu pada skedul pembayaran pembayaran terjamin dengan cara yang sama seperti pengurangan rugi aktual. Rugi yang mungkin akan ditunjukan pada peraga 16-3 mencakup nilai buku tanah dan bangunan sebesar $160.000 (satu-satunya aktiva nonkas)dan kas sebesar $10.000 yang berasal dari distribusi .Setelah rugi yang mungkin dikurangi dari ekuitas setiap sekutu untuk tujuan perhitungan pembayaran terjamin,beberapa sekutu mungkin memiliki ekuitas yang negatif .jumlah negatif itu harus di alokasikan ke sekutu yang memilki saldo ekuitas positif dengan menggunakan rasio pembagian laba dan rugi relatifnya.Alokasi terus dliakukan hingga tidak ada sekutu yang menunjukan menunjukan ekuitas negatif .pada saat itu,jumlah yang ditunjukan untuk sekutu yang memilki saldo ekuitas akan sama dengan kas yang tersedia untuk didistribusikan .pad peraga 16-3 ,alokasi terus dilakukan hingga ekuitas Nancy menunjukan saldo sebesar $70.000 dan ekuitas buzz serta maxine bernilai nol.oleh karena itu ,saldo sebesar $70.000 dapat didistribusikan baik kepada buzz maupun maxine. Perhatikan bahwa skedul pembayaran terjamin hanya digunakan untuk menentukan jumlah distribusi dimuka.skedul pembayaran terjamin tidak mempengaruhi saldo akun atau laporan likuidisa persekutuan.kas aktual yang yang didistribusikan kepada nancy nancy dicatat dengan cara biasa ,dimana ,dimana saldo
pinjaman nancy dikurangi dikurangi menjadi nol sebelum akun modal modal dibebankan .ayat jurnalnya jurnalnya adalah sebagai berikut(dalam ribuan): ribuan): Utang pinjaman kepada nancy (-L) 20 Modal Nancy (-OE) 50 Kas (-A) 70 Setelah ayat jurnal ini dicatat ,saldo akun persekutuan buzz,maxine ,dan nancy adalah sebagai berikut (dalam ribuan): Debet
Kredit
Kas
10
Modal Buzz (50%)
50
Pinjaman yang terutang dari Maxin
10
Modal Maxine (30%)
70
Tanah
20
Modal Nancy (20%)
60
Bangunan – Bersih
140
180
180
Pinjaman persekutuan kepada Maxine dapat dibebankan kesaldo modal maxine setiap saat ,tergantung persetujuan para sekutu sekutu .Perhatikan bahwa pinjaman sebesar $10.000 kepada kepada maxine tidak mempengaruhi mempengaruhi penentuan pembayaran pembayaran terjamin karena perhitungan didasarkan pada pada ekuitas dan bukan bukan saldo modal sekutu .Biasanya ,pinjaman persekutuan kepada sekutu harus dibebankan ke saldo modal sekutu pada awal proses likuidasi . Distribusi di Muka Memerlukan Persetujuan Sekutu Setiap distribusi kepada para sekutu sebelum semua keuntungan dan kerugian direalisasi serta di akui memerlukan persetujuan dari semua sekutu .Asumsikan bahwa xavier .young ,dan zebula adalah sekutu yang membagi laba dan rugi secara merata dan bahwa persekutuan sedang menjalani proses likuidasi dengan saldo akun berikut setelah semua kewajiban nonsekutu dibayar (jumlah dalam ribuan ):
Debet
Kredit
Kas
30
Pinjaman Xavier
15
Peralatan
45
Modal Young
30
Modal Xavier
10
Modal Zebula
40
85
85
Jika kas yang tersedia didistribusikan ,sejumlah $10.000 harus dibayar kepada young dan $20.000 kepada zebula sesuai dengan perhitungan pembayaran terjamin berikut (dalam ribuan ): RUGI YANG EKUITAS EKUITAS EKUITAS MUNGKIN XAVIER YOUNG ZEBULA Ekuitas sekutu Rugi yang mungkin atas aktva nonkas : Peralatan
45
5
30
40
-15
-15
-15
-10
15
25
10
-5
-5
0
10
20
Rugi yang mungkin atas saldo debet Xavier yang dibagi 50 : 50 Pembayaran Pembayaran terjamin
Xavier mungkin keberatan dengan distribusi segera kas sebesar $30.000 kepada young dan zebula karena pinjamannya kepada persekutuan sebesar $15.000 memilki prioritas yang lebih tinggi dalam
