TEMA 2 2010: ESTADOS FINANCIEROS A. Los principios principios y normas normas contables contables
La contabilidad, como ciencia que interpreta los hechos económicos de los negocios y los ordena en forma de cuentas para su control y presentación, descansa en principios y normas que son la base sobre la que se han ido construyendo los pilares que la sustentan, y que han sido definidos de acuerdo con la experiencia de la profes profesión ión conta contable ble y el afán afán const constant ante e de super superaci ación ón y búsque búsqueda da de la mejor mejor manera de interpretar los hechos económicos en el mundo de los negocios.
Los Estados Financieros de las empresas se elaboran respetando ciertos principios principios y normas. En Chile estos principios y normas son emitidos por el Colegio de Contadores y la Superintendencia de Valores y Seguros. En la actualidad Chile está asumiendo las Normas Internacionales de Información Financiera como base y fundamento de la elaboración de los Estados Financieros. Las NIIF son guías conceptuales para la preparación y presentación de la información financiera. El objetivo fundamental de estas normas es que la información que se presenta en los Estados Financieros, y sus notas, sea útil para los inversionistas y otros usuarios externos. Esencialmente buscan la uniformidad de los principios y normas contables que regulan la información de los negocios, y otras organizaciones, en los distintos países. La idea es que la información sea comparable. Desde el año 2001 las NIIF son desarrolladas desarrolladas y aprobadas por la International Accounting Standard Borrad: IASB (Junta de Normas Internacionales de Contabilidad), organismo independiente del sector privado, con sede en Londres, que reúne organismos profesionales de diferentes países. Este institución surgió de la International Accounting Standard Comité: IASC el que fue fundado en el año 1973, por los organismos profesionales ya mencionados. En una primera instancia haremos una revisión de los principios y normas más generales que orientan la elaboración de los Estados Financieros. Estas están contenidas en el Boletín Técnico Nº 1 del Colegio de Contadores de Chile y en el Marco Conceptual Conceptual de las NIIF, NI IF, emitido por la IASB. Más avanzado el curso se efectuará una revisión de las principales orientaciones orientacion es específicas. En Chile estas orientaciones están contenidas en los boletines técnicos emitidos por el Colegio de Contadores de Chile, y en las disposiciones que emanan de la Superintendencia de Valores y Seguros, mientras que a nivel internacional están contenidas en las normas emitidas por el Comité de Normas Internacionale Internacionaless de Contabilidad Contabilidad (IASC): NIC-NIIF 1. PCGA : Boletín técnico Nº 1 del colegio de contadores de Chile
1.1. Equidad La equida equidad d entre entre inter interese eses s opues opuestos tos debe debe ser una preoc preocupa upació ción n const constant ante e en contabilidad, puesto que los que se sirven de, o utilizan los datos contables, pueden encontrarse ante el hecho de que sus intereses particulares se hallen en conflicto. De esto se desprende que los estados financieros financieros deben prepararse de tal modo que reflejen reflejen con equidad equidad los distintos distintos interes intereses es en juego en una entidad entidad dada. dada. Este principio en el fondo es el postulado básico o principio fundamental al que está subordinado el resto.
1.2. Entidad contable Los estados financieros se refieren a entidades económicas específicas, que son distintas al dueño o dueños de la misma. 1.3. Empresa en marcha Se presume que no existe un límite de tiempo en la continuidad operacional de la entidad económica y, por consiguiente, las cifras presentadas no están reflejadas a sus valores valores estima estimados dos de realiz realizac ación ión.. En los caso casos s en que exist existan an evidenci evidencias as fundadas que prueben lo contrario, deberá dejarse constancia de este hecho y su efecto sobre la situación financiera. 1.4. Bienes económicos Los estados financieros se refieren a hechos, recursos y obligaciones económicas susceptibles de ser valorizados en términos monetarios. 1..5. Moneda La contabilidad mide en términos monetarios, lo que permite reducir todos sus componentes heterogéneos a un común denominador. 1..6. Período de tiempo Los estados financieros resumen la información relativa a períodos determinados de tiempo, los que son conformados por el ciclo normal de operaciones de la entidad, por requerimientos legales u otros. 1..7. Devengado La determina determinación ción de los resultados resultados de operació operación n y la posición posición financiera financiera deben deben tomar en consideración todos los recursos y obligaciones del período, aunque éstos hayan sido o no percibidos o pagados, con el objeto que de esta manera los costos y gastos gastos puedan puedan ser debida debidame mente nte relac relacion ionado ados s con con los respec respectiv tivos os ingres ingresos os que generan. 1..8. Realización Los resultados económicos sólo deben computarse cuando sean realizados, o sea, cuando la operación que las origina queda perfeccionada desde el punto de vista de la legi legis slac lación ión o prá práctic ctica as com comerci ercia ales les aplic plica able bles y se haya hayan n pond ponder era ado fundadamente todos los riesgos riesgos inherentes a tal tal operación. Debe establecerse establecerse con carácter general que el concepto "realizado" participa del concepto de devengado. 1..9. Costo histórico El registro de las operaciones se basa en costos históricos (producción, (producción, adquisición o canje), salvo que para concordar con otros principios se justifique la aplicación de un criterio criterio diferente diferente (valor de realizac realización). ión). Las correccio correcciones nes de las fluctuacione fluctuaciones s del valor de la moneda, no constituyen alteraciones a este principio, sino meros ajustes a la expresión numeraria de los respectivos costos. 1. 10. Objetividad Los cambios en activos, pasivos y patrimonio deben ser contabilizados tan pronto sea posible medir esos cambios objetivamente. 1..11. Criterio prudencial La medi medici ción ón de recu recurs rsos os y oblig bliga acion ciones es en la cont conta abili bilida dad, d, requ requie iere re que que estima estimacio ciones nes sean sean incor incorpor porada adas s para para los efecto efectos s de distr distribu ibuir ir costo costos, s, gasto gastos s e ingr ingres esos os entr entre e perí períod odos os de tiem tiempo po rela relati tiva vame ment nte e cort cortos os y entr entre e dive divers rsas as
actividade actividades. s. La preparación preparación de estados estados financieros, financieros, por lo tanto, tanto, requiere requiere que un criterio sano sea aplicado en la selección de la base a emplear para lograr una decisión prudente. Esto involucra que ante dos o más más alternativas debe debe elegirse la más conserva conservadora dora.. Este criterio criterio no debe ser afectado afectado por la presunción presunción que los estados financieros podrían ser preparados en base a una serie de reglas inflexibles. En todo caso los criterios adoptados deben ser suficientemente comprobables para permitir un entendimiento del razonamiento razonamiento que se aplicó. 1..12. Significación o importancia relativa Al ponderar la correcta aplicación de los principios y normas, debe necesariamente actuars actuarse e con sentido sentido práctico práctico.. Frecuente Frecuentement mente e se presenta presentan n situacion situaciones es que no encuadran con los principios y normas aplicables y que, sin embargo, no presentan prob proble lema mas s debi debido do a que que el efec efecto to que que prod produc ucen en no dist distor orsi sion ona a a los los esta estado dos s fina financ ncie iero ros s cons conside idera rado dos s en su conju conjunt nto. o. Desd Desde e lueg luego, o, no exis existe te una una líne línea a demarcatoria que fije los límites de lo que es y no es significativo, y debe aplicarse el mejor criterio para resolver lo que corresponda en cada caso de acuerdo con las circunsta circunstancias ncias,, teniendo teniendo en cuenta cuenta factores factores tales como el efecto efecto relativo relativo en los activ activos os,, pasivo pasivos, s, patrim patrimoni onio, o, o en el resul resulta tado do de las opera operacio ciones nes del ejerci ejercicio cio contable. 1..13. Uniformidad Los procedimientos de cuantificación utilizados deben ser uniformemente aplicados de un perí períod odo o a otro otro.. Cuan Cuando do exis exista tan n razo razone nes s funda undada das s para para camb cambia iarr de procedimientos, deberá informarse este hecho y su efecto. 1..14. Contenido de fondo sobre la forma La contabilidad pone énfasis en el contenido económico de los eventos, aun cuando la legislación puede requerir un tratamiento diferente. 1..15. Dualidad económica La estructura de la contabilidad descansa en esta premisa (partida doble) y está constituida por: a) recursos disponibles para el logro de los objetivos establecidos como meta y b) las fuentes de éstos, las cuales también son demostrativas de los diversos pasivos contraídos. 1.16. Relación fundamental de los estados financieros Los resultados del proceso contable son informados en forma integral mediante un estado de situación financiera y por un estado de cuentas de resultado, siendo ambos necesariamente complementarios entre sí. 1.17. Objetivos generales de la información financiera La información financiera está destinada básicamente para servir las necesidades comunes de todos los usuarios. Tam Tambi bién én se pres presum ume e que que los los usua usuari rios os está están n fami familia liari riza zado dos s con con las las prác prácti tica cas s operacionales, operacionales, el lenguaje contable y la naturaleza de la información presentada. 1.18. Exposición Los estados financieros deben contener toda la información y discriminación básica y adicional que sea necesaria para una adecuada interpretación de la situación financiera y de los resultados económicos del ente a que se refieren. 2. Marco Conceptual de las Normas Internacionales de Información Financiera: Fundamentos y Bases de la Contabilidad
