Bab1 - TEORI KONSOLIDASI, AKUNTANSI PUSH-DOWN DAN USAHA PATUNGAN.docx

Nama : YULIARTI ARDIN No Stambuk : C 301 12 210  Jurusan : AKUNTANSI AKUNTANSI Mata Mata Kula ula! ! : AKUN AKUNT TANSI ANSI LANJ LANJUT UT

Tugas Resume:

TEORI KONSOLIDASI, AKUNTANSI PUSH DOWN, DAN USAHA PATUNGAN Teori ori indu induk k enti entita tass dida didasa sark rkan an pada pada asum asumsi si bahw bahwaa lapo lapora ran n keua keuang ngan an konsolidasian adalah perluasan dari laporan induk entitas dan harus dibuat dari sudut  pandang pemegang saham induk entitas. Dalam teori induk entitas, laporan keuangan konsolidasian dibuat untuk kepentingan pemegang saham entitas induk, dan pemegang saham hak non pengendalian tidak diharapkan mengambil manfaat untuk dari laporan tersebut. Laba bersih konsolidasian dalam teori induk entitas merupakan ukuran laba bagi  pemegang saham induk entitas. Teori Teori entita entitass mengga menggamba mbarka rkan n pandan pandangan gan lain lain dari dari kon konsol solida idasi. si. Teori Teori ini dikemukakan oleh Prof. Maurice Moonitz dan dipublikasikan oleh sosiasi kuntansi di merika !merican ccounting ssociation" pada tahun #$%% dengan &udul ' The (ntit) Theor) of *onsolidate *onsolidated d +tatements. +tatements. -al utama dari teori entitas adalah bahwa laporan laporan konsolidasi konsolidasian an mencermink mencerminkan an sudut pandang keseluruhan keseluruhan entitas usaha, usaha, )ang menilai secara konsisten sumber da)a )ang dikendalikan entitas.

PERBANDINGAN TEORI KONSOLIDASI

Perb Perbed edaa aan n mend mendas asar ar anta antara ra teor teorii indu induk k enti entita tas, s, teor teorii enti entita tass dan dan teor teorii kontemporer, )aitu teori induk perusahaan mengambil sudut pandang pemegang saham induk induk entita entitass dan teori teori entitas entitas memfok memfokusk uskan an pada pada keselu keseluruh ruhan an entita entitass kon konsoli solidas dasi. i. +ebalikn)a +ebalikn)a,, teori kontemporer kontemporer memandang memandang pemegang saham dan kreditor kreditor induk entitas sebagai sebagai pemakai pemakai utama laporan keuangan konsolidasi, konsolidasi, namun mengasumsikan mengasumsikan tu&uan  pelaporan posisi keuangan dan hasil operasi adalah bagi entitas usaha tunggal.

Pelaporan Laba

Laba bersih konsolidasian adalah ukuran laba bagi pemegang saham induk entitas dalam teori induk perusahaan dan teori entitas. Teori Teori entitas memerlukan perhitungan laba  bagi seluruh pemegang saham, )ang disebut sebagai 'teori laba bersih konsolidasian. Total laba bersih konsolidasian kemudian dialokasikan kepada pemegang saham hak non  pengendalian dan ma)oritas, dengan pengungkapan )ang memadai dalam laporan

keuangan. Laba bersih konsolidasi dalam praktik )ang ada menggambarkan teori induk  entitas. Tetapi praktik akuntansi )ang lebih disukai, )aitu teori kontemporer, menun&ukan  pendapatan hak non pengendalian sebagai pengurang dalam menentukan laba bersih konsolidasian,

dan

melaporkan

ekuitas

pemegang

saham

kosolidasi.

Penilaian Aset

Dalam Teori induk entitas, asset anak entitas dikonsolidasikan pada nilai  bukun)a, ditambah dengan bagian induk entitas dari kelebihan nilai wa&ar asset atas nilai  bukun)a. Dengan kata lain, aset anak entitas dinilai kembali han)a sebatas pengambilan asset bersih !termasuk goodwill" oleh induk entitas. epemilikan hak non pengendalian dalam asset bersih anak entitas dikonsolidasikan pada nilai bukun)a. Dalam teori entitas, asset dan liabilitas anak entitas dikonsolidasikan pada nilai wa&arn)a dan kepemilikan hak non pengendalian dan ma)oritas atas asset bersih itu diperlakukan secara konsisten. Tetapi perlakuan )ang konsisten ini diperoleh melalui  praktik )ang masih dipertan)akan dalam penilaian anak entitas dengan dasar harga )ang diba)ar induk entitas untuk memperoleh kepemilikan ma)oritas. Masalah lain sehubungan dengan penilaian anak entitas dalam teori entitas muncul setelah induk entitas mendapatkan kepemilikann)a ketika induk entitas secara  penuh mengontrol anak entitas, saham )ang dimiliki oleh pemegang saham hak non  pengendalian tidak lagi mencerminkan kepemilikan ekuitas dalam pengertian umum.