likuidasi ketimbang saldo modal young dan zebula .jadi ,para sekutu tidak sepakat dengan distribusi kas dimuka ,sehingga semua distribusi kepada sekutu di tunda sehingga semua aktiva di konversi menjadi kas dan penyelesaian akhir dilakukan . LIKUIDASI BERTAHAP Likuidasi bertahap (installment liquidation)melibatkan distribusi kas kepada para sekutu ketika sudah tersedia selama periode likuidasi dan sebelum semua keuntungan dan kerugian likuidasi direalisasi .Alternatifnya adalah likuidasi sederhana .dimana tidak ada kas yang didistribusikan kepada para sekutu hingga semua keuntungan kerugian kerugian atas likuidasi direalisasi dan direfleksikan dalam dalam saldo akun modal sekutu. Prinsip umum likuidasi bertahap Likuidasi yang berurutan pada persekutuan yang solven dapat dilaksanakan dengan pendistribusian kas yang tersedia secara teratur hingga semua aktiva nonkas dikonversi menjadi kas.kewajiban selain kewajiban kepada sekutu harus dibayar sebelum distribusi dilakukan kepada para sekutu . Begitu kas tersedia untuk didistribusikan kepada para sekutu .jumlah yang akan didistribusikan kepada setiap sekutu dapat ditentukan dengan menyusun skedul pembayaran terjamin bagi setiap distribusi bertahap.Akan tetapi,skedul tetapi,skedul pembayaran pembayaran terjamin tidak akan diperlukan diperlukan apabila akun modal pada awal proses likuidasi berada dalam dalam rasio pembagian laba laba dan rugi relatif sekutu dan tidak ada pinjaman pinjaman sekutu atau saldo awal atau dimuka.Dalam kasus ini ,semua kepada sekutu akan dilakukan dengan rasio pembagian laba dan rugi rugi relatif. Apabila pembayaran bertahap/ciciclan kepada sekutu ditentukan dengan menggunakan skedul pembayaran terjamin,urutan terjamin,urutan pendistribusian akan akan menjadi sedemikian sedemikian rupa hingga saldo modal modal yang tersisa (saldo ekuitas jika ada pinjaman dengan sekutu)setelah setiap distribusi akan ditutup untuk disesuaikan dengan rasio pembagian laba dan rugi sekutu.begitu semua sekutu dilibatkan dalam distribusi bertahap ,saldo modal yang yang tersisa (ekuitas)tidak (ekuitas)tidak disesuaikan pada awal awal proses likuidasi ,jika semua semua sekutu dilibatkan dalam tahapan pertama pembayaran pembayaran terhadap dimasa depan kepada sekutu akan berada dalam rasio pembagian laba ,dan skedul pembayaran terjamin tambahan tidak diperlukan. Ilustrasi Likuidasi Bertahap Persekutuan Duro,Kemp Duro,Kemp ,dan Roth akan dilikuidasi tidak lama lagi setelah tanggal 31 Desember 2006.semua kas yang ada ditangan kecuali saldo kontijensi sebesar $20.000 akan didistribusikan pada akhir setiap bulan hingga likuidasi selesai .laba dan rugi dibagi 50%,30%,dan 20%masing-masing 20%masing-masing untuk Duro,Kemp,dan Roth .Neraca persekutuan per31 Desember 2006 berisikan hal-hal berikut (dalam ribuan):
DURO, KEMP, DAN ROTH Neraca per 31 Desember 2006 Aktiva
Kewajiban dan Equitas
Kas
240
Utang Usaha
300
Piutang Usaha - Bersih
280
Wesel Bayar
200
Pinjaman kepada Roth
40
Pinjaman dari Kempt
20
Persediaan
400
Modal Duro - 50%
340
Tanah
100
Moda Kempt - 30%
340
Peralatan - bersih
300
Modal Roth - 20%
200
Goodwil
40 1400
1400
Ikhtisar dari peristiwa likuidasi adalah sebagai berikut : Januari 2007 Pinjaman kepada roth dioffset terhadap saldo modalnya,goodwill dihapus ,$200.000 ditagih atas piutang ,item persediaan yang berharga pokok,$160.000 dijual seharga $200.000,dan kas didistribusikan Februari 2007 Peralatan dengan nilai buku $80.000 dijual seharga $60.000 ,item persediaan yang tersisa dijual seharga $180.000 ,beban likuidasi sebesar $4.000 dibayar ,kewajiban sebesar $8.000 ditemukan ,dan kas didistribusikan .
Tanah dijual seharga $150.000,beban likuidasi sebesar $5.000 dibayar,dan kas didistribusikan . Peralatan tambahan dijual seharga $150.000,sisa peralatan dan piutang dihapus,dan semua kas di tangan didistribusikan pada likuidasi akhir persekutuan .
