KATA PENGANTAR
Assalamu’alaikum Assalamu’alaikum Warrahmatullahi Warrahmatullahi Wabarakatuh Wabarakatuh
Puji Puji syuku syukurr kehadir ehadirat at Allah Allah SWT. SWT. Yang telah telah melimp melimpahk ahkan an rahmat dan karunia-Nya, atas tersusunnya makalah dalam mata kuliah Management Risiko ini yang memahas tentang !Analisis Management Risiko "mal #asil Terhadap Terhadap $agi #asil di Perankan Perankan Syariah%. Makalah ini saya tulis dimaksudkan untuk memerikan in&ormasi kepada seluruh pema'a agar dapat memahami halhal yang mengenai management risiko imal hasil terhadap agi hasil di perankan syariah, khususnya di "ndonesia. Saya seagai penulis sekaligus Mahasis(a, menyadari ah(a masih masih anyak anyak kek ekura uranga ngan n dalam dalam makala makalah h yang yang saya saya tulis tulis ini. ini. )ntuk )ntuk itu saya saya mengha mengharap rapka kan n saran saran dan kri kritik tik dari dari pema' pema'a a demi demi
per perai aik kan
dan dan
kesem esempu purrnaan naan
mak makalah alah
saya saya
yang yang
selanjutnya. Semoga makalah saya ini dapat erman&aat guna memantu para para
Maha Ma hasi sis( s(a a
*A"
)#AM )#AM+ +A
ak akarta arta
dala dalam m
memp mempel elaj ajar arii
Management Risiko dan memahami persoalan tentang Analisis Management Risiko "mal #asil Terhadap Terhadap $agi #asil di Perankan Perankan Syaria Syariah. h. engan engan harapa harapan, n, saya saya dapat dapat menjad menjadii genera generasi si yang yang sukses dimasa yang akan datang nanti dengan mengharapkan ridha Allah SWT. Aamiin Wasalamu’alaikum Warrahmatullahi Wabarakatuh
akarta, anuari /01
0
DAFTAR ISI
KATA PENGANTAR.................................................................. 1 DAFTAR ISI............................................................................2 BAB I....................................................................................3 PENDAHULUAN...................................................................... 3
A. 2atar $elakang..............................................................................3 $. Tujuan Penulisan........................................................................... 4 5. Metode Penulisan..........................................................................6 0.
Sumer Penulisan.........................................................................6
.
7jek Penulisan............................................................................6
BAB II.................................................................................................... 1 PEMBAHASAN...................................................................................... 1
A. Management risiko dalam Perankan Syariah..............................1 $. Risiko yang ihadapi Perankan Syariah......................................8 5. Risiko "mal #asil di Perankan Syariah.....................................0/ . Management Risiko "mal #asil..................................................0 9.
+onsekuensi dalam Risiko "mal #asil........................................03
*.
+eijakan P9R dan "RR dalam Risiko "mal #asil........................04
:. "ndikator Penilaian Risiko "mal #asil..........................................06 #. Penetapan Peringkat +ualitas Penerapan Manajemen Risiko )ntuk Risiko "mal #asil........................................................................08 ".
Penetapan Peringkat Risiko "nheren dalam Penerapan Manajemen Risiko )ntuk Risiko "mal #asil...................................................0;
. Penerapan management risiko imal hasil di $ank Syariah Mandiri <$SM=.................................................................................... 0> BAB III................................................................................................. / PENUTUP............................................................................................ /
A. +esimpulan................................................................................./ DAFTAR PUSTAKA.............................................................................0
3
BAB I PENDAHULUAN
A. 2atar $elakang Salah satu &aktor yang mendukung pertumuhan ekonomi adalah
in?estasi.
"n?estasi
yang
dilakukan
para
in?estor
ertujuan agar mereka mendapatkan hasil atau imal hasil yang leih esar yang mungkin mereka akan dapatkan. engan adanya
kegiatan
in?estasi
maka
akan
terjadi
kegiatan
perekonomian yang akan memper'epat pertumuhan ekonomi. Sayangnya
tidak semua
orang
dapat melakukan kegiatan
in?estasi dalam melakukan suatu usaha yang esar. Sehingga orang yang ingin ikut melakukan kegiatan in?estasi dapat melakukan dengan eragai 'ara dengan menempatkan dana mereka di sektor taungan ataupun deposito. ana yang dihimpun oleh ank akan dikelola dengan 'ara menyalurkan kepada
pihak-pihak
yang
memutuhkan
dana
dan
ank
memperoleh imalan atas hasil yang di kerjakan oleh pengelola dana. Pertumuhan ank kon?ensional sangat 'epat dan menyear keseluruh dunia namun demikian ada seagian masyarakat dunia terutama umat "slam yang tidak setuju dengan kegiatan yang dilakukan oleh ank kon?ensional yang menerapkan unga didalamnya.