A continuación se presenta el Marco Conceptual Conceptual para la Preparación y Presentación de los Estados Financieros conforme al modelo internacional IASB. Se analiza de manera esquemática las guías conceptuales en el proceso de preparación y presentación de estados financieros conforme a estándares internacionales internacionales de contabilidad contabilidad y de reportes financieros (IFRS). 2.1. Aproximación al marco conceptual
Un marco conceptual contable es un fundamento teórico que, a manera de constitución, guía el desarrollo de la regulación normativo-técnico de la profesión. En términos más simples, el marco conceptual es la base de las normas contables. El objetivo de los Estados Financieros es suministrar información acerca de la situación financiera, rendimiento y cambios en la situación financiera de una entidad que sea útil a una amplia gama de usuarios en la toma de decisiones económicas, y proporcionar a la corriente financiera de status a la entidad a sus accionistas y público en general 2.2. Consideraciones Consideraciones del Marco Marco Conceptual
Dentro del marco conceptual propuesto por la IASB, veremos solamente aquellas contenidos contenidos que son comparables con los PCGA emitidos por el Colegio de Contadores de Chile : 2.2.1. Hipótesis fundamentales
a) Devengo Esta base reconoce los efectos de las transacciones y otros eventos cuando ocurren, no cuando el efectivo o su equivalente es recibido o pagado, y los registra contablemente y presenta en los estados financieros en los períodos a que se refieren. b) Negocio en marcha Los estados financieros se preparan sobre la base de que una empresa está funcionando y continuará sus actividades de operación dentro del futuro previsible. 2.2.2. Características Cualitativas de los Estados Financieros
Las características cualitativas son los atributos que proporcionan a la información contenida en los estados financieros la utilidad para sus usuarios. Sus cuatro características principales son: a) Comprensibilidad La norma define que se cumple la comprensibilidad cuando la información es clara y fácil de entender por
todos los usuarios de la información. Para cumplir con esta cualidad es el usuario el que debe tener los conocimientos suficientes para comprender la información, ya que debido a que la información es de vital importancia para la toma de decisiones, alguna información no puede ser sesgada por su compleja comprensibilidad. b) Relevancia Se dice que la información es relevante cuando es útil o pertinente, es decir cuando posee valor
de retroalimentación, valor de predicción y cuando es oportuna. Entre mas relevante sea la información, es
decir entre mas pueda ejercer influencia sobre las decisiones económicas de los que la utilizan, la información será mas útil.
c) Confiabilidad La información cumple con la característica de Confiabilidad cuando es neutral, confiable y representa fielmente los hechos económicos de la empresa. La información puede ser relevante pero poco confiable, por ende la información debe estar libre de error material, sesgo o perjuicio, representar fielmente fielmente las transacciones transacciones y demás sucesos, ser neutral y por ultimo ser prudente. d) Comparabilidad Esta característica se cumple Cuando esta preparada la información sobre bases uniformes. Los usuarios deben estar en capacidad de comparar la información con : • •
los Estados Financieros de otros periodos los Estados Financieros de otras empresas
B. Los Estados Financieros
La Contabilidad registra todos los “Hechos Económicos” de una empresa, es decir aquellos que son de carácter monetario. La información básica recopilada la organiza en unos informes o reportes especiales llamados Estados Financieros. Estos estados financieros son la base de otros informes, cuadros y gráficos que permiten definir la rentabilidad, solvencia, liquidez, valor en bolsa y otros parámetros que son fundamentales a la hora de manejar las finanzas de una institución. Son las herramientas más importantes con que cuentan las organizaciones para evaluar el estado en que se encuentran. Las instituciones los utilizan para reportar la situación económica y financiera y los cambios que experimenta la misma a una fecha o período determinado. Ésta información resulta útil para la Administración, gestores, reguladores reguladores y otros tipos de interesados como los accionistas, acreedores o propietarios. Los Estados Financieros Financieros que deben ser emitidos, de acuerdo con las NIIF, son: - Balance o Estado de Situación Patrimonial - Estado de Resultados (también denominado Estado de Pérdidas y Ganancias) - Estado de Flujo de Efectivo (también denominado Estado de Origen y Aplicación de Fondos) - Estado de Cambios en el Patrimonio Neto Los Estados Financieros se presentan acompañados de notas y cuadros, que "revelan" o aclaran puntos de interés que, por motivos técnicos o prácticos, no son reflejados en el cuerpo principal. En definitiva, el objetivo de los estados financieros es proveer información sobre el patrimonio del ente emisor a una fecha y su evolución económica y financiera en el período que abarcan, para facilitar la toma de decisiones decisiones económicas. Entre otros deben proporcionar proporcionar la siguiente información: -
La situación patrimonial de la empresa a la fecha de dichos estados Un resumen de las causas del resultado asignable a ese lapso; La evolución de su patrimonio durante el período; La evolución de su situación financiera por el mismo período, Otros hechos que ayuden a evaluar evaluar los montos, momentos e incertidumbres incertidumbres de los futuros
flujos de fondos que los inversores y acreedores recibirán del ente por distintos distintos conceptos. 1. Balance
El Balance o Estado de la Posición (situación) Financiera es un inventario o enumeración de los recursos (bienes) y las obligaciones que tiene la empresa en un momento dado en el tiempo. Por eso se dice que es como una fotografía de la empresa en un momento del tiempo. Es un reporte contable que muestra la posición financiera de la empresa. Los Activos y Pasivos de las empresas se clasifican o agrupan con distintos nombres o en conceptos llamados cuentas de tal manera que los dueños y los ejecutivos tengan claro: a) Los recursos con que cuenta la empresa: empresa: dinero máquina, edificio, edificio, etc. b) Con quién tiene obligaciones: con bancos, con proveedores proveedore s de la empresa, con los empleados, etc Veamos una presentación simplificada de un Balance: Unitas Limitada Balance al 31de Diciembre de 2001 ( Pesos)
Caja Banco Mercadería Seguros Vigentes Activo Circulante Maquinaria Edificio
5.000 7.000 130.000 24.000 --------166.000 1.500.000 7.000.000 -----------8.500.000
Activo Fijo Patentes Patentes Otros Activos
500.000 ---------500.000
Total Activos
9.166.000
Proveedores 80.000 Arriendos Recibidos por Antic. 60.000 --------Pasivo Circulante 140.000 Obligaciones con Bancos Pasivo de Largo Plazo Capital Capital Utilidades Retenidas Utilidad del Ejercicio Patrimonio Patrimonio
3.000.000 ----------3.000.000 5.000.000 700.000 326.000 -----------6.026.000
Total Pasivos y Patrimonio 9.166.000
1.1 Conceptos básicos y clasificación de cuentas en el balance balance
La contabilidad emplea un lenguaje especial para referirse a las partidas que componen el balance, traduciendo a este lenguaje tenemos que define: Activos:
Son posesiones o derechos que tiene la empresa de los cuales se espera beneficios a futuro. También se dice que son los recursos (o bienes) y derechos que posee una empresa. Se pueden distinguir:
- Bienes Físicos
:
Dinero, terrenos, edificios, máquinas, etc
- Valores por Cobrar : Letras por Cobrar, cheques a fecha, anticipo al personal, etc - Valores Intangibles : Derecho de llave, seguros, patentes, etc Definición de cuentas de Activos
Caja: Banco: Clasificación de Cuentas de Activos.
