EGESUR Documento base para para la elaboración y preparación de los Estados Financieros bajo Financieros bajo NIIF
Manual de Políticas Contables de acuerdo a NIIF
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MANUAL DE POLÍTICAS CONTABLES 1. DEFINICIÓN Políticas Contables son los principios, bases, acuerdos, reglas y procedimientos específicos adoptados por EMPRESA DE GENERACIÒN ELÈCTRICA DEL SUR S.A. (EGESUR S.A.) para el reconocimiento y medición de las transacciones, oper op er ac io ne s y hechos para la elaborac elaboración ión y presentac presentación ión de de sus estados estados financier financieros. os.
2. OBJETIVO DEL MANUAL EGESUR ha definido en este Manual de Políticas Políticas Contables un conjunto de conceptos, criterios, prácticas práct icas contables comunes que se encuentran basados en el modelo contable de aplicación en el Perú, que corresponde a las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF, o IFRS de acuerdo a sus siglas en inglés) emitidas por el Consejo de Normas Internacionales Int ernacionales de Contabilidad (IASB). (IASB). La aplicación de las Normas Internacionales de Información Financiera permitirá que la información contable sea más relevante y mejore la calidad de la información financiera de propósito general que prepare y presente EGESUR. Asimismo, este Manual de Políticas Contables también permitirá que EGESUR aplique políticas contables con criterios de reconocimiento, medición y exigencias de revelación, revelaci ón, basa basada dass en en N NIIIIF, F, haciendo hacien do más m ás confiable y útil úti l la informac i nformación ión contable co ntable..
3. ALCANCE DEL MANUAL El presente Manual de Políticas Contables es de obligado cumplimiento por EGESUR que prepara información financiera para obtener estados financieros a partir del año 2013 de acuerdo a las Normas Internacionales de Información Financiera.
4. LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA Las Normas Internacionales de Información Financiera - NIIF - establecen los requisitos de reconocimiento, medición, presentación e información a revelar, respecto de las transacciones, operaciones y hechos y estimaciones de carácter económico, lo que de forma resumida y estructura se presentan en los estados financieros con propósito general. Los esta es tado doss financieros con propósito general proporcionan proporciona n información sobre la situación financiera de una entidad que informa, que es información sobre los recursos económicos de EGESUR y los derechos de los acreedores contra EGESUR. Los est ados ad os financieros también proporcionan información sobre los efectos de transacciones y otros sucesos que cambian los recursos económicos y los derechos de los acreedores de una 2
entidad que informa. Ambos tipos de información proporcionan datos de entrada útiles para tomar decisiones sobre proporcionar recursos a una entidad. Las Normas Internacionales de Información Financiera se construyen tomando en cuenta el Marco Conceptual para la información financiera, que tiene como objetivo facilitar la formulación coherente y lógica de de las Normas Internacionales de Información Financiera.
5. MARCO CONCEPTUAL PARA LA INFORMACION FINANCIERA El Marco Conceptual para la información financiera señala que el objetivo de la información financiera con propósito general es proporcionar información financiera sobre EGESUR que sea útil a los inversores, prestamistas y otros acreedores existentes y potenciales para tomar decisiones sobre el suministro de recursos a EGESUR. Esas decisiones conllevan, comprar, vender o mantener patrimonio e instrumentos de deuda y proporcionar o liquidar préstamos y otras formas de crédito. Un juego completo de estados financieros incluye: un estado de situación financiera al final del periodo, un estado de resultados del periodo y otro resultado integral del periodo, un estado de cambios en el patrimonio del periodo y un estado de flujos de efectivo del periodo, las correspondientes Notas a los estados financieros, así como las revelaciones que incluyan un resumen de las políticas contables más significativas y otra información explicativa. De acuerdo con el Marco Conceptual para la información financiera, la responsabilidad de la preparación y presentación de estados financieros recae en la gerencia de la empresa. Consecuentemente, la adopción de políticas contables que permitan una presentación razonable de la situación financiera, resultados de gestión, y flujos de efectivo ef ectivo también es parte part e de esa responsabilidad. La hipótesis fundamental que guía el desarrollo, la adopción y la aplicación de políticas contables bajo Normas Internacionales de Información Financiera es: Negocio en Marcha: los estados financieros se preparan sobre la base de que la entidad se encuentra en funcionamiento y que continuará sus actividades operativas en el futuro previsible, que deberá cubrir al menos los doce meses siguientes a partir del final del periodo sobre el que se informa, sin limitarse a dicho período).
Los estados financieros reflejan los efectos de las transacciones y otros sucesos de una empresa, agrupándolos por categorías, según sus características económicas, a los que se les llama elementos. Los elementos que miden la situación financiera, son el activo, el pasivo y el patrimonio. En el estado de resultados, los elementos son los ingresos i ngresos y los gastos.
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El reconocimiento de los elementos de los estados financieros se efectúa en toda partida que cumpla la definición de elemento siempre que sea probable que cualquier beneficio económico asociado con la partida llegue a, o salga de la empresa; y la partida tenga un costo o valor que pueda ser medido con fiabilidad. Las bases de medición, o determinación de los importes monetarios en los que se reconocen los elementos de los estados financieros son:
a) Costo Histórico (Costo de adquisición): los activos son registrados por el importe de efectivo y otras partidas que representen obligaciones, o por el valor razonable de la contrapartida entregada a cambio en el momento de su adquisición; los pasivos son registrados por el valor del producto recibido a cambio de incurrir en una obligación, o, en algunas circunstancias, por los importes de efectivo y otras partidas equivalentes que se espera pagar para satisfacer la obligación, en el curso normal de la operación. b) Costo Corriente: los activos se registran por el importe en efectivo y otras partidas equivalentes al efectivo que debería pagarse si se adquiriese en la actualidad el mismo activo u otro equivalente; los pasivos se registran por el importe, sin descontar, de efectivo u otras partidas equivalentes al efectivo que se requería para liquidar el pasivo en el momento presente. c) Valor Realizable: los activos son registrados por el importe en efectivo y otras partidas equivalentes al efectivo que podrían ser obtenidas, en el momento presente mediante la venta normal (no forzada) del activo; los pasivos se registran por sus valores de liquidación, es decir, por los importes, sin descontar, de efectivo u otros equivalentes al efectivo, que se espera utilizar en el pago de las obligaciones. d) Valor Presente: los activos se registran al valor presente descontando las entradas de efectivo netas que se espera genere la partida en el curso normal de la operación; los pasivos se registran al valor presente, descontando las salidas netas de efectivo que se espera necesitar para pagar el pasivo, en el curso normal de las operaciones. En una serie de Normas Internacionales de Información Financiera también se cita como forma de medición el Valor Razonable, que significa el precio por el que puede ser adquirido un activo o pagado un pasivo, entre partes interesadas, debidamente informadas, en una transacción en condiciones de libre competencia. El valor razonable es preferiblemente calculado por referencia a un mercado activo fiable; el precio de cotización en un mercado activo es la mejor referencia del valor razonable.
6. ORGANIZACIÓN DEL MANUAL El Manual de Políticas Contables de EGESUR 4
se organiza por temas vinculantes a
normas contables específicas. Estos temas se deben revisar y actualizar dependiendo de los cambios que pudieran experimentar las Normas Internacionales de Información Financiera en el futuro, que se estima ocurrirá anualmente.
7. TEMARIO DEL MANUAL Las NIIF tratan diversos temas de reconocimiento, medición, presentación y revelación de elementos y partidas de los estados financieros. Estos temas se incluyen en este Manual de Políticas Contables a través de secciones que a continuación se detalla: 1. Bases para la Preparación de Estados Financieros 2. Adopción de las Normas Internacionales de Información Financiera 3. Moneda Funcional y Transacciones en Moneda Extranjera 4. Efectivo y Equivalentes al Efectivo 5. Otros Activos Financieros 6. Cuentas por Cobrar Comerciales 7. Otras Cuentas por Cobrar 8. Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas 9. Inventarios 10. Propiedades, Planta y Equipo 11. Activos Intangibles 12. Deterioro del Valor de los Activos 13. Otros Pasivos Financieros 14. Cuentas por Pagar Comerciales 15. Otras Cuentas por Pagar 16. Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas 17. Pasivos por Impuestos a las Ganancias Diferidos 18. Provisiones 19. Provisión por Beneficios a los Empleados 20. Pasivos No Financieros 21. Capital 22. Dividendos 23. Clasificación de activos y pasivos en Corrientes y No Corrientes 24. Ingresos 25. Costos y Gastos
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SECCIÓN 1 BASES PARA LA PREPARACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS
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BASES PARA LA PREPARACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS 1. POLÍTICAS CONTABLES Los estados financieros se preparan de acuerdo con Normas Internacionales de Información Financiera emitidas por el International Accounting Standards Standards Board (IASB) y a las disposiciones de la Superintendencia del Mercado de Valores (SMV), las que consideran supuestos y criterios contables de acuerdo a NIIF. Las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), han sido adoptadas en Perú y representan la adopción integral, explicita y sin reservas de las referidas normas internacion internacionales. ales. Las NIIF c om pr en de n a las Normas Normas Internacional Internacionales es de Información Información Financiera (NIIF), las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) y a las interpretaciones (CINIIF, interpretaciones de las NIIF; NII F; y, SIC, interpretaciones de las NIC) En la preparación de estados financieros se utilizan determinadas estimaciones contables críticas, para para cuantificar los activos, pasivos, pasivos, ingresos y gastos. Las estimaciones y criterios usados son continuamente evaluados y se basan en la experiencia histórica y otros factores, incluyendo la expectativa de ocurrencia de eventos futuros que se consideran razonables de acuerdo con las circunstancias. EGESUR efectúa estimaciones y supuestos respecto del futuro. Las estimaciones contables resultantes, por definición, muy pocas veces serán iguales a los resultados reales. Las estimaciones y supuestos que tienen un riesgo significativo de causar un ajuste material a los saldos de los activos y pasivos en la estructura financiera de la empresa EGESUR son: la estimación de la cobranza cobranza dudosa, la estimación de la vida útil de las partidas de propiedades, planta y equipo e intangibles, revisión de valores en libros y provisión para deterioro, las hipótesis utilizadas para el cálculo del valor razonable de los instrumentos financieros, la probabilidad de ocurrencia y el monto de los pasivos de monto incierto o contingentes e impuesto a las ganancias. Las estimaciones se realizan en función de la mejor información disponible en la fecha de emisión de los estados financieros. Si ocurren es posible que acontecimientos que puedan tener lugar en el futuro y obliguen a modificarlas (al alza o la baja) en futuros ejercicios, se trataran de forma prospectiva, reconociendo los efectos del cambio de estimación de los correspondientes estados financieros futuros.
2. REFERENCIA TÉCNICA Las bases para la preparación de estados estados financieros se sustentan en el Marco Conceptual para la Información Financiera, la NIC 1 Presentación de Estados financieros, la NIC 7 Estado de Flujos de Efectivo y la NIC 8 Políticas Contables, Cambios en las Estimaciones Contables y Errores, la NIC 10 Hechos ocurridos después 7
del periodo sobre el que se informa; y, la NIC 34 Información financiera intermedia.
3. DEFINICIONES Estados financieros: los estados financieros de propósito general (denominados “estados financieros”) son aquéllos que pretenden cubrir las necesidades de usuarios que no están en condiciones de exigir informes a la medida de sus necesidades específicas de información. Estimación: es la valoración de activos y pasivos que se produce tras la evaluación de la situación actual del elemento del activo y el pasivo, así como de los beneficios futuros esperados y de las obligaciones asociadas con los activos y pasivos correspondient es.
Materialidad (o importancia relativa ): las omisiones o inexactitudes de partidas son materiales o tienen importancia relativa si pueden, individualmente o en su conjunto, influir en las decisiones económicas tomadas por los usuarios sobre la base de los estados financieros. La materialidad (o importancia relativa) depende de la magnitud y la naturaleza de la omisión o inexactitud, enjuiciada en función de las circunstancias particulares en que se hayan producido. La magnitud o la naturaleza de la partida, o una combinación de ambas, podría ser el factor determinante. Notas a los estados financieros: las notas contienen información adicional a la presentada en el estado de situación financiera, estado del resultado del ejercicio y otro resultado, integral, estado de resultados separado (cuando se lo presenta), estado de cambios en el patrimonio y estado de flujos de efectivo. Las notas suministran descripciones narrativas o desagregaciones de partidas presentadas en esos estados e información sobre partidas que no cumplen las condiciones para ser reconocidas en ellos. Prospectiva: la aplicación prospectiva de un cambio en una política contable y del reconocimiento del efecto de un cambio en una estimación contable consiste, respectivamente en: (a) La aplicación de la nueva política contable a las transacciones, otros sucesos y condiciones ocurridos tras la fecha en que se cambió la política; y: (b) El reconocimiento del efecto del cambio en la estimación contable para el periodo corriente y los periodos futuros afectados por dicho cambio.
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SECCIÓN 2 ADOPCIÓN DE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA
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ADOPCIÓN DE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA 1. BASE LEGAL Y NORMATIVA El Consejo Normativo de Contabilidad mediante Resolución Nº 045-2010-EF/94 precisa la aplicación integral de las Normas internacionales de Información Financiera emitidas por el IASB, en la versión de NIIF Completas, para las empresas que obtengan ingresos anuales por ventas de bienes y/o servicios o tengan activos totales, iguales o mayor, en ambos casos a 3,000 Unidades Impositivas Tributarias al cierre del ejercicio anterior. EGESUR supera estos límites, por lo que está obligada a aplicar las NIIF Completas. El Consejo Normativo de Contabilidad emitió la Resolución No 051-2012-EF/30 en la que oficializa la versión 2012 de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), cuya fecha de vigencia está señalada en cada una de las normas. Anteriormente emitió la Resolución No 047-2011-EF/30, en la que oficializa la versión del año 2010 de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), las que deben regir obligatoriamente a partir del 01 de enero del 2012. Luego, emitió la Resolución N° 0482011-EF/30, oficializando la versión del año 2011 de las NIIF, vigente a partir del día siguiente de la fecha de publicación. La Resolución CONASEV N° 102-2010-EF/94.01.1 en la que establece como obligación a las entidades y personas jurídicas bajo el ámbito de supervisión de CONASEV (Hoy Superintendencia del Mercado de Valores), se prepare los Estados Financieros con observancia plena de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) para el período 2011. EGESUR es una entidad que lista en Bolsa, por tanto, se encuentra obligada a la aplicación de NIIF desde el período señalado. De acuerdo a lo dispuesto en las Resoluciones señaladas anteriormente, los primeros estados financieros que se formulan aplicando plenamente las NIIF Completas son los correspondientes a la información financiera anual al 31 de diciembre del 2011. EGESUR realizó la declaración de cumplimiento de NIIF en el período 2011, y en el período siguiente 2012 a través de una excepción otorgada por la SMV preparó y presentó EE.FF. bajo Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados – PCGA. La Modificación a la NIIF 1 Aplicación Repetida de la Adopción por Primera Vez de las Normas Internacionales de Información Financiera y que puede aplicarse para los periodos anuales que comiencen a partir del 1 de enero de 2013, también permite su aplicación anticipada, permite a EGESUR la aplicación de la NIIF 1 en forma repetida para el período 2013.
VERSION DE NIIF A UTILIZAR El Consejo Normativo de Contabilidad emitió la Resolución No 051-2012-EF/30 en la que oficializa la versión 2012 de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), cuya fecha de vigencia está señalada en cada una de las normas. 10
En consecuencia EGESUR define que la versión de NIIF a utilizar será la vigente internacionalmente por el IASB en el año de aplicación plena.
FECHA DE ADOPCION DE NIIF En el proceso de adopción de las Normas Internacionales de Información Financiera y cumpliendo con lo señalado en la NIIF 1 se ha definido la fecha de inicio de transición de la empresa EGESUR el 01 de enero de 2012, razón por la cual se ha preparado el estado de situación financiera de apertura a la fecha de transición a las NIIF correspondientes al 01 de enero de 2012. A su vez los estados financieros del año 2012 se presentan bajo NIIF para efectos comparativos; y, los primeros estados financieros anuales emitidos bajo NIIF se emiten por el año que termina el 31 de diciembre de 2013.
2. REFERENCIA TÉCNICA La adopción de estas políticas contables se sustentan en la NIIF 1: Adopción por Primera Vez de las Normas Internacionales de Información Financiera, cuyo objetivo es asegurar que los primeros estados financieros bajo NIIF de las entidades contengan información de alta calidad, que sea tranparente para los usuarios y comparable durante todos los períodos que se presenten, proporcionen un punto de partida confiable para la contabilidad según las Normas Internacionales de Información Financiera y que pueda ser generada a un costo que no exceda los beneficios de los usuarios.
3. DEFINICIONES Estado de situación financiera de apertura bajo NIIF: EGESUR preparó y presentó un estado de situación financiera de apertura con arreglo a las NIIF en la fecha de inicio de transición a las NIIF. Este es el punto de partida para su contabilidad de acuerdo con las NIIF. EGESUR deberá, en su estado de situación financiera de apertura conforme a las NIIF: a) Reconocer todos los activos y pasivos cuyo reconocimiento es requerido por las NIIF; b) No reconocer como activos o pasivos partidas que las NIIF no reconozcan como tales; c) Reclasificar los activos, pasivos y componentes del patrimonio, reconocidos según los PCGA anteriores, con arreglo a las categorías de activos, pasivos y patrimonio que corresponda según las NIIF; y d) Aplicar las NIIF al medir todos los activos y pasivos reconocidos.
Estimaciones: las estimaciones realizadas según las NIIF, en la fecha de transición, serán coherentes con las estimaciones hechas para la misma fecha según el modelo de PCGA anterior (después de hacer los ajustes necesarios para reflejar cualquier diferencia en las políticas contables), salvo si hubiese evidencia objetiva de que tales estimaciones fueron erróneas. Explicación de la transición a las NIIF : EGESUR explicará cómo la transición, desde los PCGA anteriores a las NIIF, ha afectado a lo reportado anteriormente como situación 11
financiera, resultados y flujos de efectivo.
Información comparativa: para cumplir con la NIC 1 Presentación de los Estados Financieros, los primeros estados financieros conforme a las NIIF de una entidad incluirán al menos tres estados de situación financiera, dos estados del resultado del ejercicio y resultado integral, dos estados de resultados separados (cuando se los presente), dos estados de cambios en el patrimonio, dos estados de flujos de efectivo y notas relacionadas, incluyendo información comparativa. Políticas contables: una entidad usará las mismas políticas contables en su estado de situación financiera de apertura con arreglo a las NIIF y a lo largo de todos los periodos presentados en sus primeros estados financieros con arreglo a las NIIF. Estas políticas contables cumplirán con cada NIIF vigente al final del primer periodo sobre el que informe según las NIIF. EGESUR puede adoptar una nueva NIIF que todavía no sea obligatoria, siempre que la misma permita su aplicación anticipada. Las políticas contables que una entidad utilice, en su estado de situación financiera de apertura con arreglo a las NIIF, pueden diferir de las que aplicaba en la misma fecha utilizando sus PCGA anteriores. Los ajustes resultantes surgen de sucesos y transacciones anteriores en la fecha de transición a las NIIF. Por tanto, EGESUR reconocerá tales ajustes, en la fecha de transición a las NIIF, directamente en sus resultados acumulados.
Aplicación Repetida de la NIIF 1: Si una entidad aplicase esa modificación en un periodo anterior, revelará ese hecho.
Alcance:
4A Sin perjuicio de los requerimientos de los párrafos 2 y 3, una entidad que ha aplicado las NIIF en un periodo anterior sobre el que se informa, pero cuyos estados financieros anuales más recientes no contenían una declaración explícita y sin reservas de cumplimiento con las NIIF, debe o bien aplicar esta NIIF, o si no, aplicar las NIIF retroactivamente de acuerdo con la NIC 8 Políticas Contables, Cambios en las Estimaciones Contables y Errores, como si la entidad nunca hubiera dejado de aplicar dichas normas. 4B Cuando una entidad opta por no aplicar esta NIIF de acuerdo con el párrafo 4A, aplicará, no obstante, los requerimientos sobre información a revelar de los párrafos 23A y 23B de la NIIF 1, además de los requerimientos sobre información a revelar de la NIC 8.
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SECCIÓN 3 MONEDA FUNCIONAL Y TRANSACCIONES EN MONEDA EXTRANJERA
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MONEDA FUNCIONAL Y TRANSACCIONES EN MONEDA EXTRANJERA 1. POLÍTICAS CONTABLES Moneda Funcional y de Presentación Las partidas incluidas en los estados financieros de la empresa EG ESUR se expresan y valoran utilizando la moneda del entorno económico principal en que EGESUR opera (“moneda funcional”). La moneda que influye en el precio de los servicios que brindan y las regulaciones que determinan dichos precios, así como en los costos de mano de obra, materiales y otros costos en EGESUR es el Nuevo Sol.
Transacciones en Moneda Extranjera Las transacciones en moneda extranjera se convierten a la moneda funcional utilizando los tipos de cambio vigentes en la fecha de las transacciones. Las ganancias y pérdidas por diferencias de cambio que resultan de la liquidación de estas transacciones y de la conversión a los tipos de cambio de cierre de los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera, se reconocen en el estado de resultados, por no desarrollar operaciones de cobertura de flujos de efectivo y coberturas de inversiones extranjera que hubiese implicado diferir en el patrimonio neto, a través de otros resultados integrales.
2. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a la moneda funcional y transacciones en moneda extranjera se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio de la Moneda Extranjera. La NIC 21 en su párrafo 9 señala los aspectos vinculados a la moneda funcional y precisa los factores a considerar para determinar la moneda funcional. El entorno económico principal en el que opera la entidad es, normalmente, aquél en el que ésta genera y emplea el efectivo. Para determinar su moneda funcional, la entidad considera los siguientes factores: a) La moneda: i. Que influye fundamentalmente en los precios de venta de los bienes y servicios (con frecuencia es la moneda en la cual se denominen y liquiden los precios de venta de sus bienes y servicios); y ii. Del país cuyas fuerzas competitivas y regulaciones determinen fundamentalmente los precios de venta de sus bienes y servicios. 14
b) La moneda que influye fundamentalmente en los costos de la mano de obra, de los materiales y de otros costos de producir los bienes o suministrar los servicios (con frecuencia será la moneda en la cual se denominen y liquiden tales costos). En adición, la NIC 21 en su párrafo 10 señala otros factores que también pueden suministrar evidencia acerca de la moneda funcional de una entidad: a) la moneda en la cual se generan los fondos de las actividades de financiación. b) la moneda en que se mantienen los importes cobrados por las actividades de operación. Asimismo, la Norma contempla que cuando los indicadores descritos anteriormente en los párrafos 9 y 10 de la NIC 21 sean contradictorios, y no resulte obvio cuál es la moneda funcional, la gerencia empleará su juicio para determinar la moneda funcional que más fielmente represente los efectos económicos de las transacciones, sucesos y condiciones subyacentes. Como parte de este proceso, la gerencia concede prioridad a los indicadores fundamentales del párrafo 9, antes de tomar en consideración los indicadores del párrafo 10, que han sido diseñados para suministrar evidencia adicional que apoye la determinación de la moneda funcional de EGESUR . Por otro lado, en relación a las transacciones en moneda extranjera, la NIC 21 en su Párrafo 21 señala que todas las transacciones efectuadas en moneda extranjera se registrarán, en el momento de su reconocimiento inicial, utilizando la moneda funcional de EGESUR, mediante la aplicación al importe en moneda extranjera, de la tasa de cambio de contado existente a la fecha de la transacción entre la moneda extranjera y la moneda funcional. Asimismo, la NIC 21 en su Párrafo 28, señala que las diferencias de cambio que surjan al liquidar las partidas monetarias, o al convertir las partidas monetarias a tipos diferentes de los que se utilizaron para su reconocimiento inicial, ya se hayan producido durante el período o en estados financieros previos, se reconocerán en los resultados del período en que aparezcan. En adición, la NIC 21 en su Párrafo 30, señala que cuando la pérdida o ganancia, derivada de una partida no monetaria, sea reconocida en los resultados del período, cualquier diferencia de cambio, incluida en esta pérdida o ganancia, también se reconocerá en los resultados del período.
3. DEFINICIONES Tasa de cambio de cierre : es la tasa de cambio de contado existente al final del periodo sobre el que se informa.
Diferencia de cambio : es la que surge al convertir un determinado número de unidades de una moneda a otra moneda, utilizando tasas de cambio diferentes. Tasa de cambio : es la relación de cambio entre dos monedas Valor razonable : es el importe por el cual puede ser intercambiado un activo, o cancelado un pasivo, entre un comprador y un vendedor, interesados y debidamente informados, que realizan una transacción libre. Moneda extranjera (o divisa): es cualquier otra distinta de la moneda funcional de EGESUR Moneda funcional: es la moneda del entorno económico principal en el que opera EGESUR 15
Partidas monetarias : son unidades monetarias mantenidas en efectivo, así como activos y pasivos que se van a recibir o pagar, mediante una cantidad fija o determinable de unidades monetarias. Moneda de presentación: es la moneda en que se presentan los estados financieros. Tasa de cambio de contado: es la tasa de cambio utilizado en las transacciones con entrega inmediata. 4. DEFINICIÓN DE MONEDA FUNCIONAL La moneda funcional es la moneda del entorno económico principal en el que opera EGESUR en el proceso de definición de la moneda funcional ha evaluado las siguientes condiciones: Las condiciones principales están referidas a las condiciones señaladas en la NIC 21 párrafo 9 tales como la moneda que influye en los precios de venta, la moneda del país cuyas fuerzas competitivas y regulaciones determinen los precios y la moneda que influye en los costos de mano de obra, materiales y otros costos de producción. Las condiciones secundarias están referidos a las condiciones señaladas en la NIC 21 párrafo 10 tales como la moneda en el cual generan los fondos de financiamiento y la moneda determinada en la estructura de ingresos. Factores Primarios Descripción Moneda Predominante Precios de venta La moneda en la cual se 100% Nuevos Soles denominen y liquiden los precios de venta. La moneda del país cuyo Mercado y regulaciones 100% Nuevos Soles asociadas a las ventas mercado y regulaciones influyen en los precios de venta. Flujos de efectivo de gastos La moneda en la cual se denominen y liquiden los 99% Nuevos Soles costos de mano de obra, materiales, y otros costos de proporcionar los servicios.
Factores Secundarios Actividades financieras
Flujos de efectivo de ingresos
Descripción La moneda en la cual se generan los fondos de las actividades de financiación. La moneda en que se reciben los montos de ingresos cobrados por las actividades operacionales
Moneda Predominante 99% Nuevos soles
100% Nuevos Soles
Por ser el Nuevo Sol la moneda predominante en el análisis de la moneda funcional que se ha presentado, EGESUR ha establecido el Nuevo Sol como su moneda funcional. 16
SECCIÓN 4 EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL EFECTIVO
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EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL EFECTIVO
1.
POLITICAS CONTABLES
El efectivo y los equivalentes al efectivo incluyen los saldos de libre disposición en caja y en bancos, depósitos de ahorros, depósitos a plazo en entidades financieras, y otras inversiones a corto plazo de gran liquidez con vencimiento original de tres meses o menos, y los sobregiros bancarios. Los sobregiros bancarios, de existir, se clasifican y se presentan como Obligaciones Financieras en el Pasivo Corriente en el estado de situación financiera. El efecto que la variación en las tasas de cambio tiene sobre el efectivo y los equivalentes al efectivo, mantenidos o debidos en moneda extranjera, es objeto de presentación en el estado de flujos de efectivo para permitir la conciliación entre las existencias de efectivo y equivalentes al efectivo al principio y al final del periodo. Este importe se presenta por separado de los flujos procedentes de las actividades de operación, de inversión y de financiación, y en el mismo se incluyen las diferencias que, en su caso, hubieran resultado de haber presentado esos flujos al cambio de cierre. 2.
ALCANCE
Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos de la cuenta 10 Efectivo y equivalentes al efectivo del PCGE. La empresa EGESUR elabora el estado de flujos de efectivo, de acuerdo con los requerimientos de esta política, y lo presenta como parte integrante de sus estados financieros, para cada periodo en que sea obligatoria la presentación de éstos. 3.
REFERENCIA TÉCNICA
Las políticas contables aplicables al efectivo y equivalentes al efectivo se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 7 (NIC 7) Estado de Flujos de Efectivo y la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio de la Moneda Extranjera. De acuerdo a lo indicado en la NIC 7 párrafo 10 el estado de flujos de efectivo informará acerca de los flujos de efectivo habidos durante el periodo, clasificándolos por actividades: de operación, de inversión y de financiación. Asimismo, respecto a la presentación de los flujos de efectivo la NIC 7 (párrafo 18) señala que EGESUR debe informar acerca de los flujos de efectivo de las operaciones usando uno de los dos siguientes métodos: a) Método directo, según el cual se presentan por separado las principales categorías de cobros y pagos en términos brutos; o 18
b) Método indirecto, según el cual se comienza presentando la ganancia o pérdida en términos netos, cifra que se corrige luego por los efectos de las transacciones no monetarias, por todo tipo de partidas de pago diferido y acumulaciones (o devengos) que son la causa de cobros y pagos en el pasado o en el futuro, así como de las partidas de pérdidas o ganancias asociadas con flujos de efectivo de operaciones clasificadas como de inversión o financiación. De acuerdo a lo indicado en la NIC 7 párrafo 28 las pérdidas o ganancias no realizadas, por diferencias de cambio en moneda extranjera, no producen flujos de efectivo. El efecto que la variación en las tasas de cambio tiene sobre el efectivo y los equivalentes al efectivo, mantenidos o debidos en moneda extranjera, es objeto de presentación en el estado de flujos de efectivo para permitir la conciliación entre las existencias de efectivo y equivalentes al efectivo al principio y al final del periodo. Este importe se presenta por separado de los flujos procedentes de las actividades de operación, de inversión y de financiación, y en el mismo se incluyen las diferencias que, en su caso, hubieran resultado de haber presentado esos flujos al cambio de cierre. La empresa EGESUR ha decidido adoptar el método directo en la presentación de los flujos de efectivo debido a que suministra información que puede ser útil en la estimación de los flujos de efectivo futuros,
4. DEFINICIONES
Actividades de Operación: son las actividades que constituyen la principal fuente de ingresos actividades ordinarias de la empresa, así como otras actividades que no puedan ser calificadas como de inversión o financiación. Actividades de Inversión: son las de adquisición y disposición de activos a largo plazo, así como de otras inversiones no incluidas en el efectivo y los equivalentes al efectivo. Actividades de Financiación: son las actividades que producen cambios en el tamaño y composición de los capitales propios y de los préstamos tomados por parte de empresa. Efectivo: comprende tanto la caja como los depósitos bancarios a la vista. Equivalentes al Efectivo: son inversiones a corto plazo de gran liquidez, que son fácilmente convertibles en importes determinados de efectivo, estando sujetos a un riesgo poco significativo de cambios en su valor. Flujos de Efectivo: son las entradas y salidas de efectivo y equivalentes al efectivo. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICION Las transacciones se reconocen al valor nominal. Los saldos de moneda extranjera se expresan en moneda nacional al tipo de cambio al que se liquidarán las transacciones a la fecha de los estados financieros que se preparan. 19
Los equivalentes al efectivo se tienen, más que para propósitos de inversión o similares, para cumplir los compromisos de pago a corto plazo . Una inversión financiera para que pueda ser calificada como equivalente al efectivo, debe poder ser fácilmente convertible en una cantidad determinada de efectivo y estar sujeta a un riesgo insignificante de cambios en su valor. Por tanto, una inversión así será equivalente al efectivo cuando tenga vencimiento próximo, por ejemplo tres meses o menos desde la fecha de adquisición. De existir sobregiros bancarios, estos se consideran como actividad de financiamiento, debido a su condición de exigible por el banco y su identificación será por el saldo que presente cada entidad bancaria al final de determinado período. Los flujos de efectivo no incluyen ningún movimiento entre las partidas que constituyen el efectivo y equivalentes al efectivo, puesto que estos componentes son parte de la gestión de efectivo de la empresa más que de sus actividades de operación, de inversión o financiación. La gestión del efectivo comprende también la inversión de los sobrantes de efectivo y equivalentes al efectivo.
6. PRESENTACIÓN DEL ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO Para propósitos del estado de flujos de efectivo, los saldos de efectivo y equivalentes de efectivo, contienen el saldo de esta cuenta, excepto los fondos sujetos a restricción, pero sin limitarse necesariamente a esta cuenta. La empresa EGESUR prepara un estado de flujos de efectivo, y lo presentan como parte integrante de sus estados financieros, para cada período en que sea obligatoria la presentación de éstos. Un estado de flujos de efectivo, cuando se usa juntamente con el resto de los estados financieros, suministra información que permite a los usuarios evaluar los cambios en los activos netos de una entidad, su estructura financiera (incluyendo su liquidez y solvencia) y su capacidad para afectar a los importes y las fechas de los flujos de efectivo, a fin de adaptarse a la evolución de las circunstancias y a las oportunidades. La información acerca del flujo de efectivo es útil para evaluar la capacidad que EGESUR tiene para generar efectivo y equivalentes al efectivo, permitiéndoles desarrollar modelos para evaluar y comparar el valor presente de los flujos netos de efectivo de diferentes entidades. Para los efectos de presentación del estado de flujos de efectivo, estos se presentan clasificados en tres actividades que son actividades de operación, actividades de inversión y actividades de financiación, y se aplican de la manera que resulte más apropiada según la naturaleza de las actividades que se han realizado.
Actividades de operación: el importe de los flujos de efectivo procedentes de actividades de operación es un indicador clave de la medida en la cual estas actividades han generado fondos líquidos suficientes para reembolsar los préstamos, mantener la capacidad de operación de EGESUR, pagar dividendos y realizar nuevas inversiones sin recurrir a fuentes externas de financiación. La información acerca de los componentes específicos de los flujos de efectivo de las actividades de operación es 20
útil, junto con otra información, para pronosticar los flujos de efectivo futuros de tales actividades. Las actividades de operación constituyen la principal fuente de ingresos en las actividades ordinarias de la empresa EGESUR, y también se incluyen otras actividades que no puedan ser calificadas como de inversión o financiación. A continuación, se presenta el modelo de reporte de los flujos de efectivo de las actividades de operación.
ACTIVIDADES DE OPERACIÓN Cobranza a (por): Venta de Bienes y Prestación de Servicios Honorarios y Comisiones Regalías, cuotas, comisiones, otros ingresos de actividades ordinarias Intereses y Rendimientos Recibidos Reembolso de Impuestos a las Ganancias Dividendos Recibidos Otros Entradas de Efectivo Relativos a la Actividad de Operación Pagos a (por): Proveedores de Bienes y Servicios Pagos a y por Cuenta de los Empleados Impuestos a las Ganancias Intereses y Rendimientos Regalías Otros Pagos de Efectivo Relativos a la Actividad de Operación Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Operación Actividades de inversión: la presentación separada de los flujos de efectivo procedentes de las actividades de inversión es importante, porque tales flujos de efectivo representan la medida en la cual se han hecho desembolsos por causa de los recursos económicos que van a producir ingresos y flujos de efectivo en el futuro. Las actividades de inversión incluyen la compra o adquisición, enajenación o disposición por otros medios de activos a largo plazo, retornos de préstamos y otras inversiones no incluidas en el efectivo y sus equivalentes a efectivo. A continuación, se presenta el modelo de reporte de los flujos de efectivo de las actividades de inversión. ACTIVIDADES DE INVERSIÓN Cobranza a (por): Reembolso de Adelantos de Préstamos Concedidos a Terceros Reembolso Recibido de Préstamos a Entidades Relacionadas Venta de Instrumentos Financieros de Patrimonio o Deuda de Otras Entidades Venta de Propiedades de Inversión Venta de Propiedades, Planta y Equipo Venta de Activos Intangibles Venta de Otros Activos de largo plazo Otros Cobros de Efectivo Relativos a la Actividad de Inversión 21
Pagos a (por): Anticipos y Préstamos Concedidos a Terceros Préstamos Concedidos a Entidades Relacionadas Compra de Instrumentos Financieros de Patrimonio o Deuda de Otras Entidades Compra de Propiedades de Inversión Compra de Propiedades, Planta y Equipo Desembolsos por Obras en Curso de Propiedades, Planta y Equipo Compra de Activos Intangibles Compra de Otros Activos de largo plazo Otros Pagos de Efectivo Relativos a la Actividad de Inversión Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Inversión Actividades de financiación: es importante la presentación separada de los flujos de efectivo procedentes de actividades de financiación, puesto que resulta útil al realizar la predicción de necesidades de efectivo para cubrir compromisos con los suministradores de capital a EGESUR Las actividades de financiación son aquellas que producen cambios en el tamaño y composición del patrimonio neto y de los pasivos de carácter financiero, tales como la emisión de acciones o bonos y otros documentos de deuda así como los pagos o cancelaciones de los mismos. A continuación, se presenta el modelo de reporte de los flujos de efectivo de las actividades de financiación.