Penyeanya
adalah
"slam
melarang
keras
mengamil sedikitpun unga atas pinjaman yang mereka erikan dan erin?estasi dalam kegiatan usaha yang haram. +edua hal terseut yang elum dapat diakomodir oleh ank kon?ensional yang ada. )ntuk memenuhi keutuhan jasa perankan yang sesuai dengan keutuhan umat "slam para ekonom muslim memuat
4
&ormula
perankan
yang
dapat
mengakomodir
keutuhan
terseut. Pada tahun 0>13 Mit :hamr Mesir erdirilah ank syariah pertama di dunia yang menerapkan ajaran-ajaran "slam dalam melakukan kegiatan usahanya. Setelah erdirinya ank syariah pertama di dunia maka pada tahun 0>8/-an ank syariah mulai erkemang di dunia. an mun'ul seagai alternati& dari jasa perankan yang sudah ada di masyarakat dunia. i "ndonesia pertumuhan ank syariah dia(ali dengan erdirinya PT $ank Muamalat "ndonesia <$M"= yang didirikan pada tahun 0 No?emer 0>>0 dan mulai eroperasi pada 0 Mei 0>>.
Pemerintah
"ndonesia
sangat
mendukung
hadirnya
perankan syariah. #al ini ditujukan dengan teritnya )ndang)ndang No. 8 tahun 0>> dan PP No. 8 tahun 0>> yang menguatkan dasar hukum kegiatan operasional ank syariah di "ndonesia dan seagai tanda a(al di mulainya era sistem perankan ganda
>; terjadi peruahan )ndang-)ndang No. 8 tahun 0>> menjadi )ndang-)ndang No. 0/ tahun 0>>;. $erdasarkan )ndang-)ndang
yang
aru
ank
)mum
kon?ensional
diperolehkan untuk melakukan kegiatan usaha erdasarkan prinsip syariah, yaitu dengan memuka ))S <)nit )saha Syariah=. alam )ndang-)ndang yang aru ini pula untuk pertama kalinya nama $ank Syariah se'ara resmi erganti menjadi $ank $agi #asil yang telah digunakan sejak tahun 0>>. $ank syariah yang telah erdiri tidak semata-mata dapat menghapus masalah yang ada. Tetapi, ank syariah juga tetap memiliki risiko yang ada (alaupun risiko hampir sama seperti ank kon?ensional, ank syariah juga memiliki risiko yang memedakannya dengan ank kon?ensional yaitu risiko imal hasil. "mal hasil atau agi hasil sangat mempengaruhi nasaah
6
dana pihak ketiga <P+= yang ada di "ndonesia apalagi jika tingkat suku unga leih esar di andingkan agi hasil di perankan syariah. "ni akan menarik minat para in?estor maupun deposan untuk erpindah ke ank kon?ensional. )ntuk itu, penulis ingin menjelaskan agaimana 'ara memanajemen risiko imal hasil yang ada di perankan syariah dengan melihat sumer-sumer yang ada. $. Tujuan Penulisan Adapun tujuan pemuatan makalah dalam mata kuliah Management Risiko ini dalam judul Analisis Management Risiko "mal #asil Terhadap $agi #asil di Perankan Syariah, yaitu@ 0. )ntuk memenuhi tugas akhir dalam mata kuliah management risiko . )ntuk menamah
pengetahuan
mahasis(a
di
prodi
perankan syariah tentang management risiko imal hasil terhadap agi hasil yang insya allah akan erguna kelak di dunia perankan 3. )ntuk menamah ilmu tentang management risiko di perankan syariah serta upaya dalam mengatasi risiko imal hasil. 5. Metode Penulisan 0. Sumer Penulisan Penulisan ini menggunakan metode qualitative research. alam pengumpulan data-data dalam penelitian ini penulis mengamil sumer penulisan dengan menggunakan studi kepustakaan
pengumpulan
data-data
terseut
penulis
leih
menga'u kepada data-data dari internet dan uku-uku, karena keteratasan penulis dalam men'ari data-data yang original.
1
. 7jek Penulisan 7jek penulisan yang disusun oleh penulis adalah Analisis Management Risiko "mal #asil Terhadap $agi #asil di Perankan Syariah, serta melalui ojek sumer yang ada di $ank Syariah Mandiri <$SM=.
