Prof. dr. sc. Danimir Gulin Ekonomski fakultet Zagreb
[email protected]
Kriteriji provođenja i postupci konsolidacije financijskih izvještaja
1. Definiranje i postupak konsolidacije
U računovodstvenoj i financijskoj teoriji često se koristi pojam konsolidacija. U kontekstu poslovnih kombinacija ili spajanja trgovačkih društava pojam konsolidacija ima nekoliko značenja, a to su: 1 a) To je jedno od poslovnih spajanja u kojem se formira novo društvo koje stječe dva ili više trgovačkih društava koja nakon stjecanja prestaju postojati kao pravni subjekti. b) Pod konsolidacijom, u općem smislu, misli se na proces stjecanja i na proces fuzije. c) To je proces spajanja financijskih izvještaja matice i podružnice. Spajanje financijskih izvještaja matice i njezinih podružnica, nazvano procesom konsolidacije financijskih izvještaja, predstavlja konsolidaciju konsolidaciju u užem smislu riječi koja je j e predmet daljnjeg razmatranja.
pr ovodi konsolidacija financijskih izvještaja 1.1. Kada se provodi Svrha konsolidacije financijskih izvještaja temelji se na potrebama korisnika konsolidiranih financijskih izvještaja. Primarno su to dioničari i vjerovnici matice. Oni su zainteresirani za rezultate poslovanja kao i za financijsku situaciju matice i svih njezinih podružnica kao da se radi o jednom jedinstvenom društvu. Pritom se polazi od osnovne pretpostavke da su konsolidirani financijski izvještaji važniji od temeljnih financijskih izvještaja članova skupine koja se konsolidira. Naime, konsolidirani fin ancijski izvještaji neophodni su radi fer prezentiranja situacije kada jedno trgovačko društvo u grupi ima direktnu ili indirektnu kontrolu nad drugim.
Kontrola u ovom kontekstu predstavlja snagu ili moć jednog društva da upravlja s financijskom i poslovno m politikom drugih. Matica je ono trgovačko društvo koje ima više od 50% vlasništva (više od 50% dionica s pravom glasa) drugih društava. Društva u kojima matica ima više od 50 % vlasništva, te im je tako financijska i poslovna politika pod kontrolom matice, nazivaju se podružnice.2 Obično se smatra da jedno trgovačko društvo stječe kontrolu nad drugim ili nad više njih kada
postoji:3 a)
moć nad više od polovine glasačkih prava na temelju sporazuma s drugim ulagačima. b) moć upravljanja financijskim i poslovnim politikama društva na temelju statuta ili sporazuma. c)
1
moć imenovanja ili smjene većine članova upravnog odbora ili odgovarajućeg upravljačkog tijela.
Beams, A.F., Advanced Accounting, Prentice Hall, New Jersey,1992., str. 942. Prema Zakonu o trgovačkim društvima društva koja imaju kontrolu nad drugim nazivaju se "vladajuća društva", a ona koja su pod kontrolom nazivaju se "ovisna društva". Vidjeti Zakon o trgovačkim društvima 3 Međunarodni Međunarodni standardi financijskog izvještavanja izvještavanja 2004 , HZRFD, Zagreb, 2005., MRS 27., toč. 13. 2
d)
moć usmjeravanja većine glasova na sastancima upravnog odbora ili odgovarajućeg upravljačkog tijela.
Konsolidirani financijski izvještaji pripremaju se onda kada su dva ili više trg. društava povezana matično—podružničkom vezom te djeluju kao jedinstven ekonomski subjekt. Proces konsolidacije financijskih izvještaja posljedica je procesa poslovni h kombinacija ili spajanja poslovnih subjekata.
Proces poslovnih spajanja rezultira dvjema mogućim situacijama: a) Neto imovina jednog ili više poslovnih subjekata, koji nestaju kao pravni subjekti, prenosi se na jedan poslovni subjekt koji i poslije poslovnog spajanja ostaje pravni
subjekt. To se naziva obično stjecanje neto imovine (fuzija i konsolidacija). b) Jedan poslovni subjekt stječe vlasništvo (dionice ili udjele) drugih pravnih subjekata, koji i nakon poslovnog spajanja (stjecanja dionica) ostaju pravni subjekti.