ACTIVIDADES DE FINANCIACION Cobranza a (por): Obtención de Préstamos de Corto Plazo Obtención de Préstamos de Largo Plazo Préstamos de Entidades Relacionadas Emisión de Acciones y Otros Instrumentos de Patrimonio Venta de Acciones Propias en Cartera Otros Cobros de Efectivo Relativos a la Actividad de Financiación Pagos a (por): Amortización o pago de Préstamos a Corto Plazo Amortización o pago de Préstamos a Largo Plazo Prestamos de Entidades Relacionadas Pasivos por Arrendamiento Financiero Recompra o Rescate de Acciones de EGESUR (Acciones en Cartera) Adquisición de Otras Participaciones en el Patrimonio Dividendos Otros Pagos de Efectivo Relativos a la Actividad de Financiación Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Financiación Las líneas presentadas en cada actividad son referenciales, dado que podrían cambiar u otras podrían ser incorporadas. 22
7.
OTROS TEMAS RELEVANTES
Flujos de Efectivo en Moneda Extranjera Los flujos de efectivo procedentes de transacciones en moneda extranjera se convierten a la moneda funcional de la empresa aplicando al importe en moneda extranjera la tasa de cambio entre ambas monedas en la fecha en que se produjo cada flujo en cuestión.
Intereses y Dividendos La empresa ha definido como política contable que los intereses financieros cobrados y pagados se presenten como actividad de operación. El importe total de intereses pagados durante un periodo se revela, en el estado de flujos de efectivo, tanto si ha sido reconocido como gasto en el resultado del periodo como si ha sido capitalizado, de acuerdo con la NIC 23 Costos de financiamiento. La empresa ha definido como política contable que los dividendos cobrados se presenten como actividad de operación y los dividendos pagados se presenten como actividad de financiación. Estas partidas de intereses y dividendos se clasifican de forma coherente, período a período, según la clasificación que se ha definido en la política contable.
Impuesto a las Ganancias Los flujos de efectivo procedentes de pagos relacionados con el impuesto a la renta deben revelarse por separado, y deben ser clasificados como flujos de efectivo procedentes de actividades de operación, a menos que puedan ser específicamente asociados con actividades de inversión o de financiación.
Transacciones No Monetarias Las transacciones de inversión o financiación, que no han requerido el uso de efectivo o equivalentes al efectivo, se excluyen del estado de flujos de efectivo. Estas transacciones son objeto de información, en notas a los estados financieros, de manera que suministren toda la información relevante acerca de tales actividades de inversión o financiación.
8. REVELACIONES La empresa revela los componentes del efectivo y equivalentes al efectivo, y presenta una conciliación de los importes de su estado de flujos de efectivo con las partidas equivalentes sobre las que se informa en el estado de situación financier a. EGESUR revela en sus estados financieros, acompañado de un comentario por parte de la gerencia, cualquier importe significativo de sus saldos de efectivo y equivalentes al efectivo que no esté disponible para ser utilizado. 23
SECCIÓN 5 OTROS ACTIVOS FINANCIEROS
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OTROS ACTIVOS FINANCIEROS 1. POLÍTICA CONTABLE EGESUR clasifica sus Otros Activos Financieros en las siguientes categorías: activos financieros a valor razonable con cambios en resultados, activos financieros mantenidas hasta su vencimiento y activos financieros disponibles para la venta. La clasificación depende del propósito con el que se adquirieron los otros activos financieros. La gerencia determina la clasificación de los otros activos financieros en el momento del reconocimiento inicial y evalúa dicha clasificación en cada fecha de emisión de estados financieros.
1.1
Activos financieros medidos al valor razonable con cambios en resultados
Incluye activos financieros adquiridos principalmente para venderlo en el corto plazo o si la gerencia lo designa de esta manera en su reconocimiento inicial, estas inversiones se gestionan y evalúan según el criterio de valor razonable. Los activos financieros de estas características se miden a su valor razonable y las ganancias o pérdidas que surgen de cambios en el valor razonable de los mismos se incluyen en el estado de resultados, en el momento en que se incurren. Los activos financieros que se encuentran en esta categoría son clasificados como activos corrientes ya sea que se clasifiquen como guardados para comercialización o se espera que sean liquidados en un lapso de 12 meses a partir de la fecha del estado de situación financiera.
1.2
Activos financieros mantenidos hasta su vencimiento
Incluye activos financieros no derivados cuyos cobros son de cuantía fija o determinable, sus vencimientos son fijos, y respecto de los cuales, la gerencia tiene la intención, así como la capacidad, de conservarlos hasta su vencimiento. Las inversiones a ser mantenidas hasta su vencimiento son medidas al costo amortizado utilizando el método de la tasa de interés efectiva. Los activos financieros en instrumentos de deuda, a ser mantenidos hasta el vencimiento, cuyo valor se encuentre expresado en moneda extranjera, se traducen a la tasa de cambio aplicable a la fecha del estado de situación financiera. Esta clase de activos financieros se clasifican de acuerdo a la fecha de vencimiento como activos corrientes y activos no corrientes, en el estado de situación financiera. Para aquellos activos financieros, cuya fecha de vencimiento sea superior a 12 meses, se clasifican como otros activos financieros en el activo no corriente, mientras que el resto son clasificados como otros activos financieros en el activo corriente.
1.3
Activos financieros disponibles para la venta
Incluyen activos financieros que se designan específicamente como disponibles para la venta o aquellos que no encajan dentro de las categorías anteriores. 25
Estas inversiones figuran en el estado de situación financiera y se miden a su valor razonable cuando es posible determinarlo de forma fiable. En el caso de variaciones del valor razonable en los activos financieros disponibles para a venta, estas se reconocen en la cuenta “Ganancia o pérdida en activos financieros disponibles para la venta ”, se presentan en el Otro Resultado Integral con efecto en el patrimonio de la empresa. En el caso de los activos financieros que no se contabilizan al valor razonable con cambios en resultados, se adiciona los costos de la transacción directamente atribuibles. Cuando los activos financieros clasificados como disponibles para la venta son vendidos o su valor se deteriora, los ajustes del valor razonable acumulado son incluidos en el estado de resultados como ganancias y pérdidas de los títulos valores de inversión. Los valores razonables de los activos financieros disponibles para la venta que son cotizadas se basan en los precios actuales de cotización bursátil. Si el mercado de un activo financiero disponible para la venta no tiene un mercado activo, la empresa establece el valor razonable usando técnicas de valoración financiera. Los dividendos de las inversiones disponibles para la venta se acreditan como ingresos financieros en el estado de resultados cuando se declaran. Los activos financieros disponibles para la venta, cuyo valor se encuentre expresado en moneda extranjera, se traducen a la tasa de cambio al que se liquidarían las transacciones a la fecha de los estados financieros. La empresa evalúa en cada fecha del estado de situación financiera, si hay evidencia objetiva de deterioro del valor de un activo financiero o de un grupo de activos financieros. En el caso de los títulos de capital clasificados como disponibles para la venta, se consideran las disminuciones significativas o prolongadas del valor razonable del título valor, que sean menores a su costo, para determinar si el valor de los títulos valores está deteriorado. Si existe alguna evidencia de deterioro de los activos financieros disponibles para la venta, la pérdida acumulada es eliminada del patrimonio y reconocida en el estado de resultados. Las pérdidas por deterioro reconocidas en el estado de resultados de los instrumentos de capital no son revertidas en el estado de resultados.
2. ALCANCE Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos de los otros activos financieros. Debe entenderse que los otros activos financieros del activo corriente también se denominan inversiones financieras y los otros activos financieros del activo no corriente también se denominan inversiones mobiliarias.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a los otros activos financieros se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 7 (NIC 7) Estado de Flujos de Efectivo, la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio de Monedas Extranjera, la Norma Internacional de Contabilidad 32 (NIC 26
32) Instrumentos Financieros: presentación, la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición y la Norma Internacional de Información Financiera (NIIF 7) Instrumentos Financieros: información a revelar.
4. DEFINICIONES Activo Financiero: es cualquier activo que posea una de las siguientes formas: efectivo; un instrumento de patrimonio de otra empresa; un derecho contractual y un contrato que será liquidado o podrá serlo utilizando los instrumentos de patrimonio propios de la empresa. Costo Amortizado de un Activo Financiero: es la medida inicial de dicho activo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada (calculada con el método de la tasa de interés efectiva) de cualquier diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el vencimiento, y menos cualquier disminución por deterioro del valor o incobrabilidad. Inversiones a ser Mantenidas Hasta el Vencimiento: son inversiones en instrumentos financieros representativos de deuda adquiridos. Entre ellos se encuentran los valores emitidos o garantizados por el Estado, por el Sistema Financiero, por empresas u otras entidades. Inversiones Disponibles para la Venta: son inversiones en instrumentos financieros no derivados distintos de las inversiones mantenidas para negociación y de las mantenidas hasta su vencimiento. Inversiones Financieras: son inversiones en instrumentos financieros cuya tenencia responde a la intención de obtener ganancias en el corto plazo (mantenidas para negociación), y las que han sido designadas específicamente como disponibles para la venta. Inversiones Mantenidas para Negociación: son inversiones que se compran con el objeto de venderlas en el futuro cercano. Los cambios en el valor razonable se reconocen en el resultado del período. Inversiones Mobiliarias: son inversiones en instrumentos financieros cuyos cobros son de cuantía fija o determinable, sus vencimientos son fijos, y respecto de los cuales, la empresa tiene la intención, así como la capacidad de conservarlos hasta su vencimiento. Instrumento Financiero: es cualquier contrato que dé lugar, simultáneamente, a un activo financiero en una empresa y a un pasivo financiero o a un instrumento de patrimonio en otra empresa. Método de la Tasa de Interés Efectiva : es un método de cálculo del costo amortizado de un activo y de imputación del ingreso financiero a lo largo del periodo relevante. Es la tasa de descuento que iguala exactamente los flujos de efectivo por cobrar estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero con el importe neto en libros del activo financiero. Valor Razonable: es el importe por el cual puede ser intercambiado un activo, o 27
cancelado un pasivo, entre un comprador y un vendedor interesado y debidamente informado, que realizan una transacción libre.
5. RECONOCIMIENTO y MEDICIÓN Las inversiones mantenidas para negociación y disponibles para la venta se reconocen inicialmente al costo de adquisición. La medición posterior de los activos financieros depende de su clasificación. EGESUR tiene todos sus activos financieros clasificados sólo en las categorías de préstamos y cuentas por cobrar, por lo que a continuación se explica el criterio para esta categoría:
Préstamos y cuentas por cobrar .Los préstamos y las cuentas por cobrar son activos financieros no derivados con pagos fijos o determinables que no cotizan en un mercado activo. Después del reconocimiento inicial, estos activos financieros se miden al costo amortizado mediante el uso del método de la tasa de interés efectiva (TIE), menos cualquier provisión por deterioro del valor. El costo amortizado se calcula tomando en cuenta cualquier descuento o prima en la adquisición y las comisiones o los costos que son una parte integrante de la TIE. La amortización se reconoce como ingreso financiero en el estado de resultados. Las pérdidas que resulten del deterioro del valor se reconocen en el estado de resultados como costos financieros. Los instrumentos financieros representativos de deuda se registran al costo de adquisición, el que incluye los costos de transacción. Los costos de transacción son costos incrementales que son directamente atribuibles a la adquisición, emisión o disposición de un activo financiero, tal es el caso de honorarios y comisiones pagadas a agentes financieros. Con posterioridad al reconocimiento inicial, las inversiones a ser mantenidas hasta el vencimiento son medidas al costo amortizado utilizando el método de la tasa de interés efectiva. La empresa dará de baja en cuentas un activo financiero cuando, y sólo cuando expiren los derechos contractuales sobre los flujos de efectivo del activo financiero; o se transfiera el activo financiero y la empresa no retiene de manera sustancial todos los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad de un activo financiero. Si, como resultado de una transferencia, un activo financiero se da de baja totalmente pero la transferencia conlleva la obtención de un nuevo activo financiero, la empresa reconocerá el nuevo activo financiero a su valor razonable.
6. RECLASIFICACIONES No se reclasificará un instrumento financiero desde la categoría otros activos financieros registrados en libros al valor razonable con cambios en resultados o hacia ella mientras esté en su poder o continúe emitido. Si, como resultado de un cambio en la intención o en la capacidad de mantenerla, la clasificación de otros activos financieros mantenidos hasta el vencimiento dejase de ser 28
adecuada, se la reclasificará como un activo disponible para la venta y se la medirá al valor razonable; la diferencia entre su importe en libros y el valor razonable se reconocerá en el resultado. Si el activo financiero sufriese posteriormente un deterioro del valor, cualquier ganancia o pérdida previa que hubiese sido reconocida en otro resultado integral, se reclasificará de patrimonio al resultado del período.
7. DETERIORO DEL VALOR DE LOS OTROS ACTIVOS FINANCIEROS Se debe evaluar al final de cada periodo sobre el que se informa estados financieros, si existe evidencia objetiva de que un activo financiero o un grupo de ellos estén deteriorados. Si tal evidencia existiese, la empresa determinará el importe de cualquier pérdida por deterioro del valor.
Para activos financieros como las inversiones mantenidas hasta el vencimiento y que son llevados al costo amortizado, de existir evidencia objetiva de que se ha incurrido en una pérdida por deterioro del valor, el importe de la pérdida se medirá como la diferencia entre el importe en libros del activo y el valor presente de los flujos de efectivo futuros estimados, descontados con la tasa de interés efectiva original del activo financiero. El importe en libros del activo se reducirá directamente, o mediante una cuenta correctora. El importe de la pérdida se reconocerá en el resultado del periodo. Para activos financieros disponibles para la venta, de existir un descenso en el valor razonable de un activo financiero que haya sido reconocido en otro resultado integral y exista evidencia objetiva de que el activo ha sufrido deterioro, la pérdida acumulada que haya sido reconocida en otro resultado integral se reclasificará del patrimonio al resultado del período como un ajuste por reclasificación, aunque el activo financiero no haya sido dado de baja. Si en un periodo posterior, el valor razonable de un instrumento de deuda clasificado como otros activos financieros disponibles para la venta aumentase, y este incremento pudiese ser objetivamente relacionado con un hecho ocurrido después que la pérdida por deterioro de valor fuese reconocida en el resultado del periodo, tal pérdida se revertirá reconociendo el importe de la reversión en el resultado del periodo .
8. REVELACIÓN La empresa suministrará información que permita que los usuarios de sus estados financieros evalúen la relevancia de los instrumentos financieros en su situación financiera y en su rendimiento.
En el Estado de Situación Financiera Se informará, ya sea en el estado de situación financiera o en las notas a los estados financieros, los importes en libros contables de cada una de categorías que se presenten en otros activos financieros. Si la empresa hubiese reclasificado un activo financiero como una partida que se mide al costo o al costo amortizado, en lugar de al valor razonable; o al valor razonable, en lugar de al costo o al costo amortizado; se informará el importe reclasificado y excluido de 29
cada una de esas categorías, así como la razón para efectuar dicha reclasificación. Si la empresa hubiese transferido activos financieros de forma tal que una parte o todo el activo financiero no cumplan las condiciones para darlos de baja en cuentas. La empresa revelará, para cada clase de dichos activos financieros: a) La naturaleza de los activos; b) La naturaleza de los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad a los que la empresa continúe expuesta; c) Si se sigue reconociendo la totalidad de los activos, los importes en libros de éstos y de los pasivos asociados; y d) Cuando se continúe reconociendo los activos en la medida de su implicación continuada, el importe en libros total de los activos originales, el importe de los activos que se continúe reconociendo y el importe en libros de los pasivos asociados. Asimismo, la empresa revelará el importe en libros de los activos financieros pignorados como garantía de pasivos o pasivos contingentes, incluyendo los importes que hayan sido reclasificados; y los plazos y condiciones relacionados con su pignoración.
En el Estado de Resultado Integral La empresa revelará las siguientes partidas de ingresos, gastos, ganancias o pérdidas, ya sea en el estado del resultado integral o en las notas a los estados financieros:
a) Ganancias o pérdidas netas por: i.
Activos financieros al valor razonable con cambios en resultados, mostrando de forma separada las correspondientes a los activos financieros designados como tales en el reconocimiento inicial, y las de los activos financieros que se hayan clasificado como mantenidos para negociar.
ii.
Activos financieros disponibles para la venta, mostrando por separado el importe de la ganancia o pérdida reconocida en otro resultado integral durante el período y el importe reclasificado del patrimonio al resultado del período.
iii. Inversiones mantenidas hasta el vencimiento.
b) Los Importes totales de los ingresos y de los gastos por intereses (calculados utilizando el método de la tasa de interés efectiva) producidos por los activos financieros que no se midan al valor razonable con cambios en resultados. i.
ii.
Ingresos y gastos por comisiones (distintos de los importes incluidos al determinar la tasa de interés efectiva) que surjan de activos financieros que no se midan al valor razonable con cambios en resultados; y actividades fiduciarias. Ingresos por intereses sobre activos financieros deteriorados
c) El importe de las pérdidas por deterioro para cada clase de otros act ivos financieros.
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SECCIÓN 6 CUENTAS POR COBRAR COMERCIALES
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CUENTAS POR COBRAR COMERCIALES 1. POLÍTICA CONTABLE Las cuentas por cobrar comerciales son activos financieros que representan los derechos de cobro a terceros y empresas relacionadas que se derivan de la venta que realiza la empresa EGESUR en la razón de su objeto empresarial. Las cuentas por cobrar comerciales corresponden a activos financieros que se reconocen a su valor nominal que es el valor razonable ya que los plazos de vencimiento no superan los 30 días; las cuentas por cobrar comerciales vencidas, generan intereses explícitos sobre la base de la deuda vencida. Los intereses financieros generados y devengados se abonan como ingresos financieros en el estado de resultados. Se estima que las cuentas por cobrar comerciales pueden sufrir deterioro cuando existe evidencia objetiva de que la empresa no podrá cobrar todos los importes vencidos de acuerdo con las condiciones originales de las cuentas por cobrar, dando lugar a una estimación de cuentas de cobranza dudosa. Esta estimación es revisada periódicamente para ajustarla a los niveles necesarios para cubrir potenciales pérdidas en la cartera de clientes. Algunos indicadores de posible deterioro de las cuentas por cobrar comerciales son dificultades financieras del deudor, la probabilidad de que el deudor vaya a iniciar un proceso de quiebra o de reorganización financiera y el incumplimiento o falta de pago, como así también la experiencia sobre el comportamiento y características de la cartera colectiva. La cobranza dudosa se estima como la diferencia entre el importe en libros del activo y el valor actual de los flujos futuros de efectivo estimados, descontados al tipo de interés efectivo. El valor de libros del activo se reduce por medio de la cuenta de estimación (corrección o valuación) de cobranza dudosa y el monto de la pérdida se reconoce con cargo a los resultados del ejercicio. Cuando una cuenta por cobrar se considera incobrable, se castiga (elimina), eliminando también la cobranza dudosa relacionada. La recuperación posterior de montos previamente registrados como estimación de cobranza dudosa se reconoce como ingresos en el estado de resultados.
2. ALCANCE Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos de las cuentas por cobrar comerciales. Las cuentas por cobrar comerciales agrupan las cuentas por cobrar comerciales a terceros y a empresas relacionadas (cuentas 12 y 13 del PCGE, respectivamente). Las cuentas por cobrar comerciales generalmente se formalizan a través de las facturas, el cual representa un derecho de cobro. En caso no se haya emitido los recibos de luz, pero si devengado la prestación de servicios y la cuenta por cobrar correspondientes, se debe reconocer el derecho exigible como activo del tipo cuentas 32
por cobrar comerciales dentro del estado de situación financiera. 3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a las cuentas por cobrar comerciales se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 18 (NIC 18) Ingresos, la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio de Monedas Extranjera, la Norma Internacional de Contabilidad 32 (NIC 32) Instrumentos Financieros: presentación, la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición, la Norma Internacional de Información Financiera ( NIIF 7) Instrumentos Financieros: información a revelar y la NIIF 9 Instrumentos financieros. La Norma Internacional de Contabilidad 39 (NIC 39) en su párrafo 59 proporciona algunos hechos económicos que evidencian que un activo financiero del tipo cuentas por cobrar ha deteriorado su valor o se ha tornado incobrable: a)
Dificultades financieras significativas por parte del emisor.
b)
Incumplimientos de las cláusulas contractuales, tales como moras en el pago de los intereses o el principal.
c)
Existencia de concesiones de prestamista al prestatario, por razones económicas o legales relativas a las dificultades financieras del prestatario, que el prestamista en otro caso no hubiera otorgado.
d) Una alta probabilidad de quiebra u otro tipo de insolvencia financiera del emisor. e) La desaparición de un mercado activo para el activo financiero en cuestión, debido a dificultades financieras, y f)
Los datos observables indican una disminución medible en sus flujos futuros estimados de efectivo.
4. DEFINICIONES Costo amortizado de un activo financiero: es la medida inicial de dicho activo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada (calculada con el método de la tasa de interés efectiva) de cualquier diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el vencimiento, y menos cualquier disminución por deterioro del valor o incobrabilidad. Cuentas por Cobrar: son activos financieros no derivados cuyos cobros son fijos o determinables, que no se negocian en un mercado activo y que son distintos de los señalados en el presente Manual de Políticas Contables como otros activos financieros. Método de la Tasa de Interés Efectiva : es un método de cálculo del costo amortizado de un activo y de imputación del ingreso financiero a lo largo del periodo relevante. Es la tasa de descuento que iguala exactamente los flujos de efectivo por cobrar 33
estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero con el importe neto en libros de la cuenta por cobrar comercial. Transacciones entre Partes Relacionadas: representan transferencia de recursos, servicios u obligaciones entre empresas relacionadas, con independencia de que se considere o no un precio asociado al objeto de esa transferencia. En esta política contable se incluye solo a las cuentas por cobrar comerciales.
5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Las cuentas por cobrar comerciales se reconocen inicialmente a su valor nominal que constituye el valor razonable, que es generalmente igual a su costo. Después de su reconocimiento inicial, las cuentas por cobrar se medirán al costo amortizado . Cuando exista evidencia del deterioro de la cuenta por cobrar comercial, el importe de esa cuenta se reducirá mediante una cuenta de valuación, para efectos de su presentación en los estados financieros. De presentarse la realización de servicios diferentes a la Generación, Transmisión y Distribución de Energía y que generen cuentas por cobrar en moneda extranjera, estas se expresarán al tipo de cambio aplicable a la fecha de los estados financieros. Véase en el punto 7 más adelante, los procedimientos y asientos contables relacionados
6. DETERIORO DEL VALOR Se debe evaluar al final de cada período sobre el que se informa si existe evidencia objetiva de que un activo financiero o grupo de ellos del tipo de cuentas por cobrar estén deteriorados. Si tal evidencia existiese, la empresa determinará el importe de cualquier pérdida por deterioro del valor aplicando el siguiente proceso. Cuando exista evidencia objetiva de que se ha incurrido en una pérdida por deterioro del valor de cuentas por cobrar que se contabilizan al costo amortizado, el importe de la pérdida se medirá como la diferencia entre el importe en libros del activo y el valor presente de los flujos de efectivo futuros estimados, descontados con la tasa de interés efectiva original (de reconocimiento inicial) del activo financiero. El importe en libros del activo se reducirá mediante la cuenta de Estimación de cuentas de cobranza dudosa. El importe de la pérdida se reconocerá en el resultado del periodo.
7. REVELACION En el Estado de Situación Financiera La empresa informara en el estado de situación financiera o en las notas a los estados financieros los importes en libros de las cuentas por cobrar comerciales . La empresa debe revelar respecto a las cuentas por cobrar comerciales las políticas contables, métodos adoptados, el criterio de reconocimiento y las bases de medición aplicadas, incluyendo: a) Los criterios aplicados al determinar cuándo reconocer en el Estado de Situación Financiera una cuenta por cobrar comercial, así como cuando se dan de baja dichas cuentas por cobrar; 34
b) Las bases de medición aplicadas a las cuentas por cobrar comerciales tanto en el reconocimiento inicial como en los períodos posteriores; c) Los criterios para la utilización de una cuenta de valuación del deterioro de valor, así como los criterios para dar de baja, contra dicha cuenta de valuación, a tales cuentas por cobrar comerciales deteriorados; d)
La determinación de las ganancias o pérdidas netas por el deterioro de las cuentas por cobrar comerciales;
e)
La política contable para las cuentas por condiciones hayan sido renegociadas.
cobrar comerciales cuyas
La empresa debe revelar la exposición al riesgo de crédito incluyendo el importe que mejor representa su máximo nivel de exposición al riesgo de crédito a la fecha de presentación de los estados financieros, sin tomar en cuenta ninguna garantía ni otras mejoras crediticias; una descripción de las garantías tomadas para asegurar el cobro y otras mejoras crediticias; la información acerca de la calidad crediticia de los activos financieros que no están en mora ni hayan deteriorado su valor; el valor en libros de las cuentas por cobrar comerciales que estarían en mora o se habrían deteriorado, de no haber sido renegociadas sus condiciones; un análisis de la antigüedad de los activos financieros en mora pero no deteriorados; un análisis de los activos financieros determinados individualmente como deteriorados; y, una estimación del valor razonable de las garantías tomadas por la empresa y de otras mejoras crediticias, a menos que sea impracticable hacerla.
En el Estado de Resultado Integral La empresa revelará información sobre las cuentas por cobrar comerciales designadas para ser llevados al valor razonable con cambios en resultados. El importe de los ingresos por intereses producidos por los activos financieros tipo cuentas por cobrar comerciales que no se midan al valor razonable con cambios en resultados. Asimismo, la empresa debe revelar el importe de las pérdidas por deterioro para cada clase de activo financiero, y en este caso el proveniente de las cuentas por cobrar comerciales.
Nota de Carácter Específico Se debe mostrar en cuadro comparativo, desdoblados en fracción corriente y no corriente, de acuerdo a: Cuentas por cobrar comerciales a terceros; Cuentas por cobrar comerciales a partes relacionadas; Cuentas de cobranza dudosa acumulada; y, Castigo de cuentas de dudosa cobranza. Se debe mostrar también en forma comparativa información relativa a la estimación de cobranza dudosa por cada clase de cuentas por cobrar: a) Saldos iniciales; 35
b) Adiciones efectuadas en el período, por estimaciones adicionales como de incrementos en las estimaciones existentes; c) Deducciones por reversiones o recuperos; d) Saldos finales. Adicionalmente, para las cuentas por cobrar a plazos mayores de un año, contado a partir de su fecha de expedición, debe indicarse los plazos y condiciones, incluyendo: a) b) c) d)
La fecha estimada o pactada de recuperación; Los vencimientos y tasas de interés; Las garantías recibidas; y, La moneda en que se exigirán los cobros, en caso que ésta sea diferente de la moneda funcional de la empresa.
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SECCIÓN 7 OTRAS CUENTAS POR COBRAR
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OTRAS CUENTAS POR COBRAR 1. POLÍTICA CONTABLE Las otras cuentas por cobrar representan las sumas adeudadas por el personal, accionistas (o socios), directores y gerentes, y derechos de cobro a terceros por transacciones distintas a las del objeto empresarial. Las cuentas por cobrar se reconocen inicialmente por el valor razonable de la transacción, que es generalmente igual a su costo. Después de su reconocimiento inicial se medirán al costo amortizado. Se establece una estimación de cobranza dudosa cuando existe evidencia objetiva de que la empresa EGESUR no podrá cobrar todos los importes vencidos de acuerdo con las condiciones originales de las cuentas por cobrar. Los importes vencidos se reducirán mediante una cuenta de valuación para efectos de su presentación en los estados financieros. Las cuentas en moneda extranjera pendiente de cobro a la fecha de los estados financieros, se expresarán al tipo de cambio aplicable a las transacciones a dicha fecha.
2. ALCANCE Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos de las cuentas por cobrar al personal, a los accionistas (socios), directores y gerentes, y las cuentas por cobrar a terceros por transacciones distintas a las del objetivo empresarial. Las cuentas por cobrar a terceros incluyen préstamos, reclamaciones a terceros, intereses, regalías y dividendos, depósitos otorgados en garantía, activos por instrumentos financieros y otras cuentas por cobrar diversas.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a las cuentas por cobrar se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio de Monedas Extranjera, la Norma Internacional de Contabilidad 32 (NIC 32) Instrumentos Financieros: presentación, la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición, la Norma Internacional de Información Financiera (NIIF 7) Instrumentos Financieros: información a revelar, y la NIIF 9 Instrumentos financieros. La Norma Internacional de Contabilidad 39 (NIC 39) en su párrafo 59 proporciona algunos hechos económicos que evidencian que un activo financiero del tipo cuentas por cobrar ha Deteriorado su valor o se ha tomado incobrable: a)
Dificultades financieras significativas por parte del emisor.
b)
Incumplimientos de las cláusulas contractuales, tales como moras en el pago de los 38
c)
intereses o el principal. Existencia de concesiones de prestamista al prestatario, por razones económicas o legales relativas a las dificultades financieras del prestatario, que el prestamista en otro caso no hubiera otorgado.
d)
Una alta probabilidad de quiebra u otro tipo de insolvencia financiera del emisor.
e)
La desaparición de un mercado activo para el activo financiero en cuestión, debido a dificultades financieras, y
f)
Los datos observables indican una disminución medible en sus flujos futuros estimados de efectivo.
4. DEFINICIONES Costo amortizado de un activo financiero: es la medida inicial de dicho activo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada (calculada con el método de la tasa de interés efectiva) de cualquier diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el vencimiento, y menos cualquier disminución por deterioro del valor o incobrabilidad.
Cuentas por Cobrar: son activos financieros no derivados cuyos cobros son fijos o determinables, que no se negocian en un mercado activo y que son distintos de los señalados en el presente Manual de Políticas Contables como otros activos financieros. Depósitos Otorgados en Garantía: son importes entregados en garantía, tales como depósitos por arrendamiento de bienes muebles e inmuebles, depósitos por carta fianza u otras garantías entregadas. Intereses, Regalías y Dividendos: son los derechos de cobro por intereses y regalías devengados, y por dividendos en efectivo declarados por las empresas donde se mantiene inversiones. Método de la Tasa de Interés Efectiva : es un método de cálculo del costo amortizado de un activo y de imputación del ingreso financiero a lo largo del periodo relevante. Es la tasa de descuento que iguala exactamente los flujos de efectivo por cobrar estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero con el importe neto en libros de la cuenta por cobrar. Otras Cuentas por Cobrar Diversas: incluye las entregas a rendir cuenta efectuada a terceros y cualquier cuenta por cobrar diversa. Préstamos: son los créditos no comerciales otorgados a terceros y que se encuentran pendiente de cobro por la empresa a la fecha de los estados financieros. Venta de Activo Inmovilizado: incluye los derechos de cobro por venta de inversión mobiliaria, inversión inmobiliaria; propiedades, plantas y equipo; y otros activos a largo plazo. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Las cuentas por cobrar se reconocen inicialmente a su valor nominal que constituye el 39
valor razonable, que es generalmente igual a su costo. Después de su reconocimiento inicial, las cuentas por cobrar se medirán al costo amortizado. Los intereses se registran sobre la base de tiempo, las regalías en concordancia con los términos del contrato que les dio origen, y los dividendos en la fecha que es reconocido el derecho del accionista a recibir el pago. Cuando exista evidencia del deterioro de la cuenta por cobrar, el importe de esa cuenta se reducirá mediante una cuenta de valuación, para efectos de su presentación en los estados financieros. Véase en el punto 7 la ejemplificación de los procesos de otras cuentas por cobrar y los registros contables relacionados.
6. DETERIORO DEL VALOR Se debe evaluar al final de cada período sobre el que se informa si existe evidencia objetiva de que un activo financiero o grupo de ellos del tipo de cuentas por cobrar estén deteriorados. Si tal evidencia existiese, la empresa determinará el importe de cualquier pérdida por deterioro del valor aplicando el siguiente proceso. Cuando exista evidencia objetiva de que se ha incurrido en una pérdida por deterioro del valor de cuentas por cobrar que se contabilizan al costo amortizado, el importe de la pérdida se medirá como la diferencia entre el importe en libros del activo y el valor presente de los flujos de efectivo futuros estimados, descontados con la tasa de interés efectiva original (de reconocimiento inicial) del activo financiero. El importe en libros del activo se reducirá mediante la cuenta de valuación Estimación de cobranza dudosa. El importe de la pérdida se reconocerá en el resultado del periodo.
7. REVELACION En el Estado de Situación Financiera La empresa informara en el estado de situación financiera o en las notas a los estados financieros los importes en libros de las cuentas por cobrar. La empresa debe revelar respecto a las cuentas por cobrar las políticas contables, métodos adoptados, el criterio de reconocimiento y las bases de medición aplicadas, incluyendo: a) Los criterios aplicados al determinar cuándo reconocer en el Estado de Situación Financiera una cuenta por cobrar, así como cuando se dan de baja dichas cuentas por cobrar; b) Las bases de medición aplicadas a las cuentas por cobrar tanto en el reconocimiento inicial como en los períodos posteriores; c) Los criterios para la utilización de una cuenta de valuación del deterioro de valor, así como los criterios para dar de baja, contra dicha cuenta de valuación, a tales cuentas por cobrar deteriorados; d) La determinación de las ganancias o pérdidas netas por el deterioro de las cuentas por cobrar; 40
e) La política contable para las cuentas por cobrar cuyas condiciones hayan sido renegociadas. La empresa debe revelar la exposición al riesgo de crédito incluyendo el importe que mejor representa su máximo nivel de exposición al riesgo de crédito a la fecha de presentación de los estados financieros, sin tomar en cuenta ninguna garantía ni otras mejoras crediticias; una descripción de las garantías tomadas para asegurar el cobro y otras mejoras crediticias; la información acerca de la calidad crediticia de los activos financieros que no están en mora ni hayan deteriorado su valor; el valor en libros de las cuentas por cobrar que estarían en mora o se habrían deteriorado, de no haber sido renegociadas sus condiciones; un análisis de la antigüedad de los activos financieros en mora pero no deteriorados; un análisis de los activos financieros determinados individualmente como deteriorados; y, una estimación del valor razonable de las garantías tomadas por la empresa y de otras mejoras crediticias, a menos que sea impracticable hacerla.
En el Estado de Resultado Integral La empresa revelará información sobre las cuentas por cobrar designadas para ser llevados al valor razonable con cambios en ganancias y pérdidas. Asimismo, la empresa debe revelar el importe de las pérdidas por deterioro para cada clase de activo financiero, y en este caso el proveniente de las cuentas por cobrar.