8
BAB II PEMBAHASAN
A. Management risiko dalam Perankan Syariah
enisi
management
ensiklopedia
dari
Wikipedia
eas
erasal
dari
yang
memiliki
arti
management ,
ahasa
ahasa seni
"ndonesia,
Peran'is
melaksanakan
kuno dan
mengatur. Manajemen elum memiliki denisi yang pasti dan diterima
se'ara
mendenisikan
uni?ersal. manajemen
Mary
Parker
seagai
*ollet,
seni
misalnya,
menyelesaikan
pekerjaan melalui orang lain. enisi ini erarti ah(a seorang manajer ertugas mengatur dan mengarahkan orang lain untuk men'apai tujuan organisasi. Ri'ky W. :riBn mendenisikan manajemen
seagai
seuah
proses
peren'anaan,
pengorganisasian, pengkoordinasian, dan pengontrolan sumer daya untuk men'apai sasaran se'ara e&ekti& dan esien. 9&ekti& erarti ah(a tujuan dapat di'apai sesuai dengan peren'anaan, sementara esien erarti ah(a tugas yang ada dilaksanakan se'ara enar, terorganisir, dan sesuai dengan jad(al. 0
Sedangkan risiko adalah potensi kerugian akiat terjadinya suatu peristi(a < events= tertentu. Sedangkan pada sumer yang ereda menyatakan risiko adalah suatu keadaan kemungkinan 0 http@CCid.(ikipedia.orgC(ikiCManajemenD*ungsiEmanajemen. umFat. /0C/0C01. 0@63 Peraturan $ank "ndonesia Nomor 03C3CP$"C/00 tetang Penerapan Manajemen Risiko $agi$ank )mum Syariah dan )nit )saha Syariah, 3.
;
timulnya penghapusan atau ahaya itu dapat diperkirakan seelumnya dengan menggunakan data yang 'ukup terper'aya dan rele?an.3 Terdapat eerapa pengertian tentang risiko, yang pada
dasarnya
tergantung
pada
jenis
kepentingan
risiko
terseut. Pada intinya risiko pada umumnya memiliki pengaruh terhadap suatu peristi(a dalam rangka men'apai tujuannya. dari eerapa denisi diatas risiko didenisikan seagai tingkat kemungkinan seuah peristi(a atau kegiatan yang dilakukan akan menuai atau peluang untuk mengalami keuntungan atau merusak seuah kesuksesan, dalam hal ini peristi(a yang terjadi pada ank. engan adanya hasil atau peluang yang ereda jenis yakni untung dan rugi maka melakukan manajemen risiko se'ara erkelanjutan akan erdampak positi& agi ank karena leih &o'us pada kedua spek risiko aik yang positi& ataupun yang negati&.
Sehingga management risiko menurut $ank "ndonesia adalah serangkaian prosedur dan
metode yang digunakan untuk
mengidentikasi, mengukur, memantau, dan mengendalikan risiko yang timul dari kegiatan usaha ank. i sisi lain manajemen risiko diartikan seagai 'ara-'ara yang digunakan manajemen untuk menangani eragai permasalahan yang diseakan oleh adanya risiko, mengidentikasi manajemen risiko seagai keseluruhan sistem pengelolaan dan pengendalian risiko yang dihadapi oleh ank yang terdiri dari seperangkat alat, teknik, proses manajemen dan organisasi yang ditujukan untuk memelihara tingkat protailitas dan tingkat kesehatan ank
3 M. Na&arin. Penganggaran Perusahaan Edisi 3. akarta. Salema 9mpat. //8. #al@4/;
>
yang ditetapkan dalam corporate plan.4$erdasarkan pengertian terseut dapat disimpulkan ah(a manajemen risiko merupakan system yang digunakan untuk mengelola risiko yang dihadapi dan mengendalikan risiko terseut agar tidak merugikan dan risiko harus terukur agar isa diterima oyekti& oleh pihak-pihak erkepentingan.
$. Risiko yang ihadapi Perankan Syariah
Islamic Financial ervices !oard <"*S$= telah merumuskan
prinsip-prinsip
manajemen
risiko
agi
perankan
syariah
yangjuga menghadapi risiko-risiko lain yang unik
)saha
Syariah
menyeutkan jenis risiko
dalam
perankan syariah seagai erikut@
0= Risiko +redit
Risiko kredit adalah risiko akiat kegagalan nasaah atau pihak lain dalam memenuhi ke(ajian kepada ank sesuai dengan perjanjian yang disepakati.