Para su presentación en el Balance los activos se clasifican en: - Activos circulantes: También llamados de corto plazo. Son aquellos que se transforman en dinero en plazo menor o igual a un año o más bien, su beneficio se espera recibir dentro del año. Ejemplo: dinero, depósitos en cuenta corriente, mercadería, etc. - Activos Fijos: Llamados también activos inmovilizados o no circulantes. Incluye los activos tangibles de la empresa o bienes físicos cuyo beneficio se espera recibir en un plazo mayor a un año. Ejemplo: Máquinas, edificio, etc. - Otros Activos: Incluye recursos intangibles o financieros (no físicos) cuyo beneficio se espera recibir recibir en un plazo mayor a un año: marcas, patentes, patentes, etc. Pasivos:
Son la fuente de financiamiento de los activos por tanto representan derechos sobre los activos de la empresa. Son derechos sobre todos los activos y no sobre uno en particular. Enfocado del punto de vista de la empresa representan las obligaciones que esta tiene.
Definición de cuentas de Pasivos
Proveedores: Clasificación de Cuentas de Pasivos.
Para su presentación en el balance se clasifican en: - Pasivos Circulantes: Son obligaciones de la empresa cuyo plazo de vencimiento es menor o igual a un año. Ejemplo: Obligaciones con proveedores, obligaciones con empleados, etc. - Pasivos de Largo Plazo: Son obligaciones de la empresa cuyo plazo de vencimiento es mayor a un año. Ejemplo: Obligaciones con instituciones financieras, obligaciones con el público (personas naturales e instituciones como AFP, Cías de Seguro) - Patrimonio: Representan las obligaciones de la empresa con los dueños producto de los aportes que éstos han efectuado o de los beneficios que se generan con las operaciones de la empresa a través del tiempo. En general los pasivos se subdividen en: - Pasivo Exigible Exigible ( obligaciones con terceros) terceros) = Pasivo Circulante + Pasivo de Largo Plazo - Pasivo No Exigible ( obligaciones con los dueños) = Patrimonio 1.2. Convenciones Convenciones relacionadas al Balance
1.3. Reconocimiento de activos
Los activos son recursos o derechos, propiedad propiedad de la empresa, con dos características: características: - Tienen la potencialidad de generar beneficios económicos en el futuro - El valor del beneficio puede sercuantificado con un razonable grado de precisión. 1.4. Métodos de valoración de activos
-
Costo histórico Costo de reposición Valor realizable neto Valor económico económico o valor presente del flujo futuro de ingresos netos de caja caja del activo
1.5. Reconocimiento de pasivos pasivos
Un pasivo es una obligación de la empresa hacia terceras personas, de pagos en efectivo, en bienes o servicios por un monto posible de cuantificar con razonable grado de precisión, con vencimiento en un momento futuro razonablemente definido, por beneficios o servicios recibidos (recientemente (recientemente o en el pasado). 1.6. Valoración de pasivos
a) Pasivos de naturaleza monetaria. - Vencimiento a corto plazo: Se valoran al monto a ser pagado al vencimiento de la obligación. - Vencimiento a largo plazo: Su valor se establece en el valor presente del flujo futuro de pagos b) Pasivos que se pagan por medio de una prestación prestación de servicios a terceras personas. personas. Se valoran en el monto efectivo de dinero recibido por la empresa, independiente del costo esperado que dichos servicios pueden significar en el momento de entregarlo. 1.7. Reconocimiento de Patrimonio Patrimonio
Patrimonio son los derechos de los dueños (u obligaciones de los dueños para con ellos) sobre el residuo de activos no requeridos para el cumplimiento de las obligaciones para con los acreedores de la empresa (dueños del pasivo). Por tanto: tanto: Patrimonio Patrimonio = A - P 1.8. Valoración del Patrimonio Patrimonio
La valoración que se haya usado para los activos y pasivos va a determinar la valoración del patrimonio 2. Estado de Resultados
El Estado de Resultados es un informe contable que muestra, en forma detallada, la utilidad (pérdida) que tuvo la empresa en un período de tiempo determinado. determinado. La empresa tiene utilidad si aumenta la riqueza de los dueños, es decir si tiene más recursos propios que al inicio del período. Este estado financiero muestra en detalle los ingresos y gastos del período. Hay formas diferentes de presentar un Estado de Resultados. A continuación veremos el Estado de Resultados presentado según la naturaleza de los gastos y en base a las funciones que se
realizan dentro de una empresa. Cuando se presenta en base a las funciones, las partidas que figuran representan una agrupación de cuentas de ingresos y gastos, de acuerdo con las funciones realizadas. a) Estado de Resultados Resultados según la naturaleza naturaleza del gasto Unitas Limitada Estado de Resultados Año 2001 (Pesos)
Ingresos por Venta Costos de Venta Resultado Operacional Operacional Bruto
12.000.000 8.500.000 3.500.000
A B C=A-B
Gastos Operacionales Operacionales (*) Sueldos 1.000.000 Formularios 140.000 Capacitación 320.000 Depreciación 500.000 Gastos Generales 40.000 Resultado Operacional Operacional Neto
2.000.000
1.500.000
G=C-D
Ingresos no Operacionales Operacionales Gastos no Operacionales Operacionales Resultado no Operacional Operacional
300.000 1.474.000 (1.174.000)
H I J=H-I
326.000
K= G+J
Utilidad del Ejercicio
D = Sumatoria Gastos
(*) Gastos Operacionales Operacionales Item Gasto Administración Ventas Total Sueldos 400.000 600.000 1.000.000 Formularios 90.000 50.000 140.000 Capacitación 80.000 240.000 320.000 Depreciación 200.000 300.000 500.000 Gastos Generales 30.000 10.000 40.000 Total 800.000 1.200.000 2.000.000 b) Estado de Resultados según según funciones funciones Unitas Limitada Estado de Resultados Año 2001 (Pesos)
Ingresos por Venta Costos de Venta Resultado Operacional Operacional Bruto
12.000.000 8.500.000 3.500.000
A B C=A-B
Gastos Operacionales 2.000.000 Gastos de Administración Administración 800.000 Gastos de Venta 1.200.000 Resultado Operacional Operacional Neto 1.500.000
D=E+F E F G=C-D
Ingresos no Operacionales Operacionales Gastos no Operacionales Operacionales Resultado no Operacional Operacional Utilidad del Ejercicio
300.000 1.474.000 (1.174.000) 326.000
H I J=H-I K= G+J
2.1 Consideraciones Consideraciones varias relacionadas relacionadas con el Estado de Resultado
Al Estado de Resultados lo afectan las operaciones que cambian la riqueza, excluidas las originadas por aportes y retiros de los dueños. Estas operaciones originan ingresos y/o gastos. Un ingreso aumenta la riqueza mientras que los gastos la disminuyen, luego si: Ingresos > Gastos => Utilidad del Ejercicio (aumento de riqueza) Ingresos < Gastos => Pérdida del Ejercicio (disminución de riqueza) En el caso de las empresas interesa saber cuáles son las operaciones que origina las variaciones de riqueza, por este motivo, los resultados se separan en operacionales operacionales y no operacionales. Los primeros se refieren a operaciones relacionadas relacionadas con el giro del negocio, es decir a aquello que es la finalidad principal de la empresa; en cambio las operaciones no operacionales son operaciones circunstanciales que no están relacionadas al giro, por ejemplo en una empresa que comercializa libros, los ingresos generados por depósitos en instituciones financieras, se trata de ingresos no operacionales, puesto que no están relacionados con la compra y venta de libros. Al igual que en el balance los ingresos y los gastos se clasifican en distintas cuentas porque es de interés de los administradores saber porqué motivo se recibieron ingresos y, en que se utilizaron los recursos o que servicios se recibieron. recibieron. No es lo mismo utilizar recursos en el pago al personal, que en los pago de la luz, por eso éstos gastos se registran en cuentas diferentes, a fin de llevar un mejor control. Por lo anterior nos encontraremos con cuentas tales como: sueldos, capacitaciones, servicios de terceros, gastos generales, etc. 2.2 Conceptos