Notas de Carácter Específico Se debe revelar la naturaleza y condiciones de las partidas que conforman esta cuenta y mostrar, separadamente información relativa a otras cuentas por cobrar, desdoblados en fracción corriente y no corriente. Adicionalmente, por aquellos fondos que se encuentren sujetos a restricción (efectivo o equivalentes de efectivo), se indicará el importe de los fondos no disponibles, que pueden estar dispuestos para actividades de operación o para el pago de operaciones de inversión o financiación, señalando las restricciones sobre el uso de tales importes. Asimismo, para cada clase de activo financiero significativo, se incluirá una conciliación de las variaciones en la cuenta de cobranza dudosa: a) b) c) d)
Saldos iniciales; Adiciones efectuadas en el período; Deducciones por reversiones y otros; Saldos finales.
Para las otras cuentas por cobrar a largo plazo, valorizadas al costo amortizado, se revelará los importes de los ingresos y gastos por intereses (calculados utilizando el método de la tasa de interés efectiva).
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SECCIÓN 8 CUENTAS POR COBRAR A ENTIDADES RELACIONADAS
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CUENTAS POR COBRAR A ENTIDADES RELACIONADAS 1. POLÍTICA CONTABLE Las cuentas por cobrar a entidades relacionadas representan derechos de cobro a entidades relacionadas (matriz, subsidiarias, asociadas y negocios conjuntos, incluyendo personal clave) por transacciones distintas a las de ventas en razón de su actividad principal. La empresa EGESUR considera como partes relacionadas a las empresas integrantes del grupo FONAFE, que ejerce en representación del estado el control de dichas entidades, por tanto son empresas ASOCIADAS. Las cuentas por cobrar se reconocen inicialmente por el valor razonable de la transacción, que es generalmente igual a su costo. Después de su reconocimiento inicial se medirán al costo amortizado. Las transacciones con entidades relacionadas son de cobro inmediato ó a 30 días, y no están sujetas a condiciones especiales. No existen deudas de dudoso cobro, razón por la cual no se reconoce una estimación de cobranza dudosa para estas transacciones. Los gastos reembolsables por operaciones entre entidades no relacionadas, que no corresponden a servicios de venta de energía, se estructuran bajo la modalidad de cuenta corriente mercantil, no estableciéndose intereses por los gastos reembolsables entre las entidades. Las cuentas en moneda extranjera pendiente de cobro a la fecha de los estados financieros, se expresarán al tipo de cambio aplicable a las transacciones a dicha fecha.
2. ALCANCE Esta política será de aplicación para la identificación de relaciones y transacciones entre partes relacionadas; la identificación de los saldos pendientes entre la empresa y sus partes relacionadas; la identificación de las circunstancias en las que se exige revelar información sobre los apartados anteriores y la determinación de la información a revelar sobre todas estas partidas. Las cuentas por cobrar diversas a relacionadas incluyen préstamos, intereses, regalías y dividendos, depósitos otorgados en garantía, venta de activo inmovilizado, activos por instrumentos financieros y otras cuentas por cobrar diversas.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a las cuentas por cobrar se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio de Monedas Extranjera, la Norma Internacional de Contabilidad 43
24 (NIC 24) Información a Revelar sobre Partes Relacionadas, la Norma Internacional de Contabilidad 32 (NIC 32) Instrumentos Financieros: presentación, la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición y la Norma Internacional de Información Financiera (NIIF 7) Instrumentos Financieros: información a revelar. La Norma Internacional de Contabilidad 39 (NIC 39) en su párrafo 59 proporciona algunos hechos económicos que evidencian que un activo financiero del tipo cuentas por cobrar ha Deteriorado su valor o se ha tomado incobrable: a)
Dificultades financieras significativas por parte del emisor.
b)
Incumplimientos de las cláusulas contractuales, tales como moras en el pago de los intereses o el principal.
c)
Existencia de concesiones de prestamista al prestatario, por razones económicas o legales relativas a las dificultades financieras del prestatario, que el prestamista en otro caso no hubiera otorgado.
d)
Una alta probabilidad de quiebra u otro tipo de insolvencia financiera del emisor.
e)
La desaparición de un mercado activo para el activo financiero en cuestión, debido a dificultades financieras, y
f)
Los datos observables indican una disminución medible en sus flujos futuros estimados de efectivo.
4. DEFINICIONES
Control: es el poder para dirigir las políticas financiera y de operación de una entidad, para obtener beneficios de sus actividades. Control conjunto: es el acuerdo contractual para compartir el control sobre una actividad económica. Costo amortizado de un activo financiero: es la medida inicial de dicho activo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada (calculada con el método de la tasa de interés efectiva) de cualquier diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el vencimiento, y menos cualquier disminución por deterioro del valor o incobrabilidad. Cuentas por Cobrar: son activos financieros no derivados cuyos cobros son fijos o determinables, que no se negocian en un mercado activo y que son distintos de los señalados en el presente Manual de Políticas Contables como otros activos financieros. Influencia significativa: es el poder para intervenir en las decisiones de política financiera y de operación de una entidad, aunque sin llegar a tener el control de la misma. Puede obtenerse mediante participación en la propiedad, por disposición legal o estatutaria, o mediante acuerdos. Método de la Tasa de Interés Efectiva : es un método de cálculo del costo amortizado de un activo y de imputación del ingreso financiero a lo largo del periodo relevante. Es la 44
tasa de descuento que iguala exactamente los flujos de efectivo por cobrar estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero con el importe neto en libros de la cuenta por cobrar.
Otras Cuentas por Cobrar Diversas - Relacionadas: incluye derechos de cobro a entidades relacionadas.
Parte Relacionada: una parte se considera relacionada con EGESUR si dicha parte: a) Directa, o indirectamente a través de uno o más intermediarios: controla a, es controlada por, o está bajo control común con EGESUR (esto incluye controladoras, subsidiarias y otras subsidiarias de la misma controladora); tiene una participación en EGESUR que le otorga influencia significativa sobre la misma; o tiene control conjunto sobre EGESUR; b) es una asociada de EGESUR; c) es un negocio conjunto, donde EGESUR es uno de los participantes; d) es personal clave de la gerencia de EGESUR o de su controladora; e) es un familiar cercano de una persona que se encuentre en los supuestos (a) o (d); f)
es una entidad sobre la cual alguna de las personas que se encuentra en los supuestos (d) o (e) ejerce control, control conjunto o influencia significativa, o bien cuenta, directa o indirectamente, con un importante poder de voto; o
g) es un plan de beneficios post-empleo para los trabajadores, ya sean de la propia entidad o de alguna otra que sea parte relacionada de ésta.
Transacción entre partes relacionadas: es toda transferencia de recursos, servicios u obligaciones entre partes relacionadas, con independencia de que se cargue o no un precio. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Las cuentas por cobrar a entidades relacionadas se reconocen inicialmente a su valor nominal que constituye el valor razonable, que es generalmente igual a su costo. Después de su reconocimiento inicial, las cuentas por cobrar se medirán al costo amortizado dependiendo de su materialidad y plazo de exigencia. Los intereses se registran sobre la base de tiempo, las regalías en concordancia con los términos del contrato que les dio origen, y los dividendos, en la fecha que es reconocido el derecho del accionista a recibir el pago. Cuando exista evidencia del deterioro de la cuenta por cobrar a entidades relacionadas, se espera conciliar primero con ellas para eliminar posibles distorsiones, luego, el importe de esa cuenta se reducirá mediante una cuenta de valuación de Estimación de cuentas de cobranza dudosa, para efectos de su presentación en los estados financieros. El modelo de procedimiento y registro contable de las cuentas por cobrar a relacionadas y cobranza dudosa se encuentra en el punto 7 de la Sección 6 Cuentas por cobrar comerciales de este Manual.
6. REVELACIONES 45
Se debe mostrar en cuadro comparativo según las categorías, desdoblados en fracción corriente y no corriente, de acuerdo a: a) Categoría (subsidiarias; asociadas; negocios conjuntos en los que la empresa es uno de los partícipes; personal clave de la administración de la empresa o de su matriz; y otras partes relacionadas); b) Importe de las transacciones; y c) Saldos de balance y resultados por los períodos presentados. Asimismo, para cada clase de activo financiero significativo, se incluirá una conciliación de las variaciones en la cuenta de cobranza dudosa: a) b) c) d)
Saldos iniciales; Adiciones efectuadas en el período; Deducciones por reversiones y otros; Saldos finales.
Para las cuentas por cobrar a largo plazo, valorizadas al costo amortizado, se revelará los importes de los ingresos y gastos por intereses (calculados utilizando el método de la tasa de interés efectiva). Adicionalmente, se debe mostrar para cada una de las categorías de partes relacionadas (matriz; subsidiarias; asociadas; negocios conjuntos en los que la empresa es uno de los partícipes; personal clave de la administración de la empresa o de su matriz; y otras partes relacionadas), independientemente de sí ha habido o no transacciones entre ellas, la siguiente información: a) Descripción de las principales transacciones con partes relacionadas; b) La naturaleza de la relación con cada parte implicada, así como la información sobre las transacciones, operaciones, contratos y negocios, para la comprensión de los efectos potenciales que la relación tiene en los estados financieros; c) Las remuneraciones recibidas por el personal clave de la administración en total. d) El importe de las transacciones y de los saldos pendientes; sus plazos y condiciones, garantías, así como la naturaleza de la contraprestación fijada para su liquidación; y detalles de cualquier garantía otorgada o recibida; correcciones valorativas por deudas de dudoso cobro relativas a importes incluidos en los saldos pendientes; y el gasto reconocido durante el período relativo a las deudas incobrables o de dudoso cobro de partes relacionadas.
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SECCIÓN 9 INVENTARIOS
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INVENTARIOS 1. POLITICAS CONTABLES Los inventarios comprenden materiales, suministros y repuestos destinados al mantenimiento así como útiles de escritorio. El costo de los inventarios comprende el valor de compra, los derechos de importación y otros impuestos no recuperables, el costo del transporte, almacenamiento y otros costos directos atribuibles a la adquisición, neto de los descuentos y rebajas. Los inventarios se valorizan a su costo o a su valor neto de realización, el que sea menor. La fórmula de costo corresponde al promedio ponderado. El valor neto de realización es el precio estimado de venta de un activo en el curso normal de las operaciones menos los gastos de ventas necesarios para llevar a cabo su realización. La Gerencia evalúa periódicamente la desvalorización de los inventarios. La desvalorización de los inventarios puede originarse por la obsolescencia, en la disminución del valor de mercado, o en daños físicos o pérdida de su calidad de utilizable en el propósito de negocio. El efecto financiero de dicha desvalorización es que el monto invertido en los inventarios no podrá ser recuperado a través de la venta o el consumo de los mismos. La desvalorización de los inventarios se registra con cargo a resultados del período. Las existencias por recibir se miden al costo por el método de identificación específica de la compra.
2. ALCANCE Esta política es de aplicación para el reconocimiento de todos los inventarios previstos por la empresa. Esta política no aplica a las piezas de repuestos importantes que se sustituyen, en activos de propiedades, planta y equipo y por lo tanto se espera utilizar por más de un período.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a los inventarios se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 2 (NIC 2) Inventarios.
4. DEFINICIONES
Inventarios: incluye los bienes que posee la empresa destinados a la prestación de servicios (o venta), o en forma de materiales o suministros, para consumo de la propia empresa o la prestación de servicios. Valor Neto Realizable: es el precio estimado de venta de un activo en el curso normal de la operación menos los costos estimados para terminar su producción y los necesarios para llevar a cabo la venta. 48
Valor Razonable: es el importe por el cual el inventario puede ser intercambiado un activo, o cancelado un pasivo, entre un comprador y un vendedor interesado y debidamente informado, que realizan una transacción libre. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICION Los materiales, suministros y repuestos se reconocen inicialmente a su costo de adquisición, el mismo que incluye todos los costos derivados de su adquisición, así como otros costos en los que se haya incurrido necesarios para darle su condición y ubicación actual. El costo de adquisición de los inventarios comprende el valor de compra, los aranceles de importación y otros impuestos (que no sean recuperables), los transportes, el almacenamiento y otros costos directamente atribuibles a la adquisición de los materiales o los servicios. Los descuentos comerciales, las rebajas y otras partidas similares se deducirán para determinar el costo de adquisición. Los repuestos genéricos (repuestos de almacén general), de pequeño valor unitario y naturaleza consumible que normalmente tienen un período de rotación inferior al año serán considerados como inventarios. Los repuestos específicos (piezas destinadas a ser montadas en instalaciones, equipos o máquinas en sustitución), generalmente de elevado costo unitario y que se espera utilizar por más de un período serán considerados como propiedades, planta y equipo. Para efectos de la medición del stock al cierre del ejercicio, se toma en cuenta el valor de costo o valor neto de realización el menor. Cuando una reducción en el costo de adquisición de los materiales, suministros y repuestos indique que el costo de los bienes o servicios excederá su valor neto realizable, el costo de reposición de los materiales, suministros y repuestos puede ser la medida adecuada de su valor neto realizable. Cuando los inventarios son vendidos, el importe en libros de los mismos se reconocerá como gasto del periodo en el que se reconozcan los correspondientes ingresos de operación. El importe de cualquier rebaja de valor, hasta alcanzar el valor neto realizable, así como todas las demás pérdidas en los inventarios, será reconocido en el periodo en que ocurra la rebaja o la pérdida. El importe de cualquier reversión de la rebaja de valor que resulte de un incremento en el valor neto realizable, se reconocerá como una reducción en el valor de los inventarios, que hayan sido reconocidos como gasto, en el periodo en que la recuperación del valor tenga lugar.
6. FÓRMULAS DE CÁLCULO DE COSTO Las salidas de materiales, suministros y repuestos se reconocen de acuerdo con las formulas de costeo promedio ponderado. 49
La política contable de la empresa es utilizar la fórmula de costeo promedio ponderado para todos los inventarios. La empresa utilizará la misma fórmula de costeo para todos los inventarios que tengan una naturaleza y uso similares. Si se utiliza el método o fórmula del costo promedio ponderado, el costo de cada unidad de producto se determinará a partir del promedio ponderado del costo de los artículos similares, poseídos al principio del periodo, y del costo de los mismos artículos comprados durante el periodo.
7. VALOR NETO REALIZABLE El costo de los inventarios puede no ser recuperable en caso de que los mismos estén dañados, si han devenido parcial o totalmente obsoletos, o bien si sus precios de mercado han caído. Asimismo, el costo de los inventarios puede no ser recuperable si los costos estimados para su terminación o su venta han aumentado. La práctica de rebajar el saldo, hasta que el costo sea igual al valor neto realizable, es coherente con el punto de vista según el cual los activos no deben registrarse en libros por encima de los importes que se espera obtener a través de su venta o uso. Las estimaciones del valor neto realizable se basarán en la información más fiable de que se disponga, en el momento de hacerlas, acerca del importe por el que se espera realizar los inventarios. Estas estimaciones tendrán en consideración las fluctuaciones de precios o costos relacionados directamente con los hechos posteriores al cierre, en la medida que esos hechos confirmen condiciones existentes al final del periodo.
8. REVELACIONES Para los estados financieros se revelará: a) Las políticas contables adoptadas para la medición de los inventarios, incluyendo la fórmula de medición de los costos que se haya utilizado. b) El importe total en libros de los inventarios, y los importes parciales según la clasificación que resulte apropiada para la empresa. c) El importe en libros de los inventarios que se llevan al valor razonable menos los costos de venta. d) El importe de los inventarios reconocido como gasto durante el periodo. e) El importe de las rebajas de valor de los inventarios que se ha reconocido como gasto en el periodo. f) El importe de las reversiones en las rebajas de valor anteriores, que se ha reconocido como una reducción en la cuantía del gasto por inventarios en el periodo. g) Las circunstancias o eventos que hayan producido la reversión de las rebajas de valor. h) El importe en libros de los inventarios pignorados en garantía del cumplimiento de deudas. 50
SECCIÓN 10 PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO
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PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO 1.
POLITICAS CONTABLES
Los elementos de la cuenta propiedades, planta y equipo se registran inicialmente al costo, o al valor razonable determinado mediante tasación, en el caso de bienes aportados, donados, y otros similares. El costo incluye el costo de adquisición o construcción, lo cual comprende el valor de compra más los gastos necesarios y relacionados para tener el activo en el lugar y condiciones que permitan su funcionamiento y uso en las condiciones planeadas, menos los descuentos recibidos. Los activos en etapa de construcción (obras en curso) se capitalizan como un componente separado de propiedades, planta y equipo. A su culminación y cuando se encuentran disponibles para su uso, el costo es transferido a la categoría adecuada. Las obras en curso no se deprecian. Los costos de financiamiento incurridos en la adquisición o construcción de activos aptos (los que requieren de un tiempo para su construcción o elaboración), se capitalizan hasta el momento en que el activo esté en condiciones de entrar en servicio, independiente de la fecha en que sea trasladado a la respectiva cuenta de propiedades, planta y equipo. A partir de esta ocurrencia los costos de financiamiento deben afectarse a los resultados del ejercicio. Las renovaciones y mejoras significativas que se incurren con posterioridad a la adquisición del activo son incluidos en el valor en libros del activo o reconocidos como un activo separado, cuando aumenta la productividad, capacidad o eficiencia o se amplía la vida útil del bien; asimismo, es probable que generen un beneficio económico futuro, y el costo desembolsado pueda determinarse de forma fiable. Los costos de mantenimiento menores, conservación y reparación de los activos, se registran directamente en los resultados del ejercicio en el momento en que se incurren. Con posterioridad a su reconocimiento inicial como un activo, todas las partidas de propiedades, planta y equipo, deben ser mantenidas en libros como sigue: a) A su costo, menos la depreciación acumulada y las pérdidas por deterioro, o b) A su valor revaluado, menos la depreciación acumulada y las pérdidas por deterioro. Los terrenos no se deprecian, excepto cuando el valor de uso del terreno está directamente relacionado con la explotación o usufructo de un recurso no renovable, en cuyo caso corresponde calcular su agotamiento. Las unidades de reemplazo no se deprecian, excepto cuando están listos para el uso que se le va a dar. La depreciación de las otras categorías de la cuenta propiedades, planta y equipo se reconoce como costo del servicio o gasto del período, y se calcula sobre el costo del elemento menos su valor residual, usando los siguientes métodos y estimaciones: 52
Cuenta Edificaciones
Método de Depreciación Línea recta
Vida Útil (*) 80 años
Maquinaria y Equipo
Línea recta
Variable entre 24 y 32 años
Vehículos
Línea recta
8 años
Muebles y Enseres
Línea recta
Variable entre 16 años
Equipos Diversos
Línea recta
Variable entre 16 años
Los valores residuales y la vida útil estimada de la cuenta propiedades, planta y equipo se revisan periódicamente para asegurar que el método y el período de depreciación sean consistentes con el patrón previsto de beneficios económicos de las partidas de propiedades, planta y equipo; de ser necesario, se procede al ajuste de la depreciación en la fecha de cada estado de situación financiera. Si el valor en libros de un activo es mayor que el valor recuperable estimado, dicho valor en libros es ajustado a su monto recuperable, reconociéndose el deterioro correspondiente. Las ganancias o pérdidas que surgen en ventas o retiro de bienes de propiedades, planta y equipo se incluyen en el estado de resultados y se calculan como la diferencia entre el valor de venta y el valor contable del activo. 2.
ALCANCE:
Esta política contable se debe aplicar en el reconocimiento de: a) Los elementos de la cuenta propiedades, planta y equipo; b) Repuestos y equipo auxiliar que solo se pueden utilizar junto con un elemento especifico de la propiedades, planta y equipo, y c) Programa computarizados que están estrechamente relacionados y que constituyen parte integrante de los elementos de la cuenta propiedades, planta y equipo. Esta política contable no aplica a: a)
Los elementos de propiedades, planta y equipo clasificadas como mantenidas para la venta o incluidos en un grupo de activos a ser dados de baja;
c)
El reconocimiento y medición de activos para exploración y evaluación de Recursos Minerales;
d) Las inversiones en derechos mineros, exploración y extracción de minerales, petróleo, gas natural y otros recursos no renovables similares; o
3.
REFERENCIA TÉCNICA 53
Las políticas contables aplicables a propiedades, planta y equipo se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 16 (NIC 16) – Propiedades, Planta y Equipo, la Norma Internacional de Contabilidad 17 (NIC 17) Arrendamientos, en lo que corresponde a arrendamiento financiero, la Norma Internacional de Contabilidad 23 (NIC 23) Costos por Préstamos, la Norma Internacional de Contabilidad 36 (NIC 36) Deterioro del Valor de los Activos, la Norma Internacional de Contabilidad 37 Provisiones, activos contingentes y pasivos contingentes, en lo referido a provisiones para desmantelamiento o rehabilitación, la Norma Internacional de Contabilidad 40 (NIC 40) Propiedades de Inversión, la Norma internacional de Información Financiera 5 (NIIF 5) Activos No Corrientes Mantenidos para la Venta y Operaciones Discontinuadas.
4.
DEFINICIONES
Costo: es el importe de efectivo o equivalentes al efectivo pagados, o bien el valor razonable de la contraprestación entregada, para adquirir un elemento de propiedad, planta y equipo en el momento de su adquisición o construcción o, cuando fuere aplicable, el importe que se atribuye a ese activo cuando se lo reconoce inicialmente de acuerdo con los requerimientos específicos de otras NIIF, por ejemplo la NIIF 2 Pagos basados en acciones. Depreciación: es la distribución sistemática del importe depreciable de un activo a lo largo de su vida útil. Monto Depreciable: es el costo de un activo, o el importe que lo haya sustituido, menos su valor residual. Pérdida por Deterioro: es el exceso del valor en libros de un activo sobre su valor recuperable. Propiedades, Planta y Equipo: son los activos tangibles que posee una entidad para su uso en la producción o suministro de bienes y servicios, para arrendarlos a terceros o para propósitos administrativos; y se esperan usar durante más de un periodo. Valor en Libros o importe en libros: es el importe por el que se reconoce un elemento de propiedades, planta y equipo, una vez deducidas la depreciación acumulada y las pérdidas por deterioro del valor acumuladas. Valor Razonable: es el precio que sería recibido por vender un activo o pagado por transferir un pasivo en una transacción ordenada entre participantes de mercado en la fecha de la medición. Valor Residual: de un activo es el importe estimado que EGESUR podría obtener en la actualidad por la disposición del elemento, después de deducir los costos estimados por tal disposición, si el activo ya hubiera alcanzado la antigüedad y las demás condiciones esperadas al término de su vida útil. Valor Recuperable: es el mayor entre el valor de venta neto de un activo y su valor de uso. 54
Vida Útil: es el periodo durante el cual se espera utilizar el activo por parte de EGESUR; o el número de unidades de producción o similares que se espera obtener del mismo por parte de EGESUR. 5. IDENTIFICACION Y CLASIFICACION DE PPE EN EGESUR Identificación de PPE Propiedad, Planta y Equipo Propiedad, planta y equipo son activos tangibles que: a) Posee EGESUR para su uso en el desarrollo de su actividad económica, o por razones administrativas (por ejemplo, los equipos informáticos utilizados por el personal de administración de la entidad), y; b) Se espera que sean utilizados durante más de un ejercicio (NIC 16, párrafo 6).
Clasificación de PPE La presentación de los elementos en el estado de situación financiera y el estado de resultados del periodo implica un proceso de sub-clasificación. Los activos de PPE pueden ser clasificados según su naturaleza o función en el negocio de la entidad con el fin de mostrar la información de la forma más útil para los usuarios a los efectos de la toma de decisiones económicas. Los activos de la entidad se clasifican como PPE (si es que se lleva a cabo su uso en la producción o suministro de bienes o servicios o para fines administrativos), propiedades de inversión (si se tienen para obtener ingresos por arrendamiento,). Esta clasificación depende de la FUNCIÓN del Activo en el negocio de la entidad, debido a que incluye información sobre éste de manera que sea útil para los propósitos de toma de decisiones económicas por parte de los usuarios.
Clases de PPE La sub clasificación por clases es también necesaria para la divulgación de PPE incluso cuando sólo un modelo de medición se utiliza. Una clase de PPE se define como un conjunto de activos de similar naturaleza y uso en las operaciones de la entidad (véase el párrafo 37 de la NIC 16). El PCGE Modificado establece que a nivel de 3 dígitos del plan de cuentas ó nivel de Subcuenta: Acumula clases de activos, pasivos, patrimonio neto, ingresos y gastos del mismo rubro, desagregándose a nivel de tres dígitos; En algunos casos y por razones del manejo del detalle de la información, el PCGE permite que las empresas puedan desarrollar una mayor cantidad de dígitos de acuerdo a su necesidad, esa discrecionalidad se dará a partir del nivel de Divisionarias. Teniendo en cuenta que la política contable de establecer clases de PPE servirán para aplicar otras políticas contable como el de revaluación: Si la entidad elige usar el modelo de revaluación para algunas clases de PPE y el modelo del costo para los demás, establecer subcategorías adicionales por clase de PPE es necesario porque 55
toda la clase de PPE debe entonces ser simultáneamente revalorizada (véanse los apartados 36 y 38 de la NIC 16).
Por tanto EGESUR establece como política contable la determinación de clases de PPE a nivel de 04 dígitos, es decir de DIVISIONARIAS.
Unidad de Cuenta de PPE en EGESUR La unidad de cuenta es la unidad de medida para el reconocimiento de un elemento de PPE, pudiendo ser una colección de elementos ó un elemento, lo reconocido. La NIC 16 no establece la unidad de medida para el reconocimiento. En consecuencia, se requiere el juicio en la aplicación de los criterios de reconocimiento a las circunstancias específicas de la entidad. Podría ser apropiado agregar partidas que individualmente son poco significativas, tales postes, luminarias, accesorios de ferretería en una mayor, siempre en cuando tengan vidas útiles homogéneas, o se apliquen sobre ellas políticas de mantenimiento y reemplazo comunes. Al realizar los juicios para establecer la Unidad de Cuenta, el tratamiento debe considerar el objetivo de la información financiera de propósito general y los conceptos que se desprenden de dicho objetivo:
Las características cualitativas de la información financiera, en particular relevancia y la representación fiel.
La materialidad del elemento
Al evaluar si una partida cumple los requisitos para reconocimiento como ACTIVO en los estados financieros, es necesario tener en cuenta las consideraciones de materialidad señaladas en el Marco Conceptual, Características Cualitativas de información útil. La interrelación entre los elementos significa que toda partida que cumpla la definición y criterios de reconocimiento de un activo, exige automáticamente el reconocimiento de otro elemento, por ejemplo, los ingresos ó un pasivo (véase el párrafo 4.39 del marco conceptual). Por otra parte, si el valor agregado de esos elementos significativos sigue siendo inmaterial (requerirá otros juicios), entonces ese agregado resultante no necesita ser identificada como un elemento separado de PPE. Los activos que son usados en la producción de energía eléctrica contienen dentro de sí innumerable cantidad de elementos agrupados en sistemas: Estos ítems, tienen valores distintos, vida útil heterogénea y a su vez son innumerables elementos que controlados individualmente para fines de medición, generan procesos engorrosos e impracticables para efectos de asegurar una valoración fiable. Logrado tal control el mismo no aporta en información relevante para los usuarios principales. Para ellos se determinará vidas útiles estándar y valores residuales. En lo referente a la actividad de generación, dado a que los elementos de PPE que la conforman no son numerosos, se identifica la unidad de cuenta a nivel de elemento individual. 56
6. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN General Un elemento de propiedades, planta y equipo se reconocerá como activo cuando: (a)
Sea probable que la compañía obtenga los beneficios económicos futuros derivados del mismo; y
(b)
El costo del activo para EGESUR pueda ser medido con fiabilidad.
Por lo general, se cumple con el primer criterio de reconocimiento cuando los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad del activo se transfieren a la empresa. La empresa evaluará, de acuerdo con este principio de reconocimiento, todos los costos de propiedades, planta y equipo en el momento en que se incurre en ellos. Estos costos comprenden tanto aquéllos en que se ha incurrido inicialmente para adquirir o construir una partida de propiedades, planta y equipo, como los costos incurridos posteriormente para añadir, sustituir parte de o mantener el elemento correspondiente. El criterio general para el reconocimiento de un activo contemplado en el Marco Conceptual de la NIIF se aplica para el reconocimiento de las partidas de propiedades, planta y equipo.
Reconocimiento Inicial Un elemento de la cuenta propiedades, planta y equipo que cumpla los criterios de reconocimiento de un activo, se medirá a su costo. El costo de los elementos de la cuenta propiedades, planta y equipo comprende: a)
Su precio de adquisición, incluidos los aranceles de importación y los impuestos indirectos no recuperables que recaigan sobre la adquisición, después de deducir cualquier descuento o rebaja del precio;
b) Todos los costos directamente relacionados con la ubicación del activo en el lugar y en las condiciones necesarias para que pueda operar de la forma prevista por la gerencia; c)
La estimación inicial de los costos de desmantelamiento o retiro del elemento, así como la rehabilitación del lugar sobre el que se asienta, cuando constituyan obligaciones en las que incurre EGESUR como consecuencia de utilizar el elemento durante un determinado periodo, con propósitos distintos del de la producción de inventarios durante tal periodo.
Los costos directamente relacionados serán: (a) Los costos de beneficios a los empleados, que hayan participado directamente en 57
la construcción o en la adquisición de un elemento de propiedades, planta y equipo; (b) Los costos de preparación del lugar en el que se ubicará el activo; (c) Los costos de entrega inicial y los de manipulación o transporte posterior; (d) Los costos de instalación y montaje; (e)
Los costos de prueba para establecer si el activo funciona adecuadamente, después de deducir los importes netos de la venta de cualesquiera elementos producidos durante el proceso de instalación y puesta a punto del activo (tales como muestras producidas mientras se probaba el equipo); y
(f) Los honorarios profesionales. Debido a que cierta maquinaria de la compañía es altamente especializada por lo general el personal asignado a su operación requiere de capacitación previa que lo califique para este propósito. Los costos de capacitación de personal asignado a la operación de los elementos de la cuenta propiedades, planta y equipo no forman parte del costo del activo y por tanto se reconocen con cargo a resultados conforme se incurren, ya que estos desembolsos no están directamente relacionados con ubicar el activo en el lugar y en las condiciones de operación prevista. Si se contratara la instalación de un activo y la capacitación es parte de su precio de adquisición total, una parte del precio se reconocerá como gasto de capacitación. Los costos que no forman parte del costo de un elemento de propiedades, planta y equipo son: a) Los costos de apertura de una nueva instalación productiva; b) Los costos de introducción de un nuevo producto o servicio (incluyendo los costos de actividades publicitarias y promocionales); c) Los costos de apertura del negocio en una nueva localización o dirigirlo a un nuevo segmento de clientela (incluyendo los costos de formación del personal); y d) Los costos de administración y otros costos indirectos generales. El reconocimiento de costos en el valor en libros del elemento de propiedades, planta y equipo cesa en el momento que este se ha ubicado en el lugar y esté en condiciones de operar de la forma prevista por la gerencia. En consecuencia, costos que se incurran en el uso o reactivación de un elemento no se incluyen en su costo. Los siguientes costos no se incluyen en el valor en libros de los elementos de propiedades, planta y equipo: a) Los costos que se incurren cuando un elemento, tiene la capacidad de operar de la forma prevista por la gerencia, y está por ponerse en uso o está operando por debajo de su capacidad plena; b) Las pérdidas operativas iniciales, como aquellas que se generan mientras se 58
construye la demanda de bienes a producirse; y c) Los costos de reubicación o reorganización de parte o de todas las operaciones de la compañía. Desagregación o componetización La desagregación es la separación de un activo entre sus componentes significativos. La NIC 16 requiere que cada parte de un elemento de propiedades, planta y equipo que tenga costo significativo (de importancia relativa) en relación con el costo total del elemento, se deprecie por separado. Esto no significa necesariamente que estos componentes significativos tengan distintas vidas útiles o que brinden un patrón distinto de beneficios que los que brinda el activo principal a la compañía. Sin embargo, casi siempre este será el caso y entonces diferentes vidas útiles o diferentes tasas de depreciación o métodos se usaran para los componentes significativos. Cuando un elemento de propiedades, planta y equipo contenga componentes individualmente significativos para los que sea apropiado aplicar métodos o tasas de depreciación diferentes, cada componente se registrará por separado. Un elemento de propiedades, planta y equipo, se separará en partes ( “componentes”) y cada componente se depreciará por separado cuando su costo represente una porción significativa del total del costo del elemento. Un componente significativo de un elemento de propiedades, planta y equipo puede tener una vida útil y un método de depreciación que coincidan con la vida y el método utilizados para otra parte significativa del mismo elemento. De presentarse esta situación, ambas partes se podrían agrupar para determinar el cargo por depreciación. En la medida que la empresa deprecie en forma separada algunas partes de un elemento de propiedades, planta y equipo también depreciara de forma separada el resto del elemento. El resto estará integrado por la partes del elemento que individualmente no son significativas. La empresa aplicara para cada componente, el método de depreciación que mejor refleje el patrón de consumo de sus beneficios económicos, véase también la sección 5.4 Depreciación. Aunque los componentes se reconocen contablemente por separado, se consideran como un solo activo para propósitos de presentación en los estados financieros dado que no constituyen clases separadas de activos.
Reemplazo de Componentes Las reglas de la NIC 16 en lo que se refiere al costo del reemplazo de componentes significativos no requieren que el componente que se reemplaza se haya identificado separadamente a la fecha de adquisición y se haya depreciado por separado a partir de ese momento. Por lo general esto es lo que debe ocurrir, pero puede ser que no. Las reglas sobre costos subsecuentes de componentes reemplazados aplican en general para partes que se reemplazan (a ambas, las que se han identificado) y el reconocimiento de estos costos como activos dependerá de si reúnen o no los criterios de reconocimiento de la NIC 16. Los costos de un componente de reemplazo se reconozcan como activo si reúne los 59
criterios de reconocimiento. Si tales costos reúnen los criterios de reconocimiento y se capitalizan el valor en libros de la parte o partes que se reemplazan se deben dar de baja; es decir el costo y la depreciación acumulada de la parte reemplazada se elimina. Esto aplica independientemente de si la parte reemplazada o componente se ha depreciado por separado. Si el costo y la depreciación de la parte reemplazada o componente no se pueden identificar se usara el costo de la parte de reemplazo como una aproximación del costo de parte o componente reemplazado a la fecha en que fue adquirido o construido.
Costos Posteriores Los costos posteriores a la adquisición se reconocen como elemento de propiedades, planta y equipo solo si se cumplen con los criterios de reconocimiento de la NIC 16, referidos en los puntos 5.1 y 5.2 anteriores. En consecuencia los costos del servicio rutinario no se reconocen en el costo de las propiedades, planta y equipo. Por el contrario se reconocen en resultados conforme se incurren. Los costos de servicio rutinario incluyen costos de mano de obra, consumibles y repuestos menores. Estos costos corresponden a gastos de reparación y mantenimiento.
Medición después el Reconocimiento Con posterioridad a su reconocimiento como activo, un elemento de propiedades, planta y equipo se mostrará en los estados financieros a su costo menos su depreciación acumulada y el importe acumulado de las partidas por su deterioro.
Depreciación Cada parte de un elemento de propiedades, planta y equipo con costo que sea significativo en relación con el costo total del elemento se depreciará por separado. El objetivo de la depreciación contable es el de asignar sistemáticamente a resultados el monto depreciable de un activo a lo largo de su vida útil.