4 *erry N. "droes dan Sugiarto. "ana#emen $isiko Perbankan dalam %onteks kesepakatan!asel dan P!I. Yogyakarta. :raha "lmu. //1. #lm@ 8
0/
= Risiko Pasar
Risiko pasar adalah risiko pada posisi nera'a dan rekening administrati& akiat peruahan harga pasar, antara lain risiko erupa peruahan nilai dari aset yang dapat diperdagangkan atau dise(akan.
3= Risiko 2ikuiditas
Risiko
akiat
ketidakmampuan
ank
untuk
memenuhi
ke(ajian yang jatuh tempo dari sumer pendanaan arus kas danCatau aset likuid erkualitas tinggi yang dapat digunakan, tanpa mengganggu akti?itas dan kondisi keuangan ank.
4= Risiko 7perasional Risiko kerugian yang diakiatkan oleh proses internal yang kurang memadai, kesalahan manusia, kegagalan system, danCatau
adanya
kejadian-kejadian
eksternal
yang
memengaruhi operasional ank. 6= Risiko #ukum Risiko akiat tuntutan hukum dan atau kelemahan aspek yuridis. Risiko ini timul antara lain karena ketiadaan peraturan kelemahan sahnya
perundang-undangan perikatan,
kontrak
atau
seperti
yang tidak
pengikatan
mendukung dipenuhinya
agunan
yang
atau syarat tidak
sempurna. 1= Risiko Reputasi
00
Risiko reputasi adalah risiko akiat menurunnya tingkat keper'ayaan para pemangku kepentingan yang ersumer dari persepsi negati& terhadap ank. 8= Risiko Strategi Risiko strategi adalah risiko akiat ketidakpastian dalam pengamilan dan atau pelaksanaa suatu keputusan strategis serta kegagalan dalam mengantisipasi peruahan lingkungan isnis. ;= Risiko +epatuhan Risiko kepatuhan adalah risiko akiat ank tidak mematuhi dan atau tidak melaksanakan peraturan perundang-undangan dan ketentuan yang erlaku serta prinsip syariah.
>= Risiko "mal #asil Risiko imal hasil &rate o' return risk = adalah risiko akiat peruahan tingkat imal hasil yang diayarkan ank kepada nasaah karena terjadi peruahantingkat imal hasil yang diterima ank dari penyalur dana, yang dapat memengaruhi perilaku nasaah dana pihak ketiga ank. 0/= Risiko "n?estasi Risiko in?estasi
0
adanya peruahan perilaku nasaah dana pihak ketiga yang diseakan oleh peruahan perkiraan tingkat imal hasil yang diterima dari ank syariah. Peruahan perkiraan isa diseakan oleh dua &aktor, internal yaitu menurunnya nilai aset ank. *aktor eksternal
seperti
naiknya
return
atau
imal
hasil
yang
dita(arkan ank pesaing lainnya. Sehingga dapat memi'u perpindahan dana dari ank kepada ank lain atau isa juga diseut (ithdra(al risk. Menurut Peraturan $ank "ndonesia No.03C3CP$"C/00, risiko imal hasil ini timul antara lain karena adanya peruahan perilaku nasaah dana pihak ketiga $ank yang diseakan oleh peruahan ekspektasi tingkat imal hasil yang diterima dari $ank. Peruahan ekspektasi isa diseakan oleh &aktor internal seperti menurunnya nilai asset $ank danCatau &aktor eksternal seperti naiknya returnCimal hasil yang dita(arkan ank lain. Peruahan ekspektasi tingkat imal hasil terseut dapat memi'u perpindahan dana dari $ank kepada ank lain. 1
5. Risiko "mal #asil di Perankan Syariah
$erdasarkan
Peraturan
$ank
"ndonesia
No.
03C3CP$"C/00 tanggal Nopemer /00 tentang Penerapan Manajemen Risiko $agi $ank )mum Syariah dan )nit )saha Syariah yang dimaksud dengan risiko imal hasil ialah risiko akiat peruahan tingkat imal hasil yang diayarkan ank kepada nasaah karena terjadinya peruahan tingkat imal hasil
1 (((.djpp.kemenkumham.go.id. umFat. /0C/0C01. 04@01
03
yang
diterima
ank
dari
penyaluran
dana,
yang
dapat
mempengaruhi perilaku nasaah dana pihak ketiga.