Keuntunan !an Keruian "an Belu# Direalisasi

Dalam teori induk entitas, keuntungan dan kerugian )ang belum direalisasi dari  pen&ualan arus/atas dieliminasi se¨ah presentase kepemilikan entitas induk dalam anak entitas. 0agian dari keuntungan dan kerugian )ang tidak dieliminasi berkaitan dengan kepemilikan hak non pengendalian, dan sudut pandang induk entitas, direalisasi oleh pemegang saham hak non pengendalian. +eluruh keuntungan dan kerugian )ang belum direalisasi dieliminasi dalam menentukan laba bersih konsolidasian menurut teori entitas. Dalam hal pen&ualan arus/ke atas, ¨ah )ang dieliminasi dialokasikan antara laba untuk pemegang saham hak non  pengendalian dan pemegang saham ma)oritas berdasarkan presentase kepemilikan mereka. Pengeliminasian keuntungan dan kerugian )ang belum direalisasi dalam teori kontemporer mengikuti pola dan konsistensi teori entitas.

Keuntunan !an Keruian Konstru$ti% 

Pola akuntansi untuk keuntungan dan kerugian konstruktif dari akuisisi hutang antar entitas menurut ketiga teori tersebut sama dengan pola akuntansi untuk keuntungan dan kerugian )ang belum direalisasi. euntungan dan kerugian dari penarikan konstruktif  hutang dalam teori kontemporer diperlakukan sama dengan teori entitas.

Konsep Kesatuan E$ono#i & Pe#belian Goo!'ill

Dengan metode ini, proses konsolidasi untuk asset dan liabilitas )ang dapat diidentifikasi dinilai secara konsisten pada nilai wa&ar pada saat penggabungan usaha dilakukan. Pendukung pendekatan ini mengakui bahwa induk entitas akan mau memba)ar  se¨ah premi untuk memperoleh kendali atas entitas lain, dan premi tersebut tidak   berhubungan dengan nilai wa&ar anak entitas. 1leh sebab itu tidak ada perhitungan nilai tersembun)i goodwill )ang harus dilakukan, dan han)a goodwill )ang benar/benar diba)ar )ang dilaporkan pada laporan konsolidasian. 2ika standar 3+0 berdasarkan teori entitas atau konsep kesatuan ekonomi4akan diterbitkan metode pembelian goodwill, )ang akan men&adi bagian dari teori kontemporer. Teori kontemporer akan terus bere5olusi bersama dengan perubahan standar akuntansi.

ILUSTRASI & KONSOLIDASI DENGAN TEORI INDUK ENTITAS DAN TEORI ENTITAS

Pembelian gabungan usaha Pedrich corporation dan +and) *orporation pada tanggal # 2anuari 6778. sumsikan Pedrich *orporation membeli $79 kepemilikan dalam +and) *orporation dengan memba)ar tunai #$;.777.
Pedrich +and) 0ook =alue 3air =alue 0ook =alue 3air =alue *ash 667 667  >  > ccounts Recei5able / net  ;7  ;7  ?7  ?> @n5entor)  $7 #77  %7  >7 1ther current assets  67  67  #7  #7 Plant assets 4 net 667 ?77  87  ;7 Total assets 8?7 A67 #%> #;7

Liabilities  ;7  ;7  6>  6> *apital +tock, #7 par %77 #77 Retained (arnings #>7  67 Total (Buities 8?7 #%>

-arga beli #$;.777 untuk $79 kepemilikan merupakan nilai total dari asset bersih +and) *orporation 667.777 !#$;.777 C $79". Dalam teori entitas, seluruh asset dan liabilitas anak entitas dinilai kembali dan tercermin dalam laporan konsolidasian se¨ah 667.777. Dalam teori induk entitas, total implied 5alue tidak tercermin dalam laporan keuangan konsolidasian, dan han)a $79 dari asset bersih anak entitas )ang dinilai kembali. Meskipun perbedaan teori tidak mempengaruhi akuntansi induk entitas )ang menggunakan metode ekuitas, hasil perhitungan aset, liabilitas serta kepemilikan hak non  pengendalian men&adi berbeda.