Maret 2007 April 2007
PERISTIWA PERISTIWA LIKUIDASI BULAN JANUARI Peristiwa yang terjadi pada persekutuan Duro,Kemp,dan Duro,Kemp,dan Roth selama bulan januari 2007 dicatat sebagai berikut (dalam ribuan): Modal Roth 40 Pinjaman Kepada Roth (Untuk mengofset pinjaman terhadap modal) Modal Duro Modal Kemp Model Roth
40
20 12 8
Peraga 16-4 Laporan Interim Likuidasi Persekutuan DURO, KMP, & ROTH LAPORAN LIKUIDASI PERSEKUTUAN UNTUK PERIOD 1 JANUARI 2007 HINGGA 1 FEBRUARI 2007 ( DALAM RIBUAN)
Saldo, 1 Januari 2007 Mengofset Pinjaman Roth
KAS
AKTIVA NON KAS
KEWAJIBAN PRIORITAS
MODAL DURO (50%)
PINJAMAN KEMP
MODAL KEMP (30%)
MODAL ROTH (20%)
240
1160
500
340
20
340
200
-40
Penghapusan Goodwil
-40
-40
Penagihan Piutang Pnjualan Item Persediaan
200
-200
200
-160
Saldo sbelum 31 Januari Distribusi bulan Januari (lihat prga 16-5)
640
720
Kreditor
-500
Kemp Saldo 1 Februari
-120 20
500
-20
-12
-8
20
12
8
20
340
160
-20
-100
0
240
340
-500
720
GoodWill (-A) Untuk menghapus goodwill Kas (+A) Piutang Usaha (-A)
0
340
40 200 200
160
Untuk mencatat penagihan piutang Kas (+A) Persediaan (-A) Modal Duro (+OE) Modal Kemp (+OE) Modal Roth (+OE) Untuk mencatat penjualan item persediaan Dengan meraih keuntungan
200
Utang Usaha (-L) Wesel Bayar (-L) Kas (-A) Untuk mencatat pembayaran pembayaran kewajiban kewajiban nonsekutu
300 200
Pinjaman dari Kemp (-L) Modal Kemp (-OE) Kas (-A) Untuk mencatat distribusi kas kepada Kemp
20 100
160 20 12 8
500
120
Selain di catat dalam akun ,setiap ayat jurnal juga harus direflesikan pada laporan likuidasi persekutuan ,seperti yang yang di tunjukan pada peraga peraga 16-4 .Laporan .Laporan likuidasi adalah catatan kontinu kontinu yang mengikhtisarkan semua transaksi dan peristiwa selama periode likuidasi ,dan belum dianggap lengkap hingga proses likuidasi selesai .Laporan yang di tunjukan pada Peraga 16-4 untuk peristiwa bulan januari sebenarnya merupakan laporan interim .akan tetapi laporan likuidasi interim mungkin lebih penting ketimbang laporan likuidasi akhir karena laporan interim menunjukan kemajuan yang telah dicapai dalam likuidasi hingga tanggal terakhir dan dapat menyediakan dasar untuk membuat keputusan saat ini serta perencanaan dimasa dimasa depan .Laporan .Laporan likuidasi yang telah lengkap hanya hanya memungkinkan piknik-piknik piknik-piknik yang berkepentingan untuk memeriksa apa yang telah dilakukan.Laporan likuidasi persekutuan mungkin merupakan dokumen resmi yang dapat diterima bagi persekutuan yang likuidasi melalui pengadilan kebangkrutan . Peraga 16-5 SKEDUL PEMBAYARAN TERJAMIN DURO, KEMP & ROTH (JUMLAH DALAM RIBUAN) TANGGAL 31 JANUARI 2007 RUGI YANG MUNGKIN Ekuitas sekutu 31 Januari 2007 (lihat laporan likuidasi Rugi yang mungkin atas aktiva non kas (lihat laporan likudasi) Rugi yang mungkin atas kontinjensi
720
20
Kas yang ditahan untuk kontinjensi Rugi yang mungkin dari Duro : saldo debet yang dialokasikan 60 : 40
Modal Duro(50%)
Modal dan Pinjaman Kemp (30%)
Modal Roth (20%)
340
360
180
-360
-216
-144
-20
144
16
-10
-6
-4
-30
138
12
30
-18
-12
0
120
0
Dalam distribusi kas yang dilakukan pada tanggal 31 januari 2007 (lihat peraga 16-4),persekutuan 16-4),persekutuan memilki sisa kas sebesar $140.000 setelah semua utang nonsekutu dilunasi ,Dari jumlah tersebut ,sebesar $20.000 ditahan oleh persekutuan untuk kontinjensi ,dan sebesar $120.000 tersedia untuk distribusi kepada para sekutu .skedul pembayaran pembayaran terjamin terjamin yang disajikan pada peraga peraga 16-5 menunjukan bahwa bahwa jumlah sebesar $120.000 harus didistribusikan seluruh nya kepada Kemp.Persekutuan memilki utna pinjaman
sebesar $20.000 kepada Kemp,sehinnga $20.000 pertama yang didistribusikan kepada Kemp adalah untuk melunasi pinjaman tersebut ,dan sisanya yang $100.000 dibebankan keakun modal Kemp. PERISTIWA LIKUIDASI BULAN FEBRUARI Ayat jurnal untuk mencatat peristiwa likuidasi Duro,Kemp ,dan Roth pada bulan februari 2007 adalah sebagai berikut (dalam ribuan):
Kas (+A) Modal Duro (-OE) Modal Kemp (-OE) Modal Roth (-OE) Peralatan – bersih (-A) Untuk mencatat penjualan peralatan Dengan rugi $20.000
60 10 6 4