Vida Útil Luego de su reconocimiento inicial las partes de los elementos de propiedades, planta y equipo se deprecian de forma sistemática durante su vida útil estimada. La vida útil de estos activos debe ser objeto de revisión al final de cada año.
a) Monto Depreciable: El monto depreciable de un activo se debe distribuir sistemáticamente a lo largo de su vida útil. El valor residual y la vida útil de un activo se deben revisar por lo menos al cierre de cada año y, si las expectativas difieren de estimados previos, los cambios se deben reconocer como un cambio en estimado de acuerdo con la NIC 8 – Políticas Contables, Cambios en estimaciones Contables y Errores.
b) Valor Residual: El valor residual de un activo es el importe que EGESUR estima podría obtener en la actualidad por disponer del elemento, asumiendo que este alcanzo la antigüedad y las demás condiciones que se esperan para el término de 60
su vida útil, luego de deducir los costos estimados de tal disposición. El valor residual de un activo se determina sobre la base de la información disponible a la fecha en que se realiza la estimación, sobre el valor que alcanzaron los activos similares al final de sus vidas útiles. Si el valor residual de un activo se incrementa hasta un monto igual o mayor que el valor en libros del activo, el cargo por depreciación del activo será cero, a menos o, hasta que, el valor residual disminuya posteriormente y sea menor que el valor en libros del activo. Los valores residuales de los elementos de propiedades, planta y equipo determinados por la Gerencia de Producción se han determinado de la siguiente manera:
Propiedad, Planta y Equipo Terrenos Edificios Maquinaria y Equipo Vehículos Muebles y Enseres Equipos Diversos Equipo de Reemplazo Trabajo en Curso
Valor Residual (*) Variable de acuerdo con resultados de la tasación Variable de acuerdo con resultados de la tasación Variable de acuerdo a operaciones similares anteriores y tasación Variable según tasación Sin valor residual Sin valor residual Sin valor residual No aplicable
Deben revisarse anualmente los valores residuales de Propiedades, planta y equipo. En el caso de las empresas eléctricas los valores residuales de sus activos son insignificantes, por consiguiente, la política contable de la empresa solo contempla la revisión del valor residual cuando las expectativas sobre el valor recuperable del activo difieren significativamente de las estimaciones actuales.
c) Métodos de Depreciación La empresa aplica el método de depreciación que mejor refleja el patrón de consumo esperado de los beneficios económicos futuros incorporados al activo. Pueden utilizarse diversos métodos de depreciación para distribuir el importe depreciable de un activo de forma sistemática a lo largo de su vida útil. Entre los mismos se incluyen el método lineal, el método de depreciación decreciente y el método de las unidades de producción. La depreciación lineal dará lugar a un cargo constante a lo largo de la vida útil del activo, siempre que su valor residual no cambie. El método de depreciación decreciente en función del saldo del elemento dará lugar a un cargo que irá disminuyendo a lo largo de su vida útil. El método de las unidades de producción dará lugar a un cargo basado en la utilización o producción esperada. La entidad elegirá el método que más fielmente refleje el 61
patrón esperado de consumo de los beneficios económicos futuros incorporados al activo. Dicho método se aplicará uniformemente en todos los periodos, a menos que se haya producido un cambio en el patrón esperado de consumo de dichos beneficios económicos futuros . El método de depreciación aplicado para reconocer la depreciación de un activo se revisa, como mínimo al cierre de cada periodo anual y, si se observa un cambio significativo en el patrón de consumo esperado de los beneficios económicos futuros incorporados al activo, el método de depreciación se cambia para reflejar el nuevo patrón de consumo. El cambio se reconoce como un cambio de un estimado contable, siendo su tratamiento prospectivo (véase también la NIC 8 – Políticas Contables, Cambios en Estimaciones Contables y Errores). Los activos que se reemplazan antes que alcancen su vida útil económica para evitar ineficiencias productivas por reparaciones y mantenimiento se deprecian en el patrón de tiempo de su reemplazo. El método de depreciación de línea recta da lugar a un cargo uniforme a lo largo de la vida útil del activo, siempre que su valor no se modifique. El monto depreciable corresponde al costo del activo menos su valor residual. La Gerencia aprobara el uso de vidas útiles distintas a las que contempla este manual de políticas contables en el caso de activos cuyas características físicas indiquen que el patrón de consumo de sus beneficios económicos es distinto al de otros activos similares. Cualquier cambio del método de depreciación usado a la vida útil asignada a los elementos de propiedades, planta y equipo requiere de la aprobación de la Gerencia.
d) Inicio de la Depreciación La depreciación de un activo se inicia cuando está, por primera vez, disponible para su uso (cuando se ubique en el lugar y en las condiciones de operación prevista por la gerencia). Esto significa que el inicio del reconocimiento de la depreciación no necesariamente ocurre en el momento en que el activo es puesto en uso debido a que el activo puede requerir de pruebas antes de estar en condiciones de operar a niveles comerciales (es decir, como lo tiene previsto la gerencia). Es posible que algunos proyectos de la compañía se sustenten en una serie de activos listos para ser usados antes de que puedan ser puestos en operación. En estas circunstancias ciertos activos pueden estar en condiciones de uso antes que toda la unidad completa del activo fijo pueda empezar a operar porque existen otros activos que aun no se encuentran en condiciones de uso. Sin perjuicio de lo anterior. Cada activo (o componente) con diferentes vidas útiles se reconoce por separado en el registro auxiliar de propiedades, planta y equipo de modo que se asegure su correcta depreciación. En casos en que el elemento de propiedades, planta y equipo se encuentre en condiciones de ser usado con una antigüedad mayor a noventa (90) días, pero que a la fecha de los estados financieros aun no se haya puesto en uso, el 62
activo se someterá a pruebas individuales de deterioro.
e) Cese de la Depreciación La depreciación solo cesa cuando un activo: (a) Este totalmente depreciado; (b) Se reclasifique a la cuenta Mantenidos para la Venta (de acuerdo a los criterios de la NIIF 5 – Activos no Corrientes Mantenidos para la Venta y Operaciones Discontinuadas), momento a partir del que el activo se reflejará al menor valor que resulte de comparar su valor en libros y su valor razonable, menos los costos necesarios para realizar su venta; (c) Se haya dado de baja, ya sea porque se vendió o porque no se espera que genere ningún beneficio económico futuro de su uso o porque se dio de baja y, por tanto se debe castigar. Cualquier ganancia o pérdida que surja de la baja de un activo, se incluirá en los resultados del periodo en que ocurra la baja. Es política contable el uso de depreciación por el método de línea recta, en ese sentido, se calcula incluso si el activo se encuentra temporalmente en desuso (por ejemplo en periodos de huelga).
7. OTROS TEMAS RELEVANTES Activo Construido por la Compañía El costo de un activo construido por la empresa se determina utilizando los mismos criterios y conceptos que aplican a un elemento de propiedades, planta y equipo adquirido. Cuando la empresa construye una partida de propiedades, planta y equipo, montos anormales de material de desecho, trabajo y otros recursos se deben reconocer en resultados conforme incurran. Estos costos no se deben capitalizar en el costo del activo. Otros costos anormales específicos que también se deben excluir son: costos relacionados con errores de diseño, disputas industriales, recursos en desuso y demoras de producción. Por ejemplo si el proyecto debió demorar dos semanas, pero en realidad demoro cinco, debido a que un ingeniero instaló una maquina incorrectamente, cualquier costo adicional en que se haya incurrido como resultado de dicho evento, se debe considerar como anormal y se debe reconocer en resultados conforme se incurra. Los costos adicionales se deben medir utilizando como referencia el monto de la prueba que se había planeado.
Mantenimiento y Reparación General y Mantenimiento Mayor (Overhaul) Para que ciertos elementos de propiedades, planta y equipo que operen continuamente es necesario someterlos a inspecciones mayores de carácter regular, independientemente de que alguna de sus partes y piezas se deba reemplazar. 63
Cada vez que una inspección mayor se lleve a cabo, su costo se reconoce en el valor en libros del activo como si se tratara de un reemplazo si cumple con el criterio de reconocimiento. Cualquier saldo remanente del costo de cualquier inspección mayor (como si fuera una parte física distinta) se castiga de inmediato. Este tratamiento es exigido independientemente de si el costo de la inspección mayor previa se identifico en la transacción en la que el elemento se construyó o adquirió. Si fuera necesario, el costo estimado de una inspección mayor similar que se requiera en el futuro se puede usar como un parámetro del costo a la fecha en que el elemento se construyó o adquirió que le correspondería a la inspección mayor existente de libros.
Costo de Desmantelamiento, Retiro o Rehabilitación de un Elemento Se deben reconocer los costos que se requerirán para desmantelar y remover una partida de propiedades, planta y equipo y por restaurar la locación donde se ubicará, cuando la empresa tiene una obligación legal o asumida de incurrir en dichos costos.
Partidas de Equipos Menores Toda inversión en activos que reúnan la definición de propiedades, planta y equipo se debe capitalizar independientemente de su valor económico, la entidad determina como política contable que los activos que cumplen los requisitos para su reconocimiento pero que tengan un valor menor a ¼ de UIT y no constituyan elementos de uso frecuente en las unidades de cuenta determinadas serán contabilizadas como gasto en el período en que adquieran. De no reunir los requisitos indicados en la NIC 16, estas partidas se deben reconocer en los resultados del periodo en el que se incurra.
Capitalización de Intereses y Otros Costos Es política contable de la empresa capitalizar los intereses y otros costos en que incurre la empresa en relación con préstamos recibidos que son directamente atribuibles a la adquisición, construcción o producción de un activo apto. La empresa ha definido como política contable que la consideración de un activo apto corresponde a un período sustancial mayor a un año.
Subvenciones Gubernamentales Las subvenciones gubernamentales que se relacionen con la adquisición de propiedades, planta y equipo se reconocen con crédito al costo del activo con el que se relacionan.
Deterioro Los activos de propiedades, planta y equipo se someterán a pruebas de deterioro, de acuerdo a lo estipulado por la NIC 36 Deterioro del Valor de los Activos . En donde se explica cómo debe proceder EGESUR para la revisión del importe en libros de sus activos, cómo ha de determinar el importe recuperable de un activo y cuándo debe proceder a reconocer, o en su caso, revertir, las pérdidas por deterioro del valor. 64
Retiros y Ventas El valor en libros de un elemento de propiedades, planta y equipo se da de baja de los registros contables por su retiro; o cuando no se espere obtener beneficios económicos futuros por su uso o retiro. La pérdida o ganancia surgida al dar de baja un elemento de propiedad, planta y equipo, corresponde a la diferencia entre el importe neto que, en su caso, se obtenga de la venta del activo y su valor en libros. Dicha pérdida o ganancia se incluirá en el resultado del periodo cuando la partida sea dada de baja en cuentas. Para determinar el “importe neto” de la venta, se deducen los gastos directamente atribuibles a la venta, como pueden ser los gastos de publicidad, honorarios legales, costos de desmantelamiento, retiro o rehabilitación, entre otros. La contrapartida a cobrar por la disposición de un elemento de propiedad, planta y equipo, se reconocerá inicialmente por su valor razonable. Si se aplazase el pago a recibir por el elemento, la contrapartida recibida se reconocerá inicialmente al precio equivalente de contado. La diferencia entre el importe nominal de la cuenta por cobrar y el precio equivalente de contado se reconocerá como un ingreso por intereses.
Anticipos de Obras en Curso Como parte del proceso de construcción de obras eléctricas, se efectúa la contratación de proveedores en la que se efectúa anticipos de dinero por la obra en curso contratada. Los anticipos de obras en curso se presentan como propiedades, planta y equipo en la partida obras en curso, por corresponder a anticipos en los cuales los contratistas vienen trabajando en la obra, cuando están relacionados con valorizaciones o demostraciones del proveedor del avance de la obra; en caso contrario, serán considerados solo adelantos y ser presentados como otras cuentas por cobrar en el estado de situación financiera.
Del Valor Razonable La NIC 16 no establece detalles de cómo calcular el valor razonable de PPE ó el método de medición del mismo, siendo la NIIF 13 la encargada de dicha regulación. El valor razonable es el precio que se recibiría por disponer de un activo en una transacción ordenada (no es una venta forzosa) entre los participantes del mercado (basado en un mercado accesible) en la fecha de valoración (precio actual). (Véase la NIIF 13) La atingencia del concepto de mercado para efectos de terminar el método de medición para estos elementos de PPE adquiere importancia fundamental, ya que de ello se desprenderá el método de medición de valor razonable a utilizar. Al respecto la NIIF 13 señala el concepto de mercado activo como: Un mercado en el que las transacciones de los activos o pasivos tienen lugar con frecuencia y volumen suficiente para proporcionar información para fijar precios sobre una base de 65
negocio en marcha.
Tres técnicas de valoración ampliamente utilizadas son: el enfoque de mercado , el enfoque del costo y el enfoque del ingreso. Los principales aspectos de esos enfoques se resumen en los párrafos B5 a B11 de la NIIF 13. La NIIF 13 indica con relación a las Técnicas de valoración indica que una entidad utilizará las técnicas de valoración que sean apropiadas a las circunstancias y sobre las cuales existan datos suficientes disponibles para medir el valor razonable, maximizando el uso de datos de entrada observables relevantes y minimizando el uso de datos de entrada no observables. El objetivo de utilizar una técnica de valoración es estimar el precio al que tendría lugar una transacción ordenada de venta del activo o de transferencia del pasivo entre participantes del mercado en la fecha de la medición en las condiciones de mercado presentes. Para los Activos Eléctricos de EGESUR no resulta aplicable el enfoque de Mercado por la inexistencia de un mercado activo tal como lo define la NIIF 13, dado que son elementos que se encuentran en funcionamiento en forma conjunta con otros elementos y que en el país la actividad de generación, transmisión y distribución se encuentran reguladas por el estado quien concesiona dichos servicios en cada ámbito a una sola empresa.
Enfoque del costo: El enfoque del costo refleja el importe que se requeriría en el momento presente para sustituir la capacidad de servicio de un activo (a menudo conocido como costo de reposición corriente). Desde la perspectiva de un vendedor participante de mercado, el precio que recibiría por el activo se basa en el costo para un comprador participante de mercado que adquiera o construya un activo sustituto de utilidad comparable, ajustado por la obsolescencia. Eso es así porque el comprador participante de mercado no pagaría más por un activo que el importe por el que podría reemplazar la capacidad de servicio de ese activo. La obsolescencia conlleva deterioro físico, obsolescencia funcional (tecnológica) y obsolescencia económica (externa) y es más amplia que la depreciación para propósito de información financiera (una distribución del costo histórico) o propósito fiscal (utilizando vidas de servicio especificadas). En muchos casos el método del costo de reposición corriente se utiliza para medir el valor razonable de activos tangibles que se utilizan en combinación con otros activos o con otros activos y pasivos.
Enfoque del ingreso El enfoque del ingreso convierte importes futuros (por ejemplo, flujos de efectivo o ingresos y gastos) en un importe presente único (es decir, descontado). Cuando se utiliza el enfoque del ingreso, la medición del valor razonable refleja las expectativas del mercado presentes sobre esos importes futuros. Las técnicas de valoración que convierten importes futuros (por ejemplo, flujos de efectivo o ingresos y gastos) en un importe presente único (es decir, descontado). La medición del valor razonable se determina sobre la base del valor indicado por las expectativas de mercado presentes sobre esos importes futuros. 66
8. REVELACIONES De carácter general La empresa revela en sus estados financieros de cada una de las clases de Propiedades, planta y equipo lo siguiente: a) Las bases de medición utilizadas para determinar el importe en libros bruto; b) Los métodos de depreciación utilizados; c) Las vidas útiles o las tasas de depreciación utilizadas; d) El importe en libros bruto y la depreciación acumulada (junto con el importe acumulado de las pérdidas por deterioro de valor), tanto al principio como al final de cada periodo; y De existir, las siguientes situaciones se revelarán con respecto a cada una de las clases de propiedades, planta y equipo, una conciliación entre los valores en libros al principio y al final del periodo, mostrando: a) Las inversiones o adiciones realizadas; b) Los activos clasificados como mantenidos para la venta o incluidos en un grupo de activos para su disposición que haya sido clasificado como mantenido para la venta, de acuerdo con la NIIF 5, así como otras disposiciones; c) Las adquisiciones realizadas mediante combinaciones de negocios; d) Los incrementos o disminuciones, resultantes de las revaluaciones, así como las pérdidas por deterioro del valor reconocidas, o revertidas en otro resultado integral; e) Las pérdidas por deterioro del valor reconocidas en el resultado del periodo; f)
Las pérdidas por deterioro de valor que hayan revertido, y hayan sido reconocidas en el resultado del periodo, aplicando la NIC 36;
g) La depreciación; y h) Otros cambios. En los estados financieros se revelará también la existencia y los importes correspondientes a las restricciones de titularidad, así como las propiedades, planta y equipo que están afectos como garantía al cumplimiento de obligaciones; el importe de los desembolsos reconocidos en el importe en libros, en los casos de elementos de propiedades, planta y equipo en curso de construcción; y el importe de los compromisos por adquisición de propiedades, planta y equipo. La empresa revelará información comparativa respecto del periodo anterior para todos los importes incluidos en los estados financieros del periodo corriente. Incluirá además, información comparativa para la información descriptiva y narrativa, cuando 67
esto sea relevante para la comprensión de los estados financieros del periodo corriente.
Costos por Préstamo Se informará la política contable para la capitalización de costos por préstamo.
Depreciación Se revelarán el método de depreciación utilizada, así como las vidas útiles expresadas en unidades de tiempo. Se informará la depreciación acumulada al principio y al final de período para cada una de las clases de propiedades, planta y equipo, junto con la depreciación del período. Los cambios significativos, respecto de los métodos de depreciación, vidas útiles o valores residuales de los activos de la empresa se revelarán y explicarán en notas a los estados financieros. Cuando los elementos de propiedad, planta y equipo se contabilicen por sus valores revaluados, se revelará la siguiente información: a) La fecha efectiva de la revaluación; b) Si se han utilizado los servicios de un tasador independiente; c) Los métodos y las hipótesis significativas aplicadas en la estimación del valor razonable de los elementos; d) En qué medida el valor razonable de los elementos de propiedades, planta y equipo fue determinado directamente por referencia a los precios observables en un mercado activo o a recientes transacciones de mercado entre sujetos debidamente informados en condiciones de independencia, o fue estimado utilizando otras técnicas de medición; e)
Para cada clase de propiedades, planta y equipo, que se haya revaluado, el importe en libros al que se habría reconocido si se hubieran contabilizado según el modelo del costo; y
f)
El excedente de revaluación, indicando los movimientos del periodo, así como cualquier restricción sobre la distribución de su saldo a los accionistas .
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SECCIÓN 11 ACTIVOS INTANGIBLES
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ACTIVOS INTANGIBLES 1. POLITICAS CONTABLES Los activos intangibles son activos identificables, de carácter no monetario, y sin sustancia o contenido físico, que surgen a través de la adquisición o son desarrollados internamente por la empresa. Los activos intangibles se reconocen inicialmente al costo, siendo su presentación neta de amortización acumulada (para el caso de intangibles con vida útil finita) y pérdidas acumuladas por el deterioro de valor del activo. El costo incluye el costo de adquisición menos los descuentos, asimismo, los costos complementarios directamente relacionados con la adquisición o desarrollo del activo intangible. La cuota de amortización anual se reconoce como un gasto o costo de otro activo, determinándose en función del método lineal, basado en la vida útil estimada que se le asigne a cada elemento o clase de activo intangible. Activo Concesiones Licencias Programas de computadora ( software) Costos de Desarrollo Otros activos intangibles
Método de Amortización Lineal Lineal Lineal
Vida Útil Variable Variable Variable
Lineal Lineal
Variable Variable
La empresa revisa en cada cierre contable las estimaciones de las vidas útiles asignadas a los activos intangibles que califican para ser amortizadas, así como también el método de amortización aplicado. Los costos de financiamiento incurridos en la adquisición o generación de un intangible que califique como un activo apto, se capitalizan durante el tiempo requerido para finalizar y preparar el activo para el uso que se tiene previsto.
Investigación y Desarrollo Los gastos de investigación se reconocen como un gasto cuando se incurre en ellos. Los costos incurridos en proyectos de desarrollo se reconocen como activo intangible cuando se cumplen los siguientes requisitos: a) Técnicamente, es posible completar la producción del activo intangible de forma que pueda estar disponible para su utilización o su venta; b) La gerencia tiene intención de completar el activo intangible en cuestión, para usarlo o venderlo; c) Existe la capacidad para utilizar o vender el activo intangible; d) Es probable que el proyecto sea viable (considerando su factibilidad comercial y tecnológica) y vaya a generar probables beneficios económicos en el futuro; 70
e) Existe disponibilidad de los adecuados recursos técnicos, financieros o de otro tipo, para completar el desarrollo y para utilizar o vender el activo intangible; y f) Los costos puedan medirse de manera confiable. Otros gastos de desarrollo se reconocen como gasto cuando se incurren en ellos. Los costos por desarrollo previamente reconocidos como gastos no se reconocen como un activo en un ejercicio posterior. Los costos de desarrollo con una vida útil finita que se capitalizan se amortizan desde el inicio de la producción comercial del producto o servicio, utilizando el método de línea recta, durante el período en que se espera q ue generen beneficios.
Programas Informáticos Las licencias de programas informáticos adquiridas, son capitalizadas sobre la base de los costos incurridos para adquirir y usar el programa específico. Estos costos son amortizados usando el método de línea recta durante las vidas útiles estimadas. Los costos que están directamente asociados con la elaboración de productos de programas de computación únicos e identificables, que son desarrollados y controlados por la empresa y que probablemente generarán beneficios económicos futuros mayores que su costo en más de un año, se reconocen como activos intangibles. Los costos directos vinculados al desarrollo de programas de computación incluyen los costos de personal del equipo que desarrollo los programas de computación y una parte adecuada de los gastos generales relevantes relacionados. Los costos asociados con el desarrollo o mantenimiento de los programas informáticos se reconocen como gastos cuando se incurren. Los costos del desarrollo de programas informáticos reconocidos como activos se amortizan a partir de su puesta en marcha usando el método de línea recta durante sus vidas útiles estimadas. Cuando existen indicios de deterioro el valor en libros de cualquier activo intangible es evaluado, y de corresponder, se determina y presenta a su valor recuperable.
2. ALCANCE Esta política se deberá aplicar en el reconocimiento de los elementos de la cuenta activos intangibles, tales como concesiones, licencias y otros derechos, patentes y propiedad industrial, programas de computadora (software), formulas, diseños y prototipos, plusvalía mercantil y otros activos intangibles. Esta política no aplicará a activos intangibles que estén tratados en otras políticas, tales como activos intangibles mantenidos por la empresa para su venta en el curso ordinario de sus actividades, activos por impuestos diferidos, activos intangibles no corrientes clasificados como mantenidos para la venta.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a activos intangibles se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 23 (NIC 23) – Costos de Préstamos, la Norma Internacional de Contabilidad 36 (NIC36) Deterioro del Valor de los Activos, la Norma Internacional de Contabilidad 38 (NIC 38) Activos Intangibles, la Norma internacional de Información Financiera 5 (NIIF 5) Activos No Corrientes Mantenidos para la Venta y Operaciones Discontinuadas. 71
4. DEFINICIONES Activo: es un recurso controlado por EGESUR como resultado de sucesos pasados; y del que EGESUR espera obtener, en el futuro, beneficios económicos.
Activo intangible: es un activo identificable, de carácter no monetario y sin apariencia física. Amortización: es la distribución sistemática del importe amortizable de un activo intangible durante su vida útil. Costo: es el importe de efectivo equivalentes al efectivo pagados, o el valor razonable de la contraprestación entregada para adquirir un activo, en el momento de su adquisición o construcción, o, cuando sea aplicable, el importe atribuido a ese activo cuando sea inicialmente reconocido de acuerdo con los requerimientos específicos de otras Normas Internacionales de Información Financiera. Desarrollo: es la aplicación de los resultados de la investigación o de cualquier otro tipo de conocimiento científico, a un plan o diseño en particular para la producción de materiales, productos, métodos, procesos o sistemas nuevos, o sustancialmente mejorados, antes del comienzo de su producción o utilización comercial. Importe amortizable : es el costo de un activo, u otro importe que lo haya sustituido, menos su valor residual. Importe en libros : es el importe por el que un activo se reconoce en el estado de situación financiera, después de deducir la amortización acumulada y las pérdidas por deterioro acumuladas. Investigación: es todo aquel estudio original y planificado, emprendido con la finalidad de obtener nuevos conocimientos científicos o tecnológicos. Mercado Activo: es un mercado en el que se dan las siguientes condiciones en la que los bienes o servicios intercambiados en el mercado son homogéneos, normalmente se pueden encontrar en todo momento compradores y vendedores, los precios están disponibles al público. Valor específico : es el valor presente de los flujos de efectivo que se espera obtener del uso continuado de un activo y de su disposición al término de su vida útil, o bien de los desembolsos que espera realizar para cancelar un pasivo. Valor razonable: es el importe por el cual podría ser intercambiado un activo entre partes interesadas y debidamente informadas, en una transacción realizada en condiciones de independencia mutua. Valor residual: es el importe estimado que se podría obtener de un activo por su disposición, después de haber deducido los costos estimados para su disposición, si el activo tuviera ya la edad y condición esperadas al término de su vida útil. Vida útil: es el periodo durante el cual se espera utilizar el activo por parte de la empresa. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICION General Para que un elemento sea considerado como activo intangible debe cumplir con las tres características que son identificabilidad, control y beneficios económicos futuros.
Un activo Intangible es identificable si: a) Es separable, es decir, es susceptible de ser separado o escindido de la empresa y 72
vendido, transferido, dado en explotación, arrendado o intercambiado, ya sea individualmente o junto con un contrato, activo identificable o pasivo con los que guarde relación, independientemente de que la empresa tenga la intención de llevar a cabo la separación. b) Surge de derechos contractuales o de otros derechos de tipo legal, con independencia de que esos derechos sean transferibles o separables de la empresa o de otros derechos y obligaciones.
Un activo Intangible está bajo Control si: EGESUR tiene el poder de obtener los beneficios económicos futuros provenientes del activo intangible así como la capacidad para restringir el acceso a esos beneficios.
Un activo Intangible genera beneficios económicos con certeza para EGESUR si: EGESUR puede demostrar que se espera que fluyan beneficios económicos futuros. Reconocimiento Inicial Un activo intangible se reconocerá si y solo si: a)
Es probable que los beneficios económicos futuros que se han atribuido al mismo fluyan a la empresa.
b) El costo del activo pueda ser medido de forma fiable. Los activos intangibles se registran inicialmente al costo de adquisición que incluye todos los desembolsos identificables directamente.
El costo del activo intangible adquirido de forma independiente debe comprender: a) El precio de adquisición, incluidos los aranceles de importación y los impuestos no recuperables que recaigan sobre la adquisición, después de deducir los descuentos comerciales y las rebajas. b) Cualquier costo directamente atribuible a la preparación del activo para su uso previsto.
Son ejemplos de costos atribuibles directamente: a) Los costos de las remuneraciones a los empleados, derivados directamente de poner el activo en sus condiciones de uso; b) Honorarios profesionales surgidos directamente de poner el activo en sus condiciones de uso. c) Los costos de comprobación de que el activo funciona adecuadamente. El reconocimiento de los costos en el importe en libros del activo intangible finalizará cuando el activo se encuentre en el lugar y condiciones necesarias para operar de la forma prevista por la gerencia. Por ello, los costos soportados por la utilización o por la reprogramación del uso de un activo intangible no se incluirán en el importe en libros del activo. Las operaciones accesorias no son imprescindibles para que el activo pueda operar de la forma prevista por la gerencia, los ingresos y gastos asociados a las mismas se reconocerán en el resultado del periodo, mediante su inclusión dentro de la clase apropiada de ingresos y gastos. Cuando el pago del activo intangible se aplace más allá de los términos normales de crédito, su costo será el equivalente al precio de contado. La diferencia entre este 73
importe y el total de pagos a efectuar se reconocerá como un gasto por intereses, a lo largo del periodo del crédito, a menos que se lo capitalice.
Otros Activos Intangibles Generados Internamente Para evaluar si un activo intangible generado internamente cumple los criterios para su reconocimiento, la empresa clasificará la generación del activo en la fase de investigación; y la fase de desarrollo. Si la empresa no está en la capacidad de distinguir la fase de investigación de la fase de desarrollo en un proyecto interno para crear un activo intangible, tratará los desembolsos que ocasione ese proyecto como si hubiesen sido soportados sólo en la fase de investigación.
a) Fase de Investigación: en esta fase la empresa no puede demostrar que exista un activo intangible que pueda generar probables beneficios económicos en el futuro. Por lo tanto, los desembolsos correspondientes se reconocerán como gastos en el momento en que se produzcan. b) Fase de Desarrollo: en esta fase la empresa reconocerá como activo intangibles, si, y sólo si se puede demostrar lo siguiente:
Técnicamente, es posible completar la producción del activo intangible de forma que pueda estar disponible para su utilización o su venta.
Su intención de completar el activo intangible en cuestión, para usarlo o venderlo.
Su capacidad para utilizar o vender el activo intangible.
La forma en que el activo intangible vaya a generar probables beneficios económicos en el futuro. Entre otras cosas, se debe demostrar la existencia de un mercado para la producción que genere el activo intangible o para el activo en sí, o bien, en el caso de que vaya a ser utilizado internamente, la utilidad del mismo para la empresa. La disponibilidad de los adecuados recursos técnicos, financieros o de otro tipo, para completar el desarrollo y para utilizar o vender el activo intangible. Su capacidad para medir, de forma fiable, el desembolso atribuible al activo intangible durante su desarrollo.
División de la Fase de Investigación y de Desarrollo
Fase de Investigación (Estudio)
Fase de Desarrollo (Aplicación)
Gasto
Gasto/ Activo Intangible
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En la fase de desarrollo de un proyecto interno, la empresa tendrá que, en algunos casos, identificar un activo intangible y demostrar que el mismo puede generar probables beneficios económicos en el futuro. Esto se debe a que la fase de desarrollo en un proyecto cubre etapas más avanzadas que la fase de investigación.
Costos del Activo Intangible Generado Internamente El costo de un activo intangible generado internamente, será la suma de los desembolsos incurridos desde el momento en que el elemento cumple las condiciones para su reconocimiento y excluyendo la reintegración, en forma de elementos del activo, de los desembolsos reconocidos previamente como gastos. Comprenderá todos los costos directamente atribuibles necesarios para crear, producir y preparar el activo para que pueda operar de la forma prevista por la gerencia.
Los siguientes conceptos no son componentes de este costo: a)
Los gastos administrativos, de venta u otros gastos indirectos de carácter general, salvo que su desembolso pueda ser directamente atribuido a la preparación del activo para su uso.
b) Las ineficiencias identificadas y las pérdidas operativas iniciales en las que se haya incurrido antes de que el activo alcance el rendimiento normal planificado. c) Los desembolsos de formación del personal que ha de trabajar con el activo.
Gastos Los desembolsos sobre una partida intangible deberán reconocerse como un gasto cuando se incurra en ellos, a menos que formen parte del costo de un activo intangible que cumpla con los criterios de reconocimiento y la partida sea adquirida en una combinación de negocios, y no pueda ser reconocida como un activo intangible. Los desembolsos sobre un activo intangible reconocidos inicialmente como gastos del periodo no se reconocerán posteriormente como parte del costo de un activo intangible.
Medición Después del Reconocimiento La empresa ha seleccionado como política contable el modelo del costo; y todos los demás activos pertenecientes a la misma clase también se contabilizaran usando el mismo modelo, a menos que exista un mercado activo para esa clase de activos. Por lo tanto después del reconocimiento inicial los activos intangibles se miden al costo menos la amortización acumulada y menos las pérdidas por deterioro.
Vida útil La empresa evaluará la vida útil de los activos intangibles y definirá que tipos de activos con vida útil finita se amortizarán y que tipo de activos con vida útil infinita no se amortizarán. 75
Si el activo intangible tiene vida útil finita, se evaluará la duración del bien para estimar su vida útil. La empresa considera que un activo intangible tiene una vida útil indefinida cuando, sobre la base de un análisis de todos los factores relevantes, no exista un límite previsible al periodo a lo largo del cual se espera que el activo genere entradas de flujos netos de efectivo para la empresa.
Para determinar la vida útil de un activo intangible, es preciso considerar: a) La utilización esperada del activo por parte de la empresa, así como si el elemento podría ser gestionado de forma eficiente por otro equipo gerencial distinto. b) Los ciclos típicos de vida del producto, así como la información pública disponible sobre estimaciones de la vida útil, para tipos similares de activos que tengan una utilización parecida. c) La incidencia de la obsolescencia técnica, tecnológica, comercial o de otro tipo. d) La estabilidad de la industria en la que opere el activo, así como los cambios en la demanda de mercado para los productos o servicios fabricados con el activo en cuestión. e) Las actuaciones esperadas de los competidores, ya sean actuales o potenciales. f)
El nivel de los desembolsos por mantenimiento necesarios para conseguir los beneficios económicos esperados del activo, así como la capacidad y voluntad de la empresa para alcanzar ese nivel.
g) El periodo en que se controle el activo, si estuviera limitado, así como los límites, ya sea legal o de otro tipo, sobre el uso del elemento, tales como las fechas de caducidad de los arrendamientos relacionados con él. h) Si la vida útil del activo depende de las vidas útiles de otros activos poseídos por la empresa. El término “indefinido” no significa “infinito”. La conclusión de que la vida útil de un activo intangible es indefinida, no debe depender del exceso de los desembolsos futuros planeados sobre los inicialmente requeridos para mantener el activo a ese nivel de desempeño. Para determinar el deterioro de los activos intangibles se aplicara la política de la NIC 36 Deterioro de Valor.
Vidas Útiles Finitas El importe amortizable de un activo intangible con una vida útil finita, se distribuirá sobre una base sistemática a lo largo de su vida útil. La amortización comenzará cuando el activo esté disponible para su utilización, es decir, cuando se encuentre en la ubicación y condiciones necesarias para que pueda operar de la forma prevista por la gerencia. 76
La amortización cesará en la fecha más temprana entre aquélla en que el activo se clasifique como mantenido para la venta, y la fecha en que se produzca la baja en cuentas del mismo. El método de amortización utilizado reflejará el patrón de consumo esperado, por parte de la empresa, de los beneficios económicos futuros derivados del activo. Si este patrón no pudiera ser determinado de forma fiable, se adoptará el método lineal de amortización. El cargo por amortización de de cada período se reconocerá en el resultado del periodo. Activo intangible Concesiones, licencias y derechos Programas de (software) Costos de desarrollo
computadoras
Vida Útil Fínita Fínita Fínita
La empresa ha definido como política contable que el valor residual es nulo. Tanto el periodo como el método de amortización utilizado para un activo intangible con vida útil finita se revisarán, como mínimo, mínimo , al final de cada periodo. Si la nueva vida útil esperada difiere de las estimaciones anteriores, se cambiará el periodo de amortización para reflejar esta variación. Si se ha experimentado un cambio en el patrón esperado de generación de beneficios económicos futuros por parte del activo, el método de amortización se modificará para reflejar estos cambios. Los efectos de estas modificaciones en el periodo y en el método de amortización, se tratarán como cambios en las estimaciones contables.
b). Vidas Útiles Indefinidas Los activos intangibles con con vida útil indefinida no se amortizarán. EGESUR identificado activos intangibles con vida útil indefinida.
no ha
Cuando corresponda, EGESUR comprobará sisi un activo intangible con una una vida útil indefinida ha experimentado una pérdida por deterioro del valor comparando su importe recuperable con su importe en libros, esta evaluación se realizará anualmente o en cualquier momento en el que exista un indicio de que el activo puede haber deteriorado su valor. La vida útil de un activo intangible que no está siendo amortizado se revisará cada periodo para determinar si existen hechos y circunstancias que permitan seguir manteniendo una vida útil indefinida para ese activo. Si no existen esas circunstancias, el cambio en la vida útil de indefinida a finita se contabilizará como un cambio en una estimación estimaci ón contable.