Dijimos que al Estado de Resultado lo afectan los ingresos y gastos por esta razón es importante entender que son estos conceptos: Representan el valor de los recursos recibidos por la empresa, en un período, producto de la venta de bienes o de la prestación de servicios. Hay que tener presente que los ingresos no se reciben en forma gratuita, sino más bien la empresa debe realizar ciertos esfuerzos o sacrificios para recibirlos, gran parte de estos sacrificios se traducen en gastos. Luego ingreso no es sinónimo de utilidad o aumento de riqueza. Ingresos:
Se pueden definir como el valor de los recursos entregados, servicios utilizados utilizados o recursos (activos) consumidos consumidos por la empresa, en un período de tiempo, a fin de generar ingresos. Los gastos dan origen a disminuciones de activos y/o aumentos de pasivos. Gastos:
En resumen podemos decir que: a) Un ingreso ingreso se origina por: por: - Venta de bienes - Prestación Prestación de Servicios
- Inversiones realizadas - Donaciones recibidas b) Un gasto gasto se origina origina por: por: - Servicios recibidos - Entrega de bienes en la venta - Desgaste de recursos por su uso uso - Donaciones entregadas Es importante aclarar más sobre el concepto de gasto, para ello definiremos primero el concepto de costo, entendiendo por costo todo sacrificio que realiza una empresa a fin de obtener algún beneficio. Los costos que efectúa una empresa se pueden transformar en: a) Activos, si generan un beneficio futuro que se puede cuantificar razonablemente en términos monetarios b) Gastos, si se trata de costos expirados, expirados, es decir de costos que originaron originaron beneficios ya recibidos. Hay que tener cuidado de no confundir ingreso con entrada de dinero ni egreso con gasto. Hay ingresos que pueden representar representar derechos como es el caso de las cuentas por cobrar y hay egresos que no son gastos como es el caso de la compra de una máquina. Dijimos anteriormente anteriormente que si en un período dado los ingresos son mayores que los gastos se produce un aumento de riqueza para los dueños de la empresa lo que contablemente contablemente recibe el nombre de utilidad del ejercicio. Si ocurre lo contrario se produce una pérdida. 2.3 Convenciones
Hay Algunas convenciones referidas al estado de Resultados, que son importantes de destacar Período Contable
El Estado de Resultados presenta el rendimiento en términos de utilidades de una empresa para un período específico. Por convención este período es de un año. Métodos contables para el reconocimiento reconocimiento de resultados
Por ahora sólo mencionaremos mencionaremos los criterios de reconocimiento reconocimiento de resultados, más adelante, en el capítulo; El Estado de Resultados y el Criterio Devengado, se verá en detalle el reconocimiento de los resultados que utiliza la base de devengado. Por ahora indicaremos que hay dos criterios de reconocimiento de resultados: i) Base caja: Reconoce ingresos y gastos sólo cuando hay movimientos de dinero i) Base devengado: Reconoce ingresos y gastos cuando hay un hecho crítico. En el caso de las empresas productivas aparecen nuevas cuentas de activo: Materia Prima, Productos en Proceso y Productos Terminados, Terminados, para registrar como activos todos los costos del área de producción. 3. El Marco Conceptual de las NIIF y los los elementos de los Estados Financieros Financieros
De acuerdo con el marco conceptual los estados financieros reflejan los efectos financieros de las transacciones y otros eventos, mediante su agrupación en clases amplias, de acuerdo con sus características económicas. 3.1. Balance general Los elementos directamente relacionados con la medición de la situación financiera son parte del balance general de la entidad; son los activos, el pasivo y la diferencia de ambos, el patrimonio. - Activos Es un recurso controlado por la empresa como resultado de eventos pasados y cuyos beneficios económicos económicos futuros se espera que fluyan a la empresa. Los beneficios beneficios económicos futuros incorporados a un activo consisten en el potencial del mismo para contribuir directa o indirectamente a los flujos de efectivo y de otros equivalentes al efectivo de la empresa. - Pasivos Es una obligación presente de la empresa derivada de eventos pasados, el pago de la cual se espera que resulte de egresos de recursos que implican beneficios beneficios económicos. - Patrimonio neto Es el interés residual en los activos de la empresa, después de deducir todos sus pasivos. 3.2. Estado de resultados Los elementos directamente relacionados con la medición de la utilidad y que por ende son parte del estado del resultado son los ingresos y los gastos. - Ingresos: Son los incrementos en los beneficios económicos; producidos durante el período contable, en forma de entradas o aumentos del valor de los activos, o decrementos de pasivos, que resultan en incrementos de patrimonio, diferentes a aquellos relativos con contribuciones por parte de los socios. La definición de ingreso incluye tanto a los ingresos ordinarios como a las ganancias; al generarse un ingreso pueden recibirse o incrementar su valor diferentes tipos de activos. - Gastos Son los decrementos en los beneficios económicos, producidos durante el período contable en forma de salidas o agotamiento de activos, o surgimiento de pasivos, que resultan en decrementos del patrimonio neto, diferentes a los relacionados con distribuciones de capital de los socios. La definición de gasto incluye tanto las pérdidas como las erogaciones que surgen en las actividades ordinarias de la empresa. Entre los gastos de la actividad ordinaria se encuentran los costos de ventas, los salarios y la depreciación. La revaluación o reexpresión del valor de los activos y los pasivos da lugar a incrementos o decrementos del patrimonio neto. Estos conceptos no son incluidos dentro del estado de resultados y se tratan en el punto de mantenimiento de capital. 3.3. Reconocimiento de los elementos de los Estados Financieros Financieros
Según las NIIF un elemento deberá reconocerse, reconocerse, o incorporarse a los Estados Financieros Financieros sí: - Es probable que cualquier beneficio económico futuro, asociado con la partida en particular, fluya hacia o de la empresa; y, - La partida tiene un costo o valor que puede ser medido de manera confiable. 3.4. Medición de los elementos elementos de los Estados Estados Financieros. Financieros.