Kas (+A) Modal Duro (-OE) Modal Kemp(-OE) Modal Roth (-OE) Persediaan (-A) Untuk mencatat penjualan item persediaan Yang tersisa dengan rugi $60.000
180 30 18 12
Modal Duro (-OE) Modal Kemp (-OE) Modal Roth (-OE) Kas (-A) Untuk mencatat pembayaran beban likuidasi
2 1,2 0,8
Modal Duro (-OE) Modal Kemp (-OE) Modal Roth (-OE) Utang usaha (-L) Untuk mencatatidentifikasi kewajiban Yang belum tercatat
4 2,4 1,6
80
240
4
8
Utang usaha (-L) Kas (-A)
8 8
Peraga 16-6 Laporan Interim Likuidasi Persekutuan DURO, KMP, & ROTH LAPORAN LIKUIDASI PERSEKUTUAN UNTUK PERIOD 1 JANUARI 2007 HINGGA 1 MARET 2007 ( DALAM RIBUAN)
Saldo, 1 Januari 2007
KAS
AKTIVA NON KAS
KEWAJIBAN PRIORITAS
MODAL DURO (50%)
PINJAMAN KEMP
MODAL KEMP (30%)
MODAL ROTH (20%)
240
1160
500
340
20
340
200
Mengofset Pinjaman Roth
-40
Penghapusan Goodwil
-40
-40 -20
-12
-8
Penagihan Piutang
200
-200
Pnjualan Item Persediaan
200
-160
Saldo sbelum 31 Januari
640
720
20 500
340
12
8
20
340
160
-20
-100
0
240
160
Distribusi bulan Januari (lihat prga 16-5) Kreditor
-500
Kemp
-120
-500
Saldo 1 Februari
20
720
Penjualan Peralatan
60
-80
-10
-6
-4
Pnjualan Item Persediaan
180
-240
-30
-18
-12
-2
-1,2
-0,8
8
-4
-2,4
-1,6
8
294
212,4
141,6
-84
-86,4
-57,6
210
126
84
Beban Likuidasi
-4
Kewajiban yang ditemukan Saldo sebelum distribusi 28 Februari
0
256
400
340
Distribusi Bulan Februari (lihat peraga 16-7) -8
Kreditor
-8
-228
Sekutu Saldo 1 MARET
20
400
0
Untuk mencatat pembayaran utang usaha Modal Duro (-OE) Modal Kemp (-OE) Modal Roth (-OE) Kas (-A) Untuk mencatat distribusi kas kepada sekutu
84 86,4 57,6 228
Peraga 16-6 menyajikan menyajikan ayat jurnal tersebut dalam laporan likuidasi untuk periode 1 januari 2007 hingga 1 maret 2007.peraga 16-7 menunjukan menunjukan perhitungan jumlah kas yang didistribusikan kepada sekutu pada tanggal 28 februari februari 2007.semua sekutu menerima menerima distribusi yang yang dilakukan pada tanggal 28 februari februari ,sehingga semua distribusi dimasa depan akan berada dalam rasio pembagian laba dan rugi ,yang berarti bahwa likuidasi berlangsung berlangsung sesuai rencana. Rencana distribusi daoat tergantung oleh peristiwa seperti pendistribusian aktiva nonkas kepada sekutu tertentu .sebagai contoh ,dalam likuidasi persekutuan peraktik medis para dokter mungkin menarik peralatan pada awal awal proses likuidasi agar bisa melanjutkan praktiknya praktiknya sendiri.ketika aktiva nonkas nonkas didistribusikan kepada para sekutu,nilai wajar aktiva tersebut harus ditentukan ,dan setiap perbedaan antara nilai wajar dan nilai buku harus diakui sebagai keuntungan atau kerugian persekutuan .Distribusi aktiva nonkas kepada sekutu tertentu dan penilaian properti yang didistribusikan harus disetujui oleh semua sekutu.
PERISTIWA LIKUIDASI LIKUIDASI BULAN MARET DAN APRIL Pada bulan maret 2007 ,likuidasi persekutuan Duro ,Kemp,dan Roth telah mengalami kemajuan hingga titik dimana saldo modal sekutu sesuai denagn rasio pembagian laba dan rugi relatifnya,ayat relatifnya,ayat jurnal untuk mncatat peristiwa likuidasi di bulan maret dam april adalah sebagai berikut (dalam ribuan): Peraga 16-7 SKEDUL PEMBAYARAN TERJAMIN (JUMLAH DALAM RIBUAN) 28 FEBRUARI 2007 ( JUMLAH DALAM RIBUAN) RUGI YANG MUNGKIN Ekuitas sekutu 28 FEBRUARI 2007 (lihat laporan likuidasi Rugi yang mungkin atas aktiva non kas (lihat laporan likudasi)
Rugi yang mungkin atas kontinjensi : Kas yang dipegang
400
20
Modal Duro(50%)
Modal dan Pinjaman Kemp (30%)
Modal Roth (20%)
294
212,4
141,6
-200
-120
-80
-94
92,4
61,6
-10
-6
-4
84
86,4
57,6
Peraga 16-8 menyajikan ayat jurnal tersebut dalam laporan likuidasi persekutuan yang lengkap ,yang meliputi periode 1 januari hingga 30 april 2007 .distribusi kas dibulan maret dan april kepada para sekutu dilakukan dengan rasio pembagian laba dan rugi relatif,sehingga Peraga 16-8 Laporan Interim Likuidasi Persekutuan DURO, KMP, & ROTH LAPORAN LIKUIDASI PERSEKUTUAN UNTUK PERIOD 1 JANUARI 2007 HINGGA 30 APRIL 2007 ( DALAM RIBUAN) AKTIVA MODAL KEWAJIBAN KAS NON DURO PRIORITAS KAS (50%) Saldo, 1 Januari 240 1160 500 340 2007 Mengofset Pinjaman -40 Roth Penghapusan -40 -20 Goodwil 200 -200 Penagihan Piutang Pnjualan Item Persediaan Saldo sbelum 31 Januari
200
-160