6. OTROS TEMAS RELEVANTES Deterioro y Recuperación de Valor Para determinar si se ha deteriorado el valor de los activos intangibles, la empresa aplicará la NIC 36 Deterioro del Valor V alor de los Activos. 77
Permuta de Activos En una permuta de activos el costo de dicho activo intangible se medirá por su valor razonable, a menos que la transacción de intercambio no tenga carácter comercial y no pueda medirse con fiabilidad el valor razonable del activo recibido ni el del activo entregado. El activo adquirido se medirá de esta forma incluso cuando la empresa no pueda dar de baja inmediatamente el activo entregado. Si el activo adquirido no se mide por su valor razonable, su costo se medirá por el importe en libros del activo entregado.
Retiros y Bajas Un activo intangible se dará de baja en cuentas por su disposición o cuando no se espere obtener beneficios económicos futuros por su uso o disposición. La pérdida o ganancia surgida al dar de baja un activo intangible se determinará como la diferencia entre el importe neto obtenido por su disposición, y el importe en libros del activo. act ivo. Se reconocerá en el resultado del periodo cuando la partida sea dada de baja en cuentas. La amortización de un activo intangible con una vida útil finita no terminará cuando el activo intangible no vaya a ser usado más, a menos que el activo haya sido completamente amortizado o se clasifique como mantenido mant enido para la venta.
7. REVELACIONES De carácter general Se revelará la siguiente información para cada una de las clases de activos intangibles, distinguiendo entre los activos que se hayan generado internamente y los demás: a) Si las vidas útiles son indefinidas o finitas y, en este caso, las vidas útiles o los porcentajes de amortización utilizados.
b) Los métodos de amortización utilizados para los activos intangibles con vidas útiles finitas; c) El importe en libros bruto y la amortización acumulada (junto con el importe acumulado de las pérdidas por deterioro del valor), tanto al principio como al final de cada periodo; d) La partida o partidas, del estado de resultado integral, en las que está incluida la amortización de los activos intangibles; e) Una conciliación entre los valores en libros al principio y al final del periodo, mostrando: i.
Los incrementos, con indicación indicación separada separada de los que procedan de desarrollos desarrollos internos, aquéllos adquiridos por separado y los adquiridos en combinaciones de negocios. 78
ii.
Los activos activos clasificados como mantenidos para la venta o incluidos en un grupo de activos para su disposición que haya sido clasificado como mantenido para la venta, de acuerdo con la NIIF 5, así como co mo otras disposiciones.
iii.
Los incrementos y decrementos, durante el periodo, periodo, procedentes de revaluaciones, así como de pérdidas por deterioro del valor reconocidas o revertidas en otro resultado integral siguiendo las reglas de la NIC 36 (si las hubiere).
iv.
Las pérdidas por deterioro del valor valor reconocidas, en el resultado del periodo aplicando la NIC 36 (si las hubiere);
v.
Las reversiones de anteriores pérdidas por deterioro del valor, a lo largo del periodo, de acuerdo con la NIC 36 (si las hubiere);
vi. vii.
viii.
El importe de la amortización reconocida durante el periodo; Las diferencias netas de cambio derivadas de la conversión de de estados financieros a la moneda de presentación, y de la conversión de una operación en el extranjero a la moneda de presentación de la empresa. Otros cambios habidos en el importe en libros durante el periodo.
f) Revelación adicional Se debe revelar información también sobre: a)
En el caso caso de un activo intangible con vida útil indefinida, el importe en libros de dicho activo y las razones sobre las que se apoya la estimación de una vida útil indefinida. Al aportar estas razones, se describirá el factor o los factores que han jugado un papel significativo al determinar que el activo tiene una vida útil indefinida.
b) Una descripción, el importe en libros y del periodo restante de amortización de cualquier activo intangible individual que sea significativo en los estados financieros de la empresa. c)
Para los activos intangibles adquiridos mediante una subvención del gobierno y reconocidos inicialmente por su valor razonable:
El valor razonable por el que se han registrado inicialmente tales activos; Su importe en libros; Si la medición posterior al reconocimiento inicial se realiza utilizando el modelo del costo o el modelo de revaluación;
d) La existencia y el importe en libros de los activos intangibles cuya titularidad tiene alguna restricción, así como el importe en libros de los activos 79
intangibles que sirven como garantías de deudas. e) El importe de los compromisos contractuales para la adquisición de activos intangibles. Cuando se proceda a describir el factor, o los factores, que han jugado un papel importante en la determinación del hecho de que el activo intangible tiene una vida útil indefinida, considerará lo dispuesto para su reconocimiento.
g) Desembolsos por investigación y desarrollo La empresa revelará el importe agregado de los desembolsos por investigación y desarrollo que se hayan reconocido como gastos durante el periodo. Los desembolsos por investigación y desarrollo incluirán todos los que sean directamente atribuibles a las actividades de investigación y desarrollo.
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SECCIÓN 12 DETERIORO DEL VALOR DE LOS ACTIVOS
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DETERIORO DEL VALOR DE LOS ACTIVOS 1. POLITICAS CONTABLES A cada fecha de cierre del estado de situación financiera, se evalúa si existe algún indicio que algún activo sujeto a depreciación o amortización hubiera podido sufrir una pérdida por deterioro. En caso de que exista algún indicio de deterioro se realiza una estimación del valor recuperable de dicho activo para determinar, en su caso, el monto del deterioro del valor del activo. El valor recuperable del activo es el mayor entre el valor de mercado del activo menos los costos necesarios para su venta y su valor en uso. Para evaluar el deterioro, los activos se agrupan a su nivel más bajo para el cual existen flujos de efectivo identificables por separado (unidades generadoras de efectivo). Para estimar el valor en uso, la empresa preparará las proyecciones de flujos de caja futuros a partir de los presupuestos más recientes disponibles. Estos presupuestos incorporarán las mejores estimaciones de la Gerencia de la empresa sobre los ingresos y costos de las unidades generadoras de efectivo, utilizando las proyecciones, la experiencia del pasado y las expectativas futuras. Estos flujos de efectivo se descuentan para calcular su valor presente a una tasa que recoge el costo de capital de la empresa. Para su cálculo se tiene en cuenta el costo actual del dinero y las primas de riesgo utilizadas de forma general entre los analistas financieros. En el caso de que el valor recuperable sea inferior al valor neto en libros del activo, se registra la correspondiente provisión por pérdida por deterioro por la diferencia, con cargo al rubro Pérdida por deterioro del valor del estado de resultados. “
”
Las pérdidas por deterioro reconocidas en un activo en ejercicios anteriores, son revertidas cuando se produce un cambio en las estimaciones sobre su monto recuperable, aumentando el valor del activo con abono a resultados con el límite del valor en libros que el activo hubiera tenido de no haberse realizado el ajuste contable.
2. ALCANCE Esta Política Contable se aplicará en la contabilización de los deterioros de valor de todos los activos, salvo los siguientes: a) inventarios; b) activos surgidos de los contratos de construcción; c) activos por impuestos diferidos; d) activos procedentes de beneficios a los empleados; e) activos financieros que se encuentren incluidos en el alcance de la NIC 39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medición ;
f) propiedades de inversión que se valoren según su valor razonable; g) activos biológicos relacionados con la actividad agrícola, que se valoren según su valor razonable menos los costos estimados en el punto de venta; 82
h) costos de adquisición diferidos, así como activos intangibles derivados de los derechos contractuales de una aseguradora en contratos de seguros; y i)
activos no corrientes (o grupos de activos para su disposición) clasificados como mantenidos para la venta.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables al deterioro del valor de los activos se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 16 (NIC 16) Propiedades, Planta y Equipo, la Norma Internacional de Contabilidad 17 (NIC17) Arrendamientos, la Norma Internacional de Contabilidad 36 (NIC36) Deterioro del Valor de los Activos, la Norma Internacional de Contabilidad 38 (NIC 38) Activos Intangibles, la Norma internacional de Contabilidad 40 (NIC 40) Inversiones Inmobiliarias.
4. DEFINICIONES Los siguientes conceptos para la aplicación de esta política contable:
Activos Comunes de la Empresa: son activos, diferentes de la plusvalía, que contribuyen a la obtención de flujos de efectivo futuros tanto en la unidad generadora de efectivo que se está considerando como en otras. Costos de Venta o Disposición por Otra Vía: son los costos incrementales directamente atribuibles a la venta o disposición por otra vía de un activo o unidad generadora de efectivo, excluyendo los costos financieros y los impuestos a las ganancias. Depreciación (Amortización): es la distribución sistemática del importe depreciable de un activo a lo largo de su vida útil. Importe Depreciable o Amortizable: de un activo es su costo, o el importe que lo sustituya en los estados financieros, menos su valor residual. Importe en Libros: es el importe por el que se reconoce un activo, una vez deducidas la depreciación (amortización) acumulada y las pérdidas por deterioro del valor acumuladas, que se refieran al mismo. Importe Recuperable: de un activo o de una Unidad generadora de Efectivo es el mayor entre su valor razonable menos los costos de venta y su valor en uso. Mercado Activo: es un mercado en el que se dan las siguientes condiciones: a) Las partidas negociadas en el mercado son homogéneas. b) Normalmente se pueden encontrar en todo momento compradores y vendedores interesados. c) Los precios están disponibles al público.
Pérdida por Deterioro del Valor: es la cantidad en que excede el importe en libros de un activo o unidad generadora de efectivo a su importe recuperable. Unidad Generadora de Efectivo (UGE): es el grupo identificable de activos más pequeño, que genera entradas de efectivo a favor de la empresa que son, en buena medida, independientes de los flujos de efectivo derivados de otros activos o grupos de activos. Valor en Uso: es el valor presente de los flujos futuros de efectivo estimados que se espera obtener de un activo o unidad generadora de efectivo. 83
Valor Razonable Menos los Costos de Venta: es el importe que se puede obtener por la venta de un activo o Unidad Generadora de Efectivo, en una transacción realizada en condiciones de independencia mutua, entre partes interesadas y debidamente informadas, menos los costos de venta o disposición por otra vía. Vida Útil es el periodo durante el cual se espera utilizar el activo por parte de la empresa. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICION GENERAL El valor de un activo se deteriora cuando su importe en libros excede a su importe recuperable. Si se cumpliese ello, la empresa estará obligada a realizar una estimación formal del importe recuperable. Excepto por si no se presentase indicio alguno de una pérdida por deterioro del valor. Se evaluará, al final de cada periodo sobre el que se informa, si existe algún indicio de deterioro del valor de algún activo. Si existiera tal indicio, la empresa estimará el importe recuperable del activo. Al evaluar si existe algún indicio de que el valor del activo puede haberse deteriorado, la empresa deberá considerar, como mínimo, los siguientes extremos: Fuentes Externas de Información a. Durante el periodo, el valor de mercado del activo disminuye significativamente más de lo esperado como consecuencia del paso del tiempo o de su uso normal. b. Durante el periodo han tenido lugar, o van a tener lugar en un futuro inmediato, cambios significativos con una incidencia adversa sobre la empresa, referentes al entorno legal, económico, tecnológico o de mercado en los que ésta ópera, o bien en el mercado al que está destinado el activo. c. Durante el periodo, las tasas de interés de mercado, u otras tasas de mercado de rendimiento de inversiones, han sufrido incrementos que probablemente afecten a la tasa de descuento utilizada para calcular el valor en uso del activo, de forma que disminuyan su importe recuperable de forma significativa. d. El importe en libros de los activos netos, es mayor que su capitalización bursátil.
Fuentes Internas de Información e. Se dispone de evidencia sobre la obsolescencia o deterioro físico de un activo. f. Durante el periodo han tenido lugar, o se espera que tengan lugar en un futuro inmediato, cambios significativos en el alcance o manera en que se usa o se espera usar el activo, que afectarán desfavorablemente a la empresa. Estos cambios incluyen el hecho de que el activo esté ocioso, planes de discontinuación o restructuración de la operación a la que pertenece el activo, planes de vender o disposición por otra vía del activo antes de la fecha prevista, y la reconsideración como finita de la vida útil de un activo como finita, en lugar de indefinida. g. Se dispone de evidencia procedente de informes internos, que indica que el rendimiento económico del activo es, o va a ser, peor que el esperado.
La empresa puede identificar otros indicios para detectar que el valor del activo puede haberse deteriorado, lo que también le obligaría a determinar el importe recuperable del activo. Entre otros puede considerarse la siguiente información: -
Informes de Áreas de Mantenimiento por cada unidad generadora de efectivos en: Generación, en los que en forma periódica se señalen el nivel de operatividad u obsolescencia de dichos activos eléctricos y los efectos de las actividades de mantenimiento para mitigar el efecto natural del desgaste y mantener en 84
operatividad los mismos durante el período. -
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Informes de las Áreas de Calidad y Fiscalización, acerca de la continuidad del servicio y la medición de éstas en relación a los estándares permitidos por OSINERMING, pérdidas técnicas y comerciales. Estados Financieros y sus respectivas notas para determinar indicadores financieros de rentabilidad de la inversión ROI por actividad, necesidades de efectivo, gastos de mantenimiento, entre otros a fin de obtener evidencia de probables indicios internos de deterioro. Memoria de gestión de cada entidad acerca de las políticas contables que se aplicaron durante el período anterior para la preparación y presentación de estados financieros de dicho período.
Si existiese algún indicio de que el activo puede haber deteriorado su valor, esto podría indicar que, la vida útil restante, el método de depreciación (amortización) o el valor residual del activo, necesitan ser revisados y ajustados, incluso si finalmente no se reconociese ningún deterioro del valor para el activo considerado.
Medición del Valor Recuperable El valor recuperable de un activo o de una unidad generadora de efectivo como el mayor entre su valor razonable menos los costos de venta y su valor en uso. Necesariamente no hay que calcular el valor razonable del activo menos los costos de venta y su valor en uso. Si cualquiera de esos importes excediera al importe en libros del activo, éste no habría sufrido un deterioro de su valor, y por tanto no sería necesario calcular el otro valor. Será posible calcular el valor razonable del activo menos los costos de venta, incluso si éste no se negociase en un mercado activo. Pero cuando la empresa no pueda determinarlo, podría utilizar el valor en uso del activo como su import e recuperable.
a). Valor razonable menos costo de ventas Si no existiera un compromiso formal de venta, pero el activo se negociase en un mercado activo, el valor razonable del activo menos los costos de venta sería el precio de mercado del activo, menos los costos de venta o disposición por otra vía. El precio de mercado adecuado será, normalmente, el precio comprador corriente. Para lo activos eléctricos de EGESUR no existe comprador activo, dado a que quien quiera adquirir los mismos debería de ser una entidad similar a la que opera es decir con Concesión eléctrica en el mismo ámbito geográfico, hecho que el estado (quien otorga las concesiones, no permite por ley). Tres técnicas de valoración ampliamente utilizadas son: el enfoque de mercado , el enfoque del costo y el enfoque del ingreso. Los principales aspectos de esos enfoques se resumen en los párrafos B5 a B11 de la NIIF 13. La NIIF 13 indica con relación a las Técnicas de valoración indica que una entidad utilizará 85
las técnicas de valoración que sean apropiadas a las circunstancias y sobre las cuales existan datos suficientes disponibles para medir el valor razonable, maximizando el uso de datos de entrada observables relevantes y minimizando el uso de datos de entrada no observables. El objetivo de utilizar una técnica de valoración es estimar el precio al que tendría lugar una transacción ordenada de venta del activo o de transferencia del pasivo entre participantes del mercado en la fecha de la medición en las condiciones de mercado presentes. Para los Activos Eléctricos de EGESUR no resulta aplicable el enfoque de Mercado por la inexistencia de un mercado activo tal como lo define la NIIF 13, dado que son elementos que se encuentran en funcionamiento en forma conjunta con otros elementos y que en el país la actividad de generación, transmisión y distribución se encuentran reguladas por el estado quien concesiona dichos servicios en cada ámbito a una sola empresa.
Enfoque del costo: El enfoque del costo refleja el importe que se requeriría en el momento presente para sustituir la capacidad de servicio de un activo (a menudo conocido como costo de reposición corriente). Desde la perspectiva de un vendedor participante de mercado, el precio que recibiría por el activo se basa en el costo para un comprador participante de mercado que adquiera o construya un activo sustituto de utilidad comparable, ajustado por la obsolescencia. Eso es así porque el comprador participante de mercado no pagaría más por un activo que el importe por el que podría reemplazar la capacidad de servicio de ese activo. La obsolescencia conlleva deterioro físico, obsolescencia funcional (tecnológica) y obsolescencia económica (externa) y es más amplia que la depreciación para propósito de información financiera (una distribución del costo histórico) o propósito fiscal (utilizando vidas de servicio especificadas). En muchos casos el método del costo de reposición corriente se utiliza para medir el valor razonable de activos tangibles que se utilizan en combinación con otros activos o con otros activos y pasivos.
Enfoque del ingreso El enfoque del ingreso convierte importes futuros (por ejemplo, flujos de efectivo o ingresos y gastos) en un importe presente único (es decir, descontado). Cuando se utiliza el enfoque del ingreso, la medición del valor razonable refleja las expectativas del mercado presentes sobre esos importes futuros. Las técnicas de valoración que convierten importes futuros (por ejemplo, flujos de efectivo o ingresos y gastos) en un importe presente único (es decir, descontado). La medición del valor razonable se determina sobre la base del valor indicado por las expectativas de mercado presentes sobre esos importes futuros.
Valor de uso Los siguientes elementos deben reflejarse en el cálculo del valor en uso de un activo: a) Una estimación de los flujos de efectivo futuros que se espera obtener del activo. b) Las expectativas sobre posibles variaciones en el importe o en la distribución temporal de dichos flujos de efectivo futuros. c) La determinación de una tasa de descuento adecuada a estos flujos de efectivo futuros. 86
d) El precio por la presencia de incertidumbre inherente en el activo. e) Otros factores, tales como la iliquidez, que los participantes en el mercado reflejarían al poner precio a los flujos de efectivo futuros que se espera se deriven del activo. En el caso de los activos de electrificación rural de EGESUR de las actividades de Generación, Transmisión y Distribución que se encuentren operando a cargo de terceros por efectos de acuerdos que contienen arrendamientos operativos, el valor de uso estará determinado por los beneficios económicos futuros derivados de los ingresos por arrendamientos que durante la vida útil de dichos activos se espera obtener, traídos a valor presente. En el caso de los activos de electrificación rural que EGESUR viene operando directamente en las actividades de Generación, Transmisión y Distribución, el valor de uso estará determinado por el VNR eléctrico, que es el que permite la tarifa máxima a aplicar por la generación de ingresos derivados del uso de dichos activos eléctricos, por encontrarse EGESUR en un mercado regulado. En el caso de los activos no eléctricos, el valor en uso podrá obtenerse de los flujos descontados de fondos derivados de su uso durante su vida útil estimada
Reconocimiento y Medición de la Pérdida por Deterioro del Valor El importe en libros de un activo se reducirá hasta que alcance su importe recuperable si, y sólo si, este importe recuperable es inferior al importe en libros. Esta reducción se denomina pérdida por deterioro del valor . La pérdida por deterioro del valor se reconocerá inmediatamente en el resultado del periodo, a menos que el activo se contabilice por su valor revaluado. Cualquier pérdida por deterioro del valor, en los activos revaluados, se tratará como una disminución de la revaluación efectuada. Cuando el importe estimado de una pérdida por deterioro del valor sea mayor que el importe en libros del activo con el que se relaciona, se reconocerá un pasivo si, y sólo si, estuviese obligada a ello por otra política. Luego de reconocer una pérdida por deterioro del valor, los cargos por depreciación del activo se ajustarán en los periodos futuros, con el fin de distribuir el importe en libros revisado del activo, menos su eventual valor residual, de una forma sistemática a lo largo de su vida útil restante. Si se reconoce una pérdida por deterioro del valor, se determinarán también los activos y pasivos por impuestos diferidos relacionados con ella, mediante la comparación del importe en libros revisado del activo con su base fiscal.
Unidad Generadora de Efectivo a) Identificación de la UGE a la que pertenece un activo Si existiera algún indicio del deterioro del valor de un activo, el importe recuperable se estimará para el activo individualmente considerado. Si no fuera posible estimar el importe 87
recuperable del activo individual, la empresa determinará el importe recuperable de la unidad generadora de efectivo a la que el activo pertenece. El importe recuperable de un activo individual no podrá ser determinado cuando el valor en uso del activo no pueda estimarse como próximo a su valor razonable menos los costos de venta y el activo no genere entradas de efectivo que sean en buena medida independientes de las producidas por otros activos. En estos casos, el valor en uso y, por tanto, el importe recuperable, podrán determinarse sólo a partir de la Unidades Generadoras de Efectivo. Las Unidades Generadoras de Efectivo se identificarán de forma uniforme de un periodo a otro, y estarán formadas por el mismo activo o tipos de activos, salvo que se justifique un cambio. Las unidades generadoras de efectivo UGES en EGESUR podrán alinearse a los NIVELES mínimos que EGESUR ha conformado para fines de gestión: Ítems o grupos de ítems -
Centrales de Generación
b) Valor Recuperable y en Libros El valor recuperable de una Unidad Generadora de Efectivo, es el mayor entre el valor razonable menos los costos de venta de la unidad y su valor en uso. El importe en libros de una Unidad Generadora de Efectivo se determinará de manera uniforme con la forma en que se calcule el importe recuperable de la misma. El importe en libros de una Unidad Generadora de Efectivo incluirá el importe en libros sólo de aquellos activos que puedan ser atribuidos directamente, o distribuidos según un criterio razonable y uniforme, a la Unidad Generadora de Efectivo y que generarán las entradas futuras de efectivo utilizadas en la determinación del valor en uso de la citada unidad y no incluirá el importe en libros de ningún pasivo reconocido, a menos que el importe recuperable de la Unidad Generadora de Efectivo no pudiera ser determinado sin tener en cuenta tal pasivo.
c) Pérdida por deterioro Se reconocerá una pérdida por deterioro del valor de una Unidad Generadora de Efectivo si, y sólo si, su importe recuperable fuera menor que el importe en libros de la unidad (o grupo de unidades). La pérdida por deterioro del valor se distribuirá, para reducir el importe en libros de los activos que componen la unidad (o grupo de unidades), prorrateando en función del importe en libros de cada uno de los activos de la unidad (o grupo de unidades). Estas reducciones del importe en libros se tratarán como pérdidas por deterioro del valor de los activos individuales, y se reconocerán de acuerdo a lo establecido. El importe de la pérdida por deterioro del valor que no pueda ser distribuida al activo en cuestión, se repartirá prorrateando entre los demás activos que compongan la unidad (o grupo de unidades). 88
Si no se pudiera determinar el importe recuperable de un activo individual: a) Se reconocerá una pérdida por deterioro del valor para el activo siempre que su importe en libros fuera superior al mayor importe entre su valor razonable menos los costos de venta y el valor que le corresponda. b) No se reconocerá ninguna pérdida por deterioro del valor para el activo si la UGE en la que está incluido no hubiera sufrido ninguna pérdida por deterioro del valor. Esto será de aplicación incluso cuando el valor razonable menos los costos de venta del activo fuese inferior a su importe en libros. Luego de haber cumplido lo establecido en esta política, solo se reconocerá un pasivo por cualquier importe restante de una pérdida por deterioro del valor de una Unidad Generadora de Efectivo si, y sólo si, fuera requerido por otra política.
Reversión de las Pérdidas por Deterioro Se deberá evaluar, al final de cada periodo sobre el que se informa, si existe algún indicio de que la pérdida por deterioro del valor reconocido, en periodos anteriores, ya no exista o podría haber disminuido. Si existiera tal indicio, se estimará de nuevo el importe recuperable del activo. Se revertirá la pérdida por deterioro del valor reconocida en periodos anteriores para un activo, si, y sólo si, se hubiese producido un cambio en las estimaciones utilizadas, para determinar el importe recuperable del mismo, desde que se reconoció la última pérdida por deterioro. Si este fuera el caso, se aumentará el importe en libros del activo hasta que alcance su importe recuperable. Este incremento se designa como una reversión de la pérdida por deterioro del valor. La reversión de una pérdida por deterioro del valor refleja un aumento en el potencial estimado de servicio del activo, ya sea por su utilización o por su venta, desde el momento en que la empresa reconoció la última pérdida por deterioro del valor del activo. La cual se revelará adecuadamente.
Activo Individual: El importe en libros de un activo, incrementado tras la reversión de una pérdida por deterioro del valor, no excederá al importe en libros que podría haberse obtenido (neto de amortización o depreciación) si no se hubiese reconocido una pérdida por deterioro del valor para dicho activo en periodos anteriores. La reversión de una pérdida por deterioro del valor en un activo, se reconocerá en el resultado del periodo. Una reversión de una pérdida por deterioro del valor correspondiente a un activo revaluado se reconoce en otro resultado integral e incrementa el excedente de revaluación de ese activo. No obstante, y en la medida en que la pérdida por deterioro del valor del mismo activo revaluado haya sido reconocida previamente en el resultado del periodo, la reversión también se reconocerá en el resultado del periodo. Después de haber reconocido una reversión de la pérdida por deterioro del valor, los 89
cargos por depreciación del activo se ajustarán para los periodos futuros, con el fin de distribuir el importe en libros revisado del activo menos su eventual valor residual, de una forma sistemática a lo largo de su vida útil restante.
Unidad Generadora de Efectivo: El importe de la reversión de una pérdida por deterioro del valor en una Unidad Generadora de Efectivo, se distribuirá entre los activos de esa unidad, prorrateando su cuantía en función del importe en libros de tales activos. Esos incrementos del importe en libros se tratarán como reversiones de las pérdidas por deterioro del valor para los activos individuales, y se reconocerán de acuerdo a lo establecido. Al distribuir la reversión de una pérdida por deterioro del valor correspondiente a una Unidad Generadora de Efectivo, el importe en libros de cada activo no debe ser aumentado por encima del menor entre su importe recuperable y el importe en libros que se hubiera determinado de no haberse reconocido la pérdida por deterioro del valor del activo en los periodos anteriores. El importe de la reversión de la pérdida por deterioro del valor que no se pueda distribuir a los activos siguiendo el criterio anterior, se prorrateará entre los demás activos que compongan la unidad.
6. OTROS TEMAS RELEVANTES Activo Intangible con Vida Útil Indefinida Se requiere que se compruebe anualmente el deterioro del valor de un activo intangible con una vida útil indefinida, comparando el importe en libros con el importe recuperable, con independencia de la existencia de cualquier indicio de deterioro del valor.
Flujos de Efectivo Futuros Las estimaciones de los flujos de efectivo futuros incluirán: a) Proyecciones de entradas de efectivo procedentes de la utilización continuada del activo; b) Proyecciones de salidas de efectivo en las que sea necesario incurrir para generar las entradas de efectivo por la utilización continuada del activo (incluyendo, en su caso, los pagos que sean necesarios para preparar al activo para su utilización), y puedan ser atribuidas directamente, o distribuidas según una base razonable y uniforme, a dicho activo; y c) Los flujos netos de efectivo que, en su caso, se recibirían (o pagarían) por la venta o disposición por otra vía del activo, al final de su vida útil. Los flujos de efectivo futuros se estimarán, para el activo, teniendo en cuenta su estado actual. Estas estimaciones no incluirán entradas o salidas de efectivo futuras que se espera que surjan de: a) Una reestructuración futura en la que la empresa no se ha comprometido todavía. 90
b) Mejoras o aumentos del rendimiento de los activos. Hasta que se lleve a cabo las salidas de efectivo necesarias para mejorar o potenciar el desempeño del activo, las estimaciones de flujos futuros de efectivo no incluirán las estimaciones de entradas de efectivo que se espere se deriven del incremento de los beneficios económicos asociados con las salidas de efectivo. Las estimaciones de los flujos de efectivo futuros no incluirán entradas o salidas de efectivo por actividades de financiación y cobros o pagos por el impuesto a las g anancias. La estimación de los flujos netos de efectivo a recibir (o a pagar), por la venta o disposición por otra vía de un activo al final de su vida útil, será el importe que se espera obtener por la venta del elemento, en una transacción en condiciones de independencia mutua entre partes interesadas y debidamente informadas, después de deducir los costos estimados de la venta o disposición por otra vía.
6.3 Tasa de Descuento La tasa o tasas de descuento a utilizar serán las tasas antes de impuestos, que reflejen las evaluaciones actuales del mercado correspondientes al valor temporal del dinero y a los riesgos específicos del activo para los cuales las estimaciones de flujos de efectivo futuros no hayan sido ajustadas. Cuando la tasa específica correspondiente a un activo no esté directamente disponible en el mercado, se aplicará algún sustitutivo para estimar la tasa de descuento.
7. REVELACIONES De carácter general Se revelará, para cada clase de activos, la siguiente información: a) El importe de las pérdidas por deterioro del valor reconocidas en el resultado del periodo, así como la partida o partidas del estado del resultado integral en las que tales pérdidas por deterioro del valor estén incluidas. b) El importe de las reversiones de pérdidas por deterioro del valor reconocidas en el resultado del periodo, así como la partida o partidas del estado del resultado integral en que tales reversiones estén incluidas. c) El importe de las pérdidas por deterioro del valor de activos revaluados reconocidas directamente en otro resultado integral durante el periodo. d) El importe de las reversiones de pérdidas por deterioro del valor de activos revaluados reconocido en otro resultado integral durante el período.
Pérdida por Deterioro y Reversiones Se revelará la siguiente información, para cada pérdida por deterioro del valor o su reversión, de cuantía significativa, que hayan sido reconocidas durante el periodo para un activo individual, o para una Unidad Generadora de Efectivo: 91
a) Los eventos y circunstancias que han llevado al reconocimiento o a la reversión de la pérdida por deterioro del valor. b) El importe de la pérdida por deterioro del valor reconocida o revertida. c) Para cada activo individual: la naturaleza del activo y si la empresa presentase información segmentada. d) Para cada unidad generadora de efectivo: una descripción de la Unidad Generadora de Efectivo, el importe de la pérdida por deterioro del valor reconocida o revertida en el periodo, por cada clase de activos y si la agregación de los activos, para identificar la Unidad Generadora de Efectivo, ha cambiado desde la anterior estimación del importe recuperable de la Unidad Generadora de Efectivo (si lo hubiera), una descripción de la forma anterior y actual de llevar a cabo la agrupación, así como las razones para modificar el modo de identificar la unidad en cuestión. e) Si el importe recuperable del activo (o de la Unidad Generadora de Efectivo), es el valor razonable menos los costos de venta o su valor en uso. f)
En el caso de que el importe recuperable sea el valor razonable menos los costos de venta, los criterios utilizados para determinar el valor razonable menos los costos de venta (por ejemplo si se hace por referencia a un mercado activo).
g) En el caso de que el importe recuperable sea el valor en uso, la tasa o tasas de descuento utilizadas en las estimaciones actuales y en las efectuadas anteriormente (si las hubiera) del valor en uso. La empresa deberá revelar la siguiente información para el conjunto de todas las pérdidas por deterioro del valor y reversiones de las mismas, reconocidas durante el periodo, para las cuales no se haya revelado información: a) Las principales clases de activos afectados por las pérdidas por deterioro del valor, y las principales clases de activos afectadas por las reversiones de las pérdidas por deterioro del valor. b) Los principales eventos y circunstancias que han llevado al reconocimiento de estas pérdidas por deterioro del valor y las reversiones de las pérdidas por deterioro del valor.
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SECCIÓN 13 OTROS PASIVOS FINANCIEROS
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OTROS PASIVOS FINANCIEROS 1. POLITICAS CONTABLES Los préstamos, obligaciones con el público y pasivos financieros de naturaleza similar, se reconocen inicialmente a su valor razonable, neto de los costos en que se haya incurrido en la transacción. Posteriormente, se valorizan a su costo amortizado utilizando el método de la tasa de interés efectiva, y cualquier diferencia entre los fondos obtenidos (neto de los costos necesarios para su obtención) y el valor de reembolso, se reconoce durante el de interés efectiva. Los otros pasivos financieros se clasifican en el pasivo corriente a menos que la empresa tenga un derecho incondicional a diferir el pago de la obligación durante al menos 12 meses después de la fecha del estado de situación financiera.
2. ALCANCE Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos de los otros pasivos financieros. Debe entenderse que los otros pasivos financieros representan obligaciones por operaciones que contrae la empresa con instituciones financieras y con el público por deudas de contribuciones reembolsables.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a los otros pasivos financieros se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 7 (NIC 7) Estado de Flujos de Efectivo, la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio de Monedas Extranjera, la Norma Internacional de Contabilidad 23 (NIC 23) Costos por Préstamos, La Normas Internacional de Contabilidad 32 (NIC 32) Instrumentos Financieros : presentación, la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición y la Norma Internacional de Información Financiera ( NIIF 7) Instrumentos Financieros: información a revelar.
4. DEFINICIONES Costo amortizado de un pasivo financiero: es la medida inicial de un pasivo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada (calculada con el método de la tasa de interés efectiva) de cualquier diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el vencimiento, y menos cualquier disminución por deterioro del valor o incobrabilidad. Instrumento Financiero: es cualquier contrato que dé lugar, simultáneamente, a un activo financiero en una empresa y a un pasivo financiero o a un instrumento de patrimonio en otra empresa. Método de la Tasa de Interés Efectiva : es un método de cálculo del costo amortizado de un pasivo financiero y de imputación del gasto financiero a lo largo del periodo 94
relevante. Es la tasa de descuento que iguala exactamente los flujos de efectivo por pagar estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero con el importe neto en libros del pasivo financiero.
Pasivo Financiero: es cualquier pasivo que presente la forma de una obligación contractual o un contrato que será liquidado o podrá serlo utilizando los instrumentos de patrimonio propios de la empresa, y que es un instrumento no derivado. Valor Razonable: es el importe por el cual puede ser intercambiado un activo, o cancelado un pasivo, entre un comprador y un vendedor interesado y debidamente informado, que realizan una transacción libre. 5. RECONOCIMIENTO y MEDICIÓN Los préstamos, obligaciones con el público y otros pasivos financieros se reconocen al valor razonable que es generalmente igual al costo en su estado de situación financiera cuando, y sólo cuando, se convierta en parte obligada, según las cláusulas contractuales del instrumento en cuestión. Después del reconocimiento inicial, la empresa medirá todos sus pasivos financieros al costo amortizado utilizando el método de la tasa de int erés efectiva, excepto: a) Los pasivos financieros que se contabilicen al valor razonable con cambios en resultados. b) Los pasivos financieros que surjan por una transferencia de activos financieros que no cumpla con los requisitos para su baja en cuentas o que se contabilicen utilizando el enfoque de la implicación continuada. c) Los contratos de garantía financiera y Compromisos de concesión de un préstamo a una tasa de interés inferior a la de mercado.
6. BAJA EN CUENTAS DE UN PASIVO FINANCIERO Se eliminará del estado de situación financiera un pasivo financiero (o una parte del mismo) si y solo si, se haya extinguido, es decir, cuando la obligación especificada en el correspondiente contrato haya sido pagada o cancelada, o bien haya expirado. La diferencia entre el importe en libros de un pasivo financiero (o de una parte del mismo) que ha sido cancelado o transferido a un tercero y la contraprestación pagada en la que se incluirá cualquier activo transferido diferente del efectivo o pasivo asumido se reconocerá en el resultado del periodo.
7. PRESENTACION Se clasificará un instrumento financiero en su totalidad o en cada una de sus partes integrantes, en el momento de su reconocimiento inicial, como un pasivo financiero, un activo financiero o un instrumento de patrimonio, de conformidad con la esencia económica del acuerdo contractual y con las definiciones de pasivo financiero, de 95
activo financiero y de instrumento de patrimonio.
8. REVELACION En el Estado de Situación Financiera En el estado financiero anual se presentará el saldo pendiente de pago de los otros pasivos financieros como pasivo corriente o pasivo no corrient e, según corresponda.