Risiko ini mun'ul seagai akiat adanya peruahan perilaku nasaah dana
pihak
ketiga
ank
yang
dipengaruhi
oleh
peruahan ekspektasi atas tingkat agi hasil yang diterima dari ank syariah. Peruahan ekspektasi ini dapat diseakan oleh dua &aktor yaitu &aktor internal dan &aktor eksternal. *aktor internal misalkan penurunan dari nilai saham ank syariah
Risiko imal hasil serupa dengan risiko tingkat suku unga yang ada terdapat di ank kon?entional. Namun terdapat peredaan antara risiko imal hasil dan risiko tingkat unga yang ada di ank kon?entional, seagaimana yang terdapat dalam tael erikut.8 "tem Sumer
Risiko imal hasil $ank syariah 'ampuran
Risiko tingkat unga $ank kon?entional
pendapatan
dari in?estasi erasis
eroperasi pada
mark up dan in?estasi
surat erharga
erasis ekuitas
erpenghasilan tetap
sehingga
erasis unga pada
ketidakpastian leih
aset sehingga
esar.
ketidakpastian akan tingkat kemalian
8 M. Nur Rianto Al-Ari&. "anagement $esiko !ank yariah. akarta. )"N Press. /06. #lm@ 08>
04
yang diterima atas in?estasi yang dipegang sampai jatuh tempo akan $esaran kemalian
Tingkat pengemalian
leih ke'il. Tingkat
simpanan di ank
pengemalian dari
syariah telah
simpanan di ank
diantisipasi, tetapi tidak kon?entional telah disepakati seelumnya.
ditentukan
Selain itu, kemalian
seelumnya.
in?estasi yang erdasarkan kemitraan tidak akurat sampai akhir periode in?estasi.
$ank syariah terekspos risiko imal hasil dalam konteks nera'a ank keseluruhan. +enaikan dari tingkat suku unga yang menajdi a'uan dapat erakiat pada peningkatan ekspektasi pemegang rekening in?estasi yang leih tinggi. Risiko ini ereda dari risiko suku unga dimana ank syariah sangat terkait dengan hasil akhir akti?itas in?estasi di akhir periode in?estasi. #asil akhir ini iasanya tidak isa di prediksi se'ara tepat. Sedangkan pada ank kon?entional se'ara tepat dapat memprediksi hasil karena sudah ditentukan di a(al erapa hasil in?estasi yang diinginkan, dan erapa tingkat unga yang dita(arkan kepada nasaah.
06
Sejak ank syariah memiliki tanggung ja(a untuk mengelola ekspektasi pemegang rekening in?estasi dan ke(ajiannya kepada pemegang rekening, maka isu risiko strategis yang mun'ul adalah risiko imal hasil seagai agian dari manajemen risiko ank syariah. Penelitian yang dilakukan oleh Ckhan dan Ahmed
<//0=
memuktikan
ah(a
persepsi
industri
menunjukkan risiko imal hasil memiliki nilai rerata tertinggi yang menunjukkan kepentingannya dianding risiko lain. ;
. Management Risiko "mal #asil
$ank syariah harus memiliki sistem yang tepat untuk identikasi dan pengukuran &aktor yang isa meningkatkan risiko imal hasil ini. +etika dilakukan kalkulasi tingkat pengemalian, ank syariah harus memakai metode gapping untuk alokasi posisi ke dalam time band untuk memagi jatuh tempo dana dalam tanggal repricing
tetap
dan
diklasikasikan kemalian mudharaah
mengamang
sesuai
piutang se'ara
pemilikan dari
dengan
ini
oleh
ank
tanggal
piutangnya
merepresentasikan
langsung
dan
syariah dana
memiliki
harus karena
in?estasi
keuntungan
aset. Arus kas yang aktual yang didapat
; Ibid. #lm@ 0;0-0;
01
mengindikasikan gap pada time band yang ada, mempengaruhi kemalian pada periode itu. $ergantung dari kompleksitas dan si&at dari operasi usaha. $ank syariah dapat menggunakan tekhnik dari simple gap sampai simulasi yang mahir untuk pendekatan yang digunakan dapat diterima di estimasi pada periode pendapatanpada masa depan, keeragamannya dan pendapatan akan memerikan hasil pada eragam tingkatan kemalian yang diharapkan nasaah mudharaah.
Pengukuran
risiko
tingkat
kemalian
mengharuskan
pentingnya peramalan arus kas untuk instrumen dan kontak dari ank syariah yang memutuhkan simulasi dan penilaian jatuh tempo behavioral, asumsi yang mendasarinya, dan parameter yang harus dikaji ulang se'ara periodik untuk dapat diper'aya. Materialitas dari potensi an'aman pendapatan pada masa depan dan kegunaan dari in&ormasi hasil harus dipertimangkan dengan menentukan tipe dan peramalan perilaku ank syariah.
Proses pengukuran adalah penting untuk melihat potensi an'aman yang ada dan material serta dapat memerikan dampak pada posisi nera'a. $ank syariah akan memastikan apakah mereka memahami karakteristik yang ereda dari posisi nera'anya pada mata uang yang ereda dimana mereka eroperasi.