Para las NIIF la medición es el proceso de determinación de los importes monetarios a los que los elementos de los estados financieros se reconocen y mantienen en el balance general y en el estado de resultados. En la medición del importe se deben considerar dos elementos: - Probabilidad de obtener beneficios económicos futuros El concepto tiene en cuenta la incertidumbre con que los beneficios económicos futuros asociados al mismo llegarán a, o saldrán de la empresa; también tiene en cuenta la incertidumbre incertidumbre que caracteriza el entorno en que opera la empresa. - Fiabilidad de la medición El costo o valor debe ser medido de forma fiable, se acepta el uso de estimaciones razonables, de no poder existir esta estimación razonable, la partida no se debe incluir en la información de los elementos de los estados financieros, pero puede incluirse en notas explicativas. 3.5. Bases de medición
Según las NIIF la medición es el proceso de determinación determinación de los importes monetarios monetarios por los que se reconocen y llevan contablemente los elementos de los estados financieros, para su inclusión en el balance de situación general y el estado de resultados. Para ello se utilizan diferentes bases de medición con diversos grados y en distintas combinaciones entre ellas. Tales bases o métodos son los siguientes: - Costo histórico: Los activos son registrados de acuerdo con el importe de efectivo o
equivalente pagado al momento de su adquisición. Los pasivos son registrados al importe de productos recibidos e intercambiados por la obligación o en algunas circunstancias (impuesto de renta), a los importes de efectivo o equivalente que se espera serán pagados para liquidar el pasivo en el curso normal de los negocios.
- Costo actual corriente: Los activos se registran al importe de efectivo o sus equivalentes que
pudieron haberse pagado si el mismo o un activo equivalente fuese adquirido en el momento actual; los pasivos se registran al importe no descontado de efectivo o equivalente que hubiese requerido para liquidar la obligación en el momento actual. Los activos son registrados al importe de efectivo o equivalente que se hubieran podido obtener en la actualidad en una forma normal, mediante la venta del activo y los pasivos a su valor de liquidación.
- Valor de realización o liquidación: liquidación:
- Valor presente: Los activos se registran a
su valor descontado presente, restando las entradas netas de efectivo que la partida generará en el curso normal de los negocios. Los pasivos son descontados a su valor descontado presente, relacionados con las futuras salidas netas de efectivo que la partida requerirá para liquidar liquidar pasivos en el curso normal de las operaciones.
- Valor justo justo o razonable: Es
el importe por el que puede ser intercambiado un activo o liquidado un pasivo, entre partes interesadas y debidamente informadas, que realicen una transacción en condiciones de independencia mutua. El valor razonable se determinará sin deducir los costos de transacción en los que pudiera incurrirse en su enajenación. No tendrá en ningún caso el carácter de valor razonable el que sea resultado de una transacción forzada, urgente o como consecuencia de una situación de liquidación involuntaria.
3.6. Concepto de Capital y mantenimiento mantenimiento de Capital Capital
En las NIIF se hace referencia a dos conceptos importantes importantes de considerar en relación al capital: Mantenimiento de capital financiero
Con este concepto la utilidad se genera sólo si el importe financiero (o dinero), de activo neto al final del período excede al importe financiero (o dinero) existente al principio de dicho período, excluido el aporte o distribución del mismo a los inversionistas. El mantenimiento de capital financiero puede ser medido en unidades monetarias nominales o en unidades de poder adquisitivo constante. Mantenimiento de capital físico
Dado este concepto la utilidad se genera sólo si la capacidad física productiva en términos físicos (o capacidad operativa), operativa), de la empresa o de los recursos o fondos necesarios para lograr tal capacidad, al final del período sobrepasan la capacidad física productiva al principio del mismo, después de excluir cualquier distribución o contribución de los dueños durante el período. 3. 7. Moneda Funcional
Aunque no está definida en el Marco Conceptual, es importnte entender este nuevo concepto incorporado en las NIIF. La Moneda funcional es la moneda del entorno económico principal en el que opera la entidad. El entorno económico principal en el que opera una entidad es, normalmente, aquél en el que ésta genera y gasta el efectivo. Para determinar su moneda funcional, una entidad considera los siguientes siguientes factores: a) La moneda i) Que influya fundamentalmente en los precios de venta de los bienes y servicios (con frecuencia será la moneda en la cual se denominen y liquiden los precios de venta de sus bienes y servicios); y ii) Del país cuyas fuerzas competitivas y regulaciones determinen fundamentalmente los precios de venta de sus bienes y servicios. b) La moneda que influya fundamentalmente en los costos de la mano de obra, de los materiales materiales y de otros costos de producir los bienes o suministrar los servicios (con frecuencia será la moneda en la cual de denominen y liquiden tales costos).
Los siguientes factores también pueden proporcionar proporcionar evidencia acerca de la moneda funcional de una entidad: a) La moneda en la cual se generan los fondos de las actividades de financiamiento (esto es, la que corresponde a los instrumentos instrumentos de deuda y patrimonio emitidos). b) La moneda en que se reciben los montos cobrados cobrados por las actividades operacionales. operacionales. Las normas internacionales consideran también otras monedas: a) Moneda de registro Es aquella en la entidad mantiene sus registros contables. b) Moneda de presentación presentación Es aquella moneda utilizada para presentar sus Estados Financieros. Una entidad puede presentar sus estados financieros en cualquier moneda (o monedas). Si la moneda de presentación difiere de la moneda funcional de la entidad, ésta deberá traducir sus resultados y situación financiera a la moneda de presentación. Por ejemplo, cuando un grupo está formado por entidades individuales con monedas funcionales diferentes, habrá de expresar los resultados y la ituación financiera de cada entidad en una moneda común, a fin de presentar estados financieros consolidados. c) Moneda extranjera es cualquier otra distinta de la moneda funcional de la entidad 3. Operaciones varias varias y su efecto en los Estados Financieros Financieros
Veamos ahora una serie de operaciones realizadas por una empresa para ver cuando afectan al Estado de Resultado. Para una mejor comprensión de los ejemplos, recordemos que siempre se cumple que los recursos y derechos que posee una empresa son iguales a sus obligaciones, es decir: A = P + Pat, por tanto Pat = A – P Variación Pat = Variación A – Variación P Luego, si en una operación cualquiera realizada en una empresa, si los A varían más que los P, entonces se produce una variación de riqueza que da origen a cuentas de Ingresos y/o Gastos. Veamos los ejemplos: a) Una empresa pide pide prestado $ 1.000 al banco. banco. La empresa incurre en un costo (mayor endeudamiento) endeudamiento) pero este origina un beneficio futuro (posibilidad de utilizar dinero), por lo que este costo se traduce en un activo: Tenemos: Variación A = Variación Caja = 1.000 Variación P = Variación Obligaciones con Bancos = 1.000 Variación Pat = 1.000 – 1.000 = 0 Luego la operación sólo afecta al Balance, no al Estado de Resultados b) Se compra mercadería, mercadería, con crédito, crédito, por un valor valor de $ 5.000 La empresa incurre en un costo (mayor endeudamiento) endeudamiento) pero este origina un beneficio futuro (posibilidad de vender la mercadería y obtener dinero), por lo que este costo se traduce en un activo:
Tenemos: Variación A = Variación Mercadería = 5.000 Variación P = Variación Proveedores = 5.000 Variación Pat = 1.000 – 1.000 = 0 Luego la operación sólo afecta al Balance, no al Estado de Resultados c) La empresa paga, en efectivo, efectivo, la mercadería mercadería adeudada. adeudada. La empresa incurre en un costo (entrega parte de sus recursos, en específico dinero) pero este origina un beneficio futuro (menor endeudamiento), endeudamiento), por lo que este costo se traduce en un activo: Tenemos: Variación A = Variación Caja = - 5.000 Variación P = Variación Proveedores = - 5.000 Variación Pat = - 5.000 – ( -5.000) = 0 Luego la operación sólo afecta al Balance, no al Estado de Resultados d) Los computadores de la empresa se desgastaron en $ 1.000 La empresa incurre en un costo (menor valor de sus recursos), costo que no origina beneficio beneficio futuro. Por otro lado el nivel de endeudamiento no cambia: Tenemos: Variación A = Variación Computadores = - 1.000 Variación P = 0 Variación Pat = - 1.000 – 0 = - 1.000 Como la riqueza disminuye, esto debe reflejarse en una cuenta de gasto. En el caso específico del desgaste de los recursos, por su uso, el gasto recibe el nombre de Depreciación: Esta operación sólo afecta al Balance y al Estado de Resultados. Podemos ver que la ecuación patrimonial, al igual que en las operaciones anteriores. Se mantiene equilibrada. En este último caso tenemos: Disminución Disminución Patrimonio (Gasto) = 1.000 Disminución A = 1.000 Disminución P = 0 Luego: Variación Pat = Variación A – Variación P -1.000 = - 1.000 – 0 = -1.000 Indicadores financieros y Ejercicios Relacionados al Balance y al Estado de Resultados Los indicadores son ciertos índices que se pueden derivar de los Estados Financieros y que permiten analizar la situación de las empresas. Son muchos los indicadores que se pueden obtener, sin embargo un mayor detalle de éstos lo veremos al final del curso. Por ahora veremos dos de ellos cuya finalidad son medir dos conceptos que son fundamentales en el manejo de las empresas: la Liquidez y la Rentabilidad. Antes de ver los indicadores es necesario aclarar como la contabilidad mide los conceptos de riqueza y variación de la riqueza. La riqueza que los dueños tienen en una empresa está
determinada determinada por los propios aportes que ellos realizan y por las variaciones que se originan producto de los operaciones del negocios. Para identificar los aportes de los dueños la contabilidad utiliza el concepto de Capital en cambio para señalar las variaciones de la riqueza, producto de las operaciones del negocio, utiliza el concepto Utilidad (pérdida). A la sumatoria de ambos conceptos se le llama Patrimonio. Pasemos ahora a los indicadores de liquidez y rentabilidad. El primero muestra la capacidad de pago y de operación que tiene una empresa y se mide a través del capital de trabajo: Capital de Trabajo = Activo Circulante – Pasivo Circulante El indicador de rentabilidad rentabilidad permite saber cuanto gana la empresa por cada peso invertido invertido o también por cada cien pesos invertidos. Rentabilidad = Variación de Riqueza/ Riqueza Inicial Un ejemplo nos ayudará a entender este concepto. Supongamos que una persona invierte $ 100, en un banco, a principio de año, y que a final del año retira $ 125. ¿Qué rentabilidad obtuvo? De acuerdo a los antecedentes tenemos: Riqueza Inicial = $ 100 Variación de Riqueza = 125 – 100 = 25 Rentabilidad = 25/100 = 0,25 Esto significa que ganó, en el año, $ 0,25 por cada $ 1 invertido Si se quiere saber cuanto ganó por cada $ 100 invertido, basta multiplicar por 100 la ganancia obtenida por cada $ 1. En nuestro ejemplo tendremos: Rentabilidad = 0,25 x 100 = 25% Si traducimos el concepto de rentabilidad al lenguaje contable, que permite saber cuál es la rentabilidad rentabilidad que genera la empresa a sus dueños, tendremos: Rentabilidad = Utilidad del Ejercicio/ Patrimonio Inicial 4. Ejercicios aplicados aplicados de balance y Estado de Resultados Resultados 4.1 Algunas aclaraciones, aclaraciones, previas a la solución de los problemas. problemas.
a) Significado de algunas cuentas y de agrupaciones. Costo de venta, cuentas por cobrar, servicios generales, sueldos y sueldos por pagar, clientes, cuenta personal, depreciación, Activo no Circulante, Pasivo no Circulante. b) Distintas presentaciones en Estado de Resultados Gastos Operacionales: Gastos de Administración y Ventas versus detalle de gastos por conceptos c) Fórmulas que poyan a la determinación de incógnitas en el balance Total Activos = Activo Circulante + Activo Fijo + Otros Activos Total Pasivos y Patrimonio = Pasivo Circulante + Pasivo de L.P + Patrimonio Total Activos = Total Pasivos Patrimonio = Capital + Utilidades Retenidas + Utilidad del Ejercicio Utilidades Retenidas Año n = Utilidades Retenidas Año n-1 + Utilidad Ejercicio Año n-1 Dividendos Año n Capital de Trabajo = Activo Circulante – Pasivo Circulante Explicación de cómo determinar el Capital cuándo: - Se desconoce: Total Pasivo y Patrimonio, y el monto de Patrimonio
- Se conoce el Total Total de Activos y las otras otras agrupaciones agrupaciones de Pasivos 4.2. Ejercicios A. Conocimientos Básicos TEMA 1
Usted sabe que en el balance los recursos y obligaciones se presentan de acuerdo a un cierto orden. De acuerdo a lo expuesto: 1. Explique el criterio de ordenamiento de los activos y pasivos 2. Indique en que apartado del balance clasificaría las siguientes cuentas: - Muebles. En una empresa empresa cuyo giro es la compra compra y venta de autos - Muebles. En una empresa empresa cuyo giro es la compra compra y venta de muebles muebles - Caja - Obligaciones con bancos - Utilidad del Ejercicio - Proveedores Solución
1.- Criterio de ordenamiento: ordenamiento: En los activos hay 2 criterios de ordenamiento, tiempo en el cual se espera recibir r ecibir su beneficio, o también tiempo en el cual se transformarán en dinero, y su tangibilidad o intangibilidad. En el caso de los pasivos también hay 2 criterios de ordenamiento, su fecha de vencimiento y el grado de exigibilidad del pasivo. b) Muebles (empresa autos): Activo fijo Muebles (empresa venta muebles): Activo circulante (mercadería) Activo fijo (usados por empresa) Caja: Activo circulante Obligaciones con bancos: - Más de un año: Obligación largo plazo - Menos de un año: Pasivo Circulante Utilidad Ejercicio: Patrimonio Proveedores: Pasivo circulante (generalmente) B. Construcción de Estados Financieros Financieros a partir de cuentas
TEMA 2
A partir de las siguientes cuentas de la empresa Miró, al 31 de Diciembre de 2003, que se presentan a continuación: Gasto de Arriendo Costo de Venta Muebles Cuenta personal Maquinarias Caja Proveedores (2 años) Ingresos por Venta Utilidades Retenidas Obligaciones con Bancos (7 meses)
8.000 110.000 50.000 6.000 200.000 12.000 8.000 190.000 30.000 10.000
Edificios 500.000 Servicios Generales 4.000 Banco 5.700 Mercadería 15.000 Gasto de Publicidad 4.000 Obligaciones con Bancos (2 años) 100.000 Sueldos por Pagar 10.000 Sueldos 40.000 Acciones (*) 200.000
Arriendos recibidos por anticipado (**) 15.000 Bonos por Pagar ( 5 años) 150.000 Patentes (2 años) 10.000
Capital Dividendos Percibidos
X 10.000
(*) No hay intención de venderlas (**) 5 meses de arriendo 1. Construya el Balance, según liquidez, y el Estado de Resultados. 2. Calcule o indique: Rentabilidad del año, año, Patrimonio Inicial, Pasivo Exigible, Recuperación Recuperación de clientes. Se sabe que las ventas a crédito comenzaron sólo el año 2003 y alcanzaron al 30% de las ventas totales. Solución 1. Balance al 31 de Diciembre Diciembre de 2003
Caja Banco Mercadería Cuenta Personal Activo Circulante
12.000 5.700 15.000 6.000 38.700
Arriendos Recibidos por Ant. Obligaciones con banco C.P. Sueldos por pagar Pasivo Circulante
15.800 10.000 10.000 35.000
Patentes Acciones Otros Activos
Bonos por pagar 50.000 Proveedores 200.000 Obligaciones con banco L.P. 500.000 Pasivo de largo Plazo 750.000 Capital 10.000 Utilidad Retenida 200.000 Utilidad del Ejercicio 210.000 Patrimonio
641.700 30.000 34.000 705.700
Total Activos
998.700 Total Pasivos y Patrimonio
998.700
Muebles Maquinaria Edificio Activo Fijo
150.000 8.000 100.000 258.000
Estado de Resultado Ingreso por Venta Costo de Venta Resultado Operacional Bruto
190.000 (110.000) 80.000
Gastos de Administración y Venta Gastos Arriendo 8.000 Sueldos 4.000 Gastos Publicidad 4.000 Servicios Generales 4.000
56.000
Resultado Operacional neto
24.000
Ingreso No Operacional Dividendos Percibidos 10.000 Gastos No Operacionales Resultado no Operacional
10.000
Utilidad del Ejercicio
34.000
0 10.000
C. Análisis de Estados Financieros TEMA 3
La empresa “Comprensión Contable” presenta presenta los siguientes balances, en las fechas que se indican:
Balance General 31.12.1997
Activo Circulante Activo Fijo Otros Activos Total Activos Pasivo Circulante Pasivo de Largo Plazo Capital Utilidad Acumulada Utilidad del Ejercicio Total Pasivo
13.100 13.800 5.500 --------32.400 16.000 15.000 3.000 0 (1.600) --------32.400
31.12.1998
11.500 13.000 5.500 --------30.000 8.300 17.500 3.000 (1.600) 2.800 --------30.000
De acuerdo con esta información indique:
a) b) c) d)
¿En qué año presentó presentó una mejor liquidez la empresa . Justifique numéricamente numéricamente su respuesta. El patrimonio inicial y final de la empresa. empresa. El monto de la depreciación del año 1998, si si se sabe que durante el año no existió existió movimientos de activo fijo. El aumento de la riqueza del año 1998 en relación al año 1997.