En Nota a los Estados Financieros Se debe revelar en una nota a los estados financieros, la naturaleza de los préstamos o financiamiento, así como incluir separadamente y en columnas, información relativa a los préstamos recibidos, instrumentos financieros de deuda colocados por oferta pública y otros pasivos a largo plazo, desdoblado en fracción corriente y no corriente de acuerdo a lo siguiente: a) b) c) d) e)
Clase de obligación y características significativas (naturaleza y alcance, principal, vencimiento, otros); Garantía otorgada o gravamen; Importe y fechas de pago del principal previstas (calendario de pagos); La moneda en que se realizarán los pagos, en caso que ésta sea diferente de la moneda funcional de la empresa; y, Saldo pendiente de pago.
De presentarse la posibilidad de utilizar un financiamiento mediante bonos convertibles en acciones se debe revelar, además de la información antes indicada, la siguiente: a) b) c) d)
El número de acciones en reserva disponibles para atender la conversión; Bases utilizadas para fijar el precio de conversión; Condiciones para su conversión; y, Aumento del capital suscrito originado en conversiones realizadas durante el período.
Para los pasivos financieros a valor razonable con cambios en ganancias y pérdidas, se revelará lo siguiente: a) Clase de instrumento financiero; b) Valor razonable; c) Ingreso o gasto financiero reconocido en el período; Igualmente, para los pasivos financieros valorados al costo amortizado se revelará los importes de los ingresos y gastos por intereses (calculados utilizando el método de la tasa de interés efectiva). De haberse obtenido préstamos con garantía, la empresa revelará el importe en libros de los activos dados en garantía, los plazos y condiciones de la garantía. 96
Incumplimiento de Obligaciones Si a la fecha del estado de situación financiera, la empresa mantuviera obligaciones vencidas y aun no pagadas, que se refiera a préstamos u obligaciones por pagar reconocidos en la fecha del estado de situación financiera, así como a cualquier otro incumplimiento durante el ejercicio que autorice al prestamista o acreedor a reclamar el correspondiente pago, se debe revelar la siguiente información: a) Los detalles correspondientes a dichos incumplimientos durante el ejercicio referidos al principal, intereses, fondos de amortización para cancelación de deudas o cláusulas de rescate relativos a dichos préstamos por pagar; b) El valor en libros de los préstamos vencidos origen del incumplimiento en la fecha del estado de situación financiera; y, c)
Respecto de los importes revelados en b), si el impago ha sido corregido, o bien se ha procedido a renegociar las condiciones de pago después de la fecha del estado de situación financiera y antes de la emisión o autorización a la publicación de los estados financieros.
En el Estado de Resultados Se revelará las siguientes partidas ya sea en el estado del resultado o en las notas: a)
Ganancias o pérdidas netas por cambios en resultados.
pasivos financieros al valor razonable con
b)
El importe de los gastos por intereses (calculados utilizando el método de la tasa de interés efectiva) producidos por los pasivos financieros que no se midan al valor razonable con cambios en resultados.
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SECCIÓN 14 CUENTAS POR PAGAR COMERCIALES
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CUENTAS POR PAGAR COMERCIALES 1. POLITICA CONTABLE Las cuentas por pagar comerciales son pasivos financieros que representan las obligaciones de pago a terceros y empresas relacionadas que se derivan de la compra de bienes o servicios que realiza la empresa en la razón de su objeto empresarial. Las cuentas por pagar comerciales se clasifican como pasivos corrientes si el pago se debe realizar dentro de un año o menos (o en el ciclo operativo normal del negocio si es mayor). De lo contrario se presentara como pasivos no corrientes. Las cuentas por pagar se reconocen inicialmente a su valor razonable y posteriormente se remiden al costo amortizado usando el método de interés efectivo.
2. ALCANCE La política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos de las cuentas por pagar comerciales. Las cuentas por pagar comerciales agrupan las cuentas por pagar comerciales a terceros y a empresas relacionadas. Las cuentas por pagar se formalizan a través de facturas, boletas y otros comprobantes por pagar que son obligaciones por concepto de bienes o servicios adquiridos. También abarca el efectivo o sus equivalentes, entregado a proveedores a cuenta de compras posteriores y en caso de obligaciones con personas naturales, proveedores de servicios prestados en relación de independencia.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a las cuentas por pagar comerciales se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros “compensación de cuentas”, la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio de Monedas Extranjera, la Norma Internacional de Contabilidad 24 (NIC 24) Revelaciones Sobre Entes Vinculados, la Norma Internacional de Contabilidad 32 (NIC 32) Instrumentos Financieros: presentación, la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición, la Norma Internacional de Información Financiera (NIIF 7) Instrumentos Financieros: información a revelar, y la NIIF 9 Instrumentos financieros.
4. DEFINICIONES Anticipos a Proveedores: es el Efectivo o sus equivalentes, entregado a proveedores a cuenta de compras posteriores. Costo amortizado de un pasivo financiero: es la medida inicial de dicho pasivo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada (calculada con el método de la tasa de interés efectiva) de cualquier diferencia entre el importe inicial 99
y el valor de reembolso en el vencimiento.
Cuentas por pagar: Representan obligaciones que contrae la empresa derivada de la compra de bienes y servicios en operaciones objeto del negocio. Estos pasivos financieros no derivados presentan pagos de tipos fijos o determinables, no se negocian en un mercado activo y que son distintos de los señalados en el presente Manual de Políticas Contables como otros pasivos financieros. Método de la Tasa de Interés Efectiva : es un método de cálculo del costo amortizado de un activo y de imputación del ingreso financiero a lo largo del periodo relevante. Es la tasa de descuento que iguala exactamente los flujos de efectivo por cobrar estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero con el importe neto en libros dela cuenta por cobrar comercial. Transacciones entre Partes Relacionadas: representan transferencia de recursos, servicios u obligaciones entre empresas relacionadas, con independencia de que se considere o no un precio asociado al objeto de esa transferencia. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Las cuentas por pagar comerciales se reconocerán por el monto nominal de la transacción, menos los pagos efectuados, lo que es igual al costo amortizado. Las cuentas en moneda extranjera pendientes de pago a la fecha de los estados financieros, se expresarán al tipo de cambio aplicable a las transacciones a dicha fecha. Los anticipos otorgados a proveedores, en cuanto corresponden a compra de bienes o servicios pactados, deben reclasificarse para efectos de presentación, de acuerdo con la naturaleza de la transacción. Si el anticipo no corresponde a una compra de bienes o servicios pactados, corresponde presentarse como Otras Cuentas Por Cobrar en el estado de situación financiera.
6. BAJA EN CUENTAS Se eliminará del estado de situación financiera un pasivo financiero (o una parte del mismo) cuando, y sólo cuando, se haya extinguido, esto es, cuando la obligación especificada en el correspondiente contrato haya sido pagada o cancelada, o bien haya expirado. La diferencia entre el importe en libros de un pasivo financiero (o de una parte del mismo) que ha sido cancelado o transferido a un tercero y la contraprestación pagada (en la que se incluirá cualquier activo transferido diferente del efectivo o pasivo asumido) se reconocerá en el resultado del periodo.
7. REVELACION En el Estado de Situación Financiera La empresa informara en el estado de situación financiera o en las notas a los estados financieros los importes en libros de las cuentas por pagar comerciales. La empresa debe revelar respecto a las cuentas por pagar comerciales las políticas contables, métodos adoptados, el criterio de reconocimiento y las bases de medición 100
aplicadas, incluyendo: a) Los criterios que se aplican al determinar cuándo reconocer en el estado de situación financiera una cuenta por pagar comercial, así como cuando se dan de baja dichas cuentas por pagar. b) Las bases de medición aplicadas a las cuentas por pagar comerciales tanto en el reconocimiento inicial como en los períodos posteriores. c) Pasivos financieros medidos al costo amortizado. Pasivos financieros al valor razonable con cambios en resultados, mostrando por separado: i.
Los designados como tales en el momento de su reconocimiento inicial.
ii.
Los clasificados como mantenidos para negociar.
Si la empresa hubiera designado un pasivo financiero como al valor razonable con cambios en resultados, revelará: (a) El importe de la variación del valor razonable del pasivo financiero, durante el período y la acumulada, que sea atribuible a cambios en el riesgo de crédito de ese pasivo, determinado como: i. El importe de la variación del valor razonable que no sea atribuible a cambios en las condiciones de mercado que dan lugar a riesgo de mercado. ii.
El importe que resulte de la aplicación de un método alternativo, si se cree que de esta forma representa más fielmente la variación del valor razonable que sea atribuible a cambios en el riesgo de crédito del pasivo financiero.
Los cambios en las condiciones de mercado que ocasionan riesgo de mercado incluyen las variaciones en una tasa de interés de referencia, en el precio de un instrumento financiero de otra empresa, en una tasa de cambio de moneda extranjera o en un índice de precios o tasas. Para los contratos que incluyan un componente vinculado al resultado de las inversiones, los cambios en las condiciones de mercado incluyen cambios en el rendimiento del fondo de inversiones, interno o externo, que esté vinculado con ellos. (b) La diferencia entre el importe en libros del pasivo financiero y el importe que la empresa estaría obligada contractualmente a pagar al tenedor de la obligación, en el momento del vencimiento.
En el Estado de Resultado Integral La empresa revelará información sobre las cuentas por pagar comerciales designados para ser llevados al valor razonable con cambios en ganancias y pérdidas. El importe total de los gastos por intereses (calculados utilizando el método de la tasa de interés efectiva) producidos por los pasivos financieros que no se midan al valor 101
razonable con cambios en resultados. Los ingresos y gastos por comisiones (distintos de los importes incluidos al determinar la tasa de interés efectiva) que provengan de pasivos financieros que no se midan al valor razonable con cambios en resultados.
Nota de Carácter Específico Se debe mostrar en cuadro comparativo, desdoblados en fracción corriente y no corriente, de acuerdo a: Cuentas por pagar comerciales con terceros; Cuentas y documentos por pagar comerciales a partes relacionadas. La empresa revelará: a) Un análisis de los vencimientos de los pasivos financieros que muestre los plazos contractuales de vencimiento remanentes. b) Una descripción de cómo ella gestiona el riesgo de liquidez inherente en (a). Adicionalmente, para las cuentas por pagar a plazos mayores de un año, contado a partir de su fecha de expedición, debe indicarse los plazos y condiciones, incluyendo: a) b) c) d)
La fecha estimada o pactada de pago; Los vencimientos y tasas de interés; Las garantías otorgadas; y, La moneda en que se exigirán los pagos, en caso que ésta sea diferente de la moneda funcional de la empresa.
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SECCIÓN 15 OTRAS CUENTAS POR PAGAR
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OTRAS CUENTAS POR PAGAR 1. POLÍTICA CONTABLE Esta política incluye como cuentas por pagar a las provenientes de: tributos, remuneraciones, anticipos de clientes, garantías recibidas, dividendos, intereses y otras cuentas por pagar diversas. Los tributos están referidos a los saldos de obligaciones tributarias del período actual y anterior. Las remuneraciones incluyen la obligación con los trabajadores por concepto de sueldos y salarios por pagar. Los anticipos de clientes, incluyen montos anticipados por clientes a cuenta de ventas posteriores, es de naturaleza acreedora. Los dividendos por pagar, representan el importe de las utilidades que hayan sido acordados su distribución o reconocidos en favor de los accionistas que tengan derecho a ellos, conforme a la ley o a los estatutos y que se encuentren pendientes de pagar. Otras cuentas por pagar se reconocen inicialmente al valor que se factura dado que su pago es en el corto plazo y no involucran costos de intereses. Las otras cuentas por pagar en moneda extranjera pendiente de pago a la fecha de los estados financieros, se expresarán al tipo de cambio aplicable a las transacciones a dicha fecha.
2. ALCANCE Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los elementos que representan obligaciones por impuestos, contribuciones y otros tributos, a cargo de la empresa, por cuenta propia o como agente retenedor, así como los aportes a los sistemas de pensiones, así como las obligaciones con los trabajadores por concepto de remuneraciones, y dividendos a favor de accionistas y otras cuentas por pagar.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a otras cuentas por pagar se sustentan en lo que prescribe el marco conceptual (en lo referido a pasivos); la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 12 (NIC 12) Impuesto a la Renta, la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las variaciones en los tipos de cambio de monedas extranjeras, la Norma Internacional de Contabilidad 32 (NIC 32) Instrumentos Financieros: presentación, la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición y la Norma Internacional de Información Financiera ( NIIF 7) Instrumentos Financieros: información a revelar.
4. DEFINICIONES
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Anticipos de clientes: es el monto anticipado que se ha recibido de los clientes por la venta de energía o la prestación de servicios vinculados a la venta de energía. Costo amortizado de un activo financiero es la medida inicial de dicho activo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada calculada con el método de la tasa de interés efectiva de cualquier diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el vencimiento, y menos cualquier disminución por deterioro del valor o incobrabilidad. Costo amortizado de un pasivo financiero: es la medida inicial de dicho pasivo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada (calculada con el método de la tasa de interés efectiva) de cualquier diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el vencimiento. Tributos por pagar: Incluye los impuestos que representan ingresos del Gobierno Central, tanto por la empresa en su calidad de contribuyente como en su calidad de agente retenedor. Remuneraciones por pagar: incluye a los sueldos, salarios, comisiones, incluyendo las remuneraciones en especie, devengadas a favor de los trabajadores de la empresa. Otras cuentas por pagar diversas: Cualquier cuenta por pagar a terceros no considerada en clasificaciones contables anteriores del tipo cuentas por pagar. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Los tributos y aportes a los sistemas de pensiones y de salud se reconocen a su valor nominal menos los pagos efectuados. Su valor nominal corresponde al monto calculado cuando es de cuenta propia, o retenido cuando es por cuenta de terceros, en las fechas de las transacciones. Las obligaciones por remuneraciones se reconocen a su valor nominal menos los pagos efectuados por adelanto de remuneraciones. Los anticipos de clientes se reconocen al valor nominal por el monto abonado en nuestras cuentas corrientes o en la caja de la empresa y de acuerdo a las normas administrativas pertinentes. Los dividendos por pagar se reconocen sobre la base del acuerdo de Junta General de Accionistas. En la determinación del monto a asignar de dividendos, es política financiera de la empresa primero proceder a cubrir las pérdidas acumuladas según libros contables, asignar la reserva legal correspondiente de acuerdo a la Ley General de Sociedades y el resto de la utilidad queda a libre distribución o se procede a su capitalización según sea el caso. Las otras cuentas por pagar se reconocen a su valor nominal y por el monto devengado por pagar de los servicios recibidos. 105
Los pasivos financieros que requieren un plazo de financiamiento mayor a 90 días, se reconocerá dicho pasivo a su costo amortizado dependiendo de su materialidad. Si existieran importes por pagar en moneda extranjera a la fecha de los estados financieros, éstos se expresarán al tipo de cambio aplicable a las transacciones a dicha fecha. El fondo de reposición se la base del Costo Amortizado, cuando exista evidencia objetiva de que se ha incurrido en una pérdida por deterioro del valor en activos financieros medidos al costo amortizado, el importe de la pérdida se medirá como la diferencia entre el importe en libros del activo y el valor presente de los flujos de efectivo futuros estimados, descontados con la tasa de interés efectiva original del activo financiero (es decir, la tasa de interés efectiva computada en el momento del reconocimiento inicial). El importe en libros del activo se reducirá directamente, o mediante una cuenta correctora. El importe de la pérdida se reconocerá en el resultado del periodo.
6. REVELACION La empresa informará en el estado de situación financiera o en las notas a los estados financieros los importes en libros de las otras cuentas por pagar. La empresa debe revelar respecto a las otras cuentas por pagar las políticas contables, métodos adoptados, el criterio de reconocimiento y las bases de medición aplicadas. Se revelará separadamente la información que sea relevante, indicando de ser el caso los importes vencidos y dentro del plazo de vencimiento: a) Tributos por pagar. b) Obligaciones sociales. c) Remuneraciones por pagar (con excepción del personal clave). d) Anticipos de clientes. e) Garantías recibidas. f) Dividendos por pagar. g) Intereses por pagar. h) Cuentas por pagar diversas. Para las otras cuentas por pagar a largo plazo, valorizadas al costo amortizado, se revelará los importes de los ingresos y gastos por intereses (calculados utilizando el método de la tasa de interés efectiva).
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SECCIÓN 16 CUENTAS POR PAGAR A ENTIDADES RELACIONADAS
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CUENTAS POR PAGAR A ENTIDADES RELACIONADAS 1. POLÍTICA CONTABLE Son obligaciones por pagar que se contrae con entidades relacionadas, que se derivan de las operaciones que no son objeto de la actividad de EGESUR Las transacciones con entidades relacionadas son de pago inmediato ó a treinta (30 días), y no están sujetas a condiciones especiales. La empresa tiene la política de informar sobre las transacciones que se efectúan con entidades relacionadas durante el ejercicio. Las cuentas por pagar en moneda extranjera pendiente de pago a la fecha de los estados financieros, se expresarán al tipo de cambio aplicable a las transacciones a dicha fecha.
2. ALCANCE Esta política se aplicará para el reconocimiento de los derechos cuyos vencimientos son corrientes y que exceden al período corriente, correspondiente a los derechos de la empresa provenientes de actividades no comerciales, préstamos otorgados por operaciones distintas a la actividad principal del negocio, a cargo de personal clave y partes relacionadas o vinculadas, con excepción de adeudos de personal distintos al personal clave y de socios referidos a suscripciones pendientes de pago. Las cuentas por pagar diversas a relacionadas incluyen préstamos, intereses, regalías y dividendos, depósitos otorgados en garantía, pasivos por instrumentos financieros y otras cuentas por pagar diversas.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a las cuentas por pagar a entidades relacionadas son sustentadas con la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1), Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio de Monedas Extranjera, la Norma Internacional de Contabilidad 24 (NIC 24) Información a Revelar sobre Partes Relacionadas, la Norma Internacional de Contabilidad 32 (NIC 32) Instrumentos Financieros: presentación, la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición, la Norma Internacional de Información Financiera (NIIF 7) Instrumentos Financieros: información a revelar, y la Norma Internacional de Información Financiera 9 (NIIF 9) Instrumentos Financieros.
4. DEFINICIONES
Control: es el poder para dirigir las políticas financiera y de operación de una entidad, para obtener beneficios de sus actividades. 108
Control conjunto: es el acuerdo contractual para compartir el control sobre una actividad económica. Costo amortizado de un pasivo financiero: es la medida inicial de dicho pasivo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada (calculada con el método de la tasa de interés efectiva) de cualquier diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el vencimiento.
Cuentas por pagar: son pasivos financieros no derivados cuyos pagos son fijos o determinables, que no se negocian en un mercado activo y que son distintos de los señalados en el presente Manual de Políticas Contables como otros pasivos financieros. Influencia significativa: es el poder para intervenir en las decisiones de política financiera y de operación de EGESUR, aunque sin llegar a tener el control de las mismas. Puede obtenerse mediante participación en la propiedad, por disposición legal o estatutaria, o mediante acuerdos. Método de la Tasa de Interés Efectiva : es un método de cálculo del costo amortizado de un activo y de imputación del ingreso financiero a lo largo del periodo relevante. Es la tasa de descuento que iguala exactamente los flujos de efectivo por cobrar estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero con el importe neto en libros de la cuenta por cobrar. Otras Cuentas por Pagar Diversas - Relacionadas: incluye obligaciones de pago a entidades relacionadas, que la empresa contrae derivada de operaciones que no son objeto de la actividad empresarial principal que es la compra y venta de energía.
Parte Relacionada: una parte se considera relacionada con la empresa si dicha parte: a) Directa, o indirectamente a través de uno o más intermediarios: controla a, es controlada por, o está bajo control común con la empresa (esto incluye controladoras, subsidiarias y otras subsidiarias de la misma controladora); tiene una participación en la empresa que le otorga influencia significativa sobre la misma; o tiene control conjunto sobre la empresa; b) Es una asociada de la empresa; c) Es un negocio conjunto, donde la empresa es uno de los participantes; d) Es personal clave de la gerencia de la empresa o de su controladora; e) Es un familiar cercano de una persona que se encuentre en los supuestos (a) o (d);
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f)
Es una empresa sobre la cual alguna de las personas que se encuentra en los supuestos (d) o (e) ejerce control, control conjunto o influencia significativa, o bien cuenta, directa o indirectamente, con un importante poder de voto; o
g) Es un plan de beneficios post-empleo para los trabajadores, ya sean de la propia empresa o de alguna otra que sea parte relacionada de ésta.
Transacción entre partes relacionadas: es toda transferencia de recursos, servicios u obligaciones entre partes relacionadas, con independencia de que se cargue o no un precio. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Las cuentas por pagar a entidades relacionadas se reconocerán inicialmente por el monto nominal de la transacción. Posteriormente se medirán a su costo amortizado. Las cuentas por pagar en moneda extranjera pendientes de pago a la fecha de los estados financieros, se expresarán al tipo de cambio aplicable a las transacciones a dicha fecha.
6. REVELACIONES Se debe revelar separadamente según las categorías, desdoblados en fracción corriente y no corriente, de acuerdo a: a) Categoría (subsidiarias; asociadas; negocios conjuntos en los que la empresa es uno de los partícipes; personal clave de la administración de la empresa o de su matriz; y otras partes relacionadas). b) Importe de las transacciones. c) Saldos de balance y resultados por los períodos presentados. Asimismo, para las cuentas por pagar a largo plazo, valorizadas al costo amortizado, se revelará los importes de los ingresos y gastos por intereses (calculados utilizando el método de la tasa de interés efectiva). También se revelara las relaciones entre partes relacionadas cuando exista control, con independencia de que se hayan producido o no transacciones entre tales partes relacionadas. Si la empresa ha tenido transacciones con sus partes relacionadas, se revelará la naturaleza de la relación con cada parte implicada, así como la información sobre las transacciones y saldos pendientes, para la comprensión de los efectos potenciales que la relación tiene en los estados financieros.
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SECCIÓN 17 ACTIVOS Y PASIVOS POR IMPUESTOS A LAS GANANCIAS DIFERIDOS
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ACTIVOS Y PASIVOS POR IMPUESTOS A LAS GANANCIAS DIFERIDOS 1. POLÍTICA CONTABLE El gasto por impuesto a las ganancias del ejercicio comprende al impuesto a la renta corriente y al impuesto diferido. El impuesto a las ganancias se reconoce en el estado de resultados, excepto cuando se trata de partidas que se reconocen directamente en el patrimonio en otros resultados integrales o provenientes de una combinación de negocios. La empresa determina el impuesto a la renta corriente, sobre las base de las leyes tributarias vigentes a la fecha del estado de situación financiera. Los impuestos diferidos se registran en su totalidad, de acuerdo con el método del balance, por las diferencias temporales que surgen entre las bases tributarias de los activos y pasivos y sus importes en libros en los estados financieros. Sin embargo, si los impuestos diferidos surge del reconocimiento inicial de un activo o un pasivo en una transacción distinta de una combinación de negocios que en el momento de la transacción no afecta ni al resultado contable ni a la ganancia o pérdida fiscal, no se contabiliza. El impuesto diferido se determina usando tasas impositivas (y leyes) aprobadas a la fecha del estado de situación financiera y que se espera aplicar cuando el correspondiente activo por impuesto diferido se realice o el pasivo por impuesto diferido se liquide. Los activos por impuestos diferidos se reconocen en la medida en que es probable que vaya a disponerse de beneficios fiscales futuros suficientes para que el activo diferido se pueda aplicar. La empresa reconoce un activo diferido previamente no reconocido en la medida en que sea probable que los beneficios fiscales futuros permitan su recuperabilidad; asimismo, la empresa reduce un activo diferido en la medida en que no sea probable que se disponga de beneficios tributarios suficientes para permitir que se utilice parte o todo el activo diferido reconocido contablemente.
2. ALCANCE Esta Norma se aplicará en la contabilización del impuesto a las ganancias. Para los propósitos de esta Política Contable, el término impuesto a las ganancias incluye todos los impuestos, ya sean nacionales o extranjeros, que se relacionan con las ganancias sujetas a imposición. EGESUR está afecta al impuesto a la renta de 3ª. Categoría en el Perú. Esta política contable se aplicará para el reconocimiento del activo diferido que se acumula en el impuesto a la renta, originado en diferencias temporales deducibles, que se espera recuperar en ejercicios futuros. 112
Esta política contable también se aplicará para el reconocimiento del pasivo diferido que se acumula por los efectos del gasto contable por impuesto a la renta originado en diferencias temporales gravables, que se estima dará lugar al pago del impuesto a la renta en ejercicios futuros.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a las cuentas por pagar a entidades relacionadas son sustentadas con la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1), Norma Internacional de Contabilidad 12 (NIC 12) Impuesto a las Ganancias.
4. DEFINICIONES
Activos por impuestos diferidos : son las cantidades de impuestos sobre las ganancias a recuperar en periodos futuros, relacionadas con: a) las diferencias temporarias deducibles; b)
la compensación de pérdidas obtenidas en periodos anteriores, que todavía no hayan sido objeto de deducción fiscal; y
c) la compensación de créditos no utilizados procedentes de periodos anteriores.
Base fiscal de un activo o pasivo: es el importe atribuido, para fines fiscales, a dicho activo o pasivo. Diferencias temporarias : son las que existen el importe en libros de un activo o pasivo en el estado de situación financiera y su base fiscal. Las diferencias temporarias pueden ser: a) diferencias temporarias imponibles , que son aquellas diferencias temporarias que dan lugar a cantidades imponibles al determinar la ganancia (pérdida) fiscal correspondiente a periodos futuros, cuando el importe en libros del activo sea recuperado o el del pasivo sea liquidado; o b) diferencias temporarias deducibles, que son aquellas diferencias temporarias que dan lugar a cantidades que son deducibles al determinar la ganancia (pérdida) fiscal correspondiente a periodos futuros, cuando el importe en libros del activo sea recuperado o el del pasivo sea liquidado.
Ganancia contable: es la ganancia neta o la pérdida neta del periodo antes de deducir el gasto por el impuesto a las ganancias. Ganancia (pérdida) fiscal : es la ganancia (pérdida) de un periodo, calculada de acuerdo con las reglas establecidas por la autoridad fiscal, sobre la que se calculan los impuestos a pagar (recuperar). Gasto (ingreso) por el impuesto a las ganancias: es el importe total que, por este concepto, se incluye al determinar la ganancia o pérdida neta del periodo, conteniendo tanto el impuesto corriente como el diferido. 113
Impuesto corriente: es la cantidad a pagar (recuperar) por el impuesto a las ganancias relativo a la ganancia (pérdida) fiscal del periodo. Pasivos por impuestos diferidos : son las cantidades de impuestos sobre las ganancias a pagar en periodos futuros, relacionadas con las diferencias temporarias imponibles. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Para efectos del reconocimiento y medición de los pasivos y activos corrientes y diferidos se definen los siguientes criterios contables:
Pasivos y Activos por Impuestos Corrientes El impuesto corriente, correspondiente al periodo presente y a los anteriores, debe ser reconocido como un pasivo en la medida en que no haya sido liquidado. Si la cantidad ya pagada, que corresponda al periodo presente y a los anteriores, excede el importe a pagar por esos períodos, el exceso debe ser reconocido como un activo. El importe a cobrar que corresponda a una pérdida fiscal, si ésta puede ser retrotraída para recuperar las cuotas corrientes satisfechas en periodos anteriores, debe ser reconocido como un activo. Cuando una pérdida fiscal se utilice para recuperar el impuesto corriente pagado en periodos anteriores, EGESUR reconocerá tal derecho como un activo, en el mismo periodo en el que se produce la citada pérdida fiscal, puesto que es probable que EGESUR obtenga el beneficio económico derivado de tal derecho, y además este beneficio puede ser medido de forma fiable. La medición de los pasivos y activos por impuestos corrientes de tipo fiscal, ya procedan del periodo presente o de períodos anteriores, deben ser medidos por las cantidades que se espere pagar (recuperar) de la autoridad fiscal, utilizando la normativa y tasas impositivas que se hayan aprobado, o cuyo proceso de aprobación esté prácticamente terminado, al final del periodo sobre el que se informa.
Activos por Impuesto a las Ganancias Diferidos Se reconocen activos por impuesto a las ganancias diferido en la medida que resulte probable que la empresa disponga de rentas tributarias (fiscales) futuras que permitan la aplicación de las diferencias temporarias deducibles, y de las pérdidas tributarias que se espera razonablemente, compensar en ejercicios futuros. La medición, en el reconocimiento inicial y posterior, es al costo histórico, sin ningún descuento financiero. El registro de estos activos está asociado al reconocimiento paralelo de un ahorro o ingreso por impuesto a las ganancias. Los activos por impuestos diferidos deben medirse empleando las tasas fiscales que se 114
espera sean de aplicación en el período en el que el activo se realice, basándose en las tasas (y leyes fiscales) que al final del periodo sobre el que se informa hayan sido aprobadas o prácticamente terminado el proceso de aprobación.
Pasivo por Impuesto a las Ganancias Diferidos Se reconocen pasivos por impuesto a las ganancias por las diferencias temporales gravables (imponibles) en períodos futuros y por las actualizaciones de valor reconocidas directamente en el patrimonio neto. La medición, en el reconocimiento inicial y posterior, es al costo histórico, sin ninguna actualización financiera. El registro de estos pasivos está asociado al reconocimiento paralelo de un gasto por impuesto a la renta, con excepción de la revaluación de activos, cuyo monto se desprende del valor incrementado del activo. Los pasivos por impuestos diferidos deben medirse empleando las tasas fiscales que se espera sean de aplicación en el período en el que el pasivo se cancele, basándose en las tasas (y leyes fiscales) que al final del periodo sobre el que se informa hayan sido aprobadas o prácticamente terminado el proceso de aprobación.
Diferencias Temporarias Imponibles Ciertas diferencias temporarias surgen cuando los gastos o los ingresos se registran contablemente en un período, mientras que se computan fiscalmente en otro. Tales diferencias temporarias son conocidas también con el nombre de diferencias temporales. Los que siguen son ejemplos de diferencias temporarias de esta naturaleza, que constituyen diferencias temporarias imponibles y que por tanto dan lugar a pasivos por impuestos diferidos: a)
ingresos por actividades ordinarias por intereses, que se incluyen en la ganancia contable en proporción al tiempo transcurrido, pero pueden ser computados fiscalmente en el momento en que se cobran. La base fiscal de cualquier cuenta por cobrar reconocido en el estado de situación financiera procedente de tales ingresos de actividades ordinarias es cero, puesto que los ingresos por actividades ordinarias correspondientes no afectarán a la ganancia fiscal hasta que sean cobrados;
b) las cuotas de depreciación utilizadas para determinar la ganancia (pérdida) fiscal, pueden ser diferentes que las calculadas para efectos contables. La diferencia temporaria es la diferencia entre el importe en libros del activo y su base fiscal, que será igual al costo original menos todas las deducciones respecto del citado activo que hayan sido permitidas por las normas fiscales, para determinar la ganancia fiscal del período actual y de los anteriores. En estas condiciones surgirá una diferencia temporaria imponible, que producirá un pasivo por impuestos diferidos, cuando la depreciación a efectos fiscales sea acelerada (si la depreciación fiscal es menor que la registrada contablemente, surgirá una diferencia temporaria 115
deducible, que producirá un activo por impuestos diferidos); y c) los costos de desarrollo pueden ser objeto de capitalización y amortización en periodos posteriores, a efectos de determinar la ganancia contable, pero deducidos fiscalmente en el periodo en que se hayan producido. Tales costos de desarrollo capitalizados tienen una base fiscal igual a cero, puesto que ya han sido completamente deducidos de la ganancia fiscal. La diferencia temporaria es la que resulta de restar el importe en libros de los costos de desarrollo y su base fiscal nula. Las diferencias temporarias surgen también cuando: a) los activos identificables adquiridos adquiridos y los pasivos asumidos asumidos en una combinación de negocios se reconocen por sus valores razonables. b) se revalúan los activos, pero no se realiza un ajuste similar similar a efectos fiscales. c) surge una plusvalía en una combinación de negocios. d) la base fiscal de un activo o un pasivo, pasivo, en el momento de ser reconocido por primera vez, difiere de su importe import e en libros inicial. e) el importe en libros de las inversiones inversiones en subsidiarias, sucursales y asociadas, o el de la participación en negocios conjuntos, difiere de la base fiscal de estas mismas partidas.
Diferencias temporarias deducibles Se reconocerá un activo por impuestos diferidos, por causa de todas las diferencias temporarias deducibles, en la medida en que resulte probable que EGESUR disponga de ganancias fiscales futuras contra las que cargar esas diferencias temporarias deducibles, salvo que el activo por impuestos diferidos aparezca por causa del reconocimiento inicial de un activo o pasivo en una transacción que no es una combinación de negocios; y en el momento en que fue realizada no afectó ni a la ganancia contable ni a la ganancia (pérdida) fiscal. Los siguientes son ejemplos de diferencias temporarias deducibles que dan lugar a activos por impuestos diferidos: a) Los beneficios por retiro, que pueden deducirse para determinar la ganancia contable, a medida que se reciben los servicios de los empleados, pero que no se pueden deducir fiscalmente hasta que EGESUR los pague efectivamente a los trabajadores, o haga las correspondientes aportaciones a un fondo externo para que los gestione. En este caso existirá una diferencia temporaria entre el importe en libros del pasivo y su base fiscal, base que habitualmente tendrá valor nulo. Tal diferencia temporaria deducible hará surgir el activo por impuestos diferidos a medida que los beneficios económicos salgan de EGESUR, en la forma de una deducción del beneficio fiscal cuando se paguen los beneficios por retiro o se realicen las aportaciones al fondo externo; b)
Los costos de investigación se tratan como como un gasto gasto del periodo en que se producen al determinar la ganancia contable, pero su deducción a efectos 116
fiscales puede no estar permitida hasta un periodo posterior a efectos del cálculo de la ganancia (pérdida) fiscal. La La diferencia entre la base fiscal de los gastos de investigación, que será igual al importe que la administración tributaria permitirá deducir en futuros periodos, y su importe en libros, que será igual a cero, constituirá una diferencia temporaria deducible que dará lugar a un activo por impuestos diferidos; c) Con limitadas excepciones, una entidad Reconocerá los activos identificables adquiridos y los pasivos asumidos en una combinación de negocios por sus valores razonables, en la fecha de adquisición. Si se reconoce un pasivo asumido en la fecha de adquisición, pero los costos relacionados no se deducen para determinar el beneficio fiscal hasta un periodo posterior, surge una diferencia temporaria deducible que dará lugar a un activo por impuestos diferidos. También surge un activo por impuestos diferidos cuando el valor razonable de un activo identificable adquirido es inferior a su base fiscal. y d) Ciertos activos pueden ser contabilizados por su valor razonable, o pueden ser revaluados sin que se haga un ajuste similar para fines fiscales. En tal caso, aparecerá una diferencia temporaria deducible, siempre que la base fiscal del activo exceda a su importe en libros. La reversión de las diferencias temporarias deducibles dará lugar, como su propio nombre indica, a reducciones en la determinación de las ganancias fiscales de periodos posteriores. No obstante, los beneficios económicos, en forma de reducciones en pagos de impuestos, llegarán a EGESUR sólo si es capaz capaz de obtener ganancias fiscales suficientes como para cubrir las posibles deducciones. Por tanto, EGESUR reconocerá activos fiscales por impuestos diferidos, sólo si es probable que disponga de esos beneficios fiscales futuros contra los que cargar las deducciones por diferencias temporarias.