$ank syariah harus menghitung jatuh tempo behavioral kontraktual dari transaksi dalam penilaian eksposur risiko ini, yang dalam konteks lingkungan dimana mereka eroperasi dan peruahan kondisi oasar, 'ontohnya ialah pemayaran leih a(al dari nasaah murabahah) dan transaksi i#arah. ieerapa
08
negara ank syariah memerikan reat pada eerapa transaksi. $ank
syariah
harus
menggunakan
tekhnik
nera'a
untuk
meminimalisir eksposur menggunakan eerapa strategi erikut@
•
Menentukan rasio laa pada masa depan diandingkan dengan ekspektasi kondisi pasar
•
Menggunakan instrument aru yang sesuai syariah
•
Meneritkan sekuritisasi tranches yang sesuai dengan aset yang diiHinkan dalam ketentuan syariah.>
9. +onsekuensi dalam Risiko "mal #asil
+onsekuensi dari risiko imal hasil ialah risiko displaced commercial. $ank syariah mungkin erada di a(ah tekanan
untuk memayar kemalian di atas rata-rata dari tingkat pendapatan
yang
diiayai
dari
dana
pemegang
rekening
in?estasi agi hasil yang kinerja asetnya erkinerja dia(ah pesaing. $ank syariah dapat memutuskan untuk menggunakan agian haknya untuk memagi seluruh share dari mudharib untuk menguntungkan pemegang rekening in?estasi seagai keputusan komersial. asar dari itu, perlu ditentukan dan didenisikan se'ara jelas dan prosedurnya disetujui oleh direksi.
> Ibid. #lm@ 0;4-0;8
0;
Pro*t equalisation reserve
Auditing 7rganisation &or "slami' *inan'ial "nstitution
seagian
murabahah
dari
yang
pendapatan
kotor
dari
pendapatan
dikeluarkanCdisisihkan,
seelum
mengalokasikannya ke agian mudharib dengan tujuan untuk memerikan returnChasil yang leih merata kepada pemilik rekening dengan pemegang saham. Sementara itu, investment risk reserve <"RR= adalah seagian dari pendapatan in?estor yang
disesuaikan dengan 'ara mengurangi agian dari pendapatan mudharib yang ertujuan untuk menutupi kerugian-kerugian
pada masa yang akan datang pada seuah in?estasi yang diaiyai dengan skema pemiayaan erentukCerakad agi hasil.
)ntuk memitigasi risiko displayed commercial ank syariah perlu mengemangkan dan memelihara serta mengin&ormasikan pertimangan tentang le?el saldo dari P9R yang tepat. $eerapa ank syariah memelihara proporsi terkait dengan nasaah in?estasi melalui 'adangan dengan tujuan perataan laa kepada in?estor ini dan iasanya untuk erjaga-jaga ila kemaliannya di a(ah pesaing. "mplikasinya adalah ah(a saldo 'adangan ini akan meningkat dalam eerapa tahun.
*.
+eijakan P9R dan "RR dalam Risiko "mal #asil
Akad erasis syirkah erpotensi memerikan imal hasil yang Iuktuati&. )ntuk itu, guna menjaga agar agi hasil yang diproleh nasaah investment account holder <"A#= menjadi tidak
0>
terlalu
Iuktuati&
commercial
risk)
sekaligus terdapat
men'egah
terjadinya
rekomendasi
agar
displayed
ank
"slam
mempraktikan konsep pro*t equali+ation reserve
Rekomendasi diadakannya kedua 'adangan ini sepertinya didasarkan pada asumsi ah(a nasaah "A# ank syariah sangat peduli terhadap imal hasil yang mereka dapatkan. Sehingga, ila imal hasil yang diperoleh menurun, maka mereka dapat memindahkan dananya ke ank kon?ensional. 7leh karenanya, ank syariah akan erupaya menjaga agar imal hasil yang diperoleh oleh nasaah "A# tidak terlalu Iuktuati&, meskipun ank harus menyisihkan seagian dari ekuitasnya untuk menjaga hal terseut. engan demikian, P9R dan "RR ditujukan untuk melindungi gerusan pada ekuitas ank syariah yang mungkin timul akiat upaya ank syariah untuk tetap mendistriusikan imal hasil pada nasaah "A# dengan tingkat yang iasa diperolehnya. Praktik ini dilakukan oleh ank syariah pada saat kondisi isnis sedang lesu, dan imal hasil yang diperoleh dari penyaluran dana sedang menurun.
P9R di'adangkan dari total keuntungan seelum dialokasikan antara pemegang saham, nasaah "A#, dan agian ank atas hasil
syirkah.