Konsolidacija financijskih izvještaja proizlazi iz druge situacije. U toj situaciji svako društvo nakon stjecanja dionica ili udjela u drugom trgovačkom društvu zadržava svoju računovodstvenu evidenciju i sastavlja svoje temeljne financijske izvještaje. Trgovačko društvo koje kontrolira druga društva na temelju većinskog udjela u vlasništvu (matica) korisnicima sastavlja i prezentira konsolidirane financijske izvještaje. 1.2.
Što su to «odvojeni financijski izvještaji ”
Prema novom MRS 27 — Konsolidirani i odvojeni financijski izvještaji, za razliku od prethodne verzije MRS 27 (iz 2000. godine) posebno je naglašen problem odvojenih financijskih izvještaja . To su 4 izvještaji koje prikazuje matica, ulagač u pridruženo društvo ili zajednički kontrolirani subjekt, u kojima su ulaganja iskazana na temelju vlasničkog udjela radije nego na temelju objavljenih rezultata i neto imovine subjekta u koji se ulaže .
Osnovna razlika između odvojenih financijskih izvještaja i individualnih financijskih izvještaja poslovnih subjekata temelji se na kriteriju ulaganja. Naime, odvojene financijske
izvještaje sastavljaju samo oni poslovni subjekti koji imaju ulaganja u vlasničke instrumente podružnica. Dakle, subjekti koji nemaju ovisnih društava, pridruženih društava ili zajednički kontroliranih subjekata nemaju odvojenih financijskih izvještaja. Tada ovi subjekti sastavljaju svoje individualne financijske izvještaje.
Poslovni subjekti (nisu izuzeti od pripreme konsolidiranih izvještaja) koji priprem aju svoje individualne financijske izvještaje kao dopunu u svrhu konsolidacije financijskih izvještaja trebaju sastaviti (a) konsolidirane financijske izvještaje i (b) svoje odvojene financijske izvještaje. 1.3. Kada se ne provodi konsolidacija financijskih izvještaja
Dvije su situacije u kojima se može naći neki poslovni subjekt i to: (a) nije član grupe (nije kontroliran i ne kontrolira druge subjekte); i (b) član je grupe (kontroliran je ili kontrolira druge članove grupe). 4
MRS 27, toč. 10
Struktura grupe koja je relevantna za odgovor na pitanje tko treba konsolidirati financijske
izvještaje i tko je izuzet iz konsolidacije može se ilustrirati na slijedeći način:
Matica A
Podružnica B
Podružnica B2
Podružnica. B1
Slika 1: Struktura grupe
Neosporno je da matica A u svakom slučaju mora provesti konsolidaciju financijskih izvještaja. U tom slučaju matica A mora sastaviti (a) konsolidirane financijske izvještaje i (b) odvojene financijske izvještaje. Kada će poslovni subjekt (u ilustraciji podružnica B) biti izuzet od pripreme konsolidiranih financijskih izvještaja. Podružnica B se nalazi u specifičnom položaju jer je kontrolirana od matice A te istovremeno kontrolira podružnice B1 i B2. Za tu podružnicu B čest je termin i 5 međumatica . Upravo MRS 27 u toč. 10. interpretira slučajeve kada se međumatica izuzima iz konsolidacije financijskih izvještaja. Matica (misli se na međumaticu –DG) ne treba prikazati konsolidirane financijske izvještaje ako, i samo ako: (a) je matica, koja je u cijelosti ovisno društvo u nečijem vlasništvu, ili je ovisno društvo u djelomičnom vlasništvu drugog subjekta i njegovih drugih vlasnika, uključujući da
su oni koji inače nemaju glasačka prava obaviješteni o tome da matica neće prikazati konsolidirane financijske izvještaje i da se tome ne protive, (b) se matičnim dužničkim ili vlasničkim instrumentima ne trguje na uređenom tržištu (domaća ili strana burza kapitala ili OTC tržište, uključujući domaća i regionalna tržišta), (c) matica nije predala, niti je u procesu predavanja, svojih financijskih izvještaja Komisiji za vrijednosne papire ili drugoj regulatornoj organizaciji u svrhu izdavanja
bilo koje vrste instrumenata na uređenom tržištu, i 5
“intermediate parent”
(d) krajnji ili bilo koji posredni vlasnik matice sastavlja konsolidirane financijske izvještaje raspoložive za javnu upotrebu u skladu s Međunarodnim sta ndardima
financijskog izvještavanja. Ako matica (međumatica) ispuni bilo koji6 od navedenih kriterija ne priprema konsolidirane financijske izvještaje u skladu MSFI. Ta međumatica (u ilustraciji podružnica B koja je matica podružnicama B1 i B2) ako se izu zima iz konsolidacije treba sastaviti svoje odvojene financijske izvještaje kao jedine financijske izvještaje (MRS 27, toč. 8.). Svoj interes u podružnicama B1 i B2 međumatica B tretirat će u skladu s MRS 27, toč. 37. i to: 1. po metodi troška 2. u skladu s MRS 39.