TEORI INDUK ENTITAS

Menurut teori induk entitas !dan teori kontemporer", nilai asset )ang dapat diidentifikasi dan goodwill adalah $79 dari nilai di atas :

ccount Recei5able 4 net  >.777  $79 E  %.>77 @n5entor)  #7.777  $79 E  $.777 Plant assets 4 net  67.777  $79 E  #;.777 Foodwill  8>.777  $79 E  >;.>77 Total purchase price o5er book 5alue acBuired  $7.777

GOODWILL

Dalam teori entitas, goodwill sebesar 8>.777 sama dengan nilai total asset bersih +and) *orporation atas nilai wa&arn)a !667.777 / #>>.777". Dalam Teori induk perusahaan, goodwill sebesar >;.>77 adalah sama dengan bia)a in5estasi dikurangi $79 nilai wa&ar  asset )ang dapat diidentifikasi +and) *orporation !#$;.777 / #?$.>77". Tambahan sebesar #7.777 )ang dialokasikan kepada aset )ang dapat diidentifikasi dan goodwill dengan metode ekuitas !#77.777 / $7.777" tercermin pada neraca konsolidasian dalam kelompok kepemilikan hak non pengendalian.

Konsoli!asi Saat A$uisisi

Dengan teori induk entitas, $79 dari kelebihan nilai wa&ar atas nilai buku aset )ang dapat diidentifikasi dialokasikan ke asset dan liabilitas )ang dapat diidentifikasi, dan kelebihan bia)a in5estasi atas nilai wa&arn)a sebesar >;.>77 dialokasikan ke goodwill. epemilikan minoritas #6.777 dalam teori induk entitas sama dengan #79 nilai buku asset bersih +and) *orporation pada asset konsolidasi dalam teori induk entitas terdiri dari nilai buku gabungan asset ditambah $79 kelebihan nilai wa&ar aset +and) *orporation atas nilai bukun)a. Dalam teori entitas, asset konsolidasi terdiri dari nilai  buku asset Pedrich *orporation ditambah nilai wa&ar asset +and) *orporation. Meskipun seluruh asset +and) *orporation dikonsolidasi pada nilai wa&arn)a, total asset konsolidasi tidak menggambarkan nilai wa&ar dalam kedua teori, karena asset induk entitas tidak  dinilai kembali pada saat penggabungan usaha dilakukan.

Konsoli!asi Setela( A$uisisi

Perbedaan antara teori induk entitas dengan teori entitas dapat di&elaskan lebih lan&ut dengan mengamati kegiatan operasi Pedrich *orporation dan +and) *orporation selama tahun 6778. sumsi/asumsi berikut ini dibuat : G Laba bersih dan di5iden +and) *orporation untuk tahun 6778 masing/masing ?>.777 dan #7.777. G elebihan nilai wa&ar atas nilai buku piutang dagang dan persediaan +and) *orporation pada tanggal # 2anuari 677? direalisasi selama tahun 6778. G set tetap +and) *orporation disusutkan >9 setahun dan goodwill dari konsolidasi tidak diamortisasi.

)ETODE EKUITAS

Dengan asusmsi tersebut, Pedrich *orporation mencatat pendapatan in5estasi dari +and) *orporation tahun 6778 sebesar #A.#77 )ang dihitung dengan menggunakan metode ekuitas sebagai berikut : +hare of +and)Hs net income !?>.777  $79"  ?#.>77 Less : Realization of ecess allocated to recei5ables !>.777  $79" ! %.>77" Realization of ecess allocated to in5entories !#7.777  $79" ! $.777"

Depreciation on ecess allocated to plant assets !67.777  $79" : 67 )ears ! $77" @ncome from +and)  #A.#77

Pada tanggal ?# desember 6778 akun in5estasi Pedrich *orporation pada +and) *orporation )ang menggunakan metode ekuitas bersaldo 678.#77. +aldo in5estasi ini terdiri dari bia)a in5estasi #$;.777 ditambah pendapatan in5estasi 6778 sebesar #A.#77 dikurangi di5iden )ang diterima +and) *orporation selama 6778 sebesar $.777. kuntansi dengan metode ekuitas tidak dipengaruhi oleh sudut pandang )ang dipakai dalam mengkonsolidasi laporan keuangan entitas afiliasi dan dengan demikian, laporan terpisah Pedrich *orporation dan +and) *orporation masing/masing pada tanggal ?# Desember 6778 akan sama, apapun teori )ang digunakan.