Sementara
"RR
di'adangkan
dari
jumlah
keuntungan yang diagikan kepada "A#
/
jangka pendek atau yang menaruh dana dalam periode dimana kinerja sedang aik. +arena oen'adangan ini mereka akan mendapatkan imal hasil yang leih rendah daripada yang seharusnya diterima jika tidak ada pen'adangan. $ank pun terkena
dampak karena
laanya
pun
akan tergerus
oleh
pen'adangan ini.0/
:. "ndikator Penilaian Risiko "mal #asil 7toritas asa +euangan <7+= memuat surat edaran tentang indikatorCparameter
penilaian
risiko
di
ank
kon?ensional
maupun ank syariah, dalam ank syariah risiko imal hasil termasuk didalamnya. $erikut indikator penilaian risiko imal hasil@ 0. Parameter@ komposisi dana pihak ketiga
"ndikator
@
Non coredeposit total dana pihak ketiga
+eterangan @ 0= ,on -ore eposit adalah giro, taungan, dan deposito yang tidak dijamin oleh 2emaga Penjamin Simpanan
0/ Ibid. #lm@ 0;>
0
. Parameter @ strategi dan kinerja ank dalam menghasilkan laa "ndikator
@
a.
pembiayaan berbasis utang piutang pembiayaanberbasis bagi hasil
.
pembiayaan bermasalah total pembiayaan
'.
labasebelum pajak rata−ratatotal aset
+eterangan @ 0= Pemiayaan
$erasis
pemiayaan kepada
$ank
)tang dan
Piutang pihak
ketiga
adalah ukan
$ank yang memiliki imal hasil yang tetap antara lain muraahah, istishna, dan ijarah
ukan
$ank
yang
memiliki
kualitas
kurang lan'ar, diragukan, dan ma'et. 4= Total Pemiayaan adalah pemiayaan kepada pihak ketiga ukan $ank.
6= 2aa seelum pajak adalah laa seagaimana ter'atat dalam laa rugi ank tahun erjalan yang disetahunkan. 5ontoh@ untuk posisi ulan uni akumulasi laa per posisi uni dihitung dengan 'ara diagi 1 dan dikalikan 0. 1= Rata-rata total aset adalah rata-rata totl aset dalam laporan posisi keuangan seagaimana tertera dalam laporan
stailitas
moneter
dan
sistem
keuangan
ulanann ank umum syariah dan unit usaha syariah. 5ontoh@ untuk posisi ulan uni dihitung dengan 'ara penjumlahan total aset posisi anuari sampai uni diagi dengan 1. 3. Parameter @ perilaku nasaah dana pihak ketiga "ndikator
@
a. +orelasi antara tingkat imalan deposito mudharaah dengan tingkat unga deposito. . Realisasi agi hasil deposito ank sesuai dnegan jangka (aktu terhadap agi hasil depositoCunga dari ank syariah lainnyaCank kon?ensional '. Realisasi agi hasil deposito ank terhadap instrument lainnya.
#. Penetapan Peringkat +ualitas Penerapan Manajemen Risiko )ntuk Risiko "mal #asil
3
Peringkat kualitas yang diuat oleh 7toritas asa +euangan <7+= harus
diterapkan dalam perankan syariah, diantaranya
seagai erikut@ 0. trong @ +ualitas penerapan manajemen Risiko "mal #asil sangat memadai. Meskipun terdapat kelemahan minor, tetapi kelemahan
terseut
diaaikan. . atis'actory @ +ualitas penerapan
tidak
signikan
manajemen
sehingga
Risiko
"mal
dapat
#asil
memadai. Meskipun terdapat eerapa kelemahan minor, tetapi
kelemahan
terseut
dapat
diselesaikan
pada
akti?itas isnis normal. 3. Fair @ +ualitas penerapan manajemen Risiko "mal #asil 'ukup memadai. Meskipun persyaratan minimum terdapat
eerapa
kelemahan
yang
terpenuhi,
memutuhkan
perhatian manajemen. 4. "arginal@ +ualitas penerapan manajemen Risiko "mal #asil kurang memadai. Terdapat kelemahan signikan pada eragai aspek manajemen Risiko "mal #asil yang memutuhkan tindakan korekti& segera. 6. /nsatis'actory @ +ualitas penerapan manajemen Risiko "mal #asil tidak memadai. Terdapat kelemahan signikan pada eragai aspek manajemen Risiko "mal #asil di mana tindakan penyelesaiannya di luar kemampuan manajemen.