640
720
-500
MODAL KEMP (30%)
MODAL ROTH (20%)
20
340
200 -40
20 500
Distribusi bulan Januari (lihat prga 16-5) Kreditor
PINJAMAN KEMP
-500
340
20
-12
-8
12
8
340
160
Kemp
-120
0
240
160
20
720
Penjualan Peralatan Pnjualan Item Persediaan
60
-80
-10
-6
-4
180
-240
-30
-18
-12
-2
-1,2
-0,8
8
-4
-2,4
-1,6
8
294
212,4
141,6
-84
-86,4
-57,6
210
126
84
25
15
10
-2,5
-1,5
-1
232,5
139,5
93
-72,5
-43,5
-29
-4
256
400
340
-100
Saldo 1 Februari
Beban Likuidasi Kewajiban yang ditemukan Saldo sebelum distribusi 28 Februari
0
-20
Distribusi Bulan Februari (lihat peraga 16-7) Kreditor Sekutu
-8
-8
-228
Saldo 1 MARET
20
400
Pnjualan Tanah
150
-100
Bban Likuidasi Saldo seblum distribusi 31 maret distribusi bulan maret (50:30:20)
-5 165
300
-145
0
Saldo 1 April
20
300
160
96
64
Pnjualan Peralatan
150
-220
-35
-21
-14
-80
-40
-24
-16
0
85
51
34
Penghapusan Piutang Saldo seblum distribusi 30 april
170
distribusi bulan april (50:30:20)
-170
-85
-51
-34
Likuidasi selesai per 30 april
0
0
0
0
Perhitungan pembayaran terjamin tidak diperlukan .Dana sebesar $145.000 yang didistribusikan kepada para sekutu pada tanggal tanggal 31 maret ditentukan ditentukan dengan mengurangi cadangan cadangan kas sebesar sebesar $20.000 dari saldo kas sebesar $165.000 sebelum distribusi dilakukan.Semua kas yang tersisa diserahkan kepda sekutu dalam distribusi terhadap yang berakhir pada tanggal 30 April 2007 RENCANA DISTRIBUSI KAS Skedul pembayaran terjamin merupakan metode yang efektif untuk menghitung jumlah pembayaran terjamin kepada sekutu dan mencegah pembayaran berlebih kepada sekutu.akan tetapi,pendekatan ini tidak akan efesien jika distribusi terhadap yang dilakukan kepada sekutu berjumlah banyak ,karena skedul pembayaran terjamin terjamin harus disusun atas setiap setiap distribusi hingga saldo modal sesuai sesuai dengan rasio pembagian laba dan rugi rugi .pendekatan skedul pembayaran pembayaran terjamin terjamin juga tidak efisien sebagai sebagai alat perencanaan karena karena tidak memberikan memberikan informasi yang akan akan membantu sekutu memproyeksikan memproyeksikan kapan mereka terhadap dapat dilibatkan dalam distribusi kas.Defisiensi dari pendekatan pembayaran terjamin tersebut dapat diatasi dengan menyusun rencana distribusi kas pada awal proses likuidasi . Penyusunan rencana distribusi kas (cash distribution plan) yang juga disebut dengan rencana sebelum pendistribusian kas (cash predistribution plsn) dalam likuidasi persekutuan melibatkan penentuan peringkat para sekutu menurut menurut kerentanannya kerentanannya terhadap kemungkinan kemungkinan menderita rugi .dengan menggunakan peringkat kerentanan untuk membuat skedul absorpsi kerugian yang diasumsikan ,dan
mengembangkan rencana distribusi kas dari skedul absorpsi kerugian yang diasumsikan itu.Dalam mengilustrasikan penyusunan rencana distribusi kas .contoh Duro,Kemp,dan Roth kembali digunakan. Peringkat Kerentanan Pada awal proses likuidasi likuidasi ,Duro,Kemp,dan Roth Roth memiliki saldo modal masing – masing masing sebesar $340.000,$340.000 ,dan $200.000 ,tetapi ekuitasnya (modal ±saldo pinjaman )masing-masing adalah,$340.000 $360.000,dan $160.000 .Dalam menentukan kerentananyaterhadap kerentananyaterhadap kemungkinan menderita rugi ,ekuitas setiap sekutu dibagi dengan rasio pembagian labanya untuk mengidentifikasi rugi maksimum yang dapat diserap oleh para sekutu tanpa mengurangi ekuitasnya dibawah nol.Peringkat ketentuan (vulnerability ranking ranking )untuk Duro,Kemp,dan Roth di tentukan sebagai berikut :
Peringkat Kerentanan Duro, Kemp, dan Roth
Rasio Pmbagian Laba
Ekuitas Sekutu
Potensi Absorpsi Rugi
Peringkat Kerentanan (1 yang paling rentan)
Duro
340000
:
0,5
=
680000
1
Kemp
360000
:
0,3
=
1200000
3
Roth
160000
:
0,2
=
800000
2