Također, analizom kriterija prema MRS 27, toč. 10. (b) najbrojnija trgovačka društva u Hrvatskoj, društva s ograničenom odgovornošću (d.o.o.), izuzeta su od obveze sastavljanja konsolidiranih financijskih izvještaja. Društva s čijim se dužničkim ili vlasničkim instrumentima ne trguje na uređenom tržištu (domaća ili strana burza kapitala ili OTC tržište, uključujući domaća i regionalna tržišta), izuzimaju se iz obveze pripreme konsolidiranih financijskih izvještaja. Metoda udjela (MRS 28) i metoda proporcionalne konsolidacije (MRS 31) primjenjuju se samo kod poslovnih subjekata koji nisu dio grupe.
2. Neki slučajevi kada se (ne)provoditi konsolidaciju financijskih izvještaja A.) Direktni holding — matica M sastavlja konsolidirane financijske
izvještaje i
7
odvojene financijske izvještaje (koristi metodu troška )
DIREKTNI HOLDING •
Kada matično društvo direktno ima više od 50 % glasačkih prava držanjem više od 50 % dionica ili udjela u podružnici predstavlja situaciju direktnog holdinga –
•
(a) (b)
Direktni holding može se razvijati u bilo kao: jedna podružnica, ili više podružnica
M
M 80 %
(a) P
80 %
(b) P1
70 %
90 %
P2
B.) Indirektni holding — matica
P3
M sastavlja konsolidirane i odvojene financijske izvještaje. Podružnica P1 (ujedno međumatica) ako ispunjava jedan od kriterija MRS 27, toč. 10., ne sastavlja konsolidirane već samo odvojene financijske izvještaje. 6 7
PricewaterhouseCoopers, IFRS for the UK, CCH London, 2004, str. 24027 Više vidjeti o ovim slučajevima u ACCA, Textbook, British Library, London, 1999.
INDIREKTNI HOLDING •
•
(a) (b)
Svako ulaganje koje indirektno (preko podružnica) osigurava investitoru kontrolu nad podružnicama ili značajan utjecaj na povezana društva je indirektni holding. Indirektni holding može se razvijati na jedan od dva tipa: otac-sin-unuk holding, ili povezana društva
(a)
M
(b)
M
80 % 80 %
P1
20 %
P1
70 %
P2
P2
40 %
C.) Mješoviti holding— matica
M sastavlja konsolidirane i odvojene financijske izvještaje. Podružnica P1 (ujedno međumatica) ako ispunjava jedan od kriterija MRS 27, toč. 10., ne sastavlja konsolidirane već samo odvojene financijske izvještaje. MJEŠOVITI HOLDING •
Ukoliko postoji uzajamno držanje dionica ili udjela između matice i njene podružnice radi se o mješovitom holdingu. U mješovitom holdingu matica direktno kontrolira najmanje jednu podružnicu.
•
Mješoviti holding može se razvijati u dva tipa i to kao:
(a)
mješovito vlasništvo matice, ili
(b)
mješovito vlasništvo povezanih društava
M (a)
80 %
10 %
M
(b)
80 %
20 % 40 %
P
P1
P2 20 %
3. Indirektna kontrola i sastavljanje konsolidiranih financijskih izvještaja
Indirektna kontrola nastaje u uvjetima indirektnog i mješovitog holdinga. U nastavku ilustrirana su tri slučaja ind irektne kontrole i (ne)postojanja uvjeta za konsolidaciju financijskih izvještaja.
UTVRĐIVANJE INDIREKTNE KONTROLE U INDIREKTNOM HOLDINGU •
Slučaj 1: Subjekt A drži 80 % dionica subjekta B kao i 40 % dionica društva C. Subjekt B drži 30 % dionica subjekta C.