TEMA 4
Valle Verde S.A., empresa dedicada dedicada a la compra y venta de fertilizantes, presenta presenta los siguientes Estados Financieros: Balance al 31 de Diciembre de 2002: Pesos Caja 60.000 Proveedores 400.000 Clientes 160.000 Arriendos Recibidos por Anticipado 200.000 Mercadería 2.000.000 Obligaciones con Bancos 800.000 Seguros Vigentes 400.000 Pasivo Circulante 1.400.000 Cuenta Personal 80.000 Activo Circ. 2.700.000 Capital 40.000.000 Utilidades Retenidas 2.020.000 Mobiliario 2.000.000 Utilidad del Ejercicio 480.000 Local 5.200.000 Patrimonio 42.500.000 Edificio 34.000.000 Activo Fijo 41.200.000 Total Pasivo 43.900.000 Total Activo 43.900.000 Estado de Resultados Año 2002: Pesos Ingresos por Venta 4.000.000 Costo de Venta 2.200.000 Ingreso Operacional Bruto 1.800.000 Gastos Operacionales 800.000 Gastos de Administración Administración 480.000 Gastos de Venta 320.000 . . Utilidad Operacional 1.000.000 Ingresos No Operacionales Gastos No Operacionales Utilidad no Operacional
0 520.000 (520.000)
Utilidad del Ejercicio
480.000
Se pide:
1. Calcule la recuperación de clientes clientes del año 2002 si al 31 de Diciembre de 2001 la cuenta cuenta clientes presentaba un saldo de $ 120.000 y durante el año 2002 se vendió el 70%, a crédito simple. 2. Indique el valor de las compras de mercadería mercadería del año 2002, si Ud sabe que la cuenta cuenta mercadería tenía un saldo inicial de $ 700.000. Asuma que no hay devoluciones devoluciones ni de compra ni de venta. 3. Calcule el porcentaje de los recursos recursos de la empresa que están financiados financiados con fondos de los dueños. 4. Calcule la capacidad capacidad de pago de la empresa 5. ¿Conviene a la empresa capitalizar capitalizar la utilidad del ejercicio, si los bancos ofrecen ofrecen un interés del 7% anual? Explique. Efectúe cálculos numéricos que justifiquen su respuesta. 6. Suponga que durante el año 2002 se efectuó un aporte de capital de $ 5.000.000 y se repartieron repartieron dividendos de $ 2.700.000 entonces indique cuál era el Patrimonio de la empresa al inicio del año 2002 7. Observando el Estado de resultados se puede concluir que la empresa no incurrió en gastos de luz, agua, teléfonos y otros servicios, durante el año 2002. Comente 8. ¿Cuál es el significado de utilidad y porqué se separa en utilidades retenidas retenidas y utilidad del ejercicio? 9. Indique la diferencia entre entre costo de venta y gasto de venta 10. El gerente de Valle Verde Verde reclama a su contador: ”Los ”Los arriendos que figuran figuran en el Balance como un pasivo deberían registrarse en el Estado de Resultados como parte de los Ingresos no Operacionales, puesto que ya recibimos la plata. Comente Solución
1. Los créditos de la cuenta Clientes Clientes representan la recuperación, o pagos, pagos, de los clientes. Tenemos: S.I + Débitos = S.F + Créditos 120.000 + 4.000.000 x 0,7 = 160.000 + Créditos => Créditos = $ 2.760.000 2. Los débitos de la cuenta Mercadería Mercadería representan las compras. Tenemos: Tenemos: S.I + Débitos = S.F + Créditos 700.000 + Compras = 2.000.000 + 2.200.000 => Compras = $ 3.500.000 3. 42.500.000 = 0,968 => 96,8% de los los recursos recursos de la empresa están están financiados con fondos 43.900.000 propios. 4. Capital de Trabajo Trabajo = Activo Circulante – Pasivo circulante Capital de Trabajo = 2.700.000 – 1.400.000 = $ 1.300.000 5. Rentabilidad = Utilidad del Ejercicio Ejercicio Patrimonio Inicial Rentabilidad = 480.000 = 0,0114 = 1,14% 42.020.000 Como los bancos ofrecen mayor rentabilidad que la empresa, empresa, no conviene capitalizar, por el contrario, hay que distribuir la utilidad entre los dueños. 6. Patrimonio inicial = 40.000.000 + 2.020.000 – 5.000.000 + 2.700.000 = $ 39.720.000 7. Falso. Los gastos de sueldos, sueldos, luz, capacitación, etc., están están agrupados en los gastos de administración administración y en los gastos de venta.. 8. Utilidad es aumento en la riqueza, producto producto de las operaciones del negocio. Se separan en utilidades retenidas y del ejercicio para distinguir el aumento de riqueza del período, de aumentos ocurridos en períodos anteriores. Utilidades Retenidas: Retenidas: Es lo ganado ganado en períodos períodos anteriores, menos lo repartido. Utilidad del Ejercicio: Es lo ganado en el período. 9. El concepto de costo es más amplio que el concepto de gastos, se refiere a todo sacrificio que hace la empresa a fin de lograr un objetivo, fundamentalmente obtener utilidades. Un costo de puede transformar en un activo, si origina beneficios futuros, o en un gasto, si es un costo ya incurrido. El gasto es, por lo visto anteriormente, un costo ya incurrido, es decir que no genera beneficio futuro, se consideran, por tanto, gastos: servicios recibidos, activos consumidos y activos entregados. 10. Falso, de acuerdo con el criterio criterio devengado el ingreso se debe reconocer reconocer cuando se prestó el servicio. No es la recepción del dinero la variable que define el ingreso. De acuerdo con lo anterior es correcto reflejar el arriendo recibido por anticipado como un pasivo, puesto que la empresa tiene la obligación de prestar el servicio de arriendo. D. Determinación de Incógnitas TEMA 5
Como importante analista de la empresa "King Kon" se le solicita que determine las incógnitas de los balances independientes, que se muestran desordenados, de las siguientes empresas que se muestran a continuación: Empresa Lote Activo no Circulante 1.400.000 Patrimonio A Total Activos B Pasivos Circulantes 500.000 Activo Circulante 640.000 Pasivo No circulante 600.000 Total Pasivos y Patrimonio C Capital de Trabajo D
Lotito Lotón 1.000.000 I 775.000 8.600.000 E 10.000.000 200.000 J F 720.000 G K 1.400.000 L H 80.000
TEMA 6 Calcule el valor de las incógnitas dejando explícito los métodos de cálculo: Balances
31.12.99
31.12.2000
Pasivo Circulante Pasivo de Largo Plazo Otros Activos Activo Circulante Capital Utilidades Retenidas Activo Fijo Total Pasivo Utilidad del Ejercicio Capital de Trabajo Total Activos
A B 50.000 100.000 200.000 40.000 C 440.000 20.000 20.000 D
100.000 E 30.000 F G H 320.000 1.460.000 30.000 10.000 1.460.000
Información adicional respecto al año 2000 a) Se repartieron dividendos por $ 10.000 b) Se efectuó un aporte de capital por $ 50.000 TEMA 7
Calcule el valor de las incógnitas del siguiente Balance, que se presenta a continuación. Posteriormente calcule, o indique, la liquidez al 31 de Diciembre de 2003 y la rentabilidad obtenida por la empresa Animalitos, en el año 2003. Animalitos S.A. Balance al 31.12.2003: Pesos
Activo Circulante Activo Fijo Otros Activos Total Activos
1.000 A B C
Pasivo Circulante D Pasivo de Largo Plazo E Patrimonio F Total Pasivos G
Para resolver este problema haga uso de los siguientes antecedentes: 1. 2. 3. 4. 5.