Peringkat kerentanan mengidentifikasi bahwa Duro paling rentan menderita rugi karena ekuitasnya akan dikurangi hingga nol dengan total kerugian persekutuan atas likuidasi sebesar $680.000 dilain pihak ,Kemp tidak begitu rentan karena ekuitasnya cukup untuk menyerap bagian rugi likuidasi hingga $1.200.000 .Interprestasiini akan membantu menjelaskan mengapa kemp menerima semua kas yang didistribusikan kepada sekutu dalam distribusi terhadap pertama pada ilustrasi sebelumnya. Absorpsi kerugian yang diasumsikan Skedul absorpsi kerugian yang diasumsikan (schedule of assumed lass asorption)dibuat sebagai tahap kedua dalam mengembangkan rencana distribusi kas.skedul tersebut dimulai dengan ekuitas sebelum likuidasi dan membebankan ekuitas setiap sekutu dengan bagian kerugiannya yang akan mengeliminasi ekuitas sekutu yang paling rentan .Langkah berikutnya adalah membebankan ekuitas setiap sekutu yang tersisa dengan bagian kerugiannya yang akan mengeliminasi ekuitas sekutu yang paling rentan berikutnya.Proses ini terus terus berlanjut hingga ekuitas ekuitas semuanya ,kecuali ,kecuali sekutu yang tidak begitu rentan rentan telah berkurang menjadi nol.skedul absorpsi kerugian yang diasumsikan untuk persekutuan Duro,Kemp,dan Roth adalah sebagai berikut (jumlah dalam ribuan):
SKEDUL ABSORPSI KERUGIAN YANG DI ASUMSIKAN DURO , KMP DAN ROTH Duro (50%)
Kemp (30%)
Roth (20%)
Total
Ekuitas sebelum dilikuidasi
340
360
160
860
Rugi yang diasumsikan untuk menyerap kuitas Duro (dialokasikan 50:30:20)
-340
-204
-136
-680
0
156
24
180
Saldo
Rugi yang diasumsikan untuk menyerap kuitas Roth (dialokasikan 60:40)
-36
-24
-60
Saldo
120
0
120
Kerugian persekutuan yang akan mengeliminasi ekuitas Duro adalah $680.000,yaitu jumlah yang dihitung ketika menyusun peringkat kerentanan. Setelah ekuitas Duro dikurangi menjadi nol pada langkah pertama. Kerugian di bagi 60% untuk kemp dan 40% untuk Roth hingga ekuitas Roth menjadi nol.kerugian persekutuan tambahan yang yang mengurangi ekuitas Roth Roth menjadi nol adalah $60.000 $60.000 – ekuitas ekuitas Roth $24.000 dibagi dengan rasio pembagian laba 40% setelah Duro dieliminasi dari pertimbangan ( dengan kata lain,di asumsikan bahwa Duro secara secara pribadi insolven insolven ) setelah kas Roth berkurang berkurang menjadi nol.ekuitas nol.ekuitas Kemp,yaitu sekutu yg tidak begitu rentan,menjadi $120.000. Rencana Distribusi Kas Kemp harus menerima pertama kali sebensar $120.000 yang didistribusikan kepada sekutu.Rencana distribusi kas untuk persekutuan Duro.Kemp, dan Roth disusun dari skedul absorpsi kerugian yang diasumsikan sebagai berikut :
RENCANA DISTRIBUSI KAS DURO, KEMP & RPTH PRIORITAS KEWAJIBAN 500000 PERTAMA 20000 BRIKUTNYA
PINJAMAN KEMP
DURO
KEMP
ROTH
100% 100%
100000 BERIKUTNYA BERIKUTNYA
100%
60000 BERIKUTNYA BERIKUTNYA
60
40%
30
20
50%
SISA
Dalam menyusun rencana distribusi kas,kas pertama yang tersedia untukdidistribusikan akan diberikan kepada kreditor nonsekutu.Kas tersebut terdiri dari utang usaha sebesar$300.000dan wesel bayar sebesar $200.000 persekutuan ,Duro,Kemp.dan Roth per 31 Desember 2006.kas sebesar $20.000 berikutnya diberikan diberikan kepada kemp untuk melunasi melunasi pinjaman kepada persekutuan.karen persekutuan.karenaa pinjaman sekutu memilki prioritas lebih tinggi ketimbang saldo modal sekutu.Kas sebesar $100.000 berikut nya yang tersedia akan didistribusikan kepada kemp sesuai dengan saldo modalnya.Distribusi tersebut menyesuaikan antara modal dan rasio pembagian laba Kemp serta roth.Kas sebesar $60.000 berikutnya dibagi 60% dan 40% antara kemp dan roth .Distribusi ini melengkapi penyesuaian semua saldo modal dan rasio pembagian laba ,sementara sisanya didistribusikan sesuai dengan rasio pembagian laba. Kemp dapat menganalisis rencana distribusi kas pada tanggal 1 januari 2007,dan menentukan bahwa dia akan mulai mulai menerima kas setelah setelah $500.000 dibayar kepada kredtor yang prioritasnya prioritasnya lebih tinggi dari dia.Demikian juga roth dan roth dan duro dapat menggunakan rencana tersebut untuk menentukan peluangnya memulihkan sebagian atau seluruh ekuitas persekutuanya.sebagai contoh ,jika Duro memperkirakan bahwa $800.000 akan di realisa dari semua aktiva persekutuan ,dia dapat dengan mudah menghitung jumlah yang akan diterimanya {($800.000-$680.000)x 50%=$60.000}. 50%=$60.000}. Skedul Distribusi Kas Aplikasi selanjutanya dari rencana distribusi kas dapat diilustrasikan dengan mengasumsikan bahwa persekutuan Duro,Kemp,dan Duro,Kemp,dan Roth dilikuidasi dalam dalam dalam dua tahap,dimana tahap,dimana kas sebesar $550.000 $550.000 didistribusikan dalam tahap pratama dan $250.000 dalam tahap kedua serta berakhir menurut asumsi tersebut,rencana distribusi kas akan digunakan ketika menyusun skedul distribusi kas (cash distribution schedule) seperti berikut ini .jumlah dalam ribuan : SKEDUL DISTRIBUSI KAS DURO, KEMP & RPTH