PERTI)BANGAN AKUNTANSI PUSH DOWN DAN BASIS LAINN*A

etika akuntansi push down tidak digunakan dalam akuisisi, alokasi harga  pembelian pada aset bersih berwu&ud dan goodwill diselesaikan dalam kertas ker&a konsolidasi. Laporan keuangan konsolidasian menggambarkan alokasi pembelian. pabila anak entitas mencatat alokasi dalam laoran keuangann)a dengan akuntasi push/ down,

maka

dengan

demikian

proses

konsolidasi

telah

disederhanakan.

Pedrich *orporation mendapatkan $79 kepemilikann)a dengan memba)ar #$;.777  pada tanggal # 2anuari 6778. pabila akuntansi push/down digunakan dan han)a $79 asset bersih )ang dapat diidentifikasi +and) *orporation )ang dinilai kembali !teori induk  entitas", maka perbedaan nilai bukuCharga perolehan $7.777 dialokasikan sebagai berikut !dalam ribuan": 0ook =alue Push/Down d&usment 0ook =alue fter Push/Down *ash  >  > ccounts Recei5able 4 net  ?7  %,>  ?%,> @n5entor)  %7  $  %$ 1ther current assets  #7  #7 Plant assets 4 net  87  #;  A; Foodwill  >;,>  >;,> #%>  $7 6?> Liabilities  6>  6> *apital stock #77 #77

Retained earnings  67 ! 67" Push/down capital ##7 ##7 #%> 6?>

Pen)esuaian push/down pada buku terpisah +and) *orporation dicatat sebagai berikut : ccounts Recei5able  %.>77 @n5entor)  $.777 Plant ssets  #;.777 Foodwill  >;.>77 Retained (arnings  67.777 Push/down capital ##7.777

2ika total nilai 667.777 dihilangkan dari harga beli $79 kepemilikan pada +and) corporation dengan teori entitas !harga perolehan #$;.777 C $79", maka kelebihan #77.777 di push/down pada buku +and) *orporation sebagai berikut !dalam ribuan":

0ook =alue Push/Down d&usment 0ook =alue fter Push/Down *ash  >  > ccounts Recei5able  ?7  >  ?> @n5entor)  %7  #7  >7 1ther current assets  #7  #7 Plant assets 4 net  87  67  ;7 Foodwill  8>  8> #%> #77 6%> Liablities  6>  6> *apital stock #77 #77 Retained earnings  67 ! 67" Push/down capital #67 #67 #%> #77 6%>

2urnal untuk mencatat #77 9 pen)esuaian push/down pada buku terpisah +and) *orporation adalah sebagai berikut : ccounts Recei5able  >.777 @n5entor)  #7.777

Plant ssets  67.777 Foodwill  8>.777 Retained (arnings  67.777 Push/down capital #67.777

Le+erae! Bu"outs

Pada Le5eraged 0u)outs !L01", sekelompok in5estor !seringkali mencakup mana&emen entitas, banker in5estasi, dan institusi keuangan" memperoleh sebuah entitas !entitas " dari pemegang saham publik melalui transaksi )ang dibia)ai sedikit modal dan hutang dalam ¨ah )ang amat besar. 0iasan)a, kelompok in5estor mengumpulkan dana untuk  L01 melalui #79 in5estasi uang mereka sendiri dan sisan)a dari pin&aman. 0iasan)a hutang )ang diperoleh in5estor untuk membia)ai L01 di&amin oleh asset entitas  dan dilunasi oleh dana )ang berasal dari operasi entitas  danCatau melalui  pen&ualan assetn)a. arena hutang tersebut di&amin oleh aset entitas , bank memberi  pin&aman kelompok in5estor seringkali menginginkan agar hutang tersebut muncul dalam laporan keuangan entitas .