". Penetapan
Peringkat
Risiko
"nheren
dalam
Penerapan
Manajemen Risiko )ntuk Risiko "mal #asil 0. 0o(1
4
engan
mempertimangkan
akti?itas
isnis
yang
dilakukan ank, kemungkinan kerugian yang dihadapi ank tergolong sangat rendah selama periode (aktu tertentu dimasa datang. . 0o( to "oderate1 engan mempertimangkan
akti?itas
isnis
yang
dilakukan ank, kemungkinan kerugian yang dihadapi ank tergolong rendah selama periode (aktu tertentu dimasa datang. 3. "oderate1 engan mempertimangkan
akti?itas
isnis
yang
dilakukan ank, kemungkinan kerugian yang dihadapi ank tergolong 'ukup tinggi selama periode (aktu tertentu dimasa datang. 4. "oderate to 2igh@ engan mempertimangkan
akti?itas
isnis
yang
dilakukan ank, kemungkinan kerugian yang dihadapi ank tergolong tinggi selama periode (aktu tertentu dimasa datang. 6. 2igh@ engan
mempertimangkan
akti?itas
isnis
yang
dilakukan ank, kemungkinan kerugian yang dihadapi ank tergolong sangat tinggi selama periode (aktu tertentu dimasa datang.00
. Penerapan management risiko imal hasil di $ank Syariah Mandiri <$SM=
00 (((.ojk.go.id. Minggu. /3C/0C01. 0/@66
6
#asil
penilaian
masing-masing
jenis
risiko
pada
ulan
esemer tahun /04 yang dilakukan se'ara sel' assessment adalah@
No
0 3 4 6 1 8 ; > 0/
enis resiko
Peringkat risiko inheren
Risiko
Moderate to
kredit
high 2o( to
Risiko pasar
Satis&a'tory
*air
4
Satis&a'tory
Satis&a'tory
Moderate
Satis&a'tory
Moderate
Satis&a'tory
Moderate
*air
3
Moderate
Satis&a'tory
Moderate
Satis&a'tory
moderate Moderate to
operasional Risiko
high 2o( to
hukum Risiko
moderate 2o( to
reputasi Risiko
moderate
hasil Peringkat komposit
t risiko
Satis&a'tory
likuiditas Risiko
in?estasi Risiko imal
management risiko
Peringka
4
Risiko
kepatuhan Risiko
penerapan
*air
moderate 2o( to
stratejik Risiko
Peringkat kualitas
$erdasarkan prol risiko terseut $ank Syariah Mandiri melakukan penguatan pada management risiko "mal hasil dengan penetapan protokol price pemiayaan, pengemangan
1
tur
step
up
price
dan
pengemangan
produk
dengan
revie(able price.0
0 (((.syariahmandiri.'o.id. Minggu. /3C/0C01. 0@64
8
BAB III
PENUTUP
A. +esimpulan Risiko imal hasil &rate o' return risk = adalah risiko akiat peruahan tingkat imal hasil yang diayarkan ank kepada nasaah karena terjadi peruahantingkat imal hasil yang diterima ank dari penyalur dana, yang dapat memengaruhi perilaku nasaah dana pihak ketiga ank. $ank syariah harus memiliki sistem yang tepat untuk identikasi dan pengukuran &aktor yang isa meningkatkan risiko imal hasil ini. +etika dilakukan kalkulasi tingkat pengemalian, ank syariah harus memakai metode gapping untuk alokasi posisi ke dalam time and untuk memagi jatuh tempo dana dalam tanggal repri'ing
tetap
dan
diklasikasikan kemalian mudharaah
mengamang
sesuai
piutang se'ara
dengan
ini
oleh
ank
tanggal
piutangnya
merepresentasikan
langsung
dan
syariah dana
memiliki
harus karena
in?estasi
keuntungan
pemilikan dari aset.
DAFTAR PUSTAKA
;
Peraturan
$ank
"ndonesia
Nomor
03C3CP$"C/00
tetang
Penerapan Manajemen Risiko $ag" $ank )mum Syariah dan )nit )saha Syariah M. Na&arin. //8. Penganggaran Perusahaan Edisi 3. akarta. Salema 9mpat. *erry N. "droes dan Sugiarto. //1. "ana#emen $isiko Perbankan dalam %onteks kesepakatan !asel dan P!I. Yogyakarta. :raha
"lmu. M. Nur Rianto Al-Ari&. /06. "anagement $esiko !ank yariah. akarta. )"N Press. (((.djpp.kemenkumham.go.id http@CCid.(ikipedia.orgC(ikiCManajemenD*ungsiEmanajemen (((.ojk.go.id (((.syariahmandiri.'o.id
>