6. OTROS TEMAS RELEVANTES Compensación Una entidad debe compensar los activos por impuestos y los pasivos por impuestos si, y sólo si, EGESUR: a) tiene el derecho, exigible legalmente, de compensar los importes reconocidos; y b) tiene la intención de liquidar liquidar por el importe neto, o de realizar el activo y cancelar el pasivo simultáneamente. Aunque los activos y pasivos corrientes de naturaleza fiscal se evalúen y reconozcan por separado, se compensan en el estado de situación financiera sujetos a los mismos criterios que los establecidos para los instrumentos financieros en la NIC 32. Una entidad tendrá, normalmente, un derecho reconocido legalmente para compensar activos corrientes por impuestos con pasivos corrientes de la misma naturaleza, cuando los mismos se relacionen con impuestos sobre las ganancias correspondientes a la 117
misma autoridad fiscal, fiscal, y ésta permita permita a EGESUR EGESUR pagar o recibir una sola cantidad que cancele la situación neta existente. Una entidad debe compensar activos por impuestos diferidos con pasivos por impuestos diferidos si, y sólo si: a) tiene reconocido legalmente el derecho derecho de compensar, frente a la autoridad fiscal, los importes reconocidos en esas partidas; y b) los activos por impuestos diferidos y los pasivos por impuestos diferidos diferidos se derivan del impuesto a las ganancias correspondientes a la misma autoridad fiscal, que recaen sobre: a. la misma entidad o sujeto fiscal; o b. diferentes entidades o sujetos a efectos fiscales que que pretenden, ya ya sea liquidar los activos y pasivos fiscales corrientes por su importe neto, ya sea realizar los activos y pagar los pasivos simultáneamente, en cada uno de los periodos futuros en los que se espere liquidar o recuperar cantidades significativas de activos o pasivos por los l os impuestos diferidos.
Gastos por el Impuesto a las Ganancias El gasto (ingreso) por impuestos, relacionado con el resultado de las actividades ordinarias, deberá presentarse en el estado del resultado re sultado integral. Si una entidad presenta los componentes del resultado en un estado de resultados separado como se describe en el párrafo 81 de la NIC 1 Presentación de Estados Financieros (revisada en 2007), presentará el gasto (ingreso) por impuestos relacionado con el resultado result ado de actividades ordinarias en ese estado separado.
7. REVELACIÓN Los principales componentes del gasto (ingreso) por el impuesto a las ganancias, deben revelarse por separado, en los estados financieros. Los componentes del gasto (ingreso) por el impuesto a las ganancias pueden incluir: a) el gasto (ingreso) por impuesto a las ganancias corriente, y por tanto correspondiente al periodo presente, por el impuesto; b) cualesquiera ajustes de los impuestos corrientes del periodo presente o de los anteriores; c) el importe del gasto (ingreso) por impuestos diferidos diferidos relacionado con el nacimiento y reversión de diferencias temporarias; d) el importe del gasto (ingreso) (ingreso) por impuestos diferidos relacionado con cambios cambios en las tasas fiscales o con la aparición de nuevos impuestos; e) el importe de los beneficios de carácter fiscal, procedentes de pérdidas fiscales, créditos fiscales o diferencias temporarias, no reconocidos en periodos 118
anteriores, que se han utilizado para reducir el gasto por impuestos del presente periodo; f) el importe de los beneficios de carácter fiscal, procedentes de pérdidas fiscales, créditos fiscales o diferencias temporarias, no reconocidos en periodos anteriores, que se han utilizado para reducir el gasto por impuestos diferidos; g) el impuesto diferido surgido de la baja, o la reversión de bajas anteriores, de saldos de activos por impuestos diferidos; y h) el importe del gasto (ingreso) por el impuesto, relacionado con los cambios en las políticas contables y los errores, que se ha incluido en la determinación del resultado del periodo, de acuerdo con la NIC 8 porque no ha podido ser contabilizado de forma retroactiva. La siguiente información deberá también revelarse, por separado: a) el importe agregado de los impuestos, corrientes y diferidos, relacionados con las partidas cargadas o acreditadas directamente a patrimonio; b)
una explicación de la relación entre el gasto (ingreso) por el impuesto y la ganancia contable, en una de las siguientes formas, o en ambas a la vez: (i)
una conciliación numérica entre el gasto (ingreso) por el impuesto y el resultado de multiplicar la ganancia contable por la tasa o tasas impositivas aplicables, especificando también la manera de computar las tasas aplicables utilizadas, o
(ii)
una conciliación de cifras entre la tasa impositiva promedio efectiva y la tasa impositiva aplicable, especificando también la manera de computar la tasa impositiva aplicable utilizada;
c) una explicación de los cambios habidos en la tasa o tasas impositivos aplicables, en comparación con las del periodo anterior; d) El importe (y fecha de expiración, si la hay), de las diferencias temporarias deducibles, pérdidas o créditos fiscales no utilizados para los cuales no se han reconocido activos por impuestos diferidos en el estado de situación financiera; e) con respecto a cada tipo de diferencia temporaria, pérdida tributaria deducible y crédito tributario no utilizado: (i) el importe de los activos y pasivos por impuestos diferidos reconocidos en el estado de situación financiera, para cada periodo presentado; (ii)
f)
el importe de los gastos o ingresos por impuestos diferidos reconocidos en el resultado del periodo, si esta información no resulta evidente al considerar los cambios en los importes reconocidos en el estado de situación financiera;
el importe de las consecuencias en el impuesto sobre las ganancias de los 119
dividendos para los accionistas de EGESUR que hayan sido propuestos o declarados antes de que los estados financieros hayan sido autorizados para su emisión, pero no reconocidos como pasivos en los estados financieros; EGESUR debe revelar el importe del activo por impuestos diferidos, así como de la naturaleza de la evidencia que apoya su reconocimiento, cuando: a) la realización del activo por impuestos diferidos depende de ganancias futuras por encima de las ganancias surgidas de la reversión de las diferencias temporarias imponibles actuales; y b) la empresa ha experimentado una pérdida, ya sea en el periodo actual o en el precedente, en el país con el que se relaciona el activo por impuestos diferidos.
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SECCIÓN 18 PROVISIONES
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PROVISIONES 1. POLÍTICA CONTABLE La empresa reconoce una provisión cuando está obligada contractualmente o cuando existe una práctica del pasado que ha creado una obligación asumida. Las provisiones de litigios, costos de contratos onerosos, y otras contingencias se reconocen cuando: a. La empresa tiene una obligación presente, ya sea legal o implícita, que surjan como resultado de hechos pasados, de los que puedan derivarse perjuicios patrimoniales; b. Es probable que vaya a ser necesaria una salida de recursos para liquidar la obligación; c. Sea posible estimar su monto confiablemente. Las provisiones se revisan en cada período y se ajustan para reflejar la mejor estimación que se tenga a la fecha del estado de situación financiera. Cuando el efecto del valor del dinero en el tiempo es importante, el monto de la provisión se reconoce por el valor presente de los desembolsos que se espera que sean necesarios para liquidar la obligación usando la mejor estimación. La tasa de descuento utilizada para determinar el valor presente es antes de impuestos y refleja el valor temporal del dinero, así como el riesgo específico relacionado con el pasivo en particular, de corresponder. El incremento de la provisión por el paso del tiempo se reconoce en el rubro gasto por intereses. Las provisiones se revierten contra resultados cuando es menor la posibilidad de ocurrencia de que exista una salida de recursos para cancelar tal obligación.
2. ALCANCE Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de valores estimados por obligaciones de monto y oportunidad inciertos, y en él se incluyen las provisiones, pasivos contingentes y activos contingentes, excepto: aquéllos que se deriven de contratos no onerosos pendientes de ejecución; y otros no considerados en la Norma Internacional de Contabilidad 37 (NIC 37) Provisiones, Pasivos Contingentes y Activos Contin gentes.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 16 (NIC 16) Propiedades, Planta y Equipo, y la Norma Internacional de Contabilidad 37 (NIC 37) Provisiones, Pasivos Contingentes y Activos Contin gentes. 4. DEFINICIONES
Activo Contingente: es un activo de naturaleza posible, surgido a raíz de sucesos pasados, cuya existencia ha de ser confirmada sólo por la ocurrencia, o en su caso por la no ocurrencia, de uno o más eventos inciertos en el futuro, que no están enteramente bajo el control de EGESUR 122
Contrato de carácter oneroso: es todo aquel contrato en el cual los costos inevitables de cumplir con las obligaciones que conlleva, exceden a los beneficios económicos que se esperan recibir del mismo. Obligación legal es aquélla que se deriva de un contrato, la legislación; u otra causa de tipo legal. Obligación implícita es aquélla que se deriva de las actuaciones de la propia entidad, en las que debido a un patrón establecido de comportamiento en el pasado, a políticas empresariales que son de dominio público o a una declaración efectuada de forma suficientemente concreta, EGESUR haya puesto de manifiesto ante terceros que está dispuesta a aceptar cierto tipo de responsabilidades; y como consecuencia de lo anterior, EGESUR haya creado una expectativa válida, ante aquellos terceros con los que debe cumplir sus compromisos o responsabilidades.
Pasivo: es una obligación presente de EGESUR , surgida a raíz de sucesos pasados, al vencimiento de la cual, y para cancelarla, EGESUR espera desprenderse de recursos que incorporan beneficios económicos. El suceso que da origen a la obligación es todo aquel suceso del que nace una obligación de pago, de tipo legal o implícita para EGESUR, de forma que a EGESUR no le queda otra alternativa más realista que satisfacer el importe correspondiente. Pasivo Contingente es: a)
una obligación posible, surgida a raíz de sucesos pasados, cuya existencia ha de ser confirmada sólo por la ocurrencia o no-ocurrencia de uno o más eventos inciertos en el futuro, que no están enteramente bajo el control de la empresa, o
b)
una obligación presente, surgida a raíz de sucesos pasados, que no se ha reconocido contablemente porque: i. no es probable que EGESUR tenga que liquidarla, desprendiéndose de recursos que incorporen beneficios económicos; o ii. el importe de la obligación no pueda ser medido con la suficiente fiabilidad.
Provisión: es un pasivo (suponiendo que su cuantía pueda ser estimada de forma fiable) porque representan obligaciones presentes y es probable que, para satisfacerlas, la empresa tenga que desprenderse de recursos que incorporen beneficios económicos . Análisis de la evidencia disponible
Calificación
Probabilidad de existencia de la obligación Si la estimación es fiable se reconocerá una actual mayor que la probabilidad de la no provisión, y, si no es fiable, la estimación se revelará en notas a los estados financieros. existencia de la obli ación actual. PROBABLE Probabilidad de existencia de la obligación No se reconocerá una provisión. Se informa actual menor que la probabilidad de la no en nota a los estados financieros. existencia de la obligación actual. POSIBLE Probabilidad de existencia de la obligación actual es remota. REMOTA
No se reconocerá una provisión, y tampoco se revela en notas a los estados financieros. 123
Salida probable de recursos: es el término probable es utilizado para indicar la mayor probabilidad de que un evento se presente que de lo contrario. 6. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Para efectos del reconocimiento y medición de las provisiones, pasivos contingentes y activos contingentes, se definen los siguientes criterios contables: cont ables:
Provisiones Debe reconocerse una provisión sólo cuando una entidad tiene una obligación presente como resultado de un suceso pasado; es probable que EGESUR EGESU R tenga que desprenderse de recursos, que incorporen beneficios económicos para cancelar tal obligación; y pueda estimarse de manera fiable el importe de la obligación. De no cumplirse las tres condiciones indicadas, indicadas, EGESUR no debe reconocer la provisión. provisión. De presentarse un umbral incierto sobre si existe o no una obligación presente; se considera que el suceso ocurrido en el pasado ha dado lugar a una obligación presente si, teniendo en cuenta toda la evidencia disponible al final del periodo sobre el que se informa, es mayor la probabilidad de que exista una obligación presente que de lo contrario. Esta evidencia incluye por por ejemplo, la opinión de expertos, asesores legales, tributarios, etc. La evidencia considerada incluye cualquier evidencia adicional aportada por eventos ocurridos después del período de presentación de reporte. En el reconocimiento de un pasivo, pasivo, además de existir una obligación presente, debe existir también la probabilidad de que haya una una salida de recursos, que incorporen beneficios económicos, para cancelar tal obligación. En la evaluación de la probabilidad de de la salida de recursos se considerará siempre siempre que la probabilidad de que un evento pueda ocurrir sea mayor que la probabilidad de que no se presente en el futuro. Cuando no sea sea probable probable que exista la obligación, obligación, EGESUR EGESU R procederá a informar, por medio de notas, sobre el pasivo contingente, salvo que la posibilidad de que haya una salida de recursos, que incorporen beneficios económicos, se considere remota. En el proceso de cuantificar las provisiones se usa estimaciones del importe de la obligación, de presentarse un conjunto de desenlaces un conjunto de desenlaces posibles de la situación incierta, y podrá por tanto realizar una estimación, para el importe de la obligación, lo suficientemente fiable como para ser utilizado en el reconocimiento de la provisión. En el caso extremadamente excepcional de que no se pueda hacer ninguna estimación fiable, se estará ante un pasivo que no puede ser objeto de reconocimiento. La información a revelar sobre tal pasivo contingente se hará por medio de las correspondientes corre spondientes notas a los estados financieros.
Pasivos Contingentes EGESUR no debe reconocer contablemente un pasivo contingente. De existir pasivos contingentes estos pasivos se informaran en notas a los estados estados financieros, salvo salvo en el caso de que la posibilidad de tener una salida de recursos, que incorporen beneficios económicos, se considere remota. 124
Es Política Contable Contable de la empresa empresa EGESUR revisar continuamente la situación de de los pasivos contingentes, con el fin de determinar si se ha convertido en probable probable la eventualidad de salida de recursos, que incorporen beneficios económicos futuros. Si se estimara probable, para una partida tratada anteriormente como pasivo contingente, la salida de tales recursos económicos en el futuro, se reconocería la correspondiente provisión en los estados financieros del periodo en el que ha ocurrido el cambio en la probabilidad de ocurrencia, salvo en la extremadamente rara circunstancia de que no se pueda hacer una estimación fiable de tal importe.
Activos Contingentes La empresa no reconocerá ningún activo contingente en los estados financieros, por prudencia, debido a que podría significar el reconocimiento de un ingreso que quizá no sea nunca objeto de realización. No obstante, cuando la realización del ingreso sea prácticamente cierta, el activo correspondiente no es de carácter contingente, y por tanto es apropiado proceder a reconocerlo. En el caso de que sea probable la entrada de beneficios económicos a la empresa, por causa de la existencia de activos contingentes, se informará de los mismos en las notas a los estados financieros. Es Política Contable Contable de la empresa empresa EGESUR revisar continuamente la situación de de los activos contingentes, con el fin de asegurar que su evolución se refleja apropiadamente en los estados financieros. En el caso de que la entrada de beneficios económicos a EGESUR pase a ser prácticamente cierta, se procederá al reconocimiento del ingreso y del activo en los estados financieros del periodo en el que dicho cambio haya tenido lugar. Si la entrada de beneficios económicos se ha convertido en probable, EGESUR informará en notas sobre el correspondiente activo contingente.
5.4 Medición El importe reconocido como provisión debe ser la mejor estimación, al final del periodo sobre el que se informa, del desembolso necesario para cancelar la obligación presente. La mejor estimación del desembolso necesario para cancelar la obligación presente vendrá constituida por el importe, evaluado de forma racional, que la empresa tendría que pagar para cancelar la obligación al final del periodo sobre el que se informa, o para transferirla a un tercero en esa fecha. Las estimaciones de cada uno de los desenlaces posibles, así como de su efecto financiero, se determinarán por el juicio de la gerencia de la empresa, complementado por la experiencia que se tenga en operaciones similares y, en algunos casos, por informes de expertos. La evidencia a considerar incluye, asimismo, cualquier tipo de información adicional derivada de hechos ocurridos después del periodo sobre el que se informa. En el caso de que la provisión, que se está midiendo, se refiera a una población importante de casos individuales, la obligación presente se estimará promediando todos los posibles desenlaces por sus probabilidades asociadas. El nombre de este método estadístico es el de “valor esperado”. La provisión, por tanto, será diferente dependiendo de si la probabilidad de que se presente una pérdida es, por ejemplo, del 60 por ciento o del 90 por ciento. En el caso de que el rango de desenlaces posibles sea un continuo, y 125
cada punto del mismo tenga la misma probabilidad que otro, se utilizará el valor medio del intervalo. Cuando la empresa evalúa una obligación aislada, la mejor estimación estimación de la deuda corresponde al desenlace individual que resulte más probable. probable. Para realizar la mejor estimación de la provisión, se tendrá en cuenta los riesgos e incertidumbres que, inevitablemente, rodean a la mayoría de los sucesos y las circunstancias concurrentes a la valoración de la misma. Cuando resulte importante el efecto financiero producido por el descuento, el importe de la provisión es el valor presente de los desembolsos que se espera sean necesarios para cancelar la obligación. De presentarse esta situación, la tasa de descuento debe ser considerada antes de impuestos, y deben reflejar las evaluaciones correspondientes al valor temporal del dinero que el mercado esté haciendo, así como el riesgo específico del pasivo correspondiente.
6. OTROS TEMAS RELEVANTES Comparación de las Provisiones con Otros Pasivos Las provisiones pueden distinguirse de otros pasivos, tales como los acreedores comerciales y otras obligaciones acumuladas (o devengadas) que son objeto de estimación, por la existencia de incertidumbre acerca del momento del vencimiento o de la cuantía de los desembolsos futuros necesarios para proceder a su cancelación. En contraste con las provisiones: a) los acreedores comerciales son cuentas cuentas por pagar por bienes o servicios que han han sido suministrados o recibidos por EGESUR , y además han sido objeto de facturación o acuerdo formal con el proveedor; y b) las obligaciones acumuladas (devengadas) (devengadas) son cuentas por pagar por el suministro o recepción de bienes o servicios que no han sido pagados, facturados o acordados formalmente con el proveedor, e incluyen las partidas que se deben a los empleados (por ejemplo a causa de las partes proporcionales de las vacaciones retribuidas acumuladas hasta el momento del cierre). Aunque a veces sea necesario estimar el importe o el vencimiento de las obligaciones acumuladas (o devengadas), la incertidumbre asociada a las mismas es, por lo general, mucho menor que en el caso de las provisiones. Las obligaciones acumuladas (o devengadas) se presentan, con frecuencia, integrando la partida correspondiente a los acreedores comerciales y otras cuentas por pagar, mientras que las provisiones se presentan de forma separada.
Relaciones entre Provisiones y Pasivos de Carácter Contingente En una acepción general, todas las provisiones provisione s son de naturaleza nat uraleza contingente, puesto que existe incertidumbre sobre el momento del vencimiento o sobre el importe correspondiente. Sin embargo, en esta Norma, el término “contingente” se utiliza para designar activos y pasivos que no han sido objeto de reconocimiento en los estados financieros, porque su existencia quedará confirmada solamente tras la ocurrencia, o en su caso la no ocurrencia, de uno o más sucesos futuros inciertos que no están 126
enteramente bajo el control de EGESUR Por otra parte, la denominación “pasivo contingente” se utiliza para designar a los pasivos que no cumplen los criterios necesarios para su reconocimiento.
Reversión de Provisiones Las provisiones deben ser objeto de revisión al final de cada periodo sobre el que se informa, y ajustadas consiguientemente para reflejar en cada momento la mejor estimación disponible. En el caso de que no sea ya probable la salida de recursos, que incorporen beneficios económicos, para cancelar la obligación correspondiente, se procederá a liquidar o revertir la provisión.
7. REVELACIONES Las provisiones se refieren entre otros principalmente a provisiones por pérdidas de litigios, reclamaciones contra la empresa o litigios, entre otros. Para cada tipo de provisión, EGESUR debe informar acerca de: a) el importe en libros al principio y al final del periodo; b) las adiciones aplicadas en el período; c) las reducciones por amortización, cancelación, así como las reversiones en el período; EGESUR debe revelar, por cada tipo de provisión, información sobre los siguientes extremos: a.
una breve descripción de la naturaleza de la obligación contraída, así como el calendario de pago esperado;
b. una indicación acerca de las incertidumbres relativas al importe o al calendario de las salidas de recursos que producirá la provisión. c. el importe de cualquier eventual reembolso, informando además de la cuantía de los activos que hayan sido reconocidos para recoger los eventuales reembolsos esperados. A menos que la posibilidad de una eventual salida de recursos para liquidarla sea remota, EGESUR debe dar, para cada tipo de pasivo contingente al final del periodo sobre el que se informa, una breve descripción de la naturaleza del mismo y, cuando fuese posible: a. una estimación de sus efectos financieros; b. una indicación de las incertidumbres relacionadas con el importe o el calendario de las salidas de recursos correspondientes; y c. la posibilidad de obtener eventuales reembolsos. En el caso de que sea probable la entrada de beneficios económicos, EGESUR revelará en las notas una breve descripción de la naturaleza de los activos contingentes correspondientes, existentes al final del periodo sobre el que se informa y, cuando ello sea posible, una estimación de sus efectos financieros. 127
SECCIÓN 19 PROVISIÓN POR BENEFICIOS A LOS EMPLEADOS
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PROVISIÓN POR BENEFICIOS A LOS EMPLEADOS 1. POLÍTICA CONTABLE La empresa define los beneficios a los empleados como todos los tipos de retribuciones proporcionadas a los trabajadores a cambio de los servicios prestados, diferentes a las remuneraciones. Los beneficios a los empleados están constituidos por beneficios a corto plazo. Los beneficios a corto plazo identificados por la empresa al cierre de ejercicio, corresponden a sueldos, salarios y aportaciones a la seguridad social, vacaciones y gratificaciones, participaciones en las utilidades y compensación por tiempo de servicios. La contabilización de los beneficios a corto plazo a los empleados es generalmente inmediata, puesto que no es necesario plantear ninguna hipótesis actuarial para medir las obligaciones.
Sueldos, salarios y aportaciones a la seguridad social Las obligaciones por remuneraciones y aportaciones a la seguridad social se reconocen en los resultados del período por el método del devengo, al costo que normalmente es su valor nominal. En el caso de sueldos y salarios adicionalmente el importe total de los beneficios que se devengarán y liquidarán será descontado de cualquier importe ya pagado.
Descanso vacacional y gratificaciones del personal La empresa reconoce el gasto en el estado de resultados por la obligación estimada por vacaciones anuales del personal mediante el método del devengo. Este beneficio corresponde a todo el personal y equivale a un monto concordado con las disposiciones laborales vigentes. Este beneficio es registrado a su valor nominal, generándose el pasivo correspondiente por beneficios al personal presentados en el estado de situación financiera. La empresa también reconoce el gasto en el estado de resultados por la obligación por gratificaciones del personal mediante el método del devengado y se determina de acuerdo a disposiciones laborales vigentes. Este beneficio es registrado a su valor nominal.
Participación en las utilidades La empresa reconoce un pasivo y un costo o gasto por participación de los trabajadores en las utilidades de acuerdo a las disposiciones legales vigentes. La participación de los trabajadores en las utilidades equivale a 5% de la utilidad imponible determinada de acuerdo con la legislación del impuesto a la renta vigente. Este beneficio es reconocido a su valor nominal.
Compensación por tiempo de servicios La provisión para compensación por tiempo de servicios del personal se constituye por el 129
integro de los derechos indemnizatorios de acuerdo con la legislación vigente y se muestra neta de los depósitos efectuados con carácter cancelatorio. El costo o gasto y el pasivo por obligaciones por compensación por tiempo de servicios son reconocidos a su valor nominal por el método del devengo.
2. ALCANCE Esta Política Contable se debe aplicar en el reconocimiento, medición y revelación de los beneficios a los empleados. Incluye las obligaciones con los empleados por concepto de vacaciones, gratificaciones y compensación por tiempo de servicios.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las Políticas Contables aplicables a la cuenta de provisión por beneficios a los empleados se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 12 (NIC 12) Impuesto a las Ganancias, la Norma Internacional de Contabilidad 19 (NIC 19) Beneficios a los Trabajadores, la Norma Internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efecto de las Variaciones en los Tipos de Cambio de Monedas Extranjeras y la Norma Internacional de Contabilidad 26 (NIC 26) Contabilización e Información Financiera sobre Planes de Beneficios por Retiro.
4. DEFINICIONES
Los beneficios a los empleados: comprenden todos los tipos de retribuciones que EGESUR proporciona a los trabajadores a cambio de sus servicios. Los beneficios a los empleados a corto plazo: son los beneficios (diferentes de los beneficios por terminación) cuyo pago será atendido en el término de los doce meses siguientes al cierre del periodo en el cual los empleados han prestado sus servicios.
Beneficios por terminación: son las remuneraciones a pagar a los empleados como consecuencia de la decisión de EGESUR de resolver el contrato del empleado antes de la edad normal de retiro; o la decisión del empleado de aceptar voluntariamente la conclusión de la relación de trabajo a cambio de tales beneficios. Valor razonable: es el importe por el cual puede ser intercambiado un activo, entre un comprador y un vendedor interesados y debidamente informados, que realizan una transacción en condiciones de independencia mutua. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Los beneficios de los empleados son reconocidos como un pasivo cuando el empleado ha prestado los servicios a cambio del derecho de recibir pagos en el futuro; y un gasto cuando la empresa ha consumido el beneficio económico procedente del servicio prestado por el empleado a cambio de las retribuciones en cuestión, por el costo que normalmente es el valor nominal. Los beneficios a corto plazo se reconocen en el ejercicio en que el trabajador prestó sus 130
servicios, su importe es el correspondiente al total (sin descontar) a pagar por los servicios recibidos. En todos los casos en donde la aplicación de esta política contable genere diferencias temporales (gravables o deducibles) deberá calcularse el impuesto a la renta diferido resultante. Véase también la sección 17 sobre Impuesto a las ganancias diferidos.
6. REVELACIÓN Debe revelarse la siguiente información respecto a los beneficios a corto plazo la descripción de cada uno de los componentes que la integran, presentando la cifra comparativa con respecto al año anterior. Asimismo, se debe revelar el gasto total reconocido en el resultado del período, junto con el nombre de la partida en la que se hayan incluido, para cada uno de los siguientes conceptos: i. ii. iii.
Costo de los servicios del ejercicio corriente; Costo por intereses; El efecto de cualquier reducción o liquidación.
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SECCIÓN 20 PASIVOS NO FINANCIEROS
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PASIVOS NO FINANCIEROS 1. POLÍTICA CONTABLE Las subvenciones del Gobierno se reconocen por su valor cuando hay una seguridad razonable de que la subvención se cobrará y que la empresa cumplirá con todas las condiciones establecidas. Las subvenciones estatales relacionadas con costos, se difieren como pasivo y se reconocen en el estado de resultados durante el período necesario para correlacionarlas con los costos que pretenden compensar. Las subvenciones estatales relacionadas con la adquisición de propiedad, planta y equipos se presentan netas del valor del activo correspondiente y se abonan en el estado de resultados sobre una base lineal durante las vidas útiles esperadas de los activos.
2. ALCANCE Esta Política Contable se debe aplicar en el reconocimiento y medición e información a revelar acerca de las subvenciones del gobierno, así como de la información a revelar sobre otras formas de ayudas gubernamentales.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las Políticas Contables aplicables a los Pasivos no Financieros se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros y la Norma Internacional de Contabilidad 20 (NIC 20) Contabilización de las Subvenciones del Gobierno e Información a Revelar sobre Ayudas.
4. DEFINICIONES Gobierno: se hará referencia tanto a la administración del gobierno en sí, como a las agencias gubernamentales y organismos similares, ya sean locales, regionales, nacionales o internacionales. Ayudas gubernamentales: son acciones realizadas por el sector público con el objeto de suministrar beneficios económicos específicos a una entidad o tipo de entidades, seleccionadas bajo ciertos criterios. Las subvenciones del gobierno: son ayuda gubernamental en forma de transferencias de recursos a una entidad a cambio del cumplimiento pasado o futuro de ciertas condiciones relacionadas con las actividades de operación de EGESUR Se excluyen aquellas formas de ayudas gubernamentales a las que no cabe razonablemente asignar un valor, así como las transacciones con el gobierno que no pueden distinguirse de las demás operaciones normales de EGESUR También son conocidas como subsidios, transferencias o primas. Subvenciones relacionadas con activos: son subvenciones del gobierno, cuya concesión implica que EGESUR beneficiaria debe comprar, construir o adquirir de cualquier otra forma activos fijos. 133
Subvenciones relacionadas con los ingresos: son las subvenciones del gobierno distintas de aquellas que se relacionan con activos. Valor Razonable: es el importe por el cual puede ser intercambiado un activo, entre un comprador y un vendedor interesados y debidamente informados, que realizan una transacción libre. 4.
RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN
Las subvenciones del gobierno, incluyendo las de carácter no monetario por su valor razonable, no deben ser reconocidas hasta que no exista una prudente seguridad de que: a) La empresa cumplirá con las condiciones ligadas a ellas. b) Se recibirán las subvenciones. Las subvenciones del gobierno deben reconocerse como ingresos sobre una base sistemática, a lo largo de los periodos necesarios para compensarlas con los costos relacionados. Lo recibido en concepto de tales subvenciones no será acreditado directamente al patrimonio en el esta situación financiera. Para el tratamiento contable de las subvenciones del gobierno pueden considerarse dos métodos: el método de capital, según el cual las subvenciones se acreditan directamente a las cuentas del patrimonio; y el método de la renta, según el cual las subvenciones se imputan a los resultados de uno o más períodos (es necesario que se reconozca como ingreso sobre bases sistemáticas y racionales, a lo largo de los períodos necesarios para compensarlas con los costos relacionados). Cuando la empresa logre reconocer los costos o gastos relacionados con las subvenciones del gobierno con facilidad, y así las subvenciones que cubren gastos específicos pueden llevarse a los resultados en el mismo periodo que los gastos correspondientes. De la misma manera, las subvenciones relacionadas con activos depreciables son, normalmente, reconocidas como ingresos en los mimos periodos y en las mismas proporciones con las que se carga la amortización de tales activos. Toda subvención del gobierno a recibir en compensación por gastos o pérdidas ya incurridos, o bien con el propósito de prestar apoyo financiero inmediato a la empresa, sin costos posteriores relacionados, se reconocerá como ingresos del periodo en que se convierta en exigible. Las subvenciones del gobierno pueden tomar la forma de transferencias de activos no monetarios, tales como terrenos u otros recursos, para uso de la empresa. En tales circunstancias, la empresa determina el valor razonable de cada activo no monetario y contabiliza tanto la subvención como cada activo por el correspondiente valor razonable. En ocasiones se sigue un procedimiento alternativo preliminar que consiste en reconocer las subvenciones y los activos relacionados por importes nominales informados por EGESUR gubernamental. 134
6. PRESENTACIÓN DE LAS SUBVENCIONES Relacionadas con Activos Las subvenciones del gobierno relacionadas con activos, incluyendo las de carácter no monetario a valor razonable, deben presentarse, en el estado de situación financiera, bien reconociéndolas como partida de ingresos diferidos, bien como deducciones del importe en libros de los activos con los que se relacionan. Es Política Contable de la empresa usar el método en la que se presentan las subvenciones como ingresos diferidos, que se reconocen como ingresos de los diferentes periodos sobre bases sistemáticas y racionales, a lo largo de la vida útil de los correspondientes activos.
Relacionadas con Ingresos Las subvenciones relacionadas con los ingresos se presentan a veces como un ingreso en el estado del resultado integral, ya sea de forma separada o bajo denominaciones generales tales como “Otros ingresos”, alternativamente, pueden aparecer como deducciones de los gastos con los que se relacionan. De tener la empresa subvenciones relacionadas con los ingresos, es política contable presentar la subvención como otros ingresos y se revelara el efecto que las subvenciones tienen sobre cualquier partida de ingresos o gastos, en los que se requiera presentación separada.
7. REVELACIÓN Debe revelarse información sobre los siguientes extremos: a) Las políticas contables adoptadas en relación con las subvenciones del gobierno, incluyendo los métodos de presentación adoptados en los estados financieros. b) La naturaleza y alcance de las subvenciones del gobierno reconocidas en los estados financieros, así como una indicación de otras modalidades de ayudas gubernamentales, de las que se hayan beneficiado directamente las entidades. c) Las condiciones incumplidas y otras contingencias relacionadas con las ayudas gubernamentales que se hayan contabilizado.
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SECCIÓN 21 CAPITAL
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CAPITAL 1. POLÍTICA CONTABLE El capital incluye los aportes de FONAFE, cuando tales aportes han sido formalizados desde el punto de vista legal, en dinero o en especie, cuyo objetivo es proveer recursos para la actividad empresarial. El capital social está representado por acciones ordinarias, el capital se clasifica como patrimonio en el estado de situación financiera. El capital social está representado por acciones ordinarias de diversas clases que otorgan derechos y preferencias diferentes en las decisiones de la empresa. Los costos que son directamente atribuibles a la emisión de nuevas acciones se presentan en el patrimonio neto como una deducción, neta de impuestos. Los aportes de capital no dinerarios se contabilizan según las Normas Internacionales de Información Financiera y estos aportes deben contar con la aprobación del órgano competente.
2. ALCANCE Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los aportes de accionistas, socios o participaciones, cuando tales aportes han sido formalizados desde el punto de vista legal. Incluye las acciones de propia emisión. Asimismo, se incluye las acciones de propia emisión que han sido readquiridas.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a la cuenta de capital se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma de Información Financiera 2 (NIIF 2) Pagos basados en acciones, la Norma Internacional de Contabilidad 32 (NIC 32) Instrumentos Financieros: presentación, la Norma Internacional de Contabilidad 39 (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición, la Norma Internacional de Información Financiera 7 (NIIF 7) Instrumentos Financieros: información a revelar, y la Norma Internacional de Información Financiera 9 (NIIF 9) Instrumentos financieros.
4. DEFINICIONES Capital social: Acumula los aportes de socios en efectivo o en especie. Valor nominal: Es el valor de las acciones en el momento de emisión, o el resultante de cualquier operación posterior de ampliación o reducción de nominal, y es el resultado de 137
dividir el capital social de la empresa entre el número de acciones .
Prima de emisión: Se refiere al exceso sobre el valor nominal que debe pagarse por una acción al ampliarse el capital de la empresa. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN El importe del capital se registra por el monto nominal de las acciones aportado. En el caso de aportes en especies, el importe del capital relacionado corresponde a la medición del activo a su valor razonable. Para el reconocimiento del aumento o disminución del capital se debe contar con la escritura pública de constitución o de modificación de estatuto, en las cuentas apropiadas, por el importe comprometido y pagado, según el caso. Cuando existe una diferencia (en exceso o en defecto) entre el valor de las acciones recompradas y su valor nominal, o entre el valor nominal de las acciones y el monto pagado por ellas, se genera una prima (descuento) de emisión, la que se registra en cuenta separada bajo el nombre de capital adicional. En los casos de aportes acordados en una moneda distinta a la de curso legal, las diferencias cambiarias generadas entre la fecha del acuerdo y la fecha de pago del aporte, corresponden a una prima (descuento) de emisión. El capital aportado, las capitalizaciones de reservas, acreencias y utilidades, y las reducciones de capital, se reconocen en el rubro de capital cuando se ha completado la forma legal, incluyendo la inscripción en el registro público correspondiente. Los acuerdos de accionistas, sobre tales incrementos y reducciones de capital, se mantienen hasta la oportunidad de su inscripción en el registro público, en una cuenta aparte del patrimonio denominada Capital Adicional (cuenta 52 del plan contable de la compañía).
6. REVELACION El capital se debe presentar en los estados financieros neto de la parte suscrita pendiente de pago y de las acciones recompradas por la propia empresa en forma directa o indirecta (acciones en tesorería), registradas a valor nominal. Cualquier diferencia con el valor nominal de las acciones deberá reflejarse en capital adicional en el patrimonio. La empresa deberá revelar en cuanto al rubro de Capital lo siguiente: a) Por cada clase de acciones o instrumentos de patrimonio: i.
Los derechos, preferencias y restricciones.
ii.
Tipo de impuestos a que están sujetos las distribuciones o reembolsos. 138
iii.