A 80 %
B
40 %
30 %
C
Ovo je mješoviti tip holdinga: (a) B je podružnica od A (mješoviti holding) (b) A i B drže više od 50 % vlasničkog interesa u C. (c ) Vlasnički interes A u C = = 40 % + (80 % x 30 %) = 40 % + 24 % = 64 % A u C direktno ima 40 % plus preko B (indirektno) 24 %. (d) C je član holdinga subjekta A i zbog toga treba biti uključen u konsolidaciju holdinga A.
UTVRĐIVANJE INDIREKTNE KONTROLE •
Slučaj 2: Subjekt A drži 35 % dionica subjekta B i 40 % dionica subjekta C. Subjekt B drži 40 % dionica subjekta C.
A 35 % 40 %
B 40 %
C
(a) B nije podružnica od A (b) A nema kontrolu (direktnu ili indirektnu) niti jedne podružnice što znači da se ne radi o mješovitom holdingu. (c) Vlasnički interes A u C = 40 % + (35 % x 40 %)= = 40 % + 14 % = 54 % (d) Iako aritmetički A ima (direktno i indirektno) 54 % vlasništva u C, ne postoji matična kontrola A nad C budući da A ne kontrolira B-ovih 40 % u C. Zbog toga, subjekti B i C nisu podružnice (članovi holdinga A) tj.holding A nije mješoviti holding i nema konsolidacije.
UTVRĐIVANJE INDIREKTNE KONTROLE •
Slučaj 3: Subjekt A drži 60 % dionica subjekta B i 30 % dionica subjekta C. Subjekt B drži 25 % dionica subjekta C.
A 60 %
B
30 %
25 %
C
(a) B je podružnica od A tj. A efektivno kontrolira B, riječ je o mješovitom holdingu. (b) Vlasnički interes A u C = 30 % + (60 % x 25 %) = 30 % + 15 % = 45 % (c) Iako A nema aritmetički kontrolu nad C (45 %), kontrolom subjekta B subjekt A sposoban je kontrolirati preko B 25 % interesa u C plus direktno 30 % što je zajedno 55 %. Dakle, interes holdinga je 45 % a manjinski interes ukupno je 55 %. Subjekt C se konsolidira. (d) Manjinski interes C = =100 % - (25 % + 30 %) + (40 % x 25 %) = =45 % +10 % = 55 %
4. Postupak konsolidacije financijskih izvještaja
Konsolidacijski postupci provode se, u skladu s MRS 27, toč. 24.,tako da se elimimiraju unutargrupna salda , transakcije, prihodi i rashodi u cijelosti. To bi trebalo značiti slijedeće postupke: •1. Financijski izvještaji matice i njenih podružnica zbrajaju se po jednakim pozicijama tako da se prilikom zbrajanja o tome vodi računa kao da se radi o jednom računovodstvenom subjektu. To znači da se međusobne transakcije eliminiraju •2. Za izradu konsolidiranih financijskih izvještaja koji bi predstavljali skupinu kao jedan ekonomski subjekt potrebno je eliminirati ili poništiti međukompanijske poslovne događaje a to su: •1. Međukompanijska ulaganja tj. Ulaganja u dionice ili udjele matice eliminiraju se s glavnicom(dionice po nominalnoj vrijednosti,zadržani dobici i rezerve) podružnica •2. Međukompanijska potraživanja i obveze-potraživanja matice i obveze podružnica međusobno se poništavaju i obrnuto •3. Međukompanijski dobici i gubici ostvareni unutar skupine isključuju se iz konsolidacije financijskih izvještaja
Slučaj 1: Konsolidacija (100 % dionica) Dioničko društvo Patria dd kupilo je 01.01.2007. za novac sve dionice (100%) dru štva Saturn dd za 300.000 kn. Na datum stjecanja dionica tr žišna vrijednost neto imovine Saturn dd-a bila je jednaka njegovoj knjigovodstvenoj vrijednosti. Bilance ovih dvaju dioničkih društava prije stjecanja prikazane su u sljedećoj tablici: Bilance Patria dd-a i Saturn dd-a prije stjecanja 31. 12. 2006. Knjigovodstvena vrijednost Rb. 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10.
