Práctica Ejercicio 7-13 La empr empres esa a Tlax Tlaxca cala la,, que que sólo sólo vend vende e al cont contad ado, o, pret preten ende de mejo mejora rarr la administración de su efectivo, pues carece de técnicas que le permitan saber cuándo va a requerir financiamiento, o cuándo podrá invertir sus excedentes de efectivo. Solicita a un experto que elabore su presupuesto de efectivo por el método de “entradas y salidas y tome como datos las entradas y los desembolsos que el !erente estima posibles dentro de los próximos seis meses, a partir del l de abril. "eali#a las compras dos meses antes, con base en lo que se espera vender cada mes. $etermina las ventas obteniendo una utilidad bruta de %&' sobre el costo de la mercanc(a. Las compras se pa!an en el mes en que se adquieren. La renta del local es de )*& &&& mensuales. La empresa cuenta con siete empleados cuyo sueldo es de )% &&& cada uno. +n junio se piensa rempla#ar rempla#ar el mostrador mostrador.. +l nuevo mostrador mostrador tiene un costo de )*%& &&&. tro comerciante ofrece )-& &&& por el mostrador viejo, que tiene un valor en libros de )& &&&/ 0ará dos pa!os i!uales, uno en julio y otro en septiembre.
La empresa tiene dos préstamos pendientes por liquidar. 1no de )%&& &&&, que se obtuvo en enero con interés de *2' anual y que se pa!ará en mayo 3intereses y principal4. +l otro, de )5&& &&&, obtenido en diciembre con interés de *' mensual, pa!adero mensualmente con vencimiento en a!osto. +l !erente piensa establecer otra tienda en la ciudad y para ello 0a solicitado un préstamo de )2 &&& &&&, que espera se lo autoricen y entre!uen en julio, con un interés de *2' anual a pa!ar mensualmente con vencimiento en diciembre de este a6o.
7ara la nueva tienda se estiman desembolsos para muebles e instalación por8
Se desea tener un m(nimo de )*%& &&& en efectivo disponible, aunque 0asta la fec0a sólo se cuenta con )-& &&&.
Ejercicio 7-14 La tienda de ropa Las "osas, S.9., desea saber a cuánto ascenderán y en qué momento se manifestarán sus necesidades de efectivo dentro de los seis meses si!uientes a la fec0a 3* de a!osto4. 7ara ello le proporciona los si!uientes datos8 Las ventas son 5&' al contado y :&' a crédito. $e las ventas a crédito, -&' se cobra un mes después de la venta, y 2&' restante, dos meses después. Se compra en un mes determinado lo que se espera vender el si!uiente. +l costo de material es de 5&' sobre las ventas. Se desea tener un m(nimo de );& &&& en efectivo/ la misma cantidad constituye el saldo inicial. Los préstamos se obtienen en m
La renta mensual es de ); &&& y el !asto por depreciación es de )* 5&& mensuales. Se esperan in!resos extraordinarios de )%& &&& en octubre y )2& &&& en diciembre. También 0abrá !astos excepcionales de )2 &&, )5 -&& y )= -&& en septiembre, noviembre y diciembre, respectivamente. Se pide8 a4 >édula de cobran#as de las ventas a crédito. b4 >édula de entradas de efectivo. c4 >édula de salidas de efectivo. d4 7resupuesto de efectivo.
e4 ?ec0as y cantidades para petición de préstamos, en caso de faltantes/ o de inversión, en caso de sobrantes.
Ejercicio 7-15 La compa6(a +xportemos, S.9., proporciona la si!uiente información para que se elabore un presupuesto de efectivo de los próximos seis meses, a partir del * de enero, que muestre las cédulas para lle!ar al presupuesto, y que ofre#ca su!erencias sobre monto y tiempo para invertir los fondos o pedir préstamos. Las ventas se 0acen %&' al contado y %&' a un mes de pla#o. +l mes pasado se vendieron )=&& &&& y los si!uientes meses se espera8
+n el ejercicio pasado se obtuvo una utilidad !ravable de )5 ;2& &&&. La compa6(a alquila parte de su edificio en )2&& &&& anuales y cobra )* mensuales. La depreciación es de )&& &&& anuales. @ntereses por diversos conceptos8
Se aceptó un proyecto para reempla#ar un activo cuyo precio es de )=& &&&. Su compra se efectuará en mar#o y la venta del activo viejo redituará )& &&& en mayo/ la instalación del nuevo activo importa )*& &&&. Se pa!arán sueldos por )2%& &&& durante los primeros cuatro meses y por )2-&&&& los dos si!uientes. Las compras representan %' de lo que se espera vender el si!uiente mes. La tasa de impuestos es de 5%', que se pa!an mensualmente. La empresa cuenta con )* &&& &&& de fondos invertidos en diciembre a cuatro meses al .%' mensual, pa!adero mensualmente. La compa6(a tiene la pol(tica de mantener un m(nimo de )%& &&& en bancos. +l saldo inicial es de );& &&&.
Los préstamos sólo se otor!an en m