KAS YANG DIDISTRIBUSIKAN Tahap Pertama
PRIORITAS KEWAJIBAN
PINJAMAN KEMP
MODAL DURO
MODAL KEMP
MODAL RUTH
Kreditor Prioritas
500
Pinjaman Kemp
20
Modal Kemp (sisa)
30 550
500 20 30 500
20
30
Tahap Kedua Modal Kemp
70
70
Kemp dan Roth (60:40)
60
36
24
Sisa (50:30:20)
120
60
36
24
Total
250
60
142
48
Kas sebesar $550.000 yang didistribusikan dalam tahap pertama dialokasikan sebesar $500.000 kewajiaban non sekutu dan sebesar $20.000 untuk melunasi pinjaman dari dari Kemp .sisanya sebesar $30.000 akan dibayarkan kepada Kemp untuk mengurangi saldo akun modalnya.dalam distribusi tahap kedua,seperti yang ditunjukan dalam skedul distribusi kas,kemp akan menerima $70.000 pertama untuk menyesuaikan saldo modalnya dengan Roth.Sebesar $60.000 berikutnya berikutnya dialokasikan kepada kemp kemp dan roth sesuai dengan rasio pembagian laba dan rugi relatifnya ,yaitu 60:40 dan $120.000 yang berakhir dialokasikan kepada Duro.Kemp serta Roth dengan rasio pembagian laba dan rugi relatifnya ,yaitu 50:30:20. Informasi dari skedul distribusi kas akan digunakan dengan cara yang sama seperti informasi dari skedul pembayaran terjamin .Pembayarn kas yang diindikasi oleh skedul distribusi kas dicantumkan dalam laporan likuidasi persekutuan dalam catatan persekutuan sebagai distribusi ks yang sebnarnya dilakukan . Penyusunan rencana distribusi kas menghabiskan lebih banyak waktu ketimbang pembuatan satu skedul pembayaran terjamin .Akan tetapi ,seperti ditunjukan disini ,rencana distribusi kas menyediakan cara yang fleksibel dan efesien dalam menentukan pembayaran terjamin kepada para sekutu ,selain itu ,rencana distribusi kas juga bermanfaat bermanfaat dalam proses perencanaan. SEKUTU DAN PERSEKUTUAN YANG INSOLVEN Urutan pendistribusian aktiva dalam likuidasi persekutuan telah disebutkan sebelumnya pada bab ini sebagai berikut : I Jumlah yang terutang kepada kreditor selain sekutu II Jumlah yang terutang kepada sekutu selain untuk modal dan laba III Jumlah yang terutang kepada sekutu menyangkut kepebtingan modalnya IV Jumlah yang terutang kepada sekutu menyangkut laba Urutan distribusi ini dijabarkan pada section 40rb dari uniform partnerhip act.jika sekutu insolven ,section 40i akan menetapkan urutan peringkat berikut atas klaim terhadap properti terpisah sekutu yang bangkrut. I Saldo yang terutang kepada kreditor terpisah II Saldo yang terutang kepada kreditor persekutuan III Saldo yang terutang kepada sekutu dengan cara kontribusi
Peringkat prioritas tersebut tersebut memilki implikasi yang besar bagi likuidasi persekutuan yang insolven (aktiva persekutuan
persekutuan=0),kreditor pribadi pribadi dari sekutu yang insolven insolven memilki klaim terhadap terhadap aktiva pribadi sekutu yang solven sebatas saldo modal debet. Walaupun persekutuan bersifat solven,setiap sekutu mungkin memilki saldo debit dalam akun modalnya pada saat pembubaran ,atau mungkin mereka berakhir dengan saldo modal debet akibat menanggung kerugian dan beban yang terjadi selama proses likuidasi .sekutu semacam itu memilki kewajiban kepada sekutu yang memilki ekuitas dalam persekutuan sejumlah saldo debet tersebut.Akan tetapi,jika sekutu yang memilki saldo debit secara pribadi insolven (aktiva pribadi
60 18
18
21
18
27
9
24
9
12