Pozicija Zemljište Oprema Ispravak vrijednosti Zalihe Potraživanja žiro račun Ukupno imovina Obične dionice (nominalna vrijdnost) Zadržana dobit Emitirane obveznice Dobavljači
Ukupne obveze i glavnica
Patria dd
Saturn dd
175.000 800.000 (400.000) 100.000 75.000 350.000 1.100.000 500.000 300.000 200.000 100.000
1.100.000
40.000 600.000 (300.000) 60.000 50.000 50.000 500.000 200.000 100.000 100.000 100.000
500.000
Ukupna kn jigovodstvena vrijednost stečenih običnih dionica Saturn dd iznosi 300.000 kn (200.000 + 100.000) odnosno sumi običnih dionica po nominalnoj vrijednosti i zadržane dobiti. a) Utvrđivanje razlike između troškova ulaganja i kn jigovodstvene vrijednosti stečenih dionica: Trošak ulaganja u dionice Saturn dd-a Kn jigovodstvena vrijednost stečenih dionica:
300.000
dionice (nominalna vrijednost) Zadržana dobit
200.000 100.000
Ukupno
300.000
Pripadajući interes Patria dd 300.000 × 100% =
(300.000)
Razlika
0
b) Kn jiženje stjecanja dionica Saturn dd-a u glavnoj kn jizi dioničkog društva Patria dd:
040 Udjeli u povezanim poduzećima 1)
100 žiro račun
300.000
300.000
1)
c) Izrada radnih bilješki za sastavljanje konsolidirane bilance: Eliminacijska kn jiženja: Udjeli u povezanim poduzećima 300.000
1)
Dionice po nom. vrijed. Saturn dd-a 1)
200.000 Zadržana dobit Saturn dd-a
1)
100.000
Eliminacijska knjiženja nisu knjiženja u glavnoj knjizi dioničkog društva Patria dd. U ovom primjeru matično poduzeće Patria dd izvršilo je eliminaciju međukompanijskih ulaganja. Eliminacija je učinjena izvan konta glavne kn jige poduzeća sa svrhom da se ponište međukompanijski odnosi, a iskaže financijska situacija dva legalna subjekta kao da se radi o jednom subjektu. Radne bilješke za konsolidaciju Patria dd i Saturn dd 01.01.2007. Eliminacije Rb
Pozicija
Patria dd
Saturn dd
D
P
Konsolid.
1.
Zemljište
175.000
40.000
215.000
2.
Oprema
800.000
600.000
1.400.000
3.
Ispravak vrijednosti
(400.000)
(300.000)
4.
Udjeli u pov. p Saturn
300.000
5.
Zalihe
100.000
60.000
160.000
6.
Potraživanja
75.000
50.000
125.000
7.
žiro račun
50.000
50.000
100.000
1.100.000
500.000
1.300.000
Ukupno
(700.000) 1) 300.000
8.
Dionice Patria
9.
Dionice Saturn
10.
Zad.dobit Patria
11.
Zad.dobit Saturn
12.
Emit.obveznice
200.000
100.000
300.000
13.
Dobavljači
100.000
100.000
200.000
1100.000
500.000
Ukupno
500.000
0
500.000 200.000 1) 200.000
0
300.000
300.000 100.000 1) 100.000
300.000
0
300.000
1.300.000
Slučaj 2: Konsolidacija (manje od 100 % dionica) Dioničko društvo Palmer dd izvršilo je stjecanje 01. 07. 2003. 80% dionica društva Stela dd za 74.000 kn. Društvo Stela dd ukupno je emitiralo 5.000 običnih dionica nominalne vrijednosti 10 kn po dionici. Bilance prije stjecanja 30.6.2003. bile su: Bilance Palmer dd-a i Stela dd-a prije stjecanja 30. 06. 2003. Rb.
Pozicija
1.
Zemljište
2.
Oprema
3. 4.
Palmer dd
Stela dd
120.000
40.000
40.000
20.000
Potraživanja
140.000
50.000
žiro račun
100.000
20.000
Ukupno imovina
400.000
130.000
5.
Obične dionice (nominalna vrijdnost)
200.000
50.000
6.
40.000
10.000
7.
Premija na emitirane dionice Zadržana dobit
100.000
20.000
8.