Las acciones o instrumentos de patrimonio de la empresa cuya posesión mantiene la misma empresa u otros miembros del grupo consolidado (subsidiario o asociado de la misma), bajo la denominación de acciones en tesorería o en cartera.
iv.
Las acciones o instrumentos de patrimonio reservadas para ser emitidas bajo contratos de opción o venta, incluyendo términos e importes.
v.
Número de acciones o instrumentos de patrimonio autorizadas.
vi.
Número de acciones o instrumentos de patrimonio emitidas y pagadas.
vii.
Número de acciones o instrumentos de patrimonio emitidos y pendientes de pago, así como su fecha de exigibilidad.
viii.
Aumentos de capital en proceso, indicando plazo para la suscripción, el número de acciones o instrumentos de capital a suscribir, la prima de emisión, el desembolso inicial, los derechos y restricciones.
ix.
Valor nominal de cada acción o instrumentos de patrimonio.
x.
Una conciliación del número de acciones o instrumentos de patrimonio en circulación al inicio y al final del período.
xi.
Número de acciones o instrumentos de patrimonio pendiente de emisión.
b)
En forma separada se mostrará el capital por formalizar, los anticipos de los socios o accionistas para futuros aumentos al capital social de la empresa, siempre y cuando exista acuerdo de la Junta de Accionistas de aumento de capital social, precisándose las condiciones o característica de la emisión de acciones, de lo contrario deberán formar parte del pasivo;
c)
El importe de los dividendos (efectivo o especie) por acción entregados en el ejercicio; los dividendos acordados por distribuir después de la fecha del balance general y antes de la emisión de los estados financieros; indicando adicionalmente la fecha, forma de entrega, si corresponden a dividendos pagados a cuenta, el período al que corresponden y los dividendos propuestos que se encuentren pendiente por repartir.
d)
En el caso de los dividendos de acciones preferentes deben consignarse los importes de dividendos vencidos y acumulados reconocidos y no reconocidos, especificando el importe por cada clase de acción preferente y el total por clases.
Adicionalmente, se revelará información cualitativa sobre los objetivos, políticas y procesos de gestión de capital de la empresa, sobre la base de la información interna proporcionada al personal clave de la administración: i.
Descripción de capital (patrimonio) para efectos de gestión y los importes de sus componentes. 139
ii. iii.
Naturaleza de los requisitos externos de capital (patrimonio), la forma en que se incorporan a la gestión del capital (patrimonio) y como cumplen sus objetivos. Cualquier cambio en los apartados anteriores ocurrido desde el período anterior.
iv.
El cumplimiento durante el período de algún requisito externo de capital (patrimonio) a que está obligado.
v.
Las consecuencias del incumplimiento durante el período de algún requisito externo de capital (patrimonio).
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SECCIÓN 22 DIVIDENDOS
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DIVIDENDOS 1. POLÍTICA CONTABLE La distribución de dividendos a los accionistas se reconoce como pasivo en los estados financieros en el período en el que los dividendos son declarados y aprobados por los accionistas de la empresa o cuando se configura la obligación correspondiente en función de las disposiciones legales vigentes.
2. ALCANCE Los dividendos incluyen las obligaciones con los accionistas, como remuneración del capital invertido, por declaración de dividendos.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a los dividendos se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 32 (NIC 32) Instrumentos Financieros: presentación, y la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 39) Instrumentos Financieros: reconocimiento y medición.
4. DEFINICIONES
Dividendos: Es el pago hecho por la empresa a sus dueños, ya sea en efectivo o en acciones. Los administradores de la empresa se reúnen periódicamente para decidir entre pagar dividendos o no, y para determinar el monto y forma de dicho pago. Dividendos de Acciones: Es un pago por las acciones de los propietarios de una empresa. Corresponde a la distribución de algo que los dueños ya poseen. El efecto de esta operación es capitalizar una parte de las utilidades retenidas de la empresa. Utilidades Retenidas: es el importe acumulado de utilidades, menos las pérdidas y los dividendos declarados o pagados a los accionistas desde la formación de la sociedad. Accionistas: es una persona que posee una o varias acciones en la empresa. Los accionistas también suelen recibir el nombre de inversores, ya que el hecho de comprar una acción supone una inversión (un desembolso de capital) en la compañía. También se les denomina propietarios. Los accionistas compran acciones y esperan que la empresa les reditúe dividendos (ganancias) por el dinero invertido. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Las distribuciones a los tenedores de un instrumento de patrimonio serán cargadas por la empresa directamente contra el patrimonio, por una cuantía neta de cualquier beneficio fiscal relacionado. Los costos de transacción que correspondan a cualquier partida del patrimonio se tratarán contablemente como una deducción del patrimonio, por un importe neto de cualquier beneficio fiscal relacionado. Los dividendos deben ser reconocidos en la fecha en que se establezca el derecho del 142
accionista a recibir el pago, con independencia de que éste se demore en ser entregado, de acuerdo al estatuto de la empresa y las disposiciones de la ley general de sociedades. Para convalida el registro contable se debe disponer de copia del acta de la junta general de accionistas. El procedimiento de determinación de los dividendos es tomando como base la utilidad del ejercicio menos la reserva legal, es decir sobre las utilidades de libre disposición, menos el monto de las pérdidas acumuladas si las hubiese.
6. REVELACIÓN Para el efecto de esta política contable se debe revelar en notas a los estados financieros: El importe de los dividendos (efectivo o especie) por acción entregados en el ejercicio; los dividendos acordados por distribuir después de la fecha del estado de situación financiera y antes de la emisión de los estados financieros hayan sido autorizados para su emisión; indicando adicionalmente la fecha, forma de entrega, si corresponden a dividendos pagados a cuenta, el período al que corresponden y los dividendos propuestos que se encuentren pendiente por repartir. La información que se describe anteriormente debe ser complementada la descripción de la política de dividendos y la fecha y número de sesión de la Junta Ordinaria de Accionistas o la sesión ordinaria del Directorio.
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SECCIÓN 23 CLASIFICACIÓN DE SALDOS EN CORRIENTES Y NO CORRIENTES
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CLASIFICACIÓN DE SALDOS EN CORRIENTES Y NO CORRIENTES
1. POLÍTICA CONTABLE En el estado de situación financiera los saldos de activos y pasivos se clasifican en función de sus vencimientos o plazos estimados de realización; como corrientes los que tiene vencimiento igual o inferior a doce meses contados desde la fecha de cierre de los estados financieros, y como no corrientes, los que exceden esos vencimientos. En el caso que existan obligaciones cuyo vencimiento es inferior a doce meses, pero cuyo refinanciamiento a largo plazo se encuentre asegurado, se reclasifican como no corrientes.
2. ALCANCE La clasificación de los saldos en corrientes y no corrientes abarca todos los recursos presentados en el estado de situación financiera, indicados como activos corrientes y no corrientes, pasivos corrientes y no corrientes. El activo por impuesto a las ganancias diferidas y el pasivo por impuesto a las ganancias diferidas se presentan como partidas no corrientes en el estado de situación financiera.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las Políticas Contables aplicables a la clasificación de saldos en corrientes y saldos en no corrientes se sustentan en lo que prescribe la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 12 (NIC12) Impuesto a las Ganancias, y la Normas Internacional de Contabilidad 34 (NIC 34) Información Financiera Intermedia.
4. DEFINICIONES Activos Corrientes: una entidad clasificará un activo como corriente cuando: espera realizar el activo, o tiene la intención de venderlo o consumirlo en su ciclo normal de operación; mantiene el activo principalmente con fines de negociación; espera realizar el activo dentro de los doce meses siguientes después del periodo sobre el que se informa; o, el activo es efectivo o equivalente al efectivo. Activos No Corrientes: el término “no corriente” incluye activos tangibles, intangibles y financieros, que por su naturaleza son de largo plazo. No está prohibido el uso de descripciones alternativas siempre que su significado sea claro. Pasivos Corrientes: se clasificará un pasivo como corriente cuando: espera cancelar el pasivo en su ciclo normal de operación; se mantiene el pasivo principalmente con fines de negociación; el pasivo debe liquidarse dentro de los doce meses siguientes a la fecha del periodo sobre el que se informa; o EGESUR no tiene un derecho incondicional para aplazar la cancelación del pasivo durante, al menos, los doce meses siguientes a la fecha del periodo sobre el que se informa. 145
Pasivos No Corrientes: Se clasificarán todos los demás pasivos como no corrientes.
Uniformidad en la presentación: una entidad mantendrá la presentación y la clasificación de las partidas en los estados financieros de un período a otro, salvo que se haya efectuado un cambio en políticas contables o un NIIF así lo requiera.
5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN Es política contable presentar sus activos corrientes y no corrientes, así como sus pasivos corrientes y no corrientes, como categorías separadas en su estado de situación financiera, excepto cuando una presentación basada en el grado de liquidez proporcione una información fiable que sea más relevante. Cuando se aplique esa excepción, la empresa presentará todos los activos y pasivos ordenados atendiendo a su liquidez.
6. REVELACIÓN La empresa debe revelar en el estado de situación financiera el total de los activos corrientes y no corrientes y el total de pasivos corrientes y no corrientes.
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SECCIÓN 24 INGRESOS
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INGRESOS 1. POLÍTICA CONTABLE La empresa reconoce como ingresos en el período en que se presta el servicio a los clientes libres y regulados, de acuerdo a los términos del contrato o a la liquidación del COES. El reconocimiento de ingresos por prestación de servicios varios vinculados al giro de la actividad económica principal. Los ingresos comprenden el valor razonable de los ingresos por venta de servicios, neto del impuesto a las ventas. La empresa reconoce ingresos cuando: el monto puede ser medido confiablemente, es probable que los beneficios económicos futuros fluyan a la empresa y, se cumpla con los criterios específicos por cada tipo de ingreso como se describe más adelante. Se considera que el monto de los ingresos no puede ser medido confiablemente hasta que todas las contingencias relacionadas con la venta hayan sido resueltas. La empresa basa sus estimados en resultados históricos, considerando el tipo de cliente, de transacción y condiciones específicas de cada acuerdo. En la empresa el ingreso principal se genera por la venta de energía eléctrica y potencia a los clientes libres y regulados, esto implica, normalmente, la ejecución, por parte de la empresa, de un conjunto de tareas acordadas en un contrato, con una duración determinada en el tiempo. Los servicios pueden prestarse en el transcurso de un único periodo o a lo largo de varios periodos contables. Los ingresos en moneda extranjera serán expuestos al tipo de cambio de origen a la fecha de la transacción por su naturaleza no monetaria. Los ingresos extraordinarios serán expuestos como otros ingresos. El efecto neto ganancia por la enajenación de activos no monetarios será expuesto en el estado de resultados. El ingreso por la enajenación de activos será reconocido producida la transferencia del activo.
2. ALCANCE Esta política debe ser aplicada al contabilizar ingresos de actividades ordinarias procedentes de las siguientes transacciones y sucesos: a. Ingresos por la venta de energía activa y reactiva, potencia y peaje de transmisión; b. La venta de bienes; No se considera ingresos de actividades ordinarias los procedentes de contratos de arrendamiento financiero, los dividendos producto de inversiones financieras llevadas por el método de la participación, los contratos de seguro bajo el alcance de la NIIF 4. Contratos de Seguros, los cambios en el valor razonable de activos y pasivos financieros, o productos derivados de su venta y los cambios en el valor de otros activos corrientes;
3. REFERENCIA TÉCNICA 148
Las políticas contables aplicables a las cuentas de ingresos se sustentan en lo que prescribe el marco conceptual para la preparación y presentación de estados (referido en los ingresos), la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 18 (NIC 18) Ingresos y la Norma internacional de Contabilidad 21 (NIC 21).
4. DEFINICIONES Ingresos: son incrementos en los beneficios económicos, producidos a lo largo del periodo contable, en forma de entradas o incrementos de valor de los activos, o bien como disminuciones de los pasivos, que dan como resultado aumentos del patrimonio y no están relacionados con las aportaciones de los propietarios de la empresa. El concepto de ingreso comprende tanto los ingresos de actividades ordinarias en sí como las ganancias. Los ingresos de actividades ordinarias propiamente dichos surgen en el curso de las actividades ordinarias de la empresa y adoptan una gran variedad de nombres, tales como ventas, comisiones, intereses, dividendos. Ingreso de actividades ordinarias : es la entrada bruta de beneficios económicos, durante el periodo, surgidos en el curso de las actividades ordinarias de una empresa, siempre que tal entrada de lugar a un aumento en el patrimonio, que no esté relacionado con las aportaciones de los propietarios de ese patrimonio. Valor razonable: es el importe por el cual puede ser intercambiado un activo, o cancelado un pasivo, entre un comprador y un vendedor interesado y debidamente informado, que realizan una transacción libre. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN La medición de ingresos debe realizarse de acuerdo con el valor razonable de la contrapartida recibida. En la empresa el ingreso por el servicio brindado se reconoce cuando el importe de los ingresos pueda ser medido con fiabilidad; es posible que la empresa reciba beneficios económicos derivados de la transacción; el grado de avance para su culminación en la fecha de reporte o cierre de los estados financieros pueda ser medido fiablemente y que los costos incurridos y los que quedan incurrir hasta completarla, puedan ser medidos con fiabilidad. El reconocimiento de ingresos por referencia al grado de avance se denomina “método del porcentaje de avance ”; los ingresos se reconocen en los períodos contables en los que tiene lugar la prestación del servicio. El importe de los ingresos de actividades ordinarias derivados de una transacción se determina, normalmente, por acuerdo entre la empresa y el cliente. Se medirán al valor razonable de la contrapartida, recibida o por recibir, teniendo en cuenta el importe de cualquier descuento, bonificación o rebaja comercial que la empresa pueda otorgar. La prudencia exige que si no existe expectativa de un ingreso de beneficios económicos a la empresa, no se reconocen ni los ingresos ni los márgenes de ganancias; sin embargo, si se espera la recepción del beneficio económico, éste debería incluir el margen de ganancia. Los intereses serán reconocidos como ingresos cuando devengan, según corresponda en 149
proporción al tiempo transcurrido, como en el caso de la refinanciaciones. Los ingresos en moneda extranjera serán expuestos al tipo de cambio de origen a la fecha de la transacción por su naturaleza no monetaria, y la variación de cambio favorable será aplicada a resultados como ganancia.
6. OTROS TEMAS RELEVANTES Prestación de servicios Cuando el resultado de una transacción, que suponga la prestación de servicios, pueda ser estimado con fiabilidad, los ingresos de actividades ordinarias asociados con la operación deben reconocerse, considerando el grado de avance de la prestación final del periodo sobre el que se informa. El resultado de una transacción puede ser estimado con fiabilidad cuando se cumplen todas y cada una de las siguientes condiciones: a) el importe de los ingresos de actividades ordinarias pueda medirse con fiabilidad; b) es probable que la empresa reciba los beneficios económicos asociados con la transacción; c) el grado de avance de la transacción, al final del periodo sobre el que se informa, pueda ser medido con fiabilidad; y d) los costos ya incurridos en la prestación, así como los que quedan por incurrir hasta completarla, puedan ser medidos con fiabilidad. Los ingresos de actividades ordinarias se reconocen en los periodos contables en los cuales tiene lugar la prestación del servicio. El reconocimiento de los ingresos de actividades ordinarias con esta base suministrará información útil sobre la medida de la actividad de servicio y su ejecución en un determinado periodo. Los ingresos de actividades ordinarias se reconocerán sólo cuando sea probable que los beneficios económicos asociados con la transacción fluyan a la empresa. No obstante, cuando surge alguna incertidumbre sobre el grado de recuperabilidad de un saldo ya incluido entre los ingresos de actividades ordinarias, la cantidad incobrable o la cantidad respecto a la cual el cobro ha dejado de ser probable se procede a reconocerlo como un gasto, en lugar de ajustar el importe del ingreso de actividades ordinarias originalmente reconocido. Cuando el resultado de una transacción, que implique la prestación de servicios, no pueda ser estimado de forma fiable, los ingresos de actividades ordinarias correspondientes deben ser reconocidos como tales sólo en la cuantía de los gastos reconocidos que se consideren recuperables. Cuando el resultado final de una transacción no pueda estimarse de forma fiable, y no sea probable que se recuperen tampoco los costos incurridos en la misma, no se reconocerán ingresos de actividades ordinarias, pero se procederá a reconocer los costos incurridos como gastos del periodo. Cuando desaparezcan las incertidumbres que impedían la estimación fiable del correcto desenlace del contrato, se procederá a reconocer los ingresos de actividades ordinarias derivados. 150
6.2 Tipificación de ingresos por venta de energía y servicios complementarios La empresa EGESUR tiene diversos tipos de ingresos y a continuación se detallan: a) La venta de energía eléctrica y potencia a clientes libres y regulados se genera cuando el suministro de la energía se efectúa. b) Los ingresos por peaje y uso de transmisión se generan cuando se produce la prestación del servicio a las empresas terceros de generación y di st ri bu ci ón eléctrica que utilizan las líneas de transmisión de la empresa para vender en forma directa energía a sus clientes. c) Los ingresos por servicios complementarios se reconocen cuando ocurren ingresos por servicios de alquiler de torres de transmisión y otros relacionados.
Compensaciones y transferencias por venta de energía por parte de los operadores de los Bienes eléctricos Las empresas operadoras de los Bienes Eléctricos tienen que reconocer ingresos vinculados por disposiciones de Osinergmin y que se basan en regulación del sector eléctrico según detalle: Los ingresos por transferencias de acuerdo al mecanismo de compensación para sistemas aislados se reconocen en la fecha que se devenga la transferencia y se específica en la Resolución Osinergmin, este ingreso se presenta al amparo de la Ley 27849, se reconoce cuando el ingreso generado por intermediación a favor del Ministerio de Energía y Minas se dispone que se revierta a favor de la empresa.
Intereses, regalías y dividendos Los ingresos de actividades ordinarias derivados del uso, por parte de terceros, de activos de la empresa que producen intereses, regalías y dividendos deben ser reconocidos siempre que: a) sea probable que la empresa reciba los beneficios económicos asociados con la transacción; y b) el importe de los ingresos de actividades ordinarias pueda ser medido de forma fiable. Los ingresos de actividades ordinarias deben reconocerse de acuerdo con las siguientes bases: a) los intereses deben reconocerse utilizando el método del tipo de interés efectivo, como se establece en la NIC 39. b) las regalías deben ser reconocidas utilizando la base de acumulación (o devengo), de acuerdo con la sustancia del acuerdo en que se basan; y c) los dividendos deben reconocerse cuando se establezca el derecho a recibirlos por parte del accionista. 151
7. INFORMACIÓN A REVELAR Se debe revelar, entre otros, la siguiente información: políticas contables adoptadas para el reconocimiento de ingresos, incluyendo método utilizados para determinar el porcentaje de avance de operaciones de prestación de servicios; importe de cada categoría significativa de ingresos procedente de prestación de servicios, ingresos conexos, venta de bienes, intereses, regalía, dividendos; y ganancias por instrumentos financieros, ganancias por inversiones inmobiliarias, diferencia de cambio y otros de naturaleza similar. Asimismo, se debe revelar las ventas netas realizadas a terceros separadamente de las realizadas a partes relacionadas, asimismo los ingresos conexos a terceros separadamente de las realizadas a partes relacionadas. Se debe revelar por separado los ingresos no relacionados con las actividades del giro del negocio, que por su naturaleza, tamaño o incidencia sean relevantes para explicar el comportamiento o rendimiento de la empresa durante el período, como los relacionados con la reversión de ajustes vinculados a mediciones financieras de activos y pasivos, así como la ganancia por la baja o retiro de activos no corrientes, los ajustes por resultado final de litigios y reclamaciones y otros relacionados.
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SECCIÓN 25 COSTOS Y GASTOS
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COSTOS Y GASTOS 1. POLÍTICA CONTABLE Para este rubro a continuación se detallan las políticas de reconocimiento y valoración de los costos de servicio, gastos operativos, impuesto a la renta y otros ingresos y otros gastos.
Costo del servicio El costo del servicio corresponde al costo de generación, transmisión y distribución de energía eléctrica, que se incurren para la prestación del servicio e incluye todos los desembolsos necesarios para su realización, independientemente si se facturo o no el costo incurrido. Los otros costos y gastos se reconocen cuando ocurren en concordancia con el postulado del devengado, independiente del momento en que se paguen, y se registran en los períodos con los cuales de relacionan.
Gastos Operacionales Este rubro incluye los gastos directamente relacionados con las operaciones de distribución, comercialización o venta. También incluye los gastos directamente relacionados con la gestión administrativa de la empresa.
Otros Ingresos y Gastos Son los ingresos y gastos distintos de los relacionados con el giro del negocio de la empresa. Esta referido a los gastos distintos de ventas, administración y financieros.
Costos financieros Los costos por intereses por la construcción de cualquier activo calificado se capitalizan durante el período de tiempo que es necesario para completar y preparar el activo para el uso que se pretende. Otros costos de intereses se registran en resultados (gastos). Los costos de intereses que se incurren en la financiación del capital de trabajo de la empresa se afectan a los resultados del ejercicio. Las cargas en moneda extranjera serán expuestas al tipo de cambio de origen a la fecha de transición en atención a su naturaleza no monetaria.
Impuesto a la Renta Referido al impuesto a la renta corriente que corresponde a las utilidades (pérdidas) generadas en el período de acuerdo con las NIIF, excepto el correspondiente a operaciones discontinuadas e impuestos.
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2. ALCANCE Esta política se debe aplicar en el reconocimiento y medición de los costos y gastos de la empresa. Esta referido a los Costos reconocidos como gastos durante el período y están constituidos por los desembolsos incurridos para la realización de las actividades conexas a la actividad principal de la empresa. Incluye los gastos incurridos por la empresa como costos en la obtención de capital (intereses y otros costos relacionados), diferencias de cambio neto, las pérdidas por variaciones en los valores razonables. Se reconocerán los costos de financiamiento del capital de trabajo de la empresa y será considerado como gasto financiero. Esta política abarca todos los costos operacionales, el impuesto a la renta del periodo, otros ingresos y gastos que la empresa utiliza en el desarrollo operativo de la empresa.
3. REFERENCIA TÉCNICA Las políticas contables aplicables a las cuentas costos y gastos se sustentan en lo que prescribe el marco conceptual para la preparación y presentación de estados (en lo que referencia a gastos), la Norma Internacional de Contabilidad 1 (NIC 1) Presentación de Estados Financieros, la Norma Internacional de Contabilidad 16 (NIC 16) Propiedades, Planta y Equipo, la Norma Internacional de Contabilidad 2 (NIC 2) Existencias, la Norma Internacional de Contabilidad 23 (NIC 23) Costos por Préstamos, la Norma Internacional de Contabilidad 12 (NIC 12) Impuesto a las Ganancias, la Norma Internacional de Contabilidad 19 (NIC 19) Beneficios a los Trabajadores, la Norma internacional de Contabilidad 21 (NIC 21) Efecto en las Variaciones en los Tipos de Cambio en Moneda Extranjera, y la Norma Internacional de Contabilidad 26 (NIC 26) Contabilización e Información financiera sobre Planes de Beneficio por Retiro.
4. DEFINICIONES Costo de Ventas: referido a las erogaciones y cargos asociados directamente con la adquisición de los bienes vendidos o la prestación de servicios. Otros Costos Operacionales: Incluye aquellos costos reconocidos como gastos durante el período y están constituidos por los desembolsos incurridos para la realización de actividades conexas a la actividad principal de la empresa. Otros Gastos: Incluye los gastos distintos de los relacionados con el giro del n egocio de la empresa, referidos a los gastos distintos de ventas, administración y financieros. Participación de los Trabajadores: Son las participaciones de los trabajadores que la empresa debe detraer de sus utilidades generadas en el ejercicio de acuerdo con las NIIF.
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Impuesto a la Renta: Incluye el impuesto a la renta que corresponde a las utilidades (pérdidas) generadas en el período de acuerdo con las NIIF, excepto el correspondiente a operaciones discontinuadas e impuestos. 5. RECONOCIMIENTO Y MEDICIÓN El costo del servicio de generación, transmisión y distribución de energía eléctrica, que se incurren para la prestación del servicio e incluye todos los desembolsos necesarios para su realización, independientemente si se facturo o no el costo incurrido. Asimismo el costo de los bienes vendidos inherentes al giro del negocio, será reconocido como gasto durante el período. Se reconocerá los gastos de ventas y de administración que estén relacionados con la gestión administrativa de la empresa, adicionalmente se deberá reconocer junto a ello la participación a los trabajadores, según la Norma Internacional de Contabilidad (NIC 19) – Beneficios a los empleados, ya que por ser consecuencia de los servicios prestados por los empleados la empresa debe tomar el costo de tales planes, como participación en ganancias e incentivos, como un gasto y no como un componente de la distribución de la ganancia. Estos gastos se registran cuando ocurre la transacción, según el postulado del devengado, con independencia de ser al contado o al crédito. La estimación de desvalorización de inventarios que se genera producto de comparar el valor neto de realización con el costo, el menor, se reconoce en los resultados del período. Las provisiones incurridas bajo los alcances de la NIC 37 se reconocerán cuando existe una obligación presente, originado por hecho pasado, es probable la salida de recursos y se puede estimar confiablemente, se reconoce en los resultados del período. Las provisiones de beneficios sociales se efectúan de acuerdo a leyes laborales, y se afectan a los resultados del período. La empresa tiene por política contable provisionar las normas técnicas de calidad, efectuándose las que se obligan por norma y por ley (compensación mensual o semestral), derivado del informe del área de calidad, estas provisiones se reconocen en el costo del servicio por el método del devengado. Para el reconocimiento de los costos y gastos esta política refiere que de los costos de financiamiento se capitalicen aquellos que están directamente vinculados con la adquisición, construcción y producción de un activo calificado, hasta que se encuentre disponible para su uso, luego de ese lapso se reconocerán como gastos. Véase lo concerniente a los costos de financiación capitalizables en Propiedades, Planta y Equipo en la Sección 10 de este Manual. Los costos y gastos en moneda extranjera serán expuestos al tipo de cambio de origen a la fecha de la transacción por su naturaleza no monetaria. El gasto por impuesto a la renta, relacionado con el resultado de las actividades ordinarias, deberá reconocerse y presentarse en el estado de resultado integral. El Impuesto a la Renta representa una disposición o aplicación de las utilidades; en consecuencia, será objeto de registro en la cuenta 88 Impuesto a la renta. 156
De detectarse errores materiales al determinar las deducciones de ley aplicables al resultado del ejercicio, será necesario reformular los estados financieros del período: y en su caso, de períodos anteriores efectuando el ajuste con resultados acumulados.
6. REVELACIÓN Se debe revelar la composición del costo de ventas según la naturaleza del gasto, considerando la actividad económica de la empresa. Así mismo, se debe revelar la composición de los otros costos operacionales según la naturaleza del gasto, considerando las actividades conexas a la actividad principal de la empresa. Se debe revelar el importe de los gastos por naturaleza de acuerdo a la siguiente clasificación: 1. Depreciaciones; 2. Amortizaciones de activos intangibles; 3. Deterioro; 4. Gastos de personal: a) sueldos y salarios, b) beneficios sociales, c) otros; 5. Servicios prestados por terceros; 6. Tributos; 7. Provisiones; y, 8. Otros gastos. Además, se indicará el importe acumulado de los desembolsos por desarrollo que no cumplan los requisitos para ser considerados como activos. Se debe revelar la composición de los gastos de ventas considerando los gastos por naturaleza. Y también se debe revelar la composición de los gastos de administración considerando los gastos por naturaleza. Se debe revelar por separado los ingresos y gastos no relacionados con las actividades del giro del negocio, que por su naturaleza, tamaño o incidencia sean relevantes para explicar el comportamiento o rendimiento de la empresa durante el período, como los siguientes: a) Las estimaciones por: desvalorización de existencias a su valor neto de realización; deterioro de valor de: activos biológicos (llevado al costo), activos no corrientes mantenidos para la venta, inmuebles maquinaria y equipo, intangibles, así como la reversión de dichas estimaciones, de ser el caso. b) La baja o retiro en cuentas por enajenación o disposición por otra vía de activos no
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corrientes mantenidos para la venta, inmuebles, maquinaria y equipo e intangibles. c) La reestructuración de las actividades de la empresa y la reversión de las estimaciones para los costos de reestructuración. d) Crédito mercantil negativo, exceso del valor razonable neto de los activos, pasivos y pasivos contingentes identificables de la empresa adquirida sobre el costo de adquisición. e) Protección del medio ambiente. f) Multas y moras. g) El resultado final de litigios y reclamaciones h) Otras revelaciones.
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APÉNDICE A continuación se muestran los formatos de EEFF, los cuáles contienen el ju ego completo de Estados Financieros que contempla el párrafo 10 de la NIC 1 .
Conjunto completo de estados financieros Un juego completo de estados financieros comprende: a. b. c. d. e. f.
un estado de situación financiera al final del periodo; un estado del resultado integral del periodo; un estado de cambios en el patrimonio del periodo; un estado de flujos de efectivo del periodo; notas, que incluyan un resumen de las políticas contables más significativas y otra información explicativa; y un estado de situación financiera al principio del primer periodo comparativo, cuando una entidad aplique una política contable retroactivamente o realice una reexpresión retroactiva de partidas en sus estados financieros, o cuando reclasifique partidas en sus estados financieros.
Una entidad puede utilizar, para denominar a los anteriores estados, títulos distintos a los utilizados en esta Norma.
A.
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA
Según el párrafo 54 se debe revelar como mínimo en el estado de situación financiera los siguientes importes: (a) propiedades, planta y equipo; (b) propiedades de inversión; (c) activos intangibles; (d) activos financieros [excluidos los importes mencionados en los apartados (e), (h) e (i)]; (e) inversiones contabilizadas utilizando el método de la participación; (f) activos biológicos; (g) inventarios; (h) deudores comerciales y otras cuentas por cobrar; (i) efectivo y equivalentes al efectivo; (j) el total de activos clasificados como mantenidos para la venta y los activos incluidos en grupos de activos para su disposición, que se hayan clasificado como mantenidos para la venta de acuerdo con la NIIF 5 Activos No corrientes Mantenidos para la Venta y Operaciones Discontinuadas; (k) acreedores comerciales y otras cuentas por pagar; (l) provisiones; (m) pasivos financieros [excluyendo los importes mencionados en los apartados (k) y (l)]; (n) pasivos y activos por impuestos corrientes, según se definen en la NIC 12 Impuesto a las Ganancias; (o) pasivos y activos por impuestos diferidos, según se definen en la NIC 12 ; (p) pasivos incluidos en los grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta de acuerdo con la NIIF 5; (q) participaciones no controladoras, presentadas dentro del patrimonio; y (r) capital emitido y reservas atribuibles a los propietarios de la controladora.
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B. ESTADO DE RESULTADO DEL PERIODO Y OTRO RESULTADO INTEGRAL Según el párrafo 82 el estado del resultado del periodo y otro resultado integral incluirá partidas que presenten los siguientes importes del período: (a) ingresos de actividades ordinarias; (a1) ganancias y pérdidas que surgen de la baja en cuentas de activos financieros medidos al costo amortizado; (b) costos financieros; (c) participación en el resultado del periodo de las asociadas y negocios conjuntos que se contabilicen con el método de la participación; (c1) Si un activo financiero se reclasifica de forma que se mide a valor razonable, cualquier ganancia o pérdida que surja de una diferencia entre el importe en libros anterior y su valor razonable en la fecha de la reclasificación (como se define en la NIIF 9); (d) gasto por impuestos; (e) un único importe que comprenda el total de: i. el resultado después de impuestos de las operaciones discontinuadas; y ii. la ganancia o pérdida después de impuestos reconocida por la medición a valor razonable menos costos de venta, o por la disposición de los activos o grupos para su disposición que constituyan la operación discontinuada. (f) resultados; (g) cada componente de otro resultado integral clasificado por naturaleza (excluyendo los importes a los que se hace referencia en el inciso (h)); (h) participación en el otro resultado integral de las asociadas y negocios conjuntos que se contabilicen con el método de la participación; y (i) resultado integral total.
C.
ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO
Una entidad presentará un estado de cambios en el patrimonio tal como se requiere en el párrafo 10. El estado de cambios en el patrimonio incluye la siguiente información: (a) el resultado integral total del periodo, mostrando de forma separada los importes totales atribuibles a los propietarios de la controladora y los atribuibles a las participaciones no controladoras; (b) para cada componente de patrimonio, los efectos de la aplicación retroactiva o la reexpresión retroactiva reconocidos según la NIC 8; y (c) [eliminado] (d) para cada componente del patrimonio, una conciliación entre los importes en libros, al inicio y al final del periodo, revelando por separado los cambios resultantes de: (i) resultados; (ii) otro resultado integral; y (iii) transacciones con los propietarios en su calidad de tales, mostrando por separado las contribuciones realizadas por los propietarios y las distribuciones a éstos y los cambios en las participaciones de propiedad en subsidiarias que no den lugar a una pérdida de control.
D.
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
El estado de flujos de efectivo informará acerca de los flujos de efectivo habidos durante el periodo, clasificándolos por actividades de operación, de inversión y de financiación. Según aplicación de NIC 7 ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO. 160
ANEXO ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA ACTIVOS Activos Corrientes Efectivo y Equivalente de Efectivo Cuentas por Cobrar Comerciales (neto) Otras Cuentas por Cobrar (neto) Cuentas por Cobrar a Entidades relacionadas Inventarios Gastos Pagados por Anticipado Total Activos Corrientes Activos No Corrientes Cuentas por Cobrar Comerciales Propiedades, Planta y Equipo (neto) Activos Intangibles (neto) Activos por Impuestos a las Ganancias Diferidos Otros activos Total Activos no Corrientes TOTAL DE ACTIVOS Pasivos Corrientes Otros Pasivos Financieros Cuentas por Pagar Comerciales Otras Cuentas por Pagar Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas Pasivo por impuesto a las ganancias Provisiones Provisión por Beneficios a los Empleados Total Pasivos Corrientes Pasivos No Corrientes Otros Pasivos Financieros Otras cuentas por pagar Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas Pasivos por Impuestos a las Ganancias Diferidos Provisión para Beneficios a los Empleados Ingresos Diferidos (netos) Total Pasivos No Corrientes TOTAL PASIVOS Patrimonio Capital Emitido Capital Adicional Resultados Acumulados TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO
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ESTADO DE RESULTADOS DEL PERIODO Resultados por Función Ingresos de Actividades Ordinarias Costo de Ventas Ganancia Bruta Gastos de Ventas Gastos de Administración Otros Ingresos Operativos Otros Gastos Operativos Ganancia de Operación Ingresos Financieros Gastos Financieros Ganancia antes de Impuestos a las Ganancias Participación de los trabajadores Gastos por Impuesto a las Ganancias Ganancia Neta de Operaciones Continuadas Ganancia Neta de Operaciones Discontinuadas Ganancia Neta Ganancia atribuible a: Propietarios de la controladora Participaciones no controladora Ganancia Neta Ganancias por Acción: Básica por Acción Común en Operaciones Continuadas Diluida por Acción Común en Operaciones Continuadas
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ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO
Capital
Capital
Reservas de
Resultados
Reservas de
Total
Emitido
Adicional
Capital
Acumulados
Patrimonio
Patrimonio
S/. 000
S/. 000
S/. 000
S/. 000
S/. 000
S/. 000
Saldos al 01 de enero del 20XX Utilidad del Ejercicio Mayor valor de Inversiones Aporte del FONAFE en efectivo Dividendos en efectivo declarados Aporte del FONAFE por capitalizar Transferencia a capital emitido Transferencia a Reserva Legal Aporte en P royectos de Electrificación Rural-MEM
Saldos al 31 de Diciembre del 20XX Utilidad del Ejercicio Mayor valor en i nversiones Aporte del MEM Transferencia a Reserva Legal Ajuste a los activos y pasivos diferidos
Saldos al 31 de Diciembre del 20X1
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