Dalam kasus A ekuitas persekutuan west sebesar $18.000 tidak boleh dibayar dibayar langsung kepada west karena kreditor pribadinya memilki klaim terlebih dahulu terhadap ekuitasnya sebesar $18.000 atas aktiva persekutuan Dalam kasus B,kreditor pribadi west memilki klaim terhadap aktiva pribadi york sebatas $18000 dan merupakan merupakan utang york kepada kepada west .zeff juga memilki memilki klaim terhadap terhadap york sebesar sebesar $9.000 Dalam kasus C.akun modal west memilki saldo debet sehingga dia dianggap insolven .menurut provisi dari UU ,York dan dan zeff tidak berhak berhak memilki bagian atas aktiva aktiva pribadi west .oleh karena karena itu ,mereka harus membagi kerugian west sebesar $21.000 dengan menggunakan rasio pembagian laba relatifnya sebesar 3:7 dan 4:7 Persekutuan yang insolven Apabila persekutuan dianggap insolven ,kas yang tersedia setelah semua aktiva nonkas dikonversi menjadi kas tidak cukup untuk membayar kreditor persekutuan .kreditor persekutuan akan memperoleh pemulihan sebagian dari aktiva persekutuan (peringkat 1) dan akan meminta setiap sekutu mengggunakan sumber daya pribadinya untuk memenuhi klaim yang tersisa (peringkat 111) Walaupun kreditor pribadi memilki klaim lebih dahulu (peringkat 1)atas aktiva pribadi kreditor persekutuan dapat meminta meminta pemenuhan klaimnya klaimnya dari aktiva pribadi pribadi setiap sekutu yang secara secara pribadi solven .para sekutu di haruskan untuk mengkontribusi kan sejumlah yang diperlukan guna memenuhi kewajiban persekutuan.uniform partnership partnership act secara spesifik menyatakan bahwa sekutu harus mengkontribusikan bagian pembayaranya untuk memenuhi kewajiban,serta bagian relatifnya atas kewajiban setiap sekutu yang insolven atau yang tidak dapat atau tidak akan mengkontribusikan bagian kewajibannya (lihat section 40b dari UU).sekutu yang membayar lebih besar dari bagian kewajiban persekutuannya ,tentu ,tentu saja memilki klaim terhadap terhadap sekutu yang memilki saldo modal modal debet. Rose ,faye,dan kate adalah adalah sekutu yang membagi laba secara merata merata .persekutuan ini sedang menjalani proses likuidasi .setelah semua aktiva dikonversi menjadi kas dan semua kas yang tersedia digunakan untuk membayar kewajiban persekutuan .saldo akun berikut akan tetap ada pada pembukuan persekutuan (jumalah dalam dalam ribuan):
Kewajiban Modal Rose (1/3) Modal Faye (1/3)
$90 KR 30 DR 30 DR
Modal Kate (1/3)
30 DR
Karena semua sekutu memilki sumber daya pribadi setidaknya senilai $30.000,setiap sekutu harus membayar $30.000 kepada persekutuan untuk menyelesaikan semua kewajiban persekutuan.akan tetapi ,kreditor dapat menagih kekurangnya sebesar $90.000 dari sekutu manapun.sebagai contoh ,kreditor dapat menagih $90.000 dari Rose ,sehingga saldo persekutuan yang tersisa akan menjadi sebagai berikut (dalam ribuan): Modal Rose Modal Faye Modal Kate
$60KR 30DR 30DR
Jika faye dan kate masing-masing dapat membayar $30.000 kepada persekutuan ,fakta bahwa kreditor meminta dari rose tidak begitu bermasalah.akan tetapi ,jika kreditor memintanya dari rose karena kate secara pribadi insolven dan aktiva pribadi bersih faye hanya bernilai $30.000,situasinya akan berubah drastis.Dalam kasus ini,rose dan faye faye membagi rata kerugian sebesar $30.000 atas insolvensi insolvensi kate,dimana setelah itu rose akan memilki saldo modal kredit sebesar $45.000,dan faye akan memilki saldo modal debet sebesar $45.000 .aktiva pribadi faye hanya bernilai $35.000,sehingga rose terus menagih sebesar $35.000 dari faye ,dan saldo debet yang tersisa sebesar $10.000 dalam akun modal faye akan dihapus sebagai kerugian bagi rose. Contoh dalam bagian ini mengilustrasikan sejumlah masalah umum yang dapat muncul likuidasi persekutuan yang insolven insolven atau ada sekutu yang yang insolven.
KESIMPULAN Likuidasi adalah pembubaran perusahaan sebagai badan hukum yang meliputi pembayaran kewajiban kepada para kreditor dan pembagaian pembagaian harta yang tersisa kepada para para pemegang saham (Persero)”. Tujuan utama dari likuidasi itu sendiri adalah untuk melakukan pengurusan dan pemberesan atas harta perusahaan yang dibubarkan tersebut. Berikut ini adalah tahap-tahap pembubaran persekutuan : a. Tahap Pengumuman dan Pemberitahuan Pembubaran Perseroan b. Tahap Pencatatan Pencatatan dan Pembagian Pembagian Harta Kekayaan Kekayaan c. Tahap Pengajuan Keberatan Kreditor d. Tahap Pertanggung Jawaban Likuidator e. Tahap Pengumuman Hasil Likuidasi
DAFTAR PUSTAKA BUKU PANDUAN AKUNTANSI LANJUTAN 2
AKUNTANSI LANJUTAN 2 BAB 16 LIKUIDASI PERSEKUTUAN
DISUSUN OLEH :
KELOMPOK I AYU KUMALA SARI PUPUT ALING SANDI EFA AGUSTINA AGAM IMAM PRAWIRA YULIANA AGUSTIN
POLITEKNIK SWADHARMA JURUSAN AKUNTANSI SEMESTER 6 - SORE 2017