Kratkoročni krediti
60.000
50.000
400.000
130.000
Ukupno obveze i glavnica
a) Utvrđivanje razlike između ukupnih troškova ulaganja i knjigovodstvene vrijednosti stečenih dionica. Razlika (pozitivna) se prema odluci menadžmenta alocira 80% na povećanje goodwilla i 20% na povećanje vrijednosti zemljišta. Trošak ulaganja u dionice Stela dd-a Kn jigovodstvena vrijednost stečenih dionica: dionice (nominalna vrijednost) premija na emitirane dionice Zadržana dobit
74.000 50.000 10.000 20.000
Ukupno 80.000 Pripadajući interes Palmer dd-a 80.000 × 80% = Razlika
(64.000) 10.000
b) Evidentiranje stjecanja dionica u glavnoj knjizi Pdd-a: 040 Udjeli u povezanim poduzećima 1)
100 žiro račun
74.000
74.000
c) Izrada radnih bilješki za konsolidaciju
Alokacija plaćene premije (razlike)
Pozicija
Alokacija
Goodwill
10.000 × 80%
8.000
Zemljište
10.000 × 20%
2.000
Ukupno
Iznos
10.000
1)
Eliminacijska knjiženja: Dionice Stela dd
Udjeli u povezanim poduzećima 74.000
1)
1)
40.000 Premija Stela dd
Zemljište 1)
2.000
1)
Goodwill 1)
8.000
8.000 Zadržana dobit Stela dd
1)
16.000
Radne bilješke za konsolidaciju Palmer dd i Stela dd 01.07.2003. Eliminacije Rb
Pozicija
Palmer dd
Stela dd
D
P
Konsolid.
1.
Goodwill
-
- 1)
8.000
8.000
2.
Zemljište
120.000
40.000 1)
2.000
162.000
3.
Oprema
40.000
4.
Udjeli u povez. p.Stela
74.000
5.
Potraživanja
6.
20.000
60.000 1) 74.000
0
140.000
50.000
190.000
žiro račun
26.000
20.000
46.000
Ukupno
400.000
130.000
466.000
7.
Dionice Palmer
200.000
8.
Dionice Stela
9.
Premija Palmer
10.
Premija Stela
11.
Zadržana dobit Palmer
12.
Zadržana dobit Stela
13
Kratkoročni krediti Ukupno
200.000 50.000 1) 40.000
M 10.000
40.000
40.000 10.000 1)
8.000
M 2.000
100.000
100.000 20.000 1) 16.000
60.000 400.000
M 4.000
50.000 130.000 74.000
110.000 74.000
466.000
5. Eliminacija nerealiziranih dobitaka i gubitaka (interne realizacije)
Unutar skupine koja se konsolidira, odnosno između matice i njezinih podružnica, odvija se interna poslovna aktivnost. To može biti međusobno kreditiranje, prodaja zaliha ili dugotrajne imovine, pružanje raznih usluga i druge aktivnosti. U tim aktivnostima nastaju dobici ili gubici. Sa stajališta skupine koja se konsolidira dobici ili gubici od internih aktivnosti ne objavljuju se sve dok se ne realiziraju prema trećim subjektima koji nisu članovi skupine. Dobitak ili gubitak nastao internom realizacijom, koji nije realiziran trećim osobama izvan skupine, naziva se nerealizirana međukompanijska dobit (gubitak) ili samo interna realizacija. Ona je predmet eliminacije u pripremi konsolidiranih financijskih izvještaja.
5.1. Eliminacija nerealiziranih dobitaka od interne realizacije zaliha U internoj realizaciji zaliha javljaju se dvije kategorije koje su predmet eliminacije konsolidiranog izvještaja o dobiti. To su: interni prihod od prodaje i interni troškovi prodanih proizvoda (robe). Oni su dio konsolidiranog izvje štaja samo nakon prodaje trećim osobama izvan konsolidacijske skupine pa je prije izrade radnih bilješki za konsolidaciju potrebno provesti eliminacijska kn jiženja. Ovu eliminaciju ilustriraju sljedeći primjeri. Primjer 1: Eliminacija interne realizacije Društvo Platno dd (matica) prodaje društvu Svila dd (podružnica) gotove proizvode. Platno dd drži 100% dionice društva Svila dd. Prodajna cijena gotovih proizvoda društva Platno dd je za 25% veća od troškova prodanih proizvoda. Troškovi prodanih proizvoda društva Platno dd za 2003. iznose 200.000 kn. Proizvodi su prodani društvu Svila dd za 250.000 kn. U istoj godini društvo Svila dd prodalo je sve gotove proizvode za 270.000 kn društvu Tekstil dd koje je izvan grupe koja se konsolidira. a) Eliminacijska knjiženja u Platno dd-u: Prih.od prod.povezanim poduz. 1)
Troškovi prodan.proiz.povez.pod.