El pasivo exigible, al 31 de Diciembre de 2003, es de $ 4.500 La empresa se inicio en Enero Enero de 2003, con un aporte de los dueños, de $ 1.500 1.500 El capital de trabajo de la empresa, empresa, al 31 de Diciembre de 2003, es de menos $ 500 El aumento de riqueza del año alcanzó alcanzó a $ 400 Los recursos y/o derechos intangibles, intangibles, de largo plazo, al 31 de Diciembre de 2003, alcanzan alcanzan a $ 400
Solución
1.- Cálculo de incógnitas: F = Patrimonio = Capital + Utilidad Retenida + Utilidad Ejercicio = 1500 + 0 + 400 = 1900
Capital = 1500 (Nota 2)+ Utilidad Retenida = 0 (No hay porque la empresa está en su primer año) Utilidad Ejercicio = 400 (Nota 4) D = Pasivo circulante = 1500 (Nota 2) Capital de Trabajo = AC – PC = 1000 – D = -500 D = 1500 E = Pasivo largo plazo = 3000 Pasivo Exigible = 4500 = Pasivo Circulante + Pasivo Largo Plazo 4500 = 1500 + Pasivo Largo Plazo Pasivo Largo Plazo = 3000 G = Total Pasivos = Pasivo Circulante + Pasivo Largo Plazo + Patrimonio = 6400 = 1500 + 3000 + 1900 = 6400 C = Total Activos = Total Pasivos = 6400 E. Comentes TEMA 8: Comente
1. Los incrementos de activos activos de una empresa aumentan la utilidad de la misma, puesto que ello significa significa que se están aumentando los recursos que poseen los dueños. 2. Se dice que los pasivos son son la fuente de financiamiento de los activos por eso eso que cuando se compra un activo debe registrarse al costo histórico. 3. El capital de la empresa refleja la riqueza de los dueños de la misma y está determinado por los recursos que cuenta la empresa. 4. La liquidez de una empresa aumenta cuando cuando ésta vende mercadería. Nota: Considere liquidez como sinónimo de dinero. 5. El gerente general general reclama a su contador: contador: “Encuentro una exageración exageración utilizar tantas cuentas cuentas para reflejar los gastos. Lo único que se logra con ello es aumentar los costos del sistema contable y, por consiguiente, disminuir la utilidad de la firma. A mi parecer basta llevar una sola cuenta en la que se calculen los gastos totales de la empresa, y de ésta manera ser consecuente con el balance en el que se muestra el resultado del período en una única cuenta llamada utilidad del ejercicio. ” 6. La contabilidad es el único sistema sistema de información útil para los ejecutivos en su toma de decisiones puesto que registra, en los Estados Financieros, Financieros, todo lo que ocurre dentro de la empresa y, hace uso de información histórica que es objetiva y confiable. 7. Devengar significa reconocer reconocer aumentos en la riqueza de la empresa empresa debido a las operaciones de compra y venta de mercaderías. Lo anterior se produce debido a que generalmente los productos son vendidos a un precio mayor que su precio de compra. Para clarificar su comentario puede dar ejemplos. 8. Los arriendos pagados por anticipados, anticipados, los sueldos adeudados, el pago pago de los servicios, etc., constituyen gastos gastos para la empresa porque reflejan los sacrificios que ésta debe realizar para generar ingresos. 9. La empresa “Carlos V” inició inició sus actividades en el año 2000. Al 31 de Diciembre de 2003 muestra las siguientes utilidades: Utilidad del Ejercicio: $ 700.000 Utilidades Retenidas : $ 250.000 De acuerdo con esta información se puede concluir que:
a) El aumento de riqueza riqueza del año 2003 fue de $ 950.000 b) Los aumentos de riqueza, anteriores anteriores al año 2003, fueron muy inferiores a los del año 2003 Comente
Solución
5. Falso. El gerente está en un error, en el el Estado de Resultados Resultados se detallan los gastos a fin de tener un mayor control de los gastos que se están incurriendo incurriendo en la empresa. Esto se hace hace precisamente porque el balance sólo indica, en términos generales lo que ocurrió con la riqueza de la empresa, pero pero no permite control. 6. Falso. La contabilidad es una técnica técnica que sólo sólo informa sobre los hechos económicos que ocurren dentro de la empresa. Por otro lado no entrega información del entorno. Por los motivos anteriormente señalados los
ejecutivos deben recurrir a otros sistemas de información, además de la contabilidad, que los apoyen en su gestión. 7. Falso. El principio de Devengado Devengado busca tomar en consideración todos los recursos recursos y obligaciones del período aunque estos hayan sido o no pagados o percibidos. Reconoce ingresos o gastos aunque no haya movimientos de dinero. Ejemplo: reconocimiento de gastos por interés por servicios financieros recibidos (aunque no se hayan pagado): Se reconoce el gasto y la mayor obligación. 8. Falso. Arriendos pagados por anticipado: Son activos porque son derechos de la empresa a recibir un servicio futuro. Sueldos por Pagar: Son obligaciones que tiene la empresa empresa con el personal. Pago de Servicios: Constituyen un gasto ya que reflejan sacrificios de la empresa por servicios recibidos. No generan beneficios futuros. Podría también interpretarse como una disminución de pasivos, si se trata del pago de servicios adeudados. 9.- a) Falso, el aumento de la riqueza fue de $700.000 b) Incierto, para saber con certeza si la afirmación es cierta se requiere conocer qué monto de utilidad fue entregada a los dueños entre los años 2000 y 2002.
Lecturas de Apoyo al Tema 3:
1. Estados Financieros. Financieros. Artículos Artículos