USAHA PATUNGAN

Isaha patungan !&oint 5enture" adalah bentuk persekutuan )ang dimulai oleh ekspedisi perdagangan maritim Junani dan romawi. Tu&uann)a adalah menggabungkan  partisipasi mana&emen dengan pemilik modal untuk suatu pro)ek perdagangan spesifik  dan terbatas. Tipe umum usaha patungan temporer adalah bentuk sindikat )ang terdiri dari  bankir in5estasi untuk membeli sekuritas dari perusahaan )ang mengeluarkann)a dan kemudian memasukkann)a kepada mas)arakat umum. Isaha patungan memungkinkan  beberapa pesertann)a berbagi resiko dan hasil atas tindakan )ang &ika dilakukan oleh seseorang peserta sangat beresiko. 0idang baru dan kegunaan dari bentuk usaha patungan bagi dunia usaha semakin lama semakin penting. +ebagai contoh, sampai pertengahan #$$% pada bidang telekomunikasi

hampir

seluruh entitas

mencari

sekutu usaha

patungan untuk 

mendapatkan keuntungan dan memperluas usaha. Tu&uan dari usulan usaha patungan ini ialah untuk mengakumulasikan modal untuk memenangkan tender izin &asa komunikasi  pribadi !personal communication ser5ices" )ang bernilai mil)aran dollar dan untuk 

membangun åan telepon nasional tanpa kabel. +alah satu keuntungan dari usaha ini adalah menghindari harga akuisis )ang mahal.

Penertian Usa(a Patunan

Isaha patungan adalah sebuah entitas usaha )ang dimiliki, dioperasikan, dan dikendalikan secara bersama/sama oleh sekelompok kecil in5estor !5enturer", untuk  men&alankan suatu bidang usaha tertentu )ang saling menguntungkan tiap 5enturer.

Stru$tur Oranisasi Usa(a Patunan

G (ntitas Patungan usaha : entitas )ang dimiliki dan dioperasikan oleh sekelompok kecil 5enturer untuk mencapai hasil )ang sangat menguntungkan. G Persekutuan Imum : asosiasi dimana tiap sekutu memiliki tanggung &awab tidak terbatas. G Persekutuan Terbatas : asosiasi dimana terdapat satu sekutu atau lebih memiliki tanggung &awab tidak terbatas dan satu sekutu atau lebih memiliki tanggung  &awab terbatas. G epentingan )ang tidak terbagi : pengaturan kepemilikan dimana terdapat dua  pihak atau lebih secara bersama/sama memiliki keka)aan dan hak milikn)a masih ada pada masing/masing indi5idu sampai sebatas kepentingan masing/ masing pihak.

A$untansi untu$ Entitas Patunan Usa(a

Pendekatan untuk menentukan pengaruh signifikan pada usaha patungan entitas cukup berbeda dengan in5estasi pada saham biasa karena tiap 5enturer biasan)a harus memberikan persetu&uan pada setiap keputusan )ang signifikan, sehingga memberikan kemampuan untuk menerapkan pengaruh )ang signifikan tanpa mempertimbangkan kepemilikan kepentingan. @n5estasi pada saham biasa entitas patungan usaha )ang melebihi >79 dari saham  beredar usaha patungan adalah in5estasi anak entitas !subsidiar) in5estments", dimana diterapkan akuntansi dan pelaporan induk/anak. (ntitas patungan usaha )ang >79 dimiliki oleh salah satu pihak tidak dianggap sebagai usaha patungan, meskipun tetap dilaporkan sebagai usaha patungan pada laporan keuangan.

Konsoli!asi Satu Baris !an Konsoli!asi Proposional

Diasumsikan Price *orporation memiliki >79 kepentingan tidak terbagi pada +hield *ompan), usaha patungan bidang perdagangan. Laporan keuangan komparatif   berdasarkan dua asumsi !metode ekuitas dan konsolidasi proporsional" disa&ikan pada  peraga ##/#7 !dalam ribuan".

(Buit) Method 4 Price corporation +hield Inincorporated Proportionate *onsolidation 4  Price and +hield @ncome +tetment Re5enues +ales 6.777  >77 6.6>7 @ncome from +hield  #77 Total re5enue 6.#77  >77 6.6>7 (pense #.677  677 #.?77 *ost of sales  %77  #77  %>7 1ther epense #.877  ?77 #.A>7  77  677  >77

0alance +heet *ash  677  >7  66> ccounts recei5able  ?77  #>7  ?A> @n5entor)  %77  ?77  >>7 Plant assets  ;77  ;77 #.677 @n5estment in +hield  >77 Total assets 6.677 #.?77 6.?>7

ccounts pa)able  %77  677  >77 1ther liabilities  >77  #77  >>7 *apital stock #.777 #.777 Retained earnings  ?77  ?77 =enture capital #.777 Total eBuities 6.677 #.?77 6.?>7

Da%tar Pusta$a

kuntansi Lan&utan 2ilid # !(disi $"  

oleh 3lo)d .0eams