250.000
250.000
1)
Dio radnih bilješki za konsolidaciju 31.12.2006. Rb
Pozicija
Platno dd
Svila dd
Izvještaj o dobiti 1. Prihodi 2. Troškovi prod. proizv. 3. Bruto dobit
250.000 200.000 50.000
270.000 250.000 20.000
0
0
Bilanca 4. Zalihe
Eliminacije D P 1) 250.000
Konsolid.
270.000 1) 250.000 200.000 70.000 0
Nakon eliminacije međukompanijske realizacije u konsolidiranom izvještaju o dobiti ostaju samo iznosi prihoda od prodaje trećoj osobi izvan skupine koja se konsolidira (Tekstil dd) kao i troškovi prodanih proizvoda trećoj osobi. U ovom primjeru nema nerealizirane dobiti, odnosno, sva dobit realizirana je u odnosu s trećim osobama.
Primjer 2: Eliminacija interne realizacije Društvo Svila dd (iz primjera 1) prodalo je Tekstil dd (izvan skupine koja se konsolidira) polovinu gotovih proizvoda koje je kupilo od Platno dd. a) Eliminacijska kn jiženja kod Platno dd : Prih.od prod. povez. poduz. 1)
250.000
Troškovi prod. proizv. povez.pod. 2)
25.000
Troš.prod. proiz. povez.poduzećima 250.000
1)
Zalihe 25.000
2)
Nerealizirana dobit sadržana u zalihama koje su ostale u podružnici Svila dd (nerealizirane zalihe) obračunata je na sljedeći način: nerealizirana dobit = nerealizirane zaliha - ( nerealizirana zal. : 1,25*) = 125.000 – (125.000 : 1,25) = = (125.000 – 100.000) = 25.000 *1,25 = 250.000 : 200.000 (prodajna cijena Platna dd : trošak prodanih proizv.Platna dd)
Dio radnih bilješki za konsolidaciju 31.12.2006. Eliminacije Rb.
Pozicija
Konsoli-
Platno dd Svila dd
D
P
dirano
Izvještaj o dobiti 1. Prihodi 2. Troškovi prod. proizv. 3. Bruto dobit
250.000 200.000 50.000
135.000 125.000 10.000
1) 250.000 2) 25.000 1) 250.000
Bilanca 4. Zalihe
0
125.000
2) 25.000
135.000 100.000 35.000
100.000
Nerealizirana dobit nalazi se u zalihama. Taj iznos treba isključiti iz konsolidirane neto dobiti i konsolidirane bilance. Eliminacija (2.) se upravo provodi u svrhu odstranjivanja nerealizirane dobiti iz konačnih zaliha i smanjenja prekomjernih troškova prodaje. Eliminacije (1.) i (2.) mogu se spojiti u jednu eliminaciju, koja se može provesti na slijedeći način: Prihodi od prod.povezanih.poduzeća. 1)
Troškovi prod. proiz. povez.pod.
250.000
225.000
1)
Zalihe 25.000
1)
Konsolidirani trošak jednak je troškovima prodanih proizvoda poduzeću Platno dd (200.000 x 50 % = 100.000) jer je Sdd prodao izvan skupine za konsolidaciju polovinu zaliha. Primjer 3: Eliminacija interne realizacije U 2003. društvo Platno dd prodalo je gotove proizvode društvu Svila dd u iznosu od 500.000 kn. Troškovi prodanih proizvoda su 400.000 kn. Društvo Svila dd prodalo je sve početne zalihe (iz 2002.) (125.000 kn) i polovinu zaliha kupljenih u 2003. društ vu Tekstil dd za 405.000 kn.
a) Eliminacijska knjiženja: Prih.od prod. povez. poduzećima 1)
500.000
Troškovi prod. proizv. povez.poduz. 2)
50.000
Troš.prod. proiz. povez.pod. 500.000
1)
Zalihe 50.000
2)
Zadržana dobit 3)
Troš.prod. proizv. povez poduz.
25.000
25.000
3)
Dio radnih bilješki za konsolidaciju 31.12.2006.
Rb. Pozicija Pdd Izvještaj o dobiti 1. Prihodi 500.000 2.Troškovi prod. 400.000 proizv.
Sdd
Eliminacije D P
Konsolidirano
405.000 375.000
500.000 50.000 500.000
405.000 300.000
25.000 3. Bruto dobit 100.000 30.000 Izvještaj o zadržanoj dobiti 4. Konsolid. zadrž. 25.000 dobit matice XXX Bilanca 5. Zalihe 0 250.000 50.000 * 375.000 = 250.000 + 125.000 (zalihe iz protekle godine)
105.000 XXX
200.000
nerealizirana dobit = nerealizirane zaliha - ( nerealizirana zal. : 1,25*) = 250.000 – (250.000 : 1,25*) = 50.000 1,25* = 500.000 : 400.000 Knjiženja (1.) i (2.) slična su kao i u prethodnim primjerima. Eliminacijsko knjiženje (3) predstavlja priznavanje onoga dijela nerealizirane dobiti sadržane u početnim zalihama nakon prodaje početnih zaliha Svila d -a trećim osobama (Tekstil dd) izvan skupine za konsolidaciju. Primjer 3: Eliminacija interne realizacije Matica S drži 100 % dionice podružnice S. Matica je prodala podružnici robe u iznosu od 100 000 kn ( trošak proizvodnje plus 20 %). Na kraju godine na zalihama podružnice ostalo je 25 000 kn robe. 20 Nerealizirana dobit u zalihama podružnice = 20 000 x ---------- = 3 333 kn 120 Eliminacijska knjiženja u matici P: Zadržani dobici grupe 1) 3 333
Zalihe grupe 3 333 1)
U ovom slučaju interna realizacija u konsolidaciji ne povećava rashode već se alocira izravno na smanjenje zadržane dobiti grupe.
Primjer 5: Eliminacija interne realizacije Matica P drži 90 % dionica podružnice S. Podružnica je tijekom godine prodala robe matici po cijeni trošak nabave plus 25 %. Na kraju godine zalihe matice P iznose 8 000 kn. Treba u matici P izvršiti eliminacijska knjiženja. 25 Nerealizirana dobit u zalihama matice je : 8 000 x ------- = 1 600 kn 125 Eliminacijska knjiženja u matici P (uzvodna konsolidacija) : Zalihe se umanjuju za 1 600 kn, manjinski interes se umanjuje za proporcionalni dio 160 kn (10 % x 1 600) a za ostatak 1 440 (1 600 – 160) umanjuje se zadržana dobit grupe.
Zadržana dobit grupe 1) 1 440
Zalihe grupe 1 600
(1)
Manjinski interes
1) 160
6. Zaključak
Najvažnija pitanja koja su sa stručne točke gledišta važna za konsolidaciju u sustavu primjene MSFI jesu: a) Kada se provodi konsolidacija, b) Što su odvojeni financijski izvještaji, c) Koje metode računovodstvenog tretmana
ulaganja se koriste prili kom sastavljanja
konsolidiranih izvještaja. Odvojene financijske izvještaje sastavljaju subjekti koji su članovi grupe. Ako su članovi grupe a ispunjavaju jedan od 4 uvjeta prema MRS 27, toč. 10., ne sastavljaju konsolidirane već samo odvojene financijske izvještaje. Najbrojniji subjekti u Hrvatskoj, društva s ograničenom odgovornošću nemaju obvezu sastavljanja konsolidiranih financijskih izvještaja jer ispunjavaju uvjet iz MRS 27 toč. 10. (b).
Literatura
1. ACCA, Textbook, British Library, London, 1999. 2. Beams, A.F., Advanced Accounting, Prentice Hall, New Jersey,1992
3. Međunarodni standardi financijskog izvještavanja 2004, HZRIF, Zagreb, 2005. 4. Orsag S., Gulin D., Poslovne kombinacije, HZRIF, Zagreb,1996. 5. PricewaterhouseCoopers, IFRS for the UK, CCH London, 2